Unibail-Rodamco Beteiligungs GmbH

Düsseldorf

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2017 bis zum 31.12.2017

Bilanz

Aktiva				31.12.2016
		EUR	EUR	EUR
A.	Anlagevermögen
I.	Sachanlagen
	Grundstücke		610.000,00	610.000,00
II.	Finanzanlagen
1.	Anteile an verbundenen Unternehmen	245.049.460,62		244.230.960,62
2.	Beteiligungen an Unternehmen, mit denen ein
	Beteiligungsverhältnis >= 20% besteht	63.924.370,88		57.467.310,88
3.	Beteiligungen an Unternehmen, mit denen ein
	Beteiligungsverhältnis < 20% besteht	3.378.827,10		3.365.887,10
4.	Ausleihungen an Unternehmen, mit denen ein
	Beteiligungsverhältnis >= 20% besteht	28.025.915,45		28.025.915,45
			340.378.574,05	333.090.074,05
			340.988.574,05	333.700.074,05
B.	Umlaufvermögen
I.	Vorräte
	Zum Verkauf bestimmte sonstige Beteiligungen		1,00	1,00
II.	Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände
1.	Forderungen aus Vermietung	123.806,63		167.361,22
2.	Forderungen aus Lieferungen und Leistungen	1.768,99		1.358,36
3.	Forderungen gegen verbundene Unternehmen	23.780.356,97		18.544.424,85
4.	Forderungen gegen Unternehmen, mit denen ein
	Beteiligungsverhältnis >= 20% besteht	1.700.101,59		1.547.911,84
5.	Forderungen gegen den Gesellschafter	7.091,35		1.406,96
6.	Sonstige Vermögensgegenstände	601.059,20		556.293,51
			26.214.184,73	20.818.756,74
III.	Guthaben bei Kreditinstituten		140.904,82	573.386,89
			26.355.090,55	21.392.144,63
			367.343.664,60	355.092.218,68
Passiva				31.12.2016
		EUR	EUR	EUR
A.	Eigenkapital
I.	Gezeichnetes Kapital	15.300.000,00		15.300.000,00
II.	Kapitalrücklage	377.000.000,00		358.000.000,00
III.	Andere Gewinnrücklagen	710.501,71		710.501,71
IV.	Verlustvortrag	-34.625.034,44		-32.669.598,43
V.	Jahresüberschuss / Jahresfehlbetrag	5.034.125,19		-1.955.436,01
			363.419.592,46	339.385.467,27
B.	Rückstellungen
1.	Steuerrückstellungen	278.543,00		425.172,00
2.	Sonstige Rückstellungen	244.719,11		219.786,56
			523.262,11	644.958,56
C.	Verbindlichkeiten
1.	Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	1.048,34		38.846,44
2.	Verbindlichkeiten gegenüber anderen Kreditgebern	0,00		5.610.500,00
3.	Erhaltene Anzahlungen	22.055,00		22.055,00
4.	Verbindlichkeiten aus Vermietung	0,00		32.000,00
5.	Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	38.257,91		71.565,66
6.	Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen	2.195.714,27		8.625.245,40
7.	Verbindlichkeiten gegenüber Unternehmen, mit denen ein
	Beteiligungsverhältnis >= 20% besteht	598,71		598,71
8.	Verbindlichkeiten gegenüber Unternehmen, mit denen ein
	Beteiligungsverhältnis < 20% besteht	19.482,53		19.482,53
9.	Verbindlichkeiten gegenüber dem Gesellschafter	1.123.090,40		641.499,11
10.	Sonstige Verbindlichkeiten	562,87		0,00
			3.400.810,03	15.061.792,85
			367.343.664,60	355.092.218,68

Anhang

I. Allgemeine Hinweise

Die Gesellschaft ist unter der Firma Unibail-Rodamco Beteiligungs GmbH mit Sitz in Düsseldorf im Handelsregister des Amtsgerichts Düsseldorf unter der Nummer HRB 75817 eingetragen.

