Oiltanking GmbH

Hamburg

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2022 bis zum 31.12.2022

Bilanz zum 31. Dezember 2022

Aktiva

	31.12.2022		31.12.2021
	EUR	EUR	EUR	EUR
A. Anlagevermögen
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten		8.745.746,56		11.341.659,15
II. Sachanlagen
Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung		89.479,75		113.601,88
III. Finanzanlagen
1. Anteile an verbundenen Unternehmen	997.403.637,70		834.542.312,68
2. Beteiligungen	44.141.182,80		217.689.885,26
3. Ausleihungen an Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht	0,00		0,00
4. Sonstige Ausleihungen	0,00	1.041.544.820,50	0,00	1.052.232.197,94
		1.050.380.046,81		1.063.687.458,97
B. Umlaufvermögen
I. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände
1. Forderungen aus Lieferungen und Leistungen	158.552,08		129.002,00
2. Forderungen gegen verbundene Unternehmen	16.889.754,56		11.401.717,72
3. Forderungen gegen Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht	869.779,80		3.658.129,40
4. Sonstige Vermögensgegenstände	4.021.518,96	21.939.605,40	11.931.691,44	27.120.540,56
II. Kassenbestand, Bundesbankguthaben, Guthaben bei Kreditinstituten und Schecks		1.240.175,90		33.750.711,00
		23.179.781,30		60.871.251,56
C. Rechnungsabgrenzungsposten		1.943.036,84		1.628.850,30
		1.075.502.864,95		1.126.187.560,83

Passiva

	31.12.2022	31.12.2021
	EUR	EUR
A. Eigenkapital
I. Stammkapital	500.000.000,00	500.000.000,00
II. Bilanzgewinn	542.454.046,33	581.892.946,68
	1.042.454.046,33	1.081.892.946,68
B. Rückstellungen
1. Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen	524.549,00	536.895,00
2. Steuerrückstellungen	557.000,00	8.000,00
3. Sonstige Rückstellungen	23.886.547,88	16.753.136,28
	24.968.096,88	17.298.031,28
C. Verbindlichkeiten
1. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	734,27	47.007,36
2. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	1.025.667,89	1.669.003,41
3. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen	587.019,87	21.535.789,05
4. Verbindlichkeiten gegenüber Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht	2.113.134,00	3.336.701,25
5. Sonstige Verbindlichkeiten	4.354.165,71	408.081,80
- davon aus Steuern EUR 652.507,87 (i. Vj. EUR 404.170,04) -
	8.080.721,74	26.996.582,87
	1.075.502.864,95	1.126.187.560,83

Haftungsverhältnisse

Verbindlichkeiten aus Bürgschaften EUR 891.921.448 (i. Vj. EUR 821.676.697)

- davon zugunsten verbundener Unternehmen EUR 738.930.746 (i. Vj. EUR 821.676.697) -

Gewinn- und Verlustrechnung für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2022

	2022		2021
	EUR	EUR	EUR	EUR
1. Umsatzerlöse		16.967.808,62		17.713.128,17
2. Sonstige betriebliche Erträge		212.018.939,83		414.270.846,07
- davon aus Währungsumrechnung EUR 17.041.883,37 (i. Vj. EUR 2.180.441,43) -
3. Materialaufwand
Aufwendungen für bezogene Leistungen		-9.626.212,00		-9.171.117,43
4. Personalaufwand
a) Löhne und Gehälter	-24.057.234,43		-17.803.073,60
b) Soziale Abgaben und Aufwendungen für Altersversorgung und für Unterstützung	-2.259.265,67	-26.316.500,10	-1.799.689,64	-19.602.763,24
- davon für Altersversorgung EUR 741.587,39 (i. Vj. EUR 479.141,75) -
5. Abschreibungen auf immaterielle Vermögensgegenstände des
Anlagevermögens und Sachanlagen		-2.518.183,35		-2.484.367,71
6. Sonstige betriebliche Aufwendungen		-52.387.156,98		-48.130.591,21
- davon aus Währungsumrechnung EUR 5.194.022,47 (i. Vj. EUR 2.040.019,17)-
7. Erträge aus Beteiligungen und Zuschreibungen von Finanzanlagevermögen		123.066.889,16		125.823.435,30
-davon aus verbundenen Unternehmen EUR 94.322.429,83 (i. Vj. EUR 48.747.258,52) -
8. Erträge aus Ausleihungen des Finanzanlagevermögens		1.007.114,04		938.308,28
9. Sonstige Zinsen und ähnliche Erträge		1.411.105,26		2.039.385,00
-davon aus verbundenen Unternehmen EUR 785.192,45 (i. Vj. EUR 2.015.433,81)-
10. Abschreibungen auf Finanzanlagen		-71.746.597,41		-62.405.761,37
11. Zinsen und ähnliche Aufwendungen		-832.939,04		-1.670.302,62
- davon an verbundene Unternehmen EUR 15.586,75 (i. Vj. EUR 138.197,78) -
- davon Aufzinsung langfristiger Rückstellungen EUR 21.249,00 (i. Vj. EUR 21.274,00)-
12. Aufwand aus Verlustübernahme		-12.001,63		-8.466,95
13. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag		-30.243.218,69		248.411,78
14. Ergebnis nach Steuern		160.789.047,71		417.560.144,07
15. Sonstige Steuern		-227.948,06		-188.182,15
16. Jahresüberschuss		160.561.099,65		417.371.961,92
17. Gewinnvortrag aus dem Vorjahr		531.892.946,68		464.520.984,76
18. Vorabausschüttung		-150.000.000,00		-300.000.000,00
19. Bilanzgewinn		542.454.046,33		581.892.946,68

Anhang für das Geschäftsjahr 2022

Allgemeine Angaben

Der Jahresabschluss ist nach den Bestimmungen des § 266 HGB für die Bilanz sowie des § 275 HGB für die Gewinn- und Verlustrechnung unter Anwendung des Gesamtkostenverfahrens gegliedert.

Die Gesellschaft ist eine mittelgroße Kapitalgesellschaft im Sinne des § 267 Abs. 2 HGB.

Die Gesellschaft hat ihren Sitz in Hamburg und ist im Handelsregister des dortigen Amtsgerichts in Abt. B unter der Nr. 52707 eingetragen.

I. Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze

Für die Aufstellung des Jahresabschlusses waren im Wesentlichen die nachfolgenden Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden maßgebend. Die Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden wurden gegenüber dem Vorjahr grundsätzlich unverändert fortgeführt.

Immaterielle Vermögensgegenstände sind zu Anschaffungskosten bewertet und werden linear über die erwartete Nutzungsdauer abgeschrieben.

Sachanlagen werden zu Anschaffungskosten abzüglich planmäßiger linearer Abschreibungen bewertet.

Die Finanzanlagen sind zu Anschaffungskosten unter Berücksichtigung außerplanmäßiger Abschreibungen auf den niedrigeren beizulegenden Wert angesetzt, sofern von einer dauernden Wertminderung auszugehen ist. Sofern der Grund für die Wertminderung entfallen ist, werden die Abschreibungen durch Zuschreibungen wieder aufgeholt. Die langfristigen Ausleihungen in Fremdwährung werden zum Stichtagskurs bzw. höheren Sicherungskurs, jedoch nicht über die Anschaffungskosten hinaus, bewertet.

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände werden zum Nominalwert oder zum niedrigeren beizulegenden Wert angesetzt. Bei Forderungen, deren Einbringlichkeit mit erkennbaren Risiken behaftet ist, werden angemessene Wertabschläge vorgenommen; uneinbringliche Forderungen werden abgeschrieben.

Die Guthaben bei Kreditinstituten werden zum Nennwert bilanziert.

Als aktive Rechnungsabgrenzungsposten werden Ausgaben vor dem Bilanzstichtag ausgewiesen, soweit sie Aufwand für eine bestimmte Zeit nach dem Bilanzstichtag darstellen.

Die Bewertung der Pensionsverpflichtungen erfolgt im Berichtsjahr entsprechend den maßgeblichen Regelungen des HGB nach dem Teilwertverfahren. Der Bewertung wurde der Zinssatz in Höhe von 1,79% (Vj. 1,87%) sowie Rentensteigerungen von 2,00% (Vj. 1,75%) p.a. zugrunde gelegt. Als biometrische Berechnungsgrundlagen wurden die "Richttafeln 2018 G" von Prof. Dr. Klaus Heubeck gewählt. Die Vereinfachungsregel gemäß § 253 Abs. 2 Satz 2 wurde in Anspruch genommen. Der ausschüttungsgesperrte Unterschiedsbetrag, der sich aus dem Ansatz der Pensionsrückstellungen, abgezinst mit dem durchschnittlichen Marktzins der vergangenen zehn Jahre und dem Ansatz der Pensionsrückstellungen, abgezinst mit dem durchschnittlichen Marktzins der vergangenen sieben Jahre ergibt, beträgt T€ 17 (Vj. T€ 27).

Die sonstigen Rückstellungen sind in der Höhe gebildet worden, dass sie zu dem nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrag angesetzt wurden. Rückstellungen mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr sind mit dem ihrer Restlaufzeit entsprechenden durchschnittlichen Marktzinssatz der vergangenen sieben Geschäftsjahre abgezinst worden.

Die Rückstellung für Mitarbeiterjubiläen wird nach versicherungsmathematischen Grundsätzen mit dem Teilwertverfahren unter Berücksichtigung des Gehaltstrends und des fristadäquaten Zinssatzes nach § 253 Abs. 2 Satz 1 HGB bewertet (Jubiläumsrückstellungen 1,45%, Vj. 1,35%).

