Allianz Leben Private Equity Fonds 2001 GmbH

München

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2007 bis zum 31.12.2007

Bilanz zum 31. Dezember 2007

Allianz Leben Private Equity Fonds 2001 GmbH, München

Aktiva

	31.12.2007 EUR	31.12.2007 EUR	31.12.2006 EUR
A Anlagevermögen
Finanzanlagen		893.826.280,36	699.733.672,86
B Umlaufvermögen
I Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände	17.529.049,98		33.373.634,08
davon gegen verbundene Unternehmen EUR 17.425.740,16 (Vj.: EUR 33.373.632,53)
II Guthaben bei Kreditinstituten
davon bei verbundenen Unternehmen EUR 902.995,10 (Vj.: EUR 4.939.246,08)	902.995,10	18.432.045,08	4.939.246,08
		912.258.325,44	738.046.553,02
Passiva
	31.12.2007 EUR	31.12.2007 EUR	31.12.2006 EUR
A Eigenkapital
I Gezeichnetes Kapital	36.000,00		36.000,00
II Kapitalrücklage	558.000.000,00		558.000.000,00
III Bilanzgewinn	333.651.048,14	891.687.048,14	176.289.421,56
B Rückstellungen		20.571.277,30	3.533.869,10
C Verbindlichkeiten		0,00	187.262,36
davon gegenüber verbundenen Unternehmen EUR 0,00 (Vj.: EUR 164.450,67)
davon gegenüber Kreditinstituten EUR 0,00 (V).: EUR 164.450,67)
davon mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr EUR 0,00 (V).: EUR 187.262,36)
		912.258.325,44	738.046.553,02

Anhang

Geschäftsführer

Claus Zellner

Wan Ching Ang (bis zum 28.11.2007)

Dr. Florian Huber (seit dem 28.11.2007)

Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Der Jahresabschluss für das Geschäftsjahr vom 01. Januar 2007 bis 31. Dezember 2007 wurde nach den Rechnungslegungsvorschriften des Handelsgesetzbuches und des GmbH-Gesetzes aufgestellt. Bei der Erstellung der Bilanz und des Anhangs wurden für kleine Kapitalgesellschaften mögliche Erleichterungen in Anspruch genommen. Gemäß § 264 Abs. 1 Satz 3 HGB wurde auf eine Aufstellung des Lageberichts verzichtet.

Die Finanzanlagen werden mit den Anschaffungskosten einschließlich Anschaffungsnebenkosten aktiviert, gegebenenfalls vermindert um außerplanmäßige Abschreibungen gemäß § 253 Abs. 2 Satz 3 HGB.

Die Forderungen und Guthaben sind mit ihrem Nominalwert angesetzt.

Rückstellungen werden nach ihrem voraussichtlichen Bedarf gebildet.

Zum Bewertungszeitpunkt der Finanzanlagen im Dezember 2007 lag einem Buchwert von EUR 265.841.348,86 ein beizulegender Wert von EUR 246.072.589,72 vor. Eine außerplanmäßige Abschreibung auf diese Finanzanlagen ist nicht erforderlich, da die Gesellschaft davon ausgeht, dass die Wertminderungen, die sich überwiegend aus Fremdwährungsumrechnungen ergeben, nicht dauerhaft sind und sich der Wert in der Zukunft erholen wird.

Auf die Fondsbeteiligungen wurden im Geschäftsjahr Zuschreibungen in Höhe von EUR 4.548.343,77 und Abschreibungen in Höhe von EUR 31.990.546,56 vorgenommen.

Die Umrechnung von Fremdwährungen in Euro erfolgt bei den Finanzanlagen grundsätzlich zum historischen Kurs. Im Fall von Kapitalrückzahlungen erfolgt eine Durchschnittsbewertung.

Die übrigen Posten werden nach den für die jeweiligen Positionen anerkannten Regeln der Währungsumrechnung für offene Positionen bewertet.

Konzernzugehörigkeit

Die Gesellschaft wird in den Konzernabschluss der Allianz Lebensversicherungs-AG, Reinsburgstrasse 19, 70178 Stuttgart, einbezogen. Die Allianz Lebensversicherungs-AG ist wiederum als Teilkonzern in den Abschluss des Allianz Konzerns unter Führung der Allianz SE, Königinstraße 28, 80802 München, einbezogen. Konzernabschluss und -lagebericht von Allianz Lebensversicherungs-AG bzw. Allianz SE werden im jeweiligen Geschäftsbericht veröffentlicht und sodann beim Betreiber des elektronischen Bundesanzeigers eingereicht und dort veröffentlicht. Sie können bei der Allianz Lebensversicherungs-AG bzw. der Allianz SE angefordert oder im Unternehmensregister sowie unter www.allianz.com eingesehen werden.

Ergebnisverwendungsvorschlag

Die Geschäftsführung schlägt vor, den Bilanzgewinn von EUR 333.651.048,14, der sich aus dem Jahresüberschuss in Höhe von EUR 173.361.626,58 und dem Gewinnvortrag in Höhe von EUR 160.289.421,56 zusammensetzt, auf neue Rechnung vorzutragen.