Der vorliegende Jahresabschluss wurde gemäß §§ 242 ff. und 264 ff. HGB sowie nach den einschlägigen Vorschriften des GmbHG aufgestellt. Es gelten die Vorschriften für kleine Kapitalgesellschaften.

Gemäß § 265 Abs. 5 HGB wurde die Gliederung der Bilanz - zur Erhöhung der Klarheit sowie in Befolgung des § 42 Abs. 3 GmbHG - um die folgenden Posten erweitert:

- Beteiligungen an Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis größer oder gleich 20 % besteht

- Beteiligungen an Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis kleiner 20 % besteht

- Ausleihungen an Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis größer oder gleich 20 % besteht

- Forderungen gegen Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis größer gleich 20 % besteht

- Forderungen gegen den Gesellschafter

- Verbindlichkeiten gegenüber anderen Kreditgebern

- Verbindlichkeiten gegenüber Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis größer gleich 20 % besteht

- Verbindlichkeiten gegenüber Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis kleiner 20 % besteht

- Verbindlichkeiten gegenüber dem Gesellschafter.

Um den unternehmensspezifischen Besonderheiten der Gesellschaft Rechnung zu tragen und zur Verbesserung der Klarheit und Übersichtlichkeit sowie in Anlehnung an die gemäß § 330 HGB bei Kapitalgesellschaften vorgeschriebenen Formblätter für die Gliederung des Jahresabschlusses von Wohnungsunternehmen sind die nach-stehenden Postenbezeichnungen entsprechend den Regelungen des § 265 Abs. 6 HGB verwendet worden:

- Forderungen aus Vermietung

- Verbindlichkeiten aus Vermietung

- Verminderung des Bestands an noch nicht abgerechneten Leistungen

Die Gewinn- und Verlustrechnung ist nach dem Gesamtkostenverfahren gegliedert, wobei die Posten "Umsatzerlöse" sowie "Materialaufwand" in Anlehnung an die Formblätter für die Gliederung des Jahresabschlusses von Wohnungsunternehmen tiefer gegliedert wurden.

II. Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Für die Aufstellung des Jahresabschlusses waren im Wesentlichen die nachfolgenden Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden maßgebend. Die Bewertung der Vermögensgegenstände und Schulden erfolgte unter dem Grundsatz der Unternehmensfortführung ("Going-Concern"-Prinzip gemäß § 252 Abs. 1 Nr. 2 HGB).

Sachanlagen sind zu Anschaffungs- bzw. Herstellungskosten bilanziert und wurden, sofern sie der Abnutzung unterliegen, entsprechend ihrer Nutzungsdauer um lineare Abschreibungen vermindert. Geringwertige Anlagegüter bis zu einem Netto-Einzelwert von EUR 150,00 sind im Jahr des Zugangs voll abgeschrieben bzw. als Aufwand erfasst worden; ihr sofortiger Abgang wurde unterstellt. Für Anlagegüter mit einem Netto-Einzelwert von mehr als EUR 150,00 bis EUR 1.000,00 wird das steuerliche Sammelpostenverfahren gemäß § 6 Abs. 2a EStG aus Vereinfachungsgründen auch in der Handelsbilanz angewandt. Der Sammelposten wird pauschalierend jeweils mit 20 Prozent p.a. im Zugangsjahr und in den vier darauf folgenden Jahren abgeschrieben. Die Abschreibungen auf Zugänge des Sachanlagevermögens werden im Übrigen zeitanteilig vorgenommen.

Bei den Finanzanlagen sowie den Beteiligungen des Umlaufvermögens werden die Anteilsrechte grundsätzlich mit den Anschaffungskosten bzw. dem niedrigeren beizulegenden Wert, der sich am Abschlussstichtag ergibt, und die Ausleihungen grundsätzlich zum Nennwert angesetzt. Die Finanzanlagen wurden nur abgeschrieben, soweit die Wertminderung dauerhaft ist.

Die Überprüfung der Wertansätze erfolgt durch die Gesellschaft regelmäßig durch Vergleich mit den (anteiligen) Unternehmenswerten.