Verbindlichkeiten werden zum Erfüllungsbetrag angesetzt.

In Fremdwährung ausgewiesene Forderungen und Verbindlichkeiten werden gemäß §256 a HGB grundsätzlich mit dem Devisenkassamittelkurs zum Abschlussstichtag umgerechnet. Bei einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr wurden dabei das Realisationsprinzip und das Anschaffungskostenprinzip beachtet.

II. Erläuterungen zur Bilanz

1. Anlagevermögen

Die Entwicklung des Anlagevermögens ergibt sich aus dem beigefügten Anlagespiegel.

2. Finanzanlagen

Die Angaben gemäß § 285 Nr. 11 HGB ergeben sich aus der beigefügten Aufstellung des Anteilsbesitzes. Im Geschäftsjahr 2022 wurden folgende Gesellschaften umfirmiert:

•	Advario Singapore Limited (vormals: Oiltanking Singapore Limited)
•	Advario Stolthaven Antwerp N.V. (vormals: Oiltanking Stolthaven Antwerp N.V.)
•	Advario Finland Oy (vormals: Oiltanking Finland Oy)
•	Advario Singapore Chemical Pte. Ltd. (vormals: Oiltanking Singapore Chemical Storage Pte. Ltd.)
•	Advario Daya Bay Co. Ltd. (vormals: Oiltanking Daya Bay Co. Ltd.)
•	Advario Texas City, L.P. (vormals: Oiltanking Texas City, L.P.)
•	Advario Star Energy Oman B.V. (vormals: OT Star Energy Oman B.V.)
•	Advario Asia Pacific Pte. Ltd. (vormals: OILTANKING Asia Pacific Pte. LTD)
•	ATC GP, LLC (vormals: Oiltanking Texas City, LLC)
•	Advario Nanjing Co., Ltd. (vormals: OILTANKING (Nanjing) Co. Ltd.)
•	Advario Europe B.V. (vormals: Oiltanking Europe B.V.)
•	Advario North America, LLC (vormals: Oiltanking North America, LLC)
•	Advario China Co., Ltd (vormals: Oiltanking China Co., Ltd.)
•	Advario Helios Singapore Pte. Ltd. (vormals: Oiltanking Helios Singapore Pte. Ltd.)
•	Advario Texas Independent Deepwater Expansion, LLC (vormals: Oiltanking Texas Independent Deepwater Expansion, LLC)
•	Advario Galveston County, LLC (vormals: Oiltanking Galveston County, LLC)
•	Advario Gas Terminal NV (vormals: Oiltanking Antwerp Gas Terminal NV)
•	Advario Investment Holdings Pte. Ltd. (vormals: Oiltanking Investment Holdings Pte. Ltd.)
•	Advario B.V. (vormals: OGC B.V.)

3. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Die Forderungen gegen verbundene Unternehmen resultieren aus Lieferungen und Leistungen in Höhe von € 3,7 Mio. (Vj. € 2,2 Mio.), aus Cashpooling in Höhe von € 1,9 Mio. (Vj. € 8,6 Mio.) und mit € 11,3 Mio. (Vj. € 0,6 Mio.) aus sonstigen Darlehensforderungen. Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände haben alle eine Restlaufzeit von weniger als einem Jahr.

Die Forderungen bestehen mit € 0,0 Mio. (Vj. € 0,3 Mio.) gegen Gesellschafter, davon aus Lieferungen und Leistungen € 0,0 Mio. (Vj. € 0,0 Mio.).

Die Forderungen gegen Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht, betreffen mit € 0,9 Mio. (Vj. € 2,5 Mio.) Lieferungen und Leistungen und € 0,0 Mio. (Vj. € 1,1 Mio.) sonstige Forderungen.

4. Rückstellungen

Die sonstigen Rückstellungen beinhalten im Wesentlichen Rückstellungen für Prämien und Tantieme, Abfindungen, ausstehende Rechnungen sowie für Drohverluste.

5. Verbindlichkeiten

Die Verbindlichkeiten der Gesellschaft sind wie im Vorjahr alle innerhalb eines Jahres fällig.

In den Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen sind Salden aus Lieferungen und Leistungen in Höhe von € 0,4 Mio. (Vj. € 16,4 Mio.) und Cashpooling-Verbindlichkeiten von € 0,0 Mio. (Vj. € 5,0 Mio.) sowie sonstige Verbindlichkeiten von € 0,2 Mio. (Vj. € 0,2 Mio.) enthalten.

Davon bestehen Verbindlichkeiten gegen den Gesellschafter in Höhe von € 0,4 Mio. aus Lieferungen und Leistungen (Vj. € 16,0 Mio.).

Die Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen wurden mit Forderungen gegen verbundene Unternehmen verrechnet, soweit die Voraussetzungen für eine Verrechnung gegeben waren.

Die Verbindlichkeiten gegen Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht, betreffen mit € 0,0 Mio. (Vj. € 2,5 Mio.) Lieferungen und Leistungen sowie in Höhe von € 2,1 Mio. (Vj. € 0,8 Mio.) sonstige Verbindlichkeiten.

6. Haftungsverhältnisse

Bürgschaften bestehen ausschließlich zugunsten verbundener Unternehmen sowie Beteiligungen gegenüber Banken oder anderen Kreditgebern für die Besicherung von diesen Unternehmen gewährten Kreditverträgen und Verbindlichkeiten aus Finanztermingeschäften. Den Verbindlichkeiten aus Finanztermingeschäften eines verbundenen Unternehmens stehen gleichwertige Rückgriffsforderungen aus Finanztermingeschäften desselben verbundenen Unternehmens in Höhe von € 23,7 Mio. (Vj. € 2,1 Mio.) gegen dieselben Kreditinstitute gegenüber, die nicht in dem Betrag der Haftungsverhältnisse in Höhe von € 0,9 Mrd. (Vj. € 0,8 Mrd.) saldiert wurden. Aus heutiger Sicht ist aufgrund der Tilgungsfähigkeit der Kredite durch die einzelnen Tochtergesellschaften eine Inanspruchnahme der Oiltanking GmbH unwahrscheinlich.

Die Gesellschaft hat für die folgenden Tochtergesellschaften:

•	PT Oiltanking Karimun, Jakarta, Indonesien
•	Advario Helios Singapore Pte. Ltd. (vormals: Oiltanking Helios Singapore Pte. Ltd.), Singapur

ihre Absicht bestätigt, diese Tochtergesellschaften für einen Zeitraum von einem Jahr nach Unterzeichnung der Jahresabschlüsse 2021 mit finanzieller oder sonstiger Hilfe zu unterstützen, soweit dies erforderlich ist. Aus heutiger Sicht ist basierend auf den Planungswerten der Tochterunternehmen eine Inanspruchnahme der Oiltanking GmbH unwahrscheinlich.

7. Sonstige finanzielle Verpflichtungen

Aus einem Untermietvertrag bestehen für die Jahre 2023 bis 2026 Miet- und Nebenkostenzahlungsverpflichtungen von € 4,3 Mio., davon in voller Höhe gegenüber verbundenen Unternehmen.

III. Erläuterungen zur Gewinn- und Verlustrechnung

1. Sonstige betriebliche Erträge

Neben den Erträgen aus Kursdifferenzen enthalten die sonstigen betrieblichen Erträge im Wesentlichen Kostenerstattungen von Konzerngesellschaften € 1,7 Mio. (Vj. € 8,1 Mio.) sowie Erträge aus dem Verkauf von zwei Beteiligungen in Höhe von € 69,6 Mio. (Vj. von fünf Tochtergesellschaften € 392,5 Mio.). Die Einbringung der Anteile an der Tochtergesellschaft Advario Stolthaven Antwerp N.V., Antwerpen, Belgien, in die Tochtergesellschaft Advario B.V., Rotterdam, Niederlande, zum Verkehrswert hat zu einem Erlös von € 119,5 Mio. geführt. Die sonstigen betrieblichen Erträge beinhalten periodenfremde Erträge aus den Auflösungen von Rückstellungen in Höhe von € 1,9 Mio. (Vj. € 11,5 Mio.).

Bei den im Berichtsjahr erzielten Erträgen aus dem Verkauf der Beteiligungen sowie aus der Einbringung zum Verkehrswert handelt es sich gleichzeitig um Erträge von außergewöhnlicher Größenordnung und Bedeutung.

2. Sonstige betriebliche Aufwendungen

Neben den Aufwendungen aus Kursdifferenzen enthalten die sonstigen betrieblichen Aufwendungen im Wesentlichen Kostenumlagen von Konzerngesellschaften € 14,8 Mio. (Vj. € 6,0 Mio.), IT Kosten € 4,9 Mio. (Vj. € 1,0 Mio.), Rechts- und Beratungskosten € 9,3 Mio. (Vj. € 22,0 Mio.) und sonstige Personalkosten € 8,5 Mio. (Vj. € 11,0 Mio.). Dem Anstieg der IT Kosten liegt hauptsächlich die Cyber Attacke zu Grunde.

3. Erträge aus Beteiligungen und Zuschreibungen von Finanzanlagevermögen

In den Erträgen sind Zuschreibungen auf Anteile an verbundenen Unternehmen, Beteiligungen sowie langfristigen Ausleihungen in Höhe von € 72,5 Mio. (Vj. Beteiligungen: € 56,7 Mio.) enthalten.