München, den 30.06.2008

Die Geschäftsführer

Übersicht und Entwicklung der Fondsbeteil AzL PEF 2001

Fondsbeteiligungen	Währung	Vintage Year	First Closing	Zeichnungsjahr
ADVENT INTERNATIONAL GPE V-C. LP.	EUR	2004	14.12.2004	2005
AFFINITY ASIA PACIFIC FUND II. L.P.	USD	2004	18.12.2003	2003
AFFINITY ASIA PACIFIC FUND III. L.P.	USD	2007	15.12.2006	2006
ALTOR 2003 FUND (NO.1), L.P.	EUR	2003	02.05.2003	2003
ALTOR FUND II (NO. 1) L.P.	EUR	2006	21.02.2006	2006
ANACAP FINANCIAL PARTNERS, L.P.	EUR	2006	21.12.2006	2005
AP CAYMAN PARTNERS II CO-INVEST, L.P.	JPY	2007	20.12.2006	2006
AP CAYMAN PARTNERS II. L.P.	JPY	2007	20.12.2006	2006
APAX EUROPE V-C GMBH & CO. KG	EUR	2001	05.02.2001	2001
APAX EUROPE VI. L.P.	EUR	2005	10.12.2004	2004
APAX EUROPE VII-A. L.P.	EUR	2007	10.03.2007	2007
APEP DACHFONDS GMBH & CO. KG. ANTEILSKL. A	EUR	2005	01.08.2005	2005
APEP DACHFONDS GMBH & CO. KG, ANTEILSKL. B	EUR	2005	01.08.2005	2005
APEP DACHFONDS GMBH & CO. KG. ANTEILSKL. C	EUR	2005	01.08.2005	2005
ATLAS VENTURE FUND VI. L.P.	USD	2001	30.01.2001	2001
ATRIA PRIVATE EQUITY FUND II. FCPR	EUR	2004	25.07.2003	2004
ATRIA PRIVATE EQUITY FUND III. FCPR	EUR	2006	24.07.2006	2006
BAIN CAPITAL ASIA FUND, L.P.	USD	2007	23.02.2007	2007
BAIN CAPITAL FUND IX. L.P.	USD	2009	31.03.2006	2006
BAIN CAPITAL FUND VII - E. L.P.	USD	2001	01.10.2001	2002
BAIN CAPITAL FUND VIII, L.P.	USD	2004	11.06.2004	2004
BAIN CAPITAL FUND VIII-E. L.P.	EUR	2004	19.11.2004	2004
BARCLAYS PEEF III "A", L.P.	EUR	2007	24.08.2007	2007
BARCLAYS PRIVATE EQUITY EUROPEAN FUND	EUR	2002	23.05.2002	2002
BARCLAYS PRIVATE EQUITY EUROPEAN FUND II	EUR	2005	04.02.2005	2005
BARING ASIA PRIVATE EQUITY FUND IV. L.P.	USD	2007	15.08.2007	2007
BBOF II INVESTOR. L.P. (BENCIS)	EUR	2004	28.07.2004	2004
BC EUROPEAN CAPITAL VII TOP-UP	EUR	2001	01.09.2000	2001
BC EUROPEAN CAPITAL VIII	EUR	2005	31.03.2005	2005
BENCHMARK EUROPE II. L.P.	USD	2004	22.07.2004	2004
BERKSHIRE FUND VII-A. L.P.	USD	2006	19.07.2006	2006
BERKSHIRE VI. L.P.	USD	2001	24.07.2001	2001
CARLYLE EUROPE PARTNERS III. L.P.	EUR	2007	25.12.2006	2007
CARLYLE JAPAN INTERNATIONAL PARTNERS, L.P.	JPY	2006	29.05.2006	2006
CENTURY PARK CAPITAL PARTNERS II. L.P.	USD	2005	17.12.2004	2004
CHARLES RIVER PARTNERSHIP XII. L.P.	USD	2004	19.12.2003	2003
CHEQUERS CAPITAL FCPR	EUR	2002	30.11.2001	2002
CLARUS LIFESCIENCES I. L.P.	USD	2005	01.12.2005	2005
COURT SQUARE CAPITAL PARTNERS II. L.P.	USD	2006	28.07.2006	2006
DOUGHTY HANSON & CO. V L.P. NO. 1	EUR	2006	30.11.2006	2006
EQT III UK NO.4 L.P.	EUR	2001	15.11.2000	2001
EQT IV. L.P.	EUR	2004	26.05.2004	2004
EXPONENT PRIVATE EQUITY PARTNERS, L.P.	GBP	2004	01.07.2004	2004
FOX PAINE CAPITAL FUND II. L.P.	USD	2000	22.06.2000	2000
FRAZIER HEALTHCARE IV. L.P.	USD	2001	24.04.2001	2001
GENSTAR CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	USD	2004	15.10.2004	2004
GENSTAR CAPITAL PARTNERS V. L.P.	USD	2007	30.05.2007	2007
GREENBRIAR EOUITY FUND II LP.	USD	2007	23.02.2007	2007
GREENBRIAR EQUITY FUND L.P.	USD	2001	31.10.2000	2001
H.I.G. BAYSIDE OPPORTUNITY FUND. L.P.	USD	2004	02.06.2004	2004
H.I.G. CAPITAL PARTNERS III. L.P.	USD	2002	30.05.2002	2002