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände sowie die Guthaben bei Kreditinstituten sind mit ihrem Nennbetrag angesetzt. Allen risikobehafteten Posten wird durch die Bildung angemessener Einzelwertberichtigungen Rechnung getragen; das allgemeine Kreditrisiko ist durch pauschale Abschläge auf Forderungen gegen fremde Dritte berücksichtigt.

Das Gezeichnete Kapital stimmt mit den Angaben in der Satzung sowie mit der Eintragung im Handelsregister überein und betrug zum Abschlussstichtag EUR 15.300.000,00.

Die Kapitalrücklage und andere Gewinnrücklagen wurden zum Nennbetrag angesetzt. Die Kapitalrücklage in Höhe von TEUR 377.000 ist zum Stichtag vollständig eingezahlt.

Die Steuerrückstellungen und die sonstigen Rückstellungen berücksichtigen alle erkennbaren Risiken und ungewissen Verbindlichkeiten. Sie sind nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung zum Erfüllungsbetrag bemessen.

Der Ansatz der Verbindlichkeiten erfolgt zum Erfüllungsbetrag.

Für die Ermittlung latenter Steuern aufgrund von temporären oder quasi-permanenten Differenzen zwischen den handelsrechtlichen Wertansätzen von Vermögensgegenständen, Schulden und Rechnungsabgrenzungsposten und ihren steuerlichen Wertansätzen oder aufgrund steuerlicher Verlustvorträge werden die Beträge der sich ergebenden Steuerbe- und -entlastung mit den unternehmensindividuellen Steuersätzen zum Zeitpunkt des Abbaus der Differenzen bewertet und nicht abgezinst. Aktive latente Steuern wurden nur insoweit bilanziert, wie passive temporäre Differenzen vorhanden sind. Die passiven latenten Steuern in Höhe von TEUR 1.276 betreffen im Wesentlichen Unterschiede im Ansatz von Beteiligungen an Kommanditgesellschaften. Die aktivierten latenten Steuern ergeben sich aus Bewertungsunterschieden zwischen Handels- und Steuerbilanz sowie aus dem Ansatz steuerlicher Verlustvorträge. Aktive und passive Steuerlatenzen werden saldiert ausgewiesen. Der Berechnung der latenten Steuern wurden folgende Steuersätze zugrunde gelegt: Körperschaftsteuer mit einem Steuersatz von 15 % zzgl. Solidaritätszuschlag in Höhe von 5,5 % sowie Gewerbesteuer mit einem Steuersatz von rund 15,8 % (Hebesatz in Höhe von 452%).

III. Angaben zu Posten der Bilanz

Die Entwicklung der einzelnen Posten des Anlagevermögens ist unter Angabe der Abschreibungen des Geschäftsjahres im Anlagenspiegel (Anlage 1 zum Anhang) dargestellt.

Sämtliche Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände haben eine Restlaufzeit von unter einem Jahr.

Die Forderungen gegen verbundene Unternehmen bestehen im Wesentlichen aus einer Darlehensforderung gegen ein Tochterunternehmen zuzüglich aufgelaufener Zinsen sowie aus Forderungen aus Ergebnisabführungsverträgen.

Die Forderungen gegen Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis größer gleich 20% besteht, resultieren ausschließlich aus Darlehensforderungen und damit in Verbindung stehenden Zinsforderungen.

Die Kapitalrücklage hat sich im Geschäftsjahr 2017 wie folgt verändert:

	TEUR
Stand 1. Januar 2017	358.000
Einzahlung am 16. Januar 2017	500
Einzahlung am 11. April 2017	2.000
Einzahlung am 22. Juni 2017	2.500
Einzahlung am 7. August 2017	1.000
Einzahlung am 4. Oktober 2017	3.500
Einzahlung am 5. Oktober 2017	6.000
Einzahlung am 16. November 2017	3.500
Stand 31. Dezember 2017	377.000

Zur Verbesserung der Klarheit und Übersichtlichkeit werden die Angaben im Zusammenhang mit den Verbindlichkeiten in einem Verbindlichkeitenspiegel zusammengefasst dargestellt, wobei die Werte in den Klammern die Werte zum 31. Dezember 2016 darstellen:

Restlaufzeiten der Verbindlichkeitenund ihre Besicherung zum 31. Dezember 2017

(Vorjahresbeträge in Klammern)

		Restlaufzeit
	Restlaufzeit	zwischen	Restlaufzeit
	bis 1 Jahr	1 und 5 Jahren	über 5 Jahren
	EUR	EUR	EUR
- Verbindlichkeiten gegenüber	1.048,34	0,00	0,00
Kreditinstituten	(38.846,44)	(0,00)	(0,00)
- Verbindlichkeiten gegenüber	0,00	0,00	0,00
anderen Kreditgebern	(2.940.500,00)	(0,00)	(2.670.000,00)
- Erhaltene Anzahlungen	22.055,00	0,00	0,00
	(22.055,00)	(0,00)	(0,00)
- Verbindlichkeiten aus	0,00	0,00	0,00
Vermietung	(32.000,00)	(0,00)	(0,00)
- Verbindlichkeiten aus Liefe-	38.257,91	0,00	0,00
rungen und Leistungen	(71.565,66)	(0,00)	(0,00)
- Verbindlichkeiten gegenüber	2.195.714,27	0,00	0,00
verbundenen Unternehmen	(5.845.745,40)	(0,00)	(2.779.500,00)
- Verbindlichkeiten ggü. Unt.,	598,71	0,00	0,00
mit denen ein Beteiligungs-	(598,71)	(0,00)	(0,00)
verhältnis >= 20 % besteht
- Verbindlichkeiten ggü. Unt.,	19.482,53	0,00	0,00
mit denen ein Beteiligungs-	(19.482,53)	(0,00)	(0,00)
verhältnis < 20 % besteht
- Verbindlichkeiten gegenüber	1.123.090,40	0,00	0,00
dem Gesellschafter	(641.499,11)	(0,00)	(0,00)
- Sonstige Verbindlichkeiten	562,87	0,00	0,00
	(0,00)	(0,00)	(0,00)
	3.400.810,03	0,00	0,00
	(9.612.292,85)	(0,00)	(5.449.500,00)

Die Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen resultieren im Wesentlichen aus Verlustübernahmen im Zusammenhang mit einem Ergebnisabführungsvertrag.

Die Verbindlichkeiten gegenüber dem Gesellschafter bestehenim Wesentlichen aus geschuldeten Ausgleichzahlungen an den Gesellschafter, der Minderheitsgesellschafter bei zwei Organgesellschaften unseres Unternehmens ist, Verbindlichkeiten aus einer Cashpool-Vereinbarung und in geringerem Umfang aus Steuerverbindlichkeiten im Rahmen der umsatzsteuerlichen Organschaft. Bei dem Gesellschafter handelt es sich um ein verbundenes Unternehmen.

Da CPPIB weder ein Kreditinstitut noch ein verbundenes Unternehmen ist, erfolgte der Ausweis der im Geschäftsjahr vollständig getilgten Darlehensschuld unter dem Posten "Verbindlichkeiten gegenüber anderen Kreditgebern".

IV. Haftungsverhältnisse, Bürgschaften und sonstige finanzielle Verpflichtungen

Für verbundene Unternehmen und Beteiligungen bestanden zum Abschlussstichtag folgende Haftungsverhältnisse:

- Patronatserklärung zur Sicherung der Verpflichtung aus dem Mietvertrag der Neukölln Kino-Betriebsgesellschaft mbH, Düsseldorf, mit der BHN Neukölln Arcaden Grundstücksgesellschaft mbH & Co. KG, Essen, für die Restlaufzeit des Vertrages bis 31. Dezember 2021. Die Restverpflichtung bis zum Mietvertragsende beläuft sich auf rund TEUR 480.

- Im Zusammenhang mit der Finanzierung einer Objektgesellschaft wurden die von der Gesellschaft gehaltenen GmbH-Anteile an die Darlehen gewährende Bank verpfändet.

Die Haftungsverhältnisse bestehen vollständig für Verbindlichkeiten verbundener Unternehmen.