4. Abschreibungen auf Finanzanlagevermögen

Aufgrund negativer Entwicklungen von fünf Gesellschaften (Vj. fünf) wurden im Berichtsjahr Abschreibungen auf Anteile an verbundenen Unternehmen, Beteiligungen und Ausleihungen in Höhe von € 71,7 Mio. (Vj. € 62,4 Mio.) vorgenommen.

5. Steuern vom Einkommen und Ertrag

Die Steuern vom Einkommen und Ertrag beinhalten periodenfremde Steuererstattungen für Gewerbesteuer und Körperschaftsteuer in Höhe von € 0,0 Mio. (Vj. € 0,9 Mio.) sowie die Zuführung von periodenfremden Steuerrückstellungen in Höhe € 0,5 Mio. (Vj. € 0,0 Mio.). Der deutliche Anstieg des Steueraufwand steht im Zusammenhang mit der Besteuerung des Verkaufserlös aus der brasilianischen Gesellschaft Acu Petroleo S.A., Rio de Janeiro, Brasilien, in Höhe von € 29,4 Mio., bei denen es sich gleichzeitig auch um Aufwendungen von außerordentlicher Größenordnung und Bedeutung handelt.

IV. Sonstige Angaben

1. Mitarbeiter

Die Gesellschaft beschäftigte im Jahresdurchschnitt 109 (Vj. 96) Angestellte. Die Mitarbeiterzahl am Jahresende 2022 beträgt 115 und enthält ausschließlich Angestellte (davon sind 71 männlich und 44 weiblich).

2. Organe der Gesellschaft

Die Geschäftsführung der Gesellschaft besteht aus:

•	Sebastiaan Verkooijen, Den Haag, Niederlande (seit 1. Januar 2023)
•	Eckhard Jung, Hamburg, Deutschland (seit 1. Januar 2023)
•	Matti Lievonen, Unterageri, Schweiz (abberufen zum 31. Dezember 2022)
•	René Anghel, Hamburg, Deutschland (abberufen zum 31. Dezember 2022)

Die Gesellschaft nimmt die Schutzklausel des § 286 Abs. 4 HGB in Anspruch.

Der Aufsichtsrat setzt sich wie folgt zusammen:

•	Stacy Methvin, Vorsitzende, Unternehmensberaterin, Houston (Texas), USA
•	Dr. Christoph Witte, Stellvertreter, CEO und Syndikus-Anwalt der Marquard & Bahls AG, Hamburg, Deutschland
•	Dr. Daniel Weisser, Aufsichtstratsvorsitzender von Marquard & Bahls AG, Hamburg, Deutschland
•	Markku Korvenranta, Executive Vice President Neste OYJ, Helsinki, Finnland

Die Aufsichtsratvergütung beläuft sich auf € 0,3 Mio. für das Jahr 2022.

3. Konzernabschluss

Die Gesellschaft wird in den Konzernabschluss der Marquard & Bahls AG, Hamburg, die einen Konzernabschluss für den größten Kreis von Unternehmen erstellt, einbezogen. Dieser Konzernabschluss wird zur Veranlassung der Offenlegung beim Unternehmensregister eingereicht. Darüber hinaus stellt die Gesellschaft freiwillig einen Teilkonzernabschluss für den kleinsten Kreis von Unternehmen auf. Dieser Abschluss ist am Sitz der Gesellschaft erhältlich.

4. Gewinnverwendung

Es wurde im Geschäftsjahr 2022 eine Vorabausschüttung in Höhe von € 150,0 Mio. vorgenommen. In Höhe von € 50,0 Mio. wurden Dividenden bezahlt. Die Geschäftsführung schlägt der Gesellschafterversammlung vor, den verbliebenen Bilanzgewinn auf neue Rechnung vorzutragen.

5. Sonstige Vorgänge von besonderer Bedeutung und Vorgänge nach dem Bilanzstichtag

Am 3. November 2022 wurde eine Vereinbarung über den Verkauf der 91,1-%igen Beteiligung an der Oiltanking Bulgaria AD, Deyna, Bulgarien, an die Astra-Gruppe geschlossen. Die restlichen Anteile befinden sich im Besitz des Hafens von Varna und sind von der Transaktion ausgenommen. Der Verkauf konnte am 28. Februar 2023 erfolgreich abgeschlossen werden. Daraus ergibt sich ein Veräußerungsgewinn in Höhe eines niedrigen zweistelligen Millionenbetrags.

Am 9. November 2022 wurde mit Adani Ports and Special Economic Zone Limited (APSEZ) eine Vereinbarung über den Verkauf der Anteile an der über die 100%-ige Tochtergesellschaft Oiltanking India GmbH, Hamburg, gehaltenen Anteile an der Indian Oiltanking Limited (IOT) und deren Tochtergesellschaften getroffen. IOT ist das indische JV von Oiltanking mit der Indian Oil Corporation Limited (IOC), Indiens größtem staatlichem Ölkonzern. Die Transaktion konnte am 31. Januar 2023 erfolgreich abgeschlossen werden. Aus dem Verkauf der direkten Beteiligung IOT Utkal Energy Services Ltd. ergibt sich ein Veräußerungsgewinn von untergeordneter Bedeutung.

Am 1. Februar 2023 hat sich die Gesellschaft verpflichtet, eine Einlage in die Kapitalrücklage bei ihrer 100-%igen Tochtergesellschaft Advario B.V., Rotterdam, Niederlande, in Höhe von € 100 Mio. zu leisten. Die Zahlung soll in mehreren Raten bis spätestens 31.12.2023 erfolgen.

6. Derivative Finanzinstrumente

Im Rahmen des Verkaufs der Anteile an der Indian Oiltanking Limited (IOT) und deren Tochtergesellschaften hat die Gesellschaft zur Sicherung des Verkaufspreises einen non-deliverable Währungshedge INR/EUR über einen Betrag von INR 10,5 Mrd. abgeschlossen. Die garantierten Währungskurse INR/EUR für den Zeitraum Januar bis Juni 2023 variieren nach dem tatsächlichen Ausübungszeitpunkt. Zum 31. Dezember 2022 hatte dieser Hedge einen Marktwert von € 0,8 Mio.

Hamburg, 24. März 2023

Oiltanking GmbH

Sebastiaan Verkooijen

Eckhard Jung

Entwicklung des Anlagevermögens im Geschäftsjahr 2022

(erweiterte Bruttodarstellung)

	Anschaffungskosten Wechselkurs
	1.1.2022	Zugänge	Umgliederung
	EUR	EUR	EUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	13.268.640,60	809.756,17	0,00
II. Sachanlagen
Andere Anlagen, Betriebs und Geschäftsausstattung	1.724.569,72	11.170,53	0,00
III. Finanzanlagen
1. Anteile an verbundenen Unternehmen	1.082.212.692,90	513.118.062,67	0,00
2. Beteiligungen	263.170.188,31	5.862.738,37	0,00
3. Ausleihungen an Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht	28.570.626,67	977.930,71	0,00
4. Sonstige Ausleihungen	1.134.235,85	0,00	5.143.359,15
	1.375.087.743,73	519.958.731,75	5.143.359,15
	1.390.080.954,05	520.779.658,45	5.143.359,15

	Anschaffungskosten Wechselkurs
	Abgänge	differenzen	31.12.2022
	EUR	EUR	EUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	-1.108.843,83	0,00	12.969.552,94
II. Sachanlagen
Andere Anlagen, Betriebs und Geschäftsausstattung	-39.320,11	0,00	1.696.420,14
III. Finanzanlagen
1. Anteile an verbundenen Unternehmen	-406.954.717,54	0,00	1.188.376.038,03
2. Beteiligungen	-169.980.739,27	0,00	99.052.187,41
3. Ausleihungen an Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht	-17.096.513,71	-2.142.758,53	10.309.285,14
4. Sonstige Ausleihungen	-1.134.235,85	559.341,02	5.702.700,17
	-595.166.206,37	-1.583.417,51	1.303.440.210,75
	-596.314.370,31	-1.583.417,51	1.318.106.183,83

	Kumulierte Abschreibungen
	1.1.2022	Zugänge	Zuschreibung
	EUR	EUR	EUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	1.926.981,45	2.483.026,67	0,00
II. Sachanlagen
Andere Anlagen, Betriebs und Geschäftsausstattung	1.610.967,84	35.156,68	0,00
III. Finanzanlagen
1. Anteile an verbundenen Unternehmen	247.670.380,22	37.834.605,93	-63.356.170,39
2. Beteiligungen	45.480.303,05	27.790.701,62	-4.000.000,06
3. Ausleihungen an Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht	28.570.626,67	977.930,71	-5.176.211,81
4. Sonstige Ausleihungen	1.134.235,85	5.143.359,15	0,00
	322.855.545,79	71.746.597,41	-72.532.382,26
	326.393.495,08	74.264.780,76	-72.532.382,26

	Kumulierte Abschreibungen
	Abgänge	Wechselkursdifferenzen	31.12.2022
	EUR	EUR	EUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	-186.201,74	0,00	4.223.806,38
II. Sachanlagen
Andere Anlagen, Betriebs und Geschäftsausstattung	-39.184,13	0,00	1.606.940,39
III. Finanzanlagen
1. Anteile an verbundenen Unternehmen	-31.176.415,43	0,00	190.972.400,33
2. Beteiligungen	-14.360.000,00	0,00	54.911.004,61
3. Ausleihungen an Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht	-11.920.301,90	-2.142.758,53	10.309.285,14
4. Sonstige Ausleihungen	-1.134.235,85	559.341,02	5.702.700,17
	-58.590.953,18	-1.583.417,51	261.895.390,25
	-58.816.339,05	-1.583.417,51	267.726.137,02