H.I.G. CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	USD	2006	30.06.2003	2006
HEALTHCAP IV. L.P,	SEK	2002	24.06.2002	2002
HELLMAN & FRIEDMAN CAPITAL PARTNERS IV.	USD	2000	14.02.2000	2000
HELLMAN & FRIEDMAN CAPITAL PARTNERS V. L	USD	2004	28.06.2004	2004
HELLMAN & FRIEDMAN CAPITAL PARTNERS VI.	USD	2007	29.10.2006	2006
INVESTITORI ASSOCIATI IV	EUR	2004	08.09.2004	2004
KELSO INVESTMENT ASSOCIATES VII. L.P.	USD	2004	16.12.2003	2003
KELSO INVESTMENT ASSOCIATES VIII, L.P.	USO	2007	11.5.2007	2007
KKR EUROPEAN FUNDnII. L.P.	EIER	2005	20.09.2005	2005
KRG CAPITAL FUND II. L.P.	USC	2001	18.04.2001	2001
L CAPITAL 2 FCPR	EUR	2005	15.11.2005	2005
LAKE CAPITAL PARTNERS L.P.	USD	2002	30.08.2002	2002
LIME ROCK PARTNERS III. LP.	USD	2004	18.11.2004	2004
LINCOLNSHIRE EQUITY FUND II. L.P.	USD	1999	08.10.1999	2001
LITTLEJOHN FUND III. L.P.	USD	2004	21.12.2004	2004
MONITOR CLIPPER PARTNERS II. L.P.	USD	2003	06.06.2003	2003
MPM BIOVENTURAS III QP. L.P.	USD	2002	15.02.2002	2002
Navis ASIA FUND V. L.P.	USD	2007	31.01.2007	2007
NEWBRIDGE ASIA IV. L.P.	USD	2005	23.09.2005	2005
NEWBURY VENTURES III, L.P. (HAUPTFONDS S)	USD	2001	14.11.2000	2001
NMAS1 PRIVATE EQUITY FUND LP	EUR	2002	06.08.2002	2002
NORDIC CAPITAL V. L.P.	EUR	2003	23.12.2002	2003
NORDIC CAPITAL VI BETA. L.P.	EUR	2006	15.12.2005	2005
ONEX PARTNERS II. LP.	USD	2006	21.04.2006	2006
ONEX PARTNERS, L.P.	USD	2003	25.11.2003	2003
PACVEN WALDEN V	USD	2001	08.12.2000	2001
PAI EUROPE III -C	EUR	2001	04.05.2001	2002
PAI EUROPE IV-B L.P.	EUR	2005	09.02.2005	2004
PAI EUROPE V, FCPR	EUR	2007	02.08.2007	2007
PERMIRA EUROPE III, L.P.	EUR	2003	23.07.2003	2003
PERMIRA IV. L.P.	EUR	2006	18.07.2006	2006
POLISH ENTERPRISE FUND VI. L.P.	EUR	2006	05.99.2006	2006
RIVERSIDE CAPITAL APPRECIATION FUND 2003	USD	2003	15.10.2003	2003
SINERGIA CON IMPRENDITORI	EUR	2005	23.03.2005	2005
SOFTBANK ASIA INVESTMENT FUND II. L.P.	USD	2005	21.12.2004	2005
STERLING INVESTMENT PARTNERS II, L.P.	USD	2005	29.06.2005	2005
SUMMIT PARTNERS PRIVATE EQUITY FUND VII-	USD	2005	27.05.2005	2005
SUN CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	USD	2005	27.04.2005	2005
SUN CAPITAL PARTNERS V. L.P.	USD	2007	15.04.2007	2007
SWANDER PACE CAPITAL PARTNERS III. L.P.	USD	2003	18.08.2003	2003
TA ATLANTIC AND PACIFIC V. L.P.	USD	2004	15.11.2004	2004
TA X, L.P.	USD	2006	23.03.2006	2006
TDR CAPITAL II, L.P.	EUR	2007	26.06.2006	2006
TERRA FIRMA CAPITAL PARTNERS II. L.P.	EU%	2003	26.06.2002	2002
TERRA FIRMA CAPITAL PARTNERS III. L.P.	EUR	2006	08.3.2006	2006
THOMAS H.LEE PARALLEL FUND VI, L.P.	USD	2006	30.05.2006	2006
TPG PARTNERS IV. L.P. (TEXAS PACIFIC GRO)	USD	2003	24.10.2003	2003
TPG PARTNERS V. L.P.	USD	2006	31.03.2006	2006
TVM V LIFE SCIENCE VENTURES GMBH & CO. K	EUR	2001	14.05.2001	2001
VESTAR CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	USD	1999	20.10.1999	2001
WALDEN ISRAEL VENTURES III. L.P. (HAUPTF	USD	2000	13.11.2000	2000
WATER STREET CAPITAL PARTNERS. L.P.	USD	2005	14.10.2005	2005
WELLSPRING CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	USD	2006	19.10.2005	2005
Summe