Das Risiko einer Inanspruchnahme aus den o.g. Bürgschaften bzw. Garantien für Verbindlichkeiten von verbundenen Unternehmen wird aufgrund der grundsätzlich guten Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der betreffenden Gesellschaften als eher gering eingeschätzt.

Des Weiteren wurde am 9. Februar 2004 ein Geschäftsbesorgungsvertrag mit der mfi Management für Immobilien AG, Essen, der Vorgängerin der Unibail-Rodamco Germany GmbH, Düsseldorf, (UR Germany GmbH) geschlossen. Gegenstand des Vertrages stellt hierbei die Durchführung aller im Zusammenhang mit der kaufmännischen Verwaltung und Betreuung der Gesellschaft anfallenden Tätigkeiten durch die UR Germany GmbH dar. Der Vertrag hatte ursprünglich eine Laufzeit vom 1. August 2002 bis zum 31. Dezember 2004; diese verlängert sich seither jeweils um ein Jahr, sofern keine fristgerechte Kündigung erfolgt. Im Geschäftsjahr 2017 sind für diese Leistungen Honorare in Höhe von TEUR 37 angefallen. Die Gesellschaft erwartet in den Folgejahren Honorare in ähnlicher Höhe.

V. Angaben zu Posten der Gewinn- und Verlustrechnung

Die Gewinn- und Verlustrechnung wurde nach dem Gesamtkostenverfahren gemäß § 275 Abs. 2 HGB aufgestellt.

Die sonstigen betrieblichen Erträge umfassen im Wesentlichen Erträge aus der Auflösung von Rückstellungen in Höhe von TEUR 87.

Die Erträge aus Gewinnabführungsverträgen in Höhe von TEUR 6.833 sowie die Aufwendungen aus Verlustübernahmen in Höhe von TEUR 2.196 entfallen in voller Höhe auf verbundene Unternehmen.

Die Steuern vom Einkommen und vom Ertrag enthalten auch Nachzahlungen für Vorjahre.

VI. Sonstige Angaben

Konzernverhältnisse

Die Unibail-Rodamco Germany GmbH, Düsseldorf, stellt als Mutterunternehmen zum 31. Dezember 2017 den Konzernabschluss für den kleinsten Konzernkreis auf, in den die Gesellschaft einbezogen wird. Die Offenlegung dieses Konzernabschlusses erfolgt durch Einreichung beim Betreiber des elektronischen Bundesanzeigers. Aufgrund der befreienden Wirkung des Konzernabschlusses und Konzernlageberichts der Unibail-Rodamco Germany GmbH, Düsseldorf, war die Unibail-Rodamco Beteiligungs GmbH, Düsseldorf, gem. § 291 HGB nicht zur Erstellung eines Konzernabschlusses zum 31. Dezember 2017 verpflichtet.

Gegenüber der Unibail-Rodamco Germany GmbH, Düsseldorf (Organträger), besteht ein umsatzsteuerliches Organschaftsverhältnis.

Der Konzernabschluss für den größten Konzernkreis, in den die Gesellschaft einbezogen wird, wird zum 31. Dezember 2017 von der Unibail-Rodamco SE, Paris, aufgestellt und ist dort bzw. auf deren Internet-Seite erhältlich.

Mitarbeiter

Die Gesellschaft hatte im Geschäftsjahr 2017 keine Arbeitnehmer beschäftigt.

Ergebnisverwendung

Die Geschäftsführung schlägt vor, den Jahresüberschuss für das Geschäftsjahr 2017 vollständig zur Reduktion des bestehenden Verlustvortrags zu verwenden.

Vorgänge von besonderer Bedeutung nach Abschlussstichtag

Nach dem Abschlussstichtag sind keine Vorgänge von besonderer Bedeutung eingetreten, die wesentliche finanzielle Auswirkungen haben.