	Buchwerte
	31.12.2022	31.12.2021
	EUR	EUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	8.745.746,56	11.341.659,15
II. Sachanlagen
Andere Anlagen, Betriebs und Geschäftsausstattung	89.479,75	113.601,88
III. Finanzanlagen
1. Anteile an verbundenen Unternehmen	997.403.637,70	834.542.312,68
2. Beteiligungen	44.141.182,80	217.689.885,26
3. Ausleihungen an Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht	0,00	0,00
4. Sonstige Ausleihungen	0,00	0,00
	1.041.544.820,50	1.052.232.197,94
	1.050.380.046,81	1.063.687.458,97

Aufstellung des Anteilsbesitzes der Oiltanking GmbH zum 31.12.2022

Name des Unternehmens	Sitz des Unternehmens	Anteil am Kapital 31.12.2022	Ergebnis 2022	Eigenkapital 31.12.2022
A. In den Konzernabschluss einbezogene verbundene Unternehmen		%	EURO	EURO
1. OTSM Servicios Logisticos S. de R.L. de C.V.	Mexico City (Mexico)	100,00	-5.840	152.806
2. Colon Oil and Services S.A.	Panama City (Panama)	100,00	47.774	13.070.430
3. Daya Bay Public Pipe Rack Co., Ltd.	Huizhou (China)	100,00	2.482.200	12.290.122
4. Helios Terminal Corporation Pte. Ltd.	Singapore (Singapore)	55,00	1.958.421	117.334.837
5. Advario Nanjing Co., Ltd.	Nanjing (China)	82,44	6.218.463	66.662.760
6. Oiltanking Açu Serviços Ltda.	Rio de Janeiro (Brazil)	100,00	3.566.624	5.878.428
7. Advario Gas Terminal NV	Kallo (Belgium)	100,00	9.173.634	237.430.070
8. Oiltanking Argentina S.A.	Buenos Aires (Argentina)	100,00	-1.110.650	9.223.477
9. Advario Asia Pacific. Ltd.	Singapore (Singapore)	100,00	3.714.478	7.705.134
10. Oiltanking Benelux GmbH	Hamburg (Germany)	100,00	-12.002	1.813.617
			vor Ergebnisabführung
11. Oiltanking Bulgaria A.D.	Deynia (Bulgaria)	91,14	1.437.785	6.258.241
12. Advario China Co., Ltd.	Nanjing (China)	100,00	644.628	1.126.791
13. Oiltanking Colombia S.A.	Cartagena Bolivar (Columbia)	100,00	201.097	9.765.699
14. Oiltanking Copenhagen A/S	Copenhagen (Denmark)	100,00	-9.560.461	7.397.496
15. Advario Daya Bay Co. Ltd.	Huizhou (China)	100,00	1.525.672	25.431.329
16. Oiltanking Ebytem S.A.	Buenos Aires (Argentina)	70,00	24.440.352	82.725.752
17. Advario Europe B.V.	Amsterdam (Netherlands)	100,00	-337.802	1.437.145
18. Oiltanking Finance B.V.	Amsterdam ( Netherlands)	100,00	54.738.730	78.048.708
19. Advario Finland Oy	Kotka (Finland)	100,00	-24.656.649	11.360.998
20. Advario Galveston County, LLC	Wilmington (USA)	100,00	5.091.363	21.399.194
21. Oiltanking Ghana Holding GmbH	Hamburg (Germany)	100,00	-437.632	52.468
22. Oiltanking Ghana Services Limited	Accra (Ghana)	100,00	-2.004.138	0
23. Advario Helios Singapore Pte. Ltd.	Singapore (Singapore)	55,00	-3.299.594	-46.169.436
24. Oiltanking India GmbH	Hamburg (Germany)	100,00	61.042.905	109.412.301
25. Advario Investment Holdings Pte. Ltd.	Singapore (Singapore)	100,00	-17.279	27.314.401
26. Oiltanking Logistica Brasil Ltda.	Rio de Janeiro (Brazil)	100,00	650	28.767
27. Oiltanking MEA Ltd.	Hamilton (Bermuda)	100,00	0	0
28. Oiltanking Mexico, S.de R.L. de C.V.	Mexico City (Mexico)	100,00	498.818	1.996.018
29. Advario North America, LLC	Wilmington (USA)	100,00	3.256.246	61.477.119
30. Oiltanking Peru S.A.C.	Lima (Peru)	100,00	2.202.822	16.816.212
31. Advario Singapore Limited	Singapore (Singapore)	55,00	36.325.718	46.399.655
32. Advario Stolthaven Antwerp N.V.	Antwerpen (Belgium)	50,00	12.989.543	163.064.455
33. Oiltanking Terminals LTDA.	Rio de Janeiro (Brazil)	95,00	6.374.639	14.901.432
34. Advario Texas Qty, L.P.	Texas City (USA)	100,00	5.542.321	59.770.889
35. Advario Texas Independent Deepwater Expansion, LLC	Wilmington (USA)	100,00	-1.555.701	5.508.772
36. OTColombia Servicios S.A.S "EN LIQUIDACIÓN"	Cartagena Bolivar (Columbia)	100,00	4.667	1.800.913
37. PT Oiltanking Karimun	Jakarta (Indonesia)	100,00	-82.185.011	-12.151.819
38. PT Oiltanking Nusantara Persada	Jakarta (Indonesia)	100,00	-119.614	1.494.228
39. Chemoil Storage Limited	Majuro (Marshall Islands)	55,00	-1.827	48.632.991
40. Advario Star Energy Oman B.V.	Amsterdam (Netherlands)	73,90	10.978.174	53.565.857
41. Oiltanking Terminals & Co. LLC	Sohar (Oman)	51,73	15.889.204	132.666.516
42. Oiltanking Infrastruktur Services Private Limited	Mumbai (India)	100,00	-371	28.293
43. OILTANKING PERU SERVICIOS S.A.C.	Lima (Peru)	95,00	-222	287
44. Advario B.V.	Rotterdam (Netherlands)	100,00	-5.813.155	490.435.559
45. Advario Projects B.V.	Rotterdam (Netherlands)	100,00	-4.250	-4.150
46. Advario Project GmbH	Hamburg (Germany)	100,00	0	25.000
				*) IFRS Values

Aufstellung des Anteilsbesitzes der Oiltanking GmbH zum 31.12.2022

Name des Unternehmens	Sitz des Unternehmens	Anteil am Kapital 31.12.2022	Ergebnis 2022	Eigenkapital
B. Nicht in den Konzernabschluss einbezogene verbundene Unternehmen		%	EURO	EURO
1. ATC GP, LLC	Houston (USA)	100,00	not available	not available
				*) IFRS values

Aufstellung des Anteilsbesitzes der Oiltanking GmbH zum 31.12.2022

Name des Unternehmens	Sitz des Unternehmens	Anteil am Kapital 31.12.2022	Ergebnis 2022	Eigenkapital 31.12.2022
C. Assoziierte Unternehmen		%	EURO	EURO
1. Consorcio Terminales	Lima (Peru)	50,00	-207.840	14.919
2. Huizhou Daya Bay Oiltanking Petrochemical Public Jetty Co. Ltd.	Huizhou (China)	25,00	1.957.196	25.244.558
3. Inversiones Poncho S.A.	Panama City (Panama)	20,00	-593	4.359.473
4. IOT Engineering & Construction Services Limited	Mumbai (India)	49,38	-572.127	-5.116.138
5. Indian Oiltanking Engineering & Construction Services LLC	Seeb (Oman)	34,57	-8.164	774.123
6. IOT Engineering Projects Ltd.	Mumbai (India)	49,38	18.347.597	-15.442.551
7. Indian Oiltanking Ltd.	Mumbai (India)	49,38	14.429.324	170.988.844
8. IOT Utkal Energy Services Limited	Paradip (India)	45,34	6.200.042	74.374.772
9. IOT VITO Mühendisllk Inșaat Ve Taahhüt A.Ș	Istanbul (Turkey)	49,38	-4.824.945	-13.328.297
10. JSC Kazakhstancaspishelf	Almaty (Kazachstan)	27,98	#NV	-1.965.997
11. Jurong Port Tank Terminals Pte. Ltd.	Singapore (Singapore)	40,00	5.478.011	59.874.370
12. Katoen Natie IOT Private Limited	Mumbai (India)	24,20	10.153	334.111
13. Kazakhstancaspishelf India Private Limited	New Delhi (India)	27,98	1.371	-14.864
14. Logistica de Quimicos del Sur S.A.C	Arequipa (Peru)	25,00	1.479.971	6.547.865
15. Oiltanking Andina Services S.A.C	Lima (Peru)	50,00	1.343.092	3.008.690
16. Oiltanking MOGS Saldanha (RF) Proprietary Ltd.	Saldanha Bay (South Africa)	37,00	-24.264.871	82.719.708
17. Advario Singapore Chemical Pte. Ltd.	Singapore (Singapore)	50,00	18.219.326	19.573.389
18. PT IOT EPC Indonesia	Jakarta (Indonesia)	32,92	-131.281	1.118.378
19. Star Energy Resources Limited	Hamilton (Bermuda)	50,00	27.918.452	59.761.902
20. Taboguilla Holdings, Inc.	Tortola (British Virgin Islands)	20,00	-1.880	13.944.332
21. Terminal Industrial Taboguilla S.A.	Panama City (Panama)	20,00	-2.816	-1.426.728
22. Terminales del Peru S.A.C.	Lima (Peru)	50,00	5.385.609	4.620.708
23. Zuari Indian Oiltanking Limited	Goa (India)	24,69	417.688	4.542.008
24. IOT Biogas Private Limited	Chennai (India)	49,38	-541.595	1.596.096
25. IOT Infrastructure Private Limited	Mumbai (India)	49,38	173.577	2.768.166
				*) IFRS Values

Lagebericht zum 31. Dezember 2022

Im Gegensatz zum Konzernabschluss stellt die Oiltanking GmbH ihren Einzelabschluss auch für Offenlegungszwecke unverändert nach den Vorschriften des deutschen Handelsgesetzbuches auf.