Fondsbeteiligungen	Fondsvolumen in Originalwährung	Zeichnungsbetrag in Originalwährung	Zeichnungsbetrag in EUR	Gezeichneter Anteil
ADVENT INTERNATIONAL GPE V-C. LP.	2.500.000.000,00	25.000.000,00	25.000.000,00	1,00%
AFFINITY ASIA PACIFIC FUND II. L.P.	707.000.000,00	22.917.000,00	15.567.556,55	3,24%
AFFINITY ASIA PACIFIC FUND III. L.P.	2.800.000.000,00	45.833.000,00	31.134.433,80	1,64%
ALTOR 2003 FUND (NO.1), L.P.	650.000.000,00	16.670.000,00	16.670.000,00	2,55%
ALTOR FUND II (NO. 1) L.P.	1.176.900.000,00	12.500.000,00	12.500.000,00	1,06%
ANACAP FINANCIAL PARTNERS, L.P.	300.854.031,00	13.750.000,00	13.750.000,00	4,57%
AP CAYMAN PARTNERS II CO-INVEST, L.P.	17.424.674003,00	538.917.000,00	3.267.549,87	3,09%
AP CAYMAN PARTNERS II. L.P.	51.830.425.998,00	1.077.333.000,00	6.532.062,09	2,08%
APAX EUROPE V-C GMBH & CO. KG	4.404.312.226,00	40.000.000,00	40.000000,00	0,91%
APAX EUROPE VI. L.P.	4.310.328.558,00	33.333,.000,00	33.333.000,00	0,77%
APAX EUROPE VII-A. L.P.	11.123.269.393,00	54.167.000,00	54.167.000,00	0,49%
APEP DACHFONDS GMBH & CO. KG. ANTEILSKL. A	580.306.033,33	50.000.000,00	50.000.000,00	8,62%
APEP DACHFONDS GMBH & CO. KG, ANTEILSKL. B	155.153.033.33	25.000.000,00	25.000.000,00	16,11%
APEP DACHFONDS GMBH & CO. KG. ANTEILSKL. C	88.051.033,34	8.000.000,00	8.000.000,00	9,09%
ATLAS VENTURE FUND VI. L.P.	599.726.920,00	19.840.000,00	13.477.345,29	3,31%
ATRIA PRIVATE EQUITY FUND II. FCPR	195.687.500,00	15.750.090,00	16.750.000,00	8,36%
ATRIA PRIVATE EQUITY FUND III. FCPR	300.000.000,00	12.500.000,00	12.500000,00	4,17%
BAIN CAPITAL ASIA FUND, L.P.	1.000.000.000,00	10.000.000,00	6.793.016,78	1,00%
BAIN CAPITAL FUND IX. L.P.	8.000.000.000,00	41.667.000,00	28.304.463,01	0,52%
BAIN CAPITAL FUND VII - E. L.P.	500.000,000,00	6.400.000,00	4.347.530,74	1,28%
BAIN CAPITAL FUND VIII, L.P.	3.500.000.000,00	37.500.000,00	25.473.812,92	1,07%
BAIN CAPITAL FUND VIII-E. L.P.	1.015.015.015,00	14.166.440,00	14166.440,00	1,40%
BARCLAYS PEEF III "A", L.P.	1.795.144.878,00	33.333.000,00	33.333.000,00	1,86%
BARCLAYS PRIVATE EQUITY EUROPEAN FUND	600.000.000.00	30.128.000.00	30.128.000,00	5,02%
BARCLAYS PRIVATE EQUITY EUROPEAN FUND II	950.024.000,00	25.000.000,00	25.000.000,00	1,52%
BARING ASIA PRIVATE EQUITY FUND IV. L.P.	1.503.850.000,00	13.667.000,00	11.321.921,07	1,11%
BBOF II INVESTOR. L.P. (BENCIS)	250.000.000,00	12.500.000,00	12.500.000,00	5,00%
BC EUROPEAN CAPITAL VII TOP-UP	538.000.000,00	60.000.000,00	60.000.000,00	11,15%
BC EUROPEAN CAPITAL VIII	5.880.800.000,00	33.300.000,00	33.300.000,00	0,57%
BENCHMARK EUROPE II. L.P.	331.818.010,00	8.333.000,00	5.660.620,88	2,51%
BERKSHIRE FUND VII-A. L.P.	2.885.147.325.00	25.667.000,00	18.114.937,84	0,92%
BERKSHIRE VI. L.P.	1.580.401.884,00	24.000.000,00	16.303.240,27	1,52%
CARLYLE EUROPE PARTNERS III. L.P.	5.355.874.965,00	25.000.000,00	25.000.000,00	0,47%
CARLYLE JAPAN INTERNATIONAL PARTNERS, L.P.	206.633.190.000,00	1.120.000.000,00	6.790.759,72	0,52%
CENTURY PARK CAPITAL PARTNERS II. L.P.	265.000.000,00	20.833.000,00	14.151.891,86	7,86%
CHARLES RIVER PARTNERSHIP XII. L.P.	250.215.002,00	2.083.000,00	1.414.985,40	0,83%
CHEQUERS CAPITAL FCPR	300.000.000,00	16.000.000,00	16.000.000,00	5,33%
CLARUS LIFESCIENCES I. L.P.	502.538.675,00	7.500.000,00	5.094.762,68	1,49%
COURT SQUARE CAPITAL PARTNERS II. L.P.	3.127.641,535,00	33.333.000,00	22.643.162,83	1,08%
DOUGHTY HANSON & CO. V L.P. NO. 1	3.000.000.000,00	33.333.000,00	33.333.000,00	1,11%
EQT III UK NO.4 L.P.	1.999.992.000,00	32.000.000,00	32.000.000,00	1,60%
EQT IV. L.P.	2.500.000.000,00	25.000.000,00	25.000.000,00	1,00%
EXPONENT PRIVATE EQUITY PARTNERS, L.P.	401.500.000,00	12.500.000,00	17.045.067,16	3,07%
FOX PAINE CAPITAL FUND II. L.P.	970.500.000,00	12.500.000,00	8.491.270,97	1,29%
FRAZIER HEALTHCARE IV. L.P.	403.939.394,00	24.000.000,00	16.303.240,27	5,94%
GENSTAR CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	506.324.256,00	8.333.000,00	5.660.620,88	1,65%
GENSTAR CAPITAL PARTNERS V. L.P.	1.581.632.653,00	19.833.000,00	13.472.590,18	1,25%
GREENBRIAR EOUITY FUND II LP.	1.000.000.000,00	41.667.000,00	28.304.463,01	4,17%
GREENBRIAR EQUITY FUND L.P.	456.062.124,00	16.000.000,00	10.868.328,85	3,51%
H.I.G. BAYSIDE OPPORTUNITY FUND. L.P.	500.000000,00	16.666.666,67	11.321.694,63	3,33%
H.I.G. CAPITAL PARTNERS III. L.P.	430.000.000,00	11.200.000,00	7.608.178,79	2,85%