Düsseldorf, 31. März 2018

Unibail-Rodamco Beteiligungs GmbH

- Geschäftsführung -

Andreas Hohlmann

Dr. Petra Welge

Olivier Nougarou

Anlagespiegel

	Anschaffungs- und Herstellungskosten
	01.01.2017	Zugänge	Abgänge	31.12.2017
	EUR	EUR	EUR	EUR
I. Sachanlagen
Grundstücke	4.395.438,23	0,00	0,00	4.395.438,23
II. Finanzanlagen
1. Anteile an verbundenen Unternehmen	269.618.030,84	818.500,00	0,00	270.436.530,84
2. Beteiligungen an Unternehmen, mit denen ein
Beteiligungsverhältnis >= 20 % besteht	57.467.310,88	6.457.060,00	0,00	63.924.370,88
3. Beteiligungen an Unternehmen, mit denen ein
Beteiligungsverhältnis < 20 % besteht	5.842.764,47	12.940,00	0,00	5.855.704,47
4. Ausleihungen an Unternehmen, mit denen ein
Beteiligungsverhältnis >= 20 % besteht	28.025.915,45	0,00	0,00	28.025.915,45
	360.954.021,64	7.288.500,00	0,00	368.242.521,64
	365.349.459,87	7.288.500,00	0,00	372.637.959,87
	Kumulierte Abschreibungen
	01.01.2017	Zugänge	Abgänge	31.12.2017
	EUR	EUR	EUR	EUR
I. Sachanlagen
Grundstücke	3.785.438,23	0,00	0,00	3.785.438,23
II. Finanzanlagen
1. Anteile an verbundenen Unternehmen	25.387.070,22	0,00	0,00	25.387.070,22
2. Beteiligungen an Unternehmen, mit denen ein
Beteiligungsverhältnis >= 20 % besteht	0,00	0,00	0,00	0,00
3. Beteiligungen an Unternehmen, mit denen ein
Beteiligungsverhältnis < 20 % besteht	2.476.877,37	0,00	0,00	2.476.877,37
4. Ausleihungen an Unternehmen, mit denen ein
Beteiligungsverhältnis >= 20 % besteht	0,00	0,00	0,00	0,00
	27.863.947,59	0,00	0,00	27.863.947,59
	31.649.385,82	0,00	0,00	31.649.385,82
	Buchwerte
	31.12.2017	31.12.2016
	EUR	EUR
I. Sachanlagen
Grundstücke	610.000,00	610.000,00
II. Finanzanlagen
1. Anteile an verbundenen Unternehmen	245.049.460,62	244.230.960,62
2. Beteiligungen an Unternehmen, mit denen ein
Beteiligungsverhältnis >= 20 % besteht	63.924.370,88	57.467.310,88
3. Beteiligungen an Unternehmen, mit denen ein
Beteiligungsverhältnis < 20 % besteht	3.378.827,10	3.365.887,10
4. Ausleihungen an Unternehmen, mit denen ein
Beteiligungsverhältnis >= 20 % besteht	28.025.915,45	28.025.915,45
	340.378.574,05	333.090.074,05
	340.988.574,05	333.700.074,05