1. GRUNDLAGEN DER GESELLSCHAFT

Die Oiltanking GmbH mit Sitz in Hamburg ist die Muttergesellschaft des Oiltanking Konzerns. Ihre Geschäftstätigkeit umfasst neben der Beteiligungsverwaltung als strategische Holding die Erbringung einer Vielzahl von Dienstleistungen für Konzerngesellschaften.

2. WIRTSCHAFTSBERICHT

2.1 Branchenbezogene Rahmenbedingungen

Die Ertrags-, Finanz- und Vermögenslage der Oiltanking GmbH als Holding des Oiltanking GmbH Konzerns hängt wesentlich von vereinnahmten Ausschüttungen und Ergebniszuweisungen von Tochtergesellschaften sowie von eventuell notwendigen Abschreibungen auf Beteiligungsbuchwerte ab, so dass sich die branchenbezogenen Rahmenbedingungen für die einzelnen Konzerngesellschaften indirekt, jedoch in Abhängigkeit von der Dividendenpolitik mit zeitlicher Verzögerung, auch auf die Oiltanking GmbH auswirken.

Die branchenbezogenen Rahmenbedingungen für die wesentlichen Konzernbereiche stellen sich wie folgt dar:

Der Ukraine-Krieg hatte schwerwiegende Auswirkungen auf die Energiemärkte und ließ die Energie-Preise im Jahr 2022 in die Höhe schnellen. Darüber hinaus führten die Covid-Maßnahmen in China zu erheblichen Engpässen in den Lieferketten und zur Verknappung im Transportsektor. Die Kombination dieser beiden Hauptereignisse führte zu einer allgemeinen Marktunsicherheit und damit zu einem im Vergleich zu den letzten Jahrzehnten deutlichen Anstieg der Inflationsraten und Zinssätze.

Oiltankings Geschäftsmodell erwies sich erneut robust und krisensicher, allein das Geschäft in Finnland zeigte durch einen Rückgang der Lieferungen aus Russland infolge der verhängten Sanktionen eine deutliche Beeinträchtigung. Die Nachfrage nach Erdölkapazitäten blieb in den meisten Regionen stabil, obwohl die Märkte rückläufig waren, was die Schlüssel-Funktion von Oiltankings Anlagen bei der Unterstützung der strukturellen Versorgung mit den gelagerten Produkten unterstreicht.

Bei Chemikalien blieb die Nachfrage nach Lagerkapazitäten in Abhängigkeit von bestimmten Marktsegmenten und der Verbrauchernachfrage robust.

Unsicherheiten im Markt führten dazu, dass die Produzenten nach mehr Kapazität zur Sicherung ihrer Lieferketten suchten.

Auch das Gasgeschäft entwickelte sich gut, mit der Fertigstellung eines der größten LPG-Tanks in Europa wurden die Kapazitäten der Gruppe im Gasbereich konsequent weiter ausgebaut und um eine Kapazität von 135.000 cbm erweitert.

Die hohen Energiepreise und die Inflation bleiben nicht ohne Auswirkungen auf Betriebskosten. Damit wird es für die Unternehmen im Bereich der Tanklagerlogistik umso wichtiger, Preisanpassungsklauseln durchzusetzen, die eine zumindest anteilige Weitergabe der steigenden Kosten erlauben.

Die Energiekrise im Jahr 2022 hat die Notwendigkeit einer beschleunigten Energiewende noch deutlicher gemacht, die eine Koordination und Abstimmung zwischen Regierungen, Industrie und Märkten erfordert.

Das Ergebnis der OT GmbH ist vom Verlauf des Geschäftes nur indirekt und zeitverzögert durch ausgeschüttete Dividenden beeinflusst. Das Ergebnis der Einzelgesellschaft lag vor allem aufgrund der Veräußerung von mehreren Tochterunternehmen deutlich über Budget.

2.2. Vorbemerkung zur Ertrags-, Finanz- und Vermögenslage

Derzeit durchläuft Oiltanking eine Transformation, die es zum Ziel hat, das Unternehmen auf eine nachhaltige Zukunft in der Energiewende auszurichten.

Aus diesen Gründen wurde die Advario-Gruppe als neue Marke in der Oiltanking-Gruppe aufgesetzt. Damit wird das Ziel verfolgt mit langfristigen und zielgerichteten Partnerschaften eine Vorreiterrolle bei der Energiewende zu spielen. Die Strategie von Advario zielt auf ein Wachstum in den Bereichen Chemikalien, Gasen und neuen Energien ab. Im Zuge der strategischen Neuausrichtung werden alle Terminals hinsichtlich ihrer passenden Ausrichtung auf diese Zielsetzung untersucht und das Beteiligungsportfolio ggf. durch Unternehmensverkäufe angepasst. Das Portfolio der Advario-Gruppe umfasst 13 Terminals, die nach ihrer kritischen Rolle im Energietransport und des Produktportfolios, das stärker auf Chemie, Gas und neue Energien ausgerichtet werden soll, ausgewählt wurden. Der Launch der neuen Marke erfolgte im Mai 2022, worauf die Umbenennung der betroffenen Gesellschaften initiiert wurde. Zudem wurde im Jahr 2022 damit begonnen, diese Gesellschaften in die neue Muttergesellschaft Advario B.V., Rotterdam, Niederlande, gesellschaftsrechtlich einzubringen. Die Advario B.V. ist eine 100%ige Tochtergesellschaft der in Hamburg ansässigen Oiltanking GmbH.

Die Gesellschaften in Lateinamerika werden unter der Marke Oiltanking America zusammengefasst und tragen durch ihre Positionierung in aufstrebenden Märkten zum weiteren Geschäftserfolg der Oiltanking Gruppe bei.

Im Zuge der Implementierung der vorab beschriebenen Transformation wurde die in den Vorjahren bereits begonnene strategische Anpassung des Beteiligungsportfolios weiter vorangetrieben.

Die in Brasilien betriebene Beteiligung Acu Petroleo S.A., Rio de Janeiro, Brasilien, ein Umschlagterminal für Tanker bis hin zur VLCC-Klasse, wurde Anfang Februar 2022 veräußert.

Darüber hinaus verkaufte Oiltanking Anfang April 2022 die Anteile am Gemeinschaftsunternehmen, German LNG Terminal GmbH, Brunsbüttel.

Oiltanking GmbH bewertet kontinuierlich die Risken, die sich künftig aus dem Geschäftsbetrieb ergeben können. Vor diesem Hintergrund wurde im Geschäftsjahr 2022 im Zusammenhang mit drei Gesellschaften Risikovorsorge betrieben, die im Folgenden geschildert wird.

•	Die Gesellschaft Advario Finland Oy, Kotka, Finnland (vormals: Oiltanking Finland Oy) betrieb ein Geschäftsmodell, das stark auf Importe von Chemikalien aus Russland aufbaute. Durch die im Zuge des Ukraine-Krieges verhängten Sanktionen gegen Russland kam es zu einem Einbruch der Umsätze und das Geschäftsmodell wurde auf die neue Situation angepasst. Trotz Stabilisierung des Geschäfts im Verlauf des Jahres erforderte die Situation eine außerplanmäßige Abschreibung der Anteile an verbundenen Unternehmen.
•	Das Gemeinschaftsunternehmen Oiltanking MOGS Saldanha (RF) Proprietary Limited, Saldanha Bay, Südafrika, zeigte erneut anhaltende Leerstände der Tanklagerkapazitäten. Aufgrund der weiterhin unsicheren langfristigen Auslastung wurde die Beteilung an diesem assoziierten Unternehmen in voller Höhe abgeschrieben.
•	Anfang April 2022 wurden im Zuge strategischer Überlegungen weitere 35 % an Anteilen an der PT Oiltanking Karimun, Jakarta, Indonesien erworben. Mit dem Erwerb hält die Gesellschaft nun 95 % der Anteile an der genannten Beteiligung. Aufgrund der weiterhin unsicheren langfristigen Auslastung wurden die Anteile an diesem verbundenen Unternehmen in voller Höhe abgeschrieben.

2.3. Ertragslage

Die Oiltanking GmbH erzielte im Geschäftsjahr 2022 einen Jahresüberschuss von € 160,6 Mio. nach einem Jahresüberschuss von € 417,4 Mio. im Vorjahr. Der Rückgang ist im Wesentlichen bedingt durch geringere Erträge aus der Veräußerung von Beteiligungen in Höhe von € 190 Mio. (im Vorjahr: € 392 Mio.) und anderen Sondereffekten. Die Prognose des Vorjahres, die einen Jahresüberschuss von € 49 Mio. - ohne Berücksichtigung von Abschreibungen auf Finanzanlagen - vorsah, wurde daher deutlich übertroffen.