H.I.G. CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	750.000.000,00	13.333.000,00	9.057.129,27	1,78%
HEALTHCAP IV. L.P,	3.000.000.000,00	216.000.000,00	22.877.720,70	7,20%
HELLMAN & FRIEDMAN CAPITAL PARTNERS IV.	2.210.237.423,00	20.830.000,00	14.149.853,95	0,94%
HELLMAN & FRIEDMAN CAPITAL PARTNERS V. L	3.500.000.000,00	25.000.000,00	16.982.541,95	0,71%
HELLMAN & FRIEDMAN CAPITAL PARTNERS VI.	8.350.000.000,00	52.083.000,00	380.069,29	0,62%
INVESTITORI ASSOCIATI IV	700.000.000,00	8.700.000,00	8.700.000,05	1,24%
KELSO INVESTMENT ASSOCIATES VII. L.P.	2.100.000.000,00	15.278.000,00	10.378.371,03	0,73%
KELSO INVESTMENT ASSOCIATES VIII, L.P.	4.728.248.171,00	58.333.000,00	39.625.704,78	1,17%
KKR EUROPEAN FUNDnII. L.P.	4.500.000.000,00	18.333.000,00	18.333.000,00	0,41%
KRG CAPITAL FUND II. L.P.	450.000.000,00	24.000.000,00	16303.240,27	5,33%
L CAPITAL 2 FCPR	326.434.050,00	15.500.000,00	15.500.00,00	4,75%
LAKE CAPITAL PARTNERS L.P.	515.000.000,00	28.000.000,00	19.020.446,98	5,44%
LIME ROCK PARTNERS III. LP.	431.090.900,00	8.333.000,70	5,660.620,88	1,93%
LINCOLNSHIRE EQUITY FUND II. L.P.	315.070.707,00	20.000.000,00	13.586.033,56	6,35%
LITTLEJOHN FUND III. L.P.	650.000.000,00	25.000.000,00	16.982.541,95	3,85%
MONITOR CLIPPER PARTNERS II. L.P.	800.000.000,00	20.830.000,00	14.149.853,45	2,60%
MPM BIOVENTURAS III QP. L.P.	940.000.000,00	20.000.000,00	13.586.033,56	2,13%
Navis ASIA FUND V. L.P.	953.877.064,09	30.000.000,00	20.379.050,34	4,00%
NEWBRIDGE ASIA IV. L.P.	1.561.250.000,00	16.667.000,00	11.321.921,77	1,07%
NEWBURY VENTURES III, L.P. (HAUPTFONDS S)	117.676.768,00	750.000,00	509.476,26	0,64%
NMAS1 PRIVATE EQUITY FUND LP	176.077.994,95	12.000,000,00	12.000.000,00	6,82%
NORDIC CAPITAL V. L.P.	1.500000.000,00	10.000000,00	10.000.000,00	0,67%
NORDIC CAPITAL VI BETA. L.P.	1.900.000.000,00	18.750.000,00	18.750.000,00	0,99%
ONEX PARTNERS II. LP.	2.150.812.500,00	33.333,000,00	22.643.162,83	0,94%
ONEX PARTNERS, L.P.	1.306.718.750,00	29.833.000,00	14.151.891,86	1,59%
PACVEN WALDEN V	592.914.285,60	10.240.000,00	6.956.049,16	1,73%
PAI EUROPE III -C	1.816.447.190,00	48.000.000,00	48.,000.000,00	2,64%
PAI EUROPE IV-B L.P.	2.697.061.855,67	33.333.000,00	33.333.000,00	1,24%
PAI EUROPE V, FCPR	6.000.000.000,00	16.700.000,00	16.7000.000,50	0,28%
PERMIRA EUROPE III, L.P.	4.955.282.500,00	31.300.000,00	31.300.000,00	0,63%
PERMIRA IV. L.P.	10.841.740.000,00	25.600.000,00	25.600000,00	0,24%
POLISH ENTERPRISE FUND VI. L.P.	658.227.848,00	17.083.000,00	17.083.000,00	2,60%
RIVERSIDE CAPITAL APPRECIATION FUND 2003	750.000.000,04	16.666.000,00	11.321.241,76	2,22%
SINERGIA CON IMPRENDITORI	278.000.000,00	20.850.000,00	20.850.000,00	7,50%
SOFTBANK ASIA INVESTMENT FUND II. L.P.	643.000.000,00	10.000.000,00	6.793.016,78	1,56%
STERLING INVESTMENT PARTNERS II, L.P.	544.500.000,00	25.000.000,00	16.982.541,95	4,59%
SUMMIT PARTNERS PRIVATE EQUITY FUND VII-	3.100.000.000,00	23.333.000,00	15.850.146,05	0,75%
SUN CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	1.500.000.000,00	16.666.667,00	11.321.694,86	1,11%
SUN CAPITAL PARTNERS V. L.P.	6.000.000.000,00	33.333.000,00	22.643.162,83	0,56%
SWANDER PACE CAPITAL PARTNERS III. L.P.	321.428.571,00	20.830.000,00	14.149.853,95	6,48%
TA ATLANTIC AND PACIFIC V. L.P.	800.000.000,00	15.000.000,00	10.189.525,17	1,87%
TA X, L.P.	3.500.100.000,00	8.333.000,00	5660.620,88	0,24%
TDR CAPITAL II, L.P.	1.750.000.000,00	25.000.000,00	25.000.000,00	1,43%
TERRA FIRMA CAPITAL PARTNERS II. L.P.	1.939.441.948,00	40.000.000,00	40.000.000,00	2,06%
TERRA FIRMA CAPITAL PARTNERS III. L.P.	5.384.104.580,00	33.300.000,00	33.300.000,00	1,10%
THOMAS H.LEE PARALLEL FUND VI, L.P.	7.146.048392,00	50.000.000,00	33.965.083,89	2,16%
TPG PARTNERS IV. L.P. (TEXAS PACIFIC GRO)	5.800,000,00	20.833.000,00	14.151.891,96	0,36%
TPG PARTNERS V. L.P.	15.300.009.953,00	41.667.000,00	26.304.463,01	0,27%
TVM V LIFE SCIENCE VENTURES GMBH & CO. K	336.060606,00	16.000.000,00	16.000.000,00	4,76%
VESTAR CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	2.480.350.000,00	22.837.000,00	15.513.212,42	0,92%
WALDEN ISRAEL VENTURES III. L.P. (HAUPTF	91.136.366,00	4.000.000,00	2.717.206,71	4,33%
WATER STREET CAPITAL PARTNERS. L.P.	368.680.000,00	29.833.000,00	14.151.891,86	5,65%
WELLSPRING CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	1.020.000.000,00	16.667.000,00	11.321.921,07	1,63%
Summe			1.952.088.634,90