Finanzanlagen

	Anschaffungskosten
Anlagevermögen	Vortrag01.01.2017	Zugänge	Abgänge	Stand31.12.2017
	EUR	EUR	EUR	EUR
Finanzanlagen
Anteile an verbundenen Unternehmen
Kapitalgesellschaften
Höfe am Brühl GmbH	70.927.651,44	0,00	0,00	70.927.651,44
Minto GmbH	64.474.066,72	0,00	0,00	64.474.066,72
Gera Arcaden GmbH	28.136.172,17	0,00	0,00	28.136.172,17
Pasing Arcaden GmbH	28.003.991,75	0,00	0,00	28.003.991,75
Palais Vest GmbH	31.769.189,01	0,00	0,00	31.769.189,01
mfi Shopping Center GmbH	4.525.409,70	0,00	0,00	4.525.409,70
mfi Development GmbH	1.938.848,83	500.000,00	0,00	2.438.848,83
mfi Betriebsgesellschaft mbH	1.760.446,43	0,00	0,00	1.760.446,43
Rhein Arcaden GmbH	2.621.912,00	0,00	0,00	2.621.912,00
mfi Grundstücksentwicklungs GmbH	158.478,01	0,00	0,00	158.478,01
UR Projekt GmbH	50.000,00	0,00	0,00	50.000,00
Neumarkt 14 Verwaltungs GmbH	21.250,00	0,00	0,00	21.250,00
	234.387.416,06	500.000,00	0,00	234.887.416,06
Personengesellschaften
Neumarkt 14 Projekt KG	34.052.032,78	218.500,00	0,00	34.270.532,78
mfi siebzehnte KG	493.426,00	20.000,00	0,00	513.426,00
mfi fünfzehnte KG	315.156,00	20.000,00	0,00	335.156,00
mfi einundzwanzigste KG	135.000,00	20.000,00	0,00	155.000,00
mfi zweiundzwanzigste KG	120.000,00	20.000,00	0,00	140.000,00
mfi dreiundzwanzigste KG	115.000,00	20.000,00	0,00	135.000,00
	35.230.614,78	318.500,00	0,00	35.549.114,78
	269.618.030,84	818.500,00	0,00	270.436.530,84
Beteiligungen
Beteiligungen an Unternehmen, mit denen
ein Beteiligungsverhältnis >= 20% besteht
Gropius Passagen Verwaltungs	5.000,00	0,00	0,00	5.000,00
Paunsdorf Centre Luxco S.à r.l.	21.197.452,88	0,00	0,00	21.197.452,88
Gropius S.à r.l.	36.264.858,00	6.457.060,00	0,00	42.721.918,00
	57.467.310,88	6.457.060,00	0,00	63.924.370,88
Beteiligungen an Unternehmen, mit denen
ein Beteiligungsverhältnis <20% besteht
Düsseldorf Arcaden KG	2.976.877,37	0,00	0,00	2.976.877,37
Wilmersdorfer Arcaden KG	2.794.304,10	0,00	0,00	2.794.304,10
Gropius Passagen KG	71.583,00	12.940,00	0,00	84.523,00
	5.842.764,47	12.940,00	0,00	5.855.704,47
	63.310.075,35	6.470.000,00	0,00	69.780.075,35
Ausleihungen
Ausleihungen an Unternehmen, mit denen
ein Beteiligungsverhältnis >= 20% besteht
Paunsdorf Centre Luxco S.à r.l.	28.025.915,45	0,00	0,00	28.025.915,45
	360.954.021,64	7.288.500,00	0,00	368.242.521,64
	Abschreibungen
Anlagevermögen	Vortrag01.01.2017	Zugänge	Abgänge	Stand31.12.2017
	EUR	EUR	EUR	EUR
Finanzanlagen
Anteile an verbundenen Unternehmen
Kapitalgesellschaften
Höfe am Brühl GmbH	0,00	0,00	0,00	0,00
Minto GmbH	0,00	0,00	0,00	0,00
Gera Arcaden GmbH	0,00	0,00	0,00	0,00
Pasing Arcaden GmbH	0,00	0,00	0,00	0,00
Palais Vest GmbH	22.776.000,00	0,00	0,00	22.776.000,00
mfi Shopping Center GmbH	0,00	0,00	0,00	0,00
mfi Development GmbH	0,00	0,00	0,00	0,00
mfi Betriebsgesellschaft mbH	0,00	0,00	0,00	0,00
Rhein Arcaden GmbH	1.632.493,22	0,00	0,00	1.632.493,22
mfi Grundstücksentwicklungs GmbH	0,00	0,00	0,00	0,00
UR Projekt GmbH	0,00	0,00	0,00	0,00
Neumarkt 14 Verwaltungs GmbH	0,00	0,00	0,00	0,00