Die Umsatzerlöse aus Verwaltungsdienstleistungen für Tochtergesellschaften sind basierend auf den bereits erfolgten strategischen Anpassungen des Beteiligungsportfolios auf € 17,0 Mio. (im Vorjahr: € 17,7 Mio.) leicht gesunken. Der Materialaufwand beinhaltet wie im Vorjahr zentral angefallene IT-Kosten in Höhe von € 9,6 Mio. (im Vorjahr: € 9,2 Mio.).

Der Personalaufwand hat sich auf € 26,3 Mio. von € 19,6 Mio. erhöht. Im Zusammenhang mit der weiteren Strategieimplementierung wurde beschlossen, weite Teile der Headquarter-Organisation von Hamburg nach Rotterdam zu verlagern. Damit verbunden war die Bildung von Rückstellung für künftig ausscheidende Mitarbeiter.

Aus Währungskursveränderungen entstanden Erträge von € 17,0 Mio (im Vorjahr: € 2,2 Mio.) und Aufwendungen von € 5,2 Mio. (im Vorjahr: Aufwendungen von € 2,0 Mio.). Im Zuge der Veräußerung der Beteiligung an Acu Petroleo S.A., Rio de Janeiro, Brasilien und den als Kaufpreis erhaltenen US-Dollar kam es zu Währungskursgewinnen in Höhe von € 10,8 Mio.

Die Erträge aus Beteiligungen betrugen € 123,1 Mio. (€ 125,8 Mio. im Vorjahr), dabei handelt es sich in Höhe von € 50,5 Mio. (€ 69,0 Mio. im Vorjahr) um Dividenden. Aufgrund reduzierter Ertragsaussichten wurden im Geschäftsjahr Abschreibungen auf Finanzanlagen in Höhe von € 71,7 Mio. vorgenommen (im Vorjahr: € 62,4 Mio.).

Insbesondere die im November 2022 geschlossenen Vereinbarungen über den Verkauf der 91,l-%igen Beteiligung an der Oiltanking Bulgaria A.D., Deynia, Bulgarien, sowie der 49,4-%igen Anteile an der Indian Oiltanking Limited (IOT), Mumbai, Indien, deren Closing beide im ersten Quartal 2023 stattgefunden haben, führten zu Zuschreibungen in Höhe von € 67,4 Mio.

Die Steuern vom Einkommen und vom Ertrag betrugen EUR 30,2 Mio. (Vorjahr EUR 0,2 Mio.). Der deutliche Anstieg des Steueraufwand steht im Zusammenhang mit dem Verkauf der brasilianischen Gesellschaft Acu Petroleo S.A., Rio de Janeiro, Brasilien.

2.4 Finanzlage- und Vermögenslage

Die Finanz- und Vermögenslage der Oiltanking GmbH hat im Vorjahresvergleich abgesehen vom Bereich Finanzanlagen keine grundlegenden Veränderungen erfahren. Das Anlagevermögen der Gesellschaft, weit überwiegend bestehend aus Finanzanlagen und immateriellen Vermögensgegenständen, verminderte sich um € 13 Mio. auf € 1.050 Mio. Zugänge zum Finanzanlagevermögen in Höhe von € 525,1 Mio, (inkl. Umgliederungen aus kurzfristigen Forderungen) stehen Abgänge in Höhe von € 536,6 Mio., außerplanmäßige Abschreibungen auf Finanzanlagen des Anlagevermögens in Höhe von € 71,7 Mio. sowie Zuschreibungen auf Finanzanlagen des Anlagevermögens von € 72,5 Mio. gegenüber. Die hohen Zu- bzw. Abgänge sind im Wesentlichen bedingt durch die bereits erfolgten Einbringungen von direkten Tochtergesellschaften der Oiltanking GmbH in die Tochtergesellschaft Advario B.V., Rotterdam, Niederlande.

Das Finanzanlagevermögen ist nahezu vollständig durch Eigenkapital finanziert. Entsprechend sind die kurzfristigen Verbindlichkeiten und Rückstellungen nahezu vollständig durch Umlaufvermögen gedeckt. Wie im Vorjahr hat die Gesellschaft nahezu keine Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten. Das Eigenkapital der Gesellschaft hat sich unter Berücksichtigung des Bilanzgewinns des Jahres 2022 um € 0,4 Mio. auf € 1.042 Mio. (im Vorjahr: € 1.082 Mio.) vermindert. Die Eigenkapitalquote zum 31. Dezember 2022 beträgt 97% (im Vorjahr: 96%).

Die liquiden Mittel am 31. Dezember 2022 beliefen sich auf € 1,2 Mio. (im Vorjahr: € 33,8 Mio.). Die Oiltanking GmbH hat im Konzernverbund insgesamt Zugang zu Kreditlinien und Investorenkapital in Höhe von € 1.402 Mio. Zum Jahresende 2022 sind davon noch € 372 Mio. nicht ausgeschöpft. Damit ist die Oiltanking GmbH jederzeit in der Lage, entstehende Zahlungsverpflichtungen zu erfüllen.

2.5 Zusammenfassung Ertrags-, Finanz- und Vermögenslage

Zum Zeitpunkt der Aufstellung des Jahresabschlusses haben sich keine Erkenntnisse ergeben, die wesentliche Veränderungen der Ertrags-, Finanz- und Vermögenslage zum 31. Dezember 2022 ergeben.

Der operative Geschäftsverlauf für das Jahr 2022 war insgesamt sehr positiv.

3. PROGNOSE-, RISIKO- UND CHANCENBERICHT

3.1 Prognosebericht

Angesichts der steigenden Inflationszahlen und Zinsen, geopolitischer Spannungen und damit verbundenen unsicheren Wirtschaftsaussichten erwartet Oiltanking, dass die internationalen Öl- und Energiemärkte auch im Jahr 2023 volatil bleiben.

Das vergangene Jahr hat abermals gezeigt, dass sich das Geschäftsmodell sowie die strategische Ausrichtung von Oiltanking kurz- und mittelfristig als sehr robust erwiesen haben und dass die Corona-Pandemie keinen signifikanten Einfluss auf die Finanz- und Vermögenslage der Gruppe hatte. Die sich abzeichnende weitere Normalisierung der diesbezüglichen Lage lässt erwarten, dass sich dies auch im Jahr 2023 nicht ändert. Insbesondere ist auch in China trotz Lockerung der restriktiven Maßnahmen und dem damit verbundenen Anstieg der Fallzahlen kein wesentlicher Einfluss auf die geschäftliche Entwicklung eingetreten und wird auch nicht für das neue Geschäftsjahr erwartet.

Auch wenn die weitere Entwicklung des Krieges in der Ukraine schwer zu prognostizieren ist, bleibt die Einschätzung aus dem Vorjahr unverändert, dass die Auswirkungen auf die Finanz- und Vermögenslage der Oiltanking Gruppe nicht wesentlich beeinflusst sein wird. Einzig die Auswirkungen auf die Advario Finland Oy (vormals Oiltanking Finland Oy), Kotka, werden eng verfolgt, um auf eine Veränderung der Lage rasch reagieren zu können, um geeignete Maßnahmen zu initiieren.

Die angezogene Inflation und der dadurch von den Notenbanken initiierte Anstieg der Zinssätze wird auch im Jahr 2023 Auswirkungen auf die Finanzierungskosten der Oiltanking Gruppe haben und damit zunehmend auch wieder mehr Gewicht in den Entscheidungsprozessen für neue Projekte finden. Durch die langfristige Sicherung der Finanzierung der Gruppe wird aber nicht erwartet, dass die Wachstumsstrategie durch die Entwicklungen der Refinanzierungskosten wesentlich beeinflusst wird.

Im Jahr 2022 schloss Advario Singapore Ltd., Singapur, erfolgreich eine langfristige Vereinbarung mit Neste über die Lagerung und den Umschlag von Biokraftstoffen, einschließlich Sustainable Aviation Fuel (SAF), ab. Diese Vereinbarung ist ein wichtiger Schritt in Richtung eines nachhaltigeren Produktportfolios.

Darüber hinaus ist die Advario-Gruppe erfolgreich eine Partnerschaft (50%/50%) mit Braskem Idesa eingegangen, um in Coatzacoalcos, Mexiko, ein Ethan-Importterminal mit einem Fassungsvermögen von 100 Millionen Kubikmetern zu entwickeln. Das Terminal wird als Beschickungsterminal für den World-Scale-Ethancracker von Braskem Idesa dienen. Der Erwerb der Beteiligung fand am 1. März 2023 statt, mit dem Bau des Terminals und der Schiffsanlagen wurde bereits begonnen.

In Daya Bay, China, wurde die Gelegenheit ergriffen, weitere 6 Hektar Land in einem bedeutsamen Petrochemie-Park in China zu sichern. Mit diesem neuen Land, das zusätzlich zu den derzeit laufenden Erweiterungen der Jetty gesichert wurde, ist Advario Daya Bay strategisch gut positioniert, um neues Geschäft zu entwickeln und das weitere Wachstum des Parks zu unterstützen. Die konkrete Erschließung des Geländes schreitet voran, der Beginn der ersten Bauphase wird im ersten Quartal 2023 erwartet.