Fondsbeteiligungen	Buchwert 31.12.2006 in EUR	Abschreibungen in EUR	Zuschreibungen in EUR	Zugänge in EUR ²
ADVENT INTERNATIONAL GPE V-C. LP.	4.581.256,00	0,00	0,00	11.875.000,00
AFFINITY ASIA PACIFIC FUND II. L.P.	16.967.526,65	0,00	0,00	891.432,89
AFFINITY ASIA PACIFIC FUND III. L.P.	0,00	952.324,03	0,00	6.118.787,35
ALTOR 2003 FUND (NO.1), L.P.	11.935.374,72	0,00	0,00	1.241.814,13
ALTOR FUND II (NO. 1) L.P.	1.867.551,22	0,00	0,00	2.513.844,52
ANACAP FINANCIAL PARTNERS, L.P.	1.486.646,21	510.275,62	0,00	3226.251,79
AP CAYMAN PARTNERS II CO-INVEST, L.P.	0,00	4.722,22	0,00	13.243,63
AP CAYMAN PARTNERS II. L.P.	0,00	143.795,67	0,00	195.733,46
APAX EUROPE V-C GMBH & CO. KG	19.383493,02	898.086,87	0,00	1.600000,00
APAX EUROPE VI. L.P.	23.882.998,32	0,00	0,00	1.666.650,00
APAX EUROPE VII-A. L.P.	0,00	0,00	0,00	12.187.575,00
APEP DACHFONDS GMBH & CO. KG. ANTEILSKL. A	5.107.820,00	505.217,32	0,00	7.600.778,01
APEP DACHFONDS GMBH & CO. KG, ANTEILSKL. B	2.525.312,00	309.617,86	0,00	3.750.000,00
APEP DACHFONDS GMBH & CO. KG. ANTEILSKL. C	806.011,00	44.549,98	0,00	1.209.000,00
ATLAS VENTURE FUND VI. L.P.	9.667.421,99	0,00	151.369,45	1795342,05
ATRIA PRIVATE EQUITY FUND II. FCPR	13.909.401,98	0,00	620.148,16	468.531,00
ATRIA PRIVATE EQUITY FUND III. FCPR	25.000,00	222.277,51	0,00	2.707.277,50
BAIN CAPITAL ASIA FUND, L.P.	0,00	0,00	0,00	1.049.024,41
BAIN CAPITAL FUND IX. L.P.	13.583.461,78	0,00	0,00	11.887.625,71
BAIN CAPITAL FUND VII - E. L.P.	2.867.974,32	172.610,18	0,00	0,00
BAIN CAPITAL FUND VIII, L.P.	24.839.945,85	0,00	0,00	544.221,38
BAIN CAPITAL FUND VIII-E. L.P.	7.198.280,13	0,00	0,00	5.099.920,00
BARCLAYS PEEF III "A", L.P.	0,00	0,00	0,00	7.717.895,64
BARCLAYS PRIVATE EQUITY EUROPEAN FUND	14.029.913,23	0,00	0,00	173.164,95
BARCLAYS PRIVATE EQUITY EUROPEAN FUND II	13.560.899,09	0,00	0,00	7.852.811,32
BARING ASIA PRIVATE EQUITY FUND IV. L.P.	0,00	0,00	0,00	738.141,48
BBOF II INVESTOR. L.P. (BENCIS)	7.881.782,87	0,00	0,00	2.941.589,83
BC EUROPEAN CAPITAL VII TOP-UP	43.581.902,47	0,00	0,00	0,00
BC EUROPEAN CAPITAL VIII	5.149.512,00	0,00	378.288,00	2.597.400,00
BENCHMARK EUROPE II. L.P.	5.101.072,84	433.736,65	0,00	598.173,40
BERKSHIRE FUND VII-A. L.P.	1.569.985,42	539.816,91	0,00	1.780950,30
BERKSHIRE VI. L.P.	11.724.569,88	0,00	0,00	3.035.389,03
CARLYLE EUROPE PARTNERS III. L.P.	0,00	0,00	0,00	2.100.104,00
CARLYLE JAPAN INTERNATIONAL PARTNERS, L.P.	949.178,69	188.287,59	0,00	122.751,19
CENTURY PARK CAPITAL PARTNERS II. L.P.	5.193.575,06	801.638,17	0,00	2.282.936,08
CHARLES RIVER PARTNERSHIP XII. L.P.	731.495,82	93.880,26	0,00	267.868,02
CHEQUERS CAPITAL FCPR	9.298.671.00	3,593.313,18	0,00	1.903.782,00
CLARUS LIFESCIENCES I. L.P.	599.411,59	242.635,18	0,00	1.784.605,26
COURT SQUARE CAPITAL PARTNERS II. L.P.	1.947.523,22	934.049,12	0,00	6.152.032,84
DOUGHTY HANSON & CO. V L.P. NO. 1	116.622,89	726.597,88	0,00	7.746.306,00
EQT III UK NO.4 L.P.	16.582.590,64	477.373,59	0,00	294.608,44
EQT IV. L.P.	19.819.429,72	0,00	1.436.912,71	284.468,33
EXPONENT PRIVATE EQUITY PARTNERS, L.P.	8.786.469,35	136.820,25	0,00	6.240.858,78
FOX PAINE CAPITAL FUND II. L.P.	2.997.742,46	702.341,30	0,00	0,00
FRAZIER HEALTHCARE IV. L.P.	10.959.461,47	636.568,50	0,00	2.869.109,59
GENSTAR CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	3.246.561,30	0,00	0.00	2.869.583,98
GENSTAR CAPITAL PARTNERS V. L.P.	0,00	0,00	0,00	3.508.924,32
GREENBRIAR EOUITY FUND II LP.	0,00	0,00	0,00	3.189.200,28
GREENBRIAR EQUITY FUND L.P.	5.351.810,30	835.855,70	0,00	383.586,93
H.I.G. BAYSIDE OPPORTUNITY FUND. L.P.	2.212.526,65	0,00	0,00	2.665.959,83
H.I.G. CAPITAL PARTNERS III. L.P.	6.176.687,10	0,00	0,00	662.378,95