	24.408.493,22	0,00	0,00	24.408.493,22
Personengesellschaften
Neumarkt 14 Projekt KG	0,00	0,00	0,00	0,00
mfi siebzehnte KG	453.425,00	0,00	0,00	453.425,00
mfi fünfzehnte KG	275.155,00	0,00	0,00	275.155,00
mfi einundzwanzigste KG	94.999,00	0,00	0,00	94.999,00
mfi zweiundzwanzigste KG	79.999,00	0,00	0,00	79.999,00
mfi dreiundzwanzigste KG	74.999,00	0,00	0,00	74.999,00
	978.577,00	0,00	0,00	978.577,00
	25.387.070,22	0,00	0,00	25.387.070,22
Beteiligungen
Beteiligungen an Unternehmen, mit denen
ein Beteiligungsverhältnis >= 20% besteht
Gropius Passagen Verwaltungs	0,00	0,00	0,00	0,00
Paunsdorf Centre Luxco S.à r.l.	0,00	0,00	0,00	0,00
Gropius S.à r.l.	0,00	0,00	0,00	0,00
	0,00	0,00	0,00	0,00
Beteiligungen an Unternehmen, mit denen
ein Beteiligungsverhältnis <20% besteht
Düsseldorf Arcaden KG	2.476.877,37	0,00	0,00	2.476.877,37
Wilmersdorfer Arcaden KG	0,00	0,00	0,00	0,00
Gropius Passagen KG	0,00	0,00	0,00	0,00
	2.476.877,37	0,00	0,00	2.476.877,37
	2.476.877,37	0,00	0,00	2.476.877,37
Ausleihungen
Ausleihungen an Unternehmen, mit denen
ein Beteiligungsverhältnis >= 20% besteht
Paunsdorf Centre Luxco S.à r.l.	0,00	0,00	0,00	0,00
	27.863.947,59	0,00	0,00	27.863.947,59
	Restbuchwerte
Anlagevermögen	Buchwert31.12.2017	Buchwert31.12.2016
	EUR	EUR
Finanzanlagen
Anteile an verbundenen Unternehmen
Kapitalgesellschaften
Höfe am Brühl GmbH	70.927.651,44	70.927.651,44
Minto GmbH	64.474.066,72	64.474.066,72
Gera Arcaden GmbH	28.136.172,17	28.136.172,17
Pasing Arcaden GmbH	28.003.991,75	28.003.991,75
Palais Vest GmbH	8.993.189,01	8.993.189,01
mfi Shopping Center GmbH	4.525.409,70	4.525.409,70
mfi Development GmbH	2.438.848,83	1.938.848,83
mfi Betriebsgesellschaft mbH	1.760.446,43	1.760.446,43
Rhein Arcaden GmbH	989.418,78	989.418,78
mfi Grundstücksentwicklungs GmbH	158.478,01	158.478,01
UR Projekt GmbH	50.000,00	50.000,00
Neumarkt 14 Verwaltungs GmbH	21.250,00	21.250,00
	210.478.922,84	209.978.922,84
Personengesellschaften
Neumarkt 14 Projekt KG	34.270.532,78	34.052.032,78
mfi siebzehnte KG	60.001,00	40.001,00
mfi fünfzehnte KG	60.001,00	40.001,00
mfi einundzwanzigste KG	60.001,00	40.001,00
mfi zweiundzwanzigste KG	60.001,00	40.001,00
mfi dreiundzwanzigste KG	60.001,00	40.001,00
	34.570.537,78	34.252.037,78
	245.049.460,62	244.230.960,62
Beteiligungen
Beteiligungen an Unternehmen, mit denen
ein Beteiligungsverhältnis >= 20% besteht
Gropius Passagen Verwaltungs	5.000,00	5.000,00
Paunsdorf Centre Luxco S.à r.l.	21.197.452,88	21.197.452,88
Gropius S.à r.l.	42.721.918,00	36.264.858,00
	63.924.370,88	57.467.310,88
Beteiligungen an Unternehmen, mit denen
ein Beteiligungsverhältnis <20% besteht
Düsseldorf Arcaden KG	500.000,00	500.000,00
Wilmersdorfer Arcaden KG	2.794.304,10	2.794.304,10
Gropius Passagen KG	84.523,00	71.583,00
	3.378.827,10	3.365.887,10
	67.303.197,98	60.833.197,98
Ausleihungen
Ausleihungen an Unternehmen, mit denen
ein Beteiligungsverhältnis >= 20% besteht
Paunsdorf Centre Luxco S.à r.l.	28.025.915,45	28.025.915,45
	340.378.574,05	333.090.074,05