In Antwerpen, Belgien, wurde gemeinsam mit dem JV Partner Stolt eine Partnerschaft mit Fluxys SA, Brüssel, Belgien, dem Betreiber des nationalen Erdgasfernleitungsnetzes, eingegangen, um gemeinsam eine kryogene Lager- und Logistikinfrastruktur für den Import und Vertrieb von Ammoniak zu erkunden und zu entwickeln. Die Partnerschaft basiert auf den sich ergänzenden Fähigkeiten beider Parteien, und es wird angestrebt, bis 2023 Grundlastkunden zu gewinnen. In Zusammenarbeit mit Technologieanbietern kann auch das Cracken von Ammoniak einbezogen werden.

Langfristig beabsichtigt Advario seine Geschäftstätigkeit auf den Feldern Chemikalien, neue Energien und Gase bis 2030 zu verdoppeln. Die besondere Verpflichtung zur Nachhaltigkeit soll nicht nur die Kunden und Partner in ihren Bestrebungen den CO ₂ -Fußabdruck zu reduzieren unterstützen, sondern auch zu einem wesentlichen Anstieg der nachhaltigen Umsätze führen. Die professionellen Teams von Tanklagerexperten in den wichtigsten Regionen der Welt sind gut positioniert, um eine Vorreiterrolle bei der Energiewende durch die Gewährleistung einer sicheren und zuverlässigen Lagerinfrastruktur für nachhaltige Flüssigkeiten einzunehmen.

Durch die konsequente Umsetzung der gewählten strategischen Ausrichtung, durch Kapazitätserweiterungen aus der Fertigstellung neuer Tanks an bestehenden Standorten bzw. der erstmals ganzjährigen Nutzung der in 2022 fertiggestellten Anlagen und daraus resultierenden Dividenden erwartet die Oiltanking GmbH einen Jahresüberschuss in Höhe von € 32 Mio. ohne Berücksichtigung von Abschreibungen auf Finanzanlagen.

3.2 Chancen- und Risikobericht

Die Beteiligungsunternehmen der Oiltanking GmbH sind in allen wichtigen Regionen der Welt tätig.

Die Planung bei Oiltanking geht von einer Normalfallbetrachtung aus. Soweit sich am Markt bietende Chancen nicht bereits bei Erstellung der Planung als konkretisiert abzeichnen, sind diese in der Planung nicht enthalten. Gleichwohl bietet der Markt eine Vielzahl von sich kurzfristig ergebenden Chancen, die die einzelnen Gesellschaften des Konzerns durch aufmerksame Marktbeobachtung sowie schnelles und flexibles Reagieren ergreifen. Strategische Partnerschaften und Entwicklungen im Zuge der Energietransformation bieten Chancen. Daher hat Oiltanking die weiter oben beschriebene Transformation gestartet, um bestmöglich aufgestellt zu sein, mit den nötigen Kompetenzen und Voraussetzungen an diesen Chancen zu partizipieren. Hierzu gehört insbesondere das plötzliche Entstehen von Akquisitionsmöglichkeiten interessanter und zum Unternehmensportfolio von Oiltanking passender Gesellschaften.

Daneben ergeben sich Chancen aus neuen Greenfield-Projekten wie ein zuletzt erfolgreich initiiertes Chemietanklager-Projekt in Mexico oder Infrastruktur-Projekte, die die Energie-Transformation in bestehenden Gesellschaften unterstützen. Jüngstes Beispiel dafür ist die mit Fluxys eingegangene Allianz zur Entwicklung eines Grünen Ammoniak-Import-Terminals in Antwerpen.

Chancen können sich zudem aus möglichen Desinvestitionen ergeben, welche neue finanzielle Möglichkeiten erzeugen, um strategisches Wachstum mit dem Fokus auf Chemie und Gas voranzutreiben.

Zu den wesentlichen Risiken, die die zukünftige Geschäftsentwicklung beeinträchtigen können, gehören

•	internationale Finanzkrisen und ein nachhaltiger Wirtschaftsabschwung,
•	kriegerische Handlungen, Bürgerkriege in oder Sanktionen gegen bedeutende öl- und gasproduzierende Länder, insbesondere Russland im Zuge des Ukraine-Kriegs,
•	Währungsturbulenzen,
•	ein deutlich verminderter Einsatz von Öl für die Wärmeerzeugung und den Transport,
•	Umwelt- und Naturkatastrophen,
•	Verstärkung von Länderrisiken,
•	Risiken im Zusammenhang mit der IT
•	Inflations- und Zinsänderungsrisiken

Das wesentliche operative Risiko, dem Oiltanking ausgesetzt ist, resultiert aus dem Umgang mit leicht entzündlichen und toxischen Produkten. Die Prävention gegen hieraus entstehende Risiken ist daher ein besonderer Schwerpunkt des Risikomanagements - hierfür hat Oiltanking ein Team von HSSE (Health, Safety, Security, Environment) -Spezialisten.

Ferner bestehen Länderrisiken und das Risiko, geplante Kapazitätserweiterungen nicht termin- oder funktionsgerecht fertigzustellen. Kapazitäten können mangels Nachfrage oder auch, weil Kunden ihren vertraglichen Verpflichtungen nicht nachkommen, nicht ausreichend ausgelastet sein.

Die Tochterfirmen von Oiltanking lagern Mineralölprodukte, Chemikalien, Gase und flüssige Agrarwaren. Das Unternehmen ist sich der damit einhergehenden Verantwortung gegenüber Menschen und Natur bewusst. Alle Anstrengungen gelten daher der Prävention von Umweltschäden und der zielgerichteten schnellen Reaktion im Notfall. Oiltanking GmbH hat direkten Zugang zu "Oil Spill Response Limited", der weltweit größten Organisation für Ölunfallbekämpfung, und ist so für Notfallsituationen bestens gewappnet. Den Umwelt- und Betriebsrisiken begegnet die Oiltanking GmbH außerdem mit einer weltweiten Umweltpolicy, in deren Rahmen regelmäßige Revisionen durchgeführt werden. Außerdem verfügt das Unternehmen über Versicherungsschutz für die Betriebsanlagen, Betriebsunterbrechung sowie für Drittschäden.

Forderungsausfälle sind aufgrund der Besicherung der eingelagerten Waren gut abgesichert und stellen branchentypisch kein Problem dar.

Politische Risiken sichert Oiltanking, wo notwendig und soweit möglich, durch politische Versicherungen ab. Vor diesem Hintergrund sieht Oiltanking lediglich in wenigen Ländern ein erhöhtes Risiko. Der Ukraine Krieg hat zum aktuellen Zeitpunkt keinen maßgeblichen Einfluss.

Risiken und Chancen einzelner Beteiligungsunternehmen wirken sich mittelbar und mit teilweise langfristiger zeitlicher Verzögerung über reduzierte oder erhöhte Dividendenzahlungen auch auf die Ertrags-, Vermögens- und Finanzlage der Oiltanking GmbH aus. Oiltanking GmbH begegnet insbesondere den im Geschäft begründeten Risiken durch ein strenges Risikomanagement. Die beschriebenen Risiken sind weder einzeln noch in ihrer Gesamtheit bestandsgefährdend. Der Erfolg von Oiltanking beruht nicht zuletzt auf einer modernen und konsequent an den geschäftlichen Anforderungen ausgerichteten IT-Landschaft. Gleichwohl ist sich Oiltanking der wachsenden Risiken für Verfügbarkeit, Integrität und Vertraulichkeit für Daten und Systeme, sei es durch technische Ausfälle, aber auch durch Angriffe von außen, bewusst. Diesen Risiken wird durch den Einsatz aktueller Technologien und Verfahren für Sicherheit und Redundanz begegnet. Dennoch ist es Kriminellen zu Beginn des Geschäftsjahres gelungen, einen Cyber-Angriff auf die Oiltanking-Gruppe zu verüben. Infolgedessen wurden umfassende Maßnahmen getroffen, um der Wiederholung eines solchen oder ähnlichen Vorfalls effektiv entgegenwirken zu können.

3.3 Zusammenfassende Risikobeurteilung

Jedes Unternehmen des Oiltanking Konzerns ist verschiedenen Risiken ausgesetzt, seien es allgemeine und sich aus gesamtwirtschaftlichen Zusammenhängen ergebende Risiken oder durch das Geschäft der jeweiligen einzelnen Gesellschaft begründete Einzelrisiken. Oiltanking GmbH begegnet insbesondere den im Geschäft begründeten Risiken durch ein strenges Risikomanagement. Die aus Sicht von der Oiltanking GmbH wesentlichen Risiken in absteigender Folge betreffen das Risiko internationaler Finanzkrisen und eines nachhaltigen Wirtschaftsabschwunges (verursacht oder verschärft durch den Ukraine-Krieg sowie durch Handelskriege oder Sanktionen gegen bedeutende ölproduzierende Länder) sowie von Konzerngesellschaften verursachten Umweltschäden. Zudem hat der Cyber-Angriff am Anfang des Geschäftsjahres auf die Oiltanking-Gruppe verdeutlicht, dass Risiken im Zusammenhang mit der IT eine zunehmende Bedeutung spielen. Die angezogene Inflation und die steigenden Zinsen werden zumindest auch im Jahr 2023 ein Risiko für das Ergebnis der Oiltanking-Gruppe darstellen. Die beschriebenen Risiken sind weder einzeln noch in ihrer Gesamtheit für die Oiltanking GmbH bestandsgefährdend.