H.I.G. CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	0,00	0,00	0,00	1.248.043,70
HEALTHCAP IV. L.P,	14.252.451,74	1.995.506,23	0,00	1.639.687,40
HELLMAN & FRIEDMAN CAPITAL PARTNERS IV.	4.344.315,23	0,00	0,00	0,00
HELLMAN & FRIEDMAN CAPITAL PARTNERS V. L	13.756513,59	0,00	0,00	0,00
HELLMAN & FRIEDMAN CAPITAL PARTNERS VI.	0,00	0,00	0,00	13.359.377,74
INVESTITORI ASSOCIATI IV	1.687.166,18	0,00	94.231,34	1.960.075,37
KELSO INVESTMENT ASSOCIATES VII. L.P.	5.455.682,33	0,00	0,00	4.277.881,69
KELSO INVESTMENT ASSOCIATES VIII, L.P.	0,00	0,00	0,00	689.423,22
KKR EUROPEAN FUNDnII. L.P.	9.999.926,35	0,00	106.310,65	7.644.023,00
KRG CAPITAL FUND II. L.P.	6.212.621,67	0,00	0,00	380.865,25
L CAPITAL 2 FCPR	7.131.246,70	590.823,96	0,00	2.051.193,00
LAKE CAPITAL PARTNERS L.P.	16.129.233,63	0,00	0,00	667.455,24
LIME ROCK PARTNERS III. LP.	4,186.800,82	0,00	0,00	1.004.907,69
LINCOLNSHIRE EQUITY FUND II. L.P.	3.732.814,12	0,00	299.031,04	0,00
LITTLEJOHN FUND III. L.P.	5.309.331,68	0,00	0,00	5.513.871,26
MONITOR CLIPPER PARTNERS II. L.P.	8.040.295,41	819.849,58	0,00	4.436.990,15
MPM BIOVENTURAS III QP. L.P.	12.399.376,33	3.328.142,31	0,00	1.133.683,06
Navis ASIA FUND V. L.P.	0,00	0,00	0,00	7.464.924,59
NEWBRIDGE ASIA IV. L.P.	5.995.543,66	522.954,23	0,00	5.741.153,59
NEWBURY VENTURES III, L.P. (HAUPTFONDS S)	243.423,10	56.991,04	0,00	52.309,89
NMAS1 PRIVATE EQUITY FUND LP	8.895.548,55	0,00	0,00	1.397.108,12
NORDIC CAPITAL V. L.P.	8.400,258,16	0,00	0,00	225.288,82
NORDIC CAPITAL VI BETA. L.P.	7.034393,87	0,00	261.577,52	6.361.970,89
ONEX PARTNERS II. LP.	2.027.897.62	1.715.459.96	0,00	15.834.151.57
ONEX PARTNERS, L.P.	11.009.553,40	0,00	0,00	1.136.886,08
PACVEN WALDEN V	6.054.350,89	709.651,22	0,00	580.366,14
PAI EUROPE III -C	27.188.384,84	0,00	0,00	254.40000
PAI EUROPE IV-B L.P.	14.345.407,28	0,00	713.775,46	10.707.559,59
PAI EUROPE V, FCPR	0,00	0,00	0,00	33.383,30
PERMIRA EUROPE III, L.P.	18.472.011,13	0,00	0,00	939.000,00
PERMIRA IV. L.P.	1.999.594,06	417.373,05	0,00	7.040.000,00
POLISH ENTERPRISE FUND VI. L.P.	124.361,68	0,00	0,00	3.082.790,26
RIVERSIDE CAPITAL APPRECIATION FUND 2003	6.785.143,49	741.033,02	0,00	2.857.825,33
SINERGIA CON IMPRENDITORI	5.704.237,48	0,00	486.699,44	2.808.900,60
SOFTBANK ASIA INVESTMENT FUND II. L.P.	6.144.264,57	0,00	0,00	1.283.182,53
STERLING INVESTMENT PARTNERS II, L.P.	3.110.707,29	694.683,05	0,00	1.440.717,16
SUMMIT PARTNERS PRIVATE EQUITY FUND VII-	1.072.063,27	0,00	0,00	4.633.482,49
SUN CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	4.862.983,97	1.242.542,62	0,00	3,535.294,19
SUN CAPITAL PARTNERS V. L.P.	0,00	0,00	0,00	1.420.597,31
SWANDER PACE CAPITAL PARTNERS III. L.P.	8.793.976,34	0,00	0,00	3.336.245,08
TA ATLANTIC AND PACIFIC V. L.P.	7.450.432,74	0,00	0,00	3.621.439,54
TA X, L.P.	1.392.616,84	0,00	0,00	2.049.541,05
TDR CAPITAL II, L.P.	0,00	0,00	0,00	150.000,00
TERRA FIRMA CAPITAL PARTNERS II. L.P.	19.195.003,81	0,00	0,00	13.320.939,05
TERRA FIRMA CAPITAL PARTNERS III. L.P.	738.361,05	0,00	0,00	13.548.982,12
THOMAS H.LEE PARALLEL FUND VI, L.P.	6.256.952,52	0,00	0,00	11.406.906,26
TPG PARTNERS IV. L.P. (TEXAS PACIFIC GRO)	12.746.735,42	0,00	0,00	3.353.381,81
TPG PARTNERS V. L.P.	3.980.788,57	1.991.057,36	0,00	17.542.848,51
TVM V LIFE SCIENCE VENTURES GMBH & CO. K	10.038.303,99	1.467.318,28	0,00	800.000,00
VESTAR CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	10.904.996,79	0,00	0,00	339.131,22
WALDEN ISRAEL VENTURES III. L.P. (HAUPTF	2.627.572,32	0,00	0,00	0,00
WATER STREET CAPITAL PARTNERS. L.P.	2.690.649,28	898.601,65	0,00	4.484.786,12
WELLSPRING CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	2.613.008,68	692.167,46	0,00	709.183,91
Summe	699.733.672,86	31.990.546,56	4.548.343,77	349.899.698,66