Hamburg, 24. März 2023

Die Geschäftsführung

Sebastiaan Verkooijen

Eckhard Jung

Bestätigungsvermerk des unabhängigen Abschlussprüfers

An die Oiltanking GmbH, Hamburg

Prüfungsurteile

Wir haben den Jahresabschluss der Oiltanking GmbH, Hamburg, - bestehend aus der Bilanz zum 31. Dezember 2022 und der Gewinn- und Verlustrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2022 sowie dem Anhang, einschließlich der Darstellung der Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden - geprüft. Darüber hinaus haben wir den Lagebericht der Oiltanking GmbH für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2022 geprüft.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse

•

entspricht der beigefügte Jahresabschluss in allen wesentlichen Belangen den deutschen, für Kapitalgesellschaften geltenden handelsrechtlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens- und Finanzlage der Gesellschaft zum 31. Dezember 2022 sowie ihrer Ertragslage für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2022 und

•

vermittelt der beigefügte Lagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft. In allen wesentlichen Belangen steht dieser Lagebericht in Einklang mit dem Jahresabschluss, entspricht den deutschen gesetzlichen Vorschriften und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Gemäß § 322 Abs. 3 Satz 1 HGB erklären wir, dass unsere Prüfung zu keinen Einwendungen gegen die Ordnungsmäßigkeit des Jahresabschlusses und des Lageberichts geführt hat.

Grundlage für die Prüfungsurteile

Wir haben unsere Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt "Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von dem Unternehmen unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht zu dienen.

Verantwortung der gesetzlichen Vertreter und des Aufsichtsrats für den Jahresabschluss und den Lagebericht

Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Jahresabschlusses, der den deutschen, für Kapitalgesellschaften geltenden handelsrechtlichen Vorschriften in allen wesentlichen Belangen entspricht, und dafür, dass der Jahresabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie in Übereinstimmung mit den deutschen Grundsätzen ordnungsmäßiger Buchführung als notwendig bestimmt haben, um die Aufstellung eines Jahresabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen (d. h. Manipulationen der Rechnungslegung und Vermögensschädigungen) oder Irrtümern ist.

Bei der Aufstellung des Jahresabschlusses sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen. Des Weiteren haben sie die Verantwortung, Sachverhalte in Zusammenhang mit der Fortführung der Unternehmenstätigkeit, sofern einschlägig, anzugeben. Darüber hinaus sind sie dafür verantwortlich, auf der Grundlage des Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu bilanzieren, sofern dem nicht tatsächliche oder rechtliche Gegebenheiten entgegenstehen.

Außerdem sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Aufstellung des Lageberichts, der insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Vorkehrungen und Maßnahmen (Systeme), die sie als notwendig erachtet haben, um die Aufstellung eines Lageberichts in Übereinstimmung mit den anzuwendenden deutschen gesetzlichen Vorschriften zu ermöglichen und um ausreichende geeignete Nachweise für die Aussagen im Lagebericht erbringen zu können.

Der Aufsichtsrat ist verantwortlich für die Überwachung des Rechnungslegungsprozesses der Gesellschaft zur Aufstellung des Jahresabschlusses und des Lageberichts.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts

Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Jahresabschluss als Ganzes frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern ist, und ob der Lagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss sowie mit den bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnissen in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt, sowie einen Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus dolosen Handlungen oder Irrtümern resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Jahresabschlusses und Lageberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.

Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus

•	identifizieren und beurteilen wir die Risiken wesentlicher falscher Darstellungen im Jahresabschluss und im Lagebericht aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern, planen und führen Prüfungshandlungen als Reaktion auf diese Risiken durch sowie erlangen Prüfungsnachweise, die ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zu dienen. Das Risiko, dass aus dolosen Handlungen resultierende wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, ist höher als das Risiko, dass aus Irrtümern resultierende wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, da dolose Handlungen kollusives Zusammenwirken, Fälschungen, beabsichtigte Unvollständigkeiten, irreführende Darstellungen bzw. das Außerkraftsetzen interner Kontrollen beinhalten können.
•	gewinnen wir ein Verständnis von dem für die Prüfung des Jahresabschlusses relevanten internen Kontrollsystem und den für die Prüfung des Lageberichts relevanten Vorkehrungen und Maßnahmen, um Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständen angemessen sind, jedoch nicht mit dem Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit dieser Systeme der Gesellschaft abzugeben.
•	beurteilen wir die Angemessenheit der von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsmethoden sowie die Vertretbarkeit der von den gesetzlichen Vertretern dargestellten geschätzten Werte und damit zusammenhängenden Angaben.
•	ziehen wir Schlussfolgerungen über die Angemessenheit des von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit sowie, auf der Grundlage der erlangten Prüfungsnachweise, ob eine wesentliche Unsicherheit im Zusammenhang mit Ereignissen oder Gegebenheiten besteht, die bedeutsame Zweifel an der Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit aufwerfen können. Falls wir zu dem Schluss kommen, dass eine wesentliche Unsicherheit besteht, sind wir verpflichtet, im Bestätigungsvermerk auf die dazugehörigen Angaben im Jahresabschluss und im Lagebericht aufmerksam zu machen oder, falls diese Angaben unangemessen sind, unser jeweiliges Prüfungsurteil zu modifizieren. Wir ziehen unsere Schlussfolgerungen auf der Grundlage der bis zum Datum unseres Bestätigungsvermerks erlangten Prüfungsnachweise. Zukünftige Ereignisse oder Gegebenheiten können jedoch dazu führen, dass die Gesellschaft ihre Unternehmenstätigkeit nicht mehr fortführen kann.
•	beurteilen wir Darstellung, Aufbau und Inhalt des Jahresabschlusses insgesamt einschließlich der Angaben sowie ob der Jahresabschluss die zugrunde liegenden Geschäftsvorfälle und Ereignisse so darstellt, dass der Jahresabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt
•	beurteilen wir den Einklang des Lageberichts mit dem Jahresabschluss, seine Gesetzesentsprechung und das von ihm vermittelte Bild von der Lage des Unternehmens.
•	führen wir Prüfungshandlungen zu den von den gesetzlichen Vertretern dargestellten zukunftsorientierten Angaben im Lagebericht durch. Auf Basis ausreichender geeigneter Prüfungsnachweise vollziehen wir dabei insbesondere die den zukunftsorientierten Angaben von den gesetzlichen Vertretern zugrunde gelegten bedeutsamen Annahmen nach und beurteilen die sachgerechte Ableitung der zukunftsorientierten Angaben aus diesen Annahmen. Ein eigenständiges Prüfungsurteil zu den zukunftsorientierten Angaben sowie zu den zugrunde liegenden Annahmen geben wir nicht ab. Es besteht ein erhebliches unvermeidbares Risiko, dass künftige Ereignisse wesentlich von den zukunftsorientierten Angaben abweichen.

Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen unter anderem den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger bedeutsamer Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.

Hamburg, den 24. April 2023

KPMG AG
Wirtschaftsprüfungsgesellschaft

Hartmut Heckert, Wirtschaftsprüfer

Falk Bartholl, Wirtschaftsprüfer

Schriftlicher Gesellschafterbeschluss der Oiltanking GmbH mit Sitz in Hamburg HRB 52707, Amtsgericht Hamburg (die "Gesellschaft") vom 22. Mai 2023

Die Marquard & Bahls AG mit Sitz in Hamburg, eingetragen im Handelsregister des Amtsgerichts Hamburg unter HRB 51271, ist die einzige Gesellschafterin der Gesellschaft (die "Gesellschafterin").

Unter Verzicht auf die Einhaltung sämtlicher gesetzlicher und gesellschaftsvertraglicher Form- und Fristvorschriften in Bezug auf Gesellschafterversammlungen und -beschlüsse wird hiermit folgender Gesellschafterbeschluss gefasst:

1.

Der von der Geschäftsführung vorgelegte und als Anlage hierzu beigefügte Jahresabschluss der Gesellschaft zum 31. Dezember 2022 ("Geschäftsjahr 2022"), mit einer Bilanzsumme in Höhe von EUR 1.075.502.864,95 und einem Jahresüberschuss in Höhe von EUR 160.561.099,65, wird hiermit festgestellt.

2.

Hinsichtlich der Verwendung des Jahresüberschusses für das Geschäftsjahr 2022 wird Folgendes beschlossen:

a.	Vom Jahresüberschuss für das Geschäftsjahr 2022 wird ein Betrag in Höhe von EUR. 60.000.000 am 24. Mai 2023 an die Gesellschafterin ausgeschüttet.
b.	Der verbleibende Jahresüberschuss des Geschäftsjahres 2022 in Höhe von EUR. 100.561.099,65 wird gänzlich dem Gewinnvortrag zugerechnet. Der sich final ergebende Bilanzgewinn in Höhe EUR 482.454.046,33 wird vollumfänglich auf neue Rechnung vorgetragen.

3.

Den Geschäftsführern im Geschäftsjahr 2022, Herren Matti Lievonen und René Anghel (beide Geschäftsführer bis zum Ablauf des 31. Dezember 2022), wird für das Geschäftsjahr 2022 Entlastung erteilt.

4.

Für die Prüfung des Jahresabschlusses 2023 wird die Firma KPMG AG Wirtschaftsprüfungsgesellschaft, Zweigniederlassung Hamburg, Fuhlentwiete 5, 20355 Hamburg, bestellt.

Marquard & Bahls Aktiengesellschaft

ppa. Santokh Advani

ppa. Stefan Schäfers