Fondsbeteiligungen	Rückflüsse in EUR ²	Buchwert 31.12.2007 in EUR	NAV in EUR ¹	NAV/Buchwert in %
ADVENT INTERNATIONAL GPE V-C. LP.	350.000,00	16.106.256,00	17.639.196,00	109,52%
AFFINITY ASIA PACIFIC FUND II. L.P.	2.622.764,67	15.236.194,87	34.235.109,90	224,70%
AFFINITY ASIA PACIFIC FUND III. L.P.	0,00	5.166.463,32	4799.521,78	92,90%
ALTOR 2003 FUND (NO.1), L.P.	1.152.455,32	12.024.533,53	27.525.841,57	228,91%
ALTOR FUND II (NO. 1) L.P.	0,00	4.381.395,74	4.548.631,23	103,82%
ANACAP FINANCIAL PARTNERS, L.P.	0,00	4.202.622,38-	4.120.079,23	98,04%
AP CAYMAN PARTNERS II CO-INVEST, L.P.	0,00	8.521,41	8.521,41	100,00%
AP CAYMAN PARTNERS II. L.P.	0,00	51.937,79	51.937,79	100,00%
APAX EUROPE V-C GMBH & CO. KG	1.763.367,05	18.322.039,10	19.342.724,00	105,57%
APAX EUROPE VI. L.P.	2.351.587,66	23.198.060,00	31.224.596,00	134,60%
APAX EUROPE VII-A. L.P.	0,00	12.187.575,00	11.694.051,00	95,95%
APEP DACHFONDS GMBH & CO. KG. ANTEILSKL. A	100.255,50	12.103.125,19	11.853.427,44	97,94%
APEP DACHFONDS GMBH & CO. KG, ANTEILSKL. B	62.422,48	5.903.271,66	5.853.194,14	99,15%
APEP DACHFONDS GMBH & CO. KG. ANTEILSKL. C	0,00	1.961.461,02	1.961.961,07	100,00%
ATLAS VENTURE FUND VI. L.P.	246.638,02	11.367.495,47	11.012.055,48	96,87%
ATRIA PRIVATE EQUITY FUND II. FCPR	302.871,83	14.695.209,31	17.304.914,46	117,76%
ATRIA PRIVATE EQUITY FUND III. FCPR	0,00	2.509.999,99	2.385.490,54	95,04%
BAIN CAPITAL ASIA FUND, L.P.	0,00	1.049.024,41	1.018.952,52	97,13%
BAIN CAPITAL FUND IX. L.P.	1.072.110,70	24.398.976,79	21.836.591,26	89,50%
BAIN CAPITAL FUND VII - E. L.P.	793.974,77	1.901.389,37	2.972.788,53	156,35%
BAIN CAPITAL FUND VIII, L.P.	1.566.329,86	23.817.837,37	21.496.578,36	90,25%
BAIN CAPITAL FUND VIII-E. L.P.	0,00	12.298.200,13	12.816.753,00	104,22%
BARCLAYS PEEF III "A", L.P.	0,00	7.717.895,64	7.671.465,92	99,40%
BARCLAYS PRIVATE EQUITY EUROPEAN FUND	3.621.842,82	10.581.235,36	13.607.304,81	128,60%
BARCLAYS PRIVATE EQUITY EUROPEAN FUND II	8.089.673,41	13.324.037,00	23.668.375,13	177,64%
BARING ASIA PRIVATE EQUITY FUND IV. L.P.	1.693,06	736.448,42	583.824,37	79,28%
BBOF II INVESTOR. L.P. (BENCIS)	1.503.910,87	9.319.461,83	6.507.111,32	69,82%
BC EUROPEAN CAPITAL VII TOP-UP	10.604.150.45	32.977.752.02	12.662.723,36	38,40%
BC EUROPEAN CAPITAL VIII	0,00	8.125.200,00	7.264.199,86	89,40%
BENCHMARK EUROPE II. L.P.	264.378.68	5.001.130,91	6.658.724,27	133,14%
BERKSHIRE FUND VII-A. L.P.	0,00	2.811.118,81	2.722.471,98	96,85%
BERKSHIRE VI. L.P.	109.396,60	14.650.562,31	12.990.776,44	88,67%
CARLYLE EUROPE PARTNERS III. L.P.	0,00	2.100.104,00	1.813.599,00	86,36%
CARLYLE JAPAN INTERNATIONAL PARTNERS, L.P.	68.411,50	815.230,79	813.655,89	99,81%
CENTURY PARK CAPITAL PARTNERS II. L.P.	967.325,25	5.707.547,72	5.568.654,98	97,57%
CHARLES RIVER PARTNERSHIP XII. L.P.	0,00	905.483,58	916.063,45	101,17%
CHEQUERS CAPITAL FCPR	1.730.539.00	5.878.600,82	5.246.524,00	89,25%
CLARUS LIFESCIENCES I. L.P.	0,00	2.141.381,67	2.110.372,60	98,55%
COURT SQUARE CAPITAL PARTNERS II. L.P.	2.315.659,78	4.849.847,16	4.849.847,16	100,00%
DOUGHTY HANSON & CO. V L.P. NO. 1	1.333.208,00	5.803.123,01	5.803.123,01	100,00%
EQT III UK NO.4 L.P.	4.093.054,36	12.306.771,13	13.873.276,38	112,73%
EQT IV. L.P.	945.388,11	20.595.422,65	26.496.701,52	128,65%
EXPONENT PRIVATE EQUITY PARTNERS, L.P.	3.218.443,53	11.672.064,35	10.625.409,68	91,03%
FOX PAINE CAPITAL FUND II. L.P.	0,00	2.295.401,16	4.792.691,39	208,80%
FRAZIER HEALTHCARE IV. L.P.	795.638,51	12.396.364,05	12.005.278,81	96,85%
GENSTAR CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	0,00	6.116.145,28	5.209.299,48	85,17%
GENSTAR CAPITAL PARTNERS V. L.P.	0,00	3.508.924,32	3.373.341,72	96,14%
GREENBRIAR EOUITY FUND II LP.	0,00	3.189.200,28	3.007.396,92	94,30%
GREENBRIAR EQUITY FUND L.P.	1.205.401,19	3.694.140,34	3.694.140,34	100,00%
H.I.G. BAYSIDE OPPORTUNITY FUND. L.P.	251.472,18	4.627.014,30	4.803.169,23	103,81%
H.I.G. CAPITAL PARTNERS III. L.P.	1,074.878,97	5.764.187,08	7.052.842,50	122,36%
H.I.G. CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	0,00	1.248.043,70	1.399.200,46	112,11%
HEALTHCAP IV. L.P,	1.207.711,53	12.688.921,38	12.814.044,06	100,99%
HELLMAN & FRIEDMAN CAPITAL PARTNERS IV.	3.036.999,44	1.307.315,79	2.338.432,17	178,87%
HELLMAN & FRIEDMAN CAPITAL PARTNERS V. L	1.815.600,79	11.940.912,40	24.395.636,85	204,30%
HELLMAN & FRIEDMAN CAPITAL PARTNERS VI.	343.945,79	13.015.431,95	12.391.306,01	95,20 %
INVESTITORI ASSOCIATI IV	283.806,51	3.457.666,38	3.348.052,54	96,83 %
KELSO INVESTMENT ASSOCIATES VII. L.P.	383.638,29	9.349.925,73	11.793.768,09	126,14%
KELSO INVESTMENT ASSOCIATES VIII, L.P.	0,00	689.423,22	671.794,04	97,44%
KKR EUROPEAN FUNDnII. L.P.	2.292.377,00	15.457.883,00	15.331.130,00	99,18%
KRG CAPITAL FUND II. L.P.	1.890.596,14	4.702.890,78	3,000.239,11	63,80%
L CAPITAL 2 FCPR	0,00	8.591.615,74	8.850.768,54	103,02%
LAKE CAPITAL PARTNERS L.P.	1.130.146,67	15.666.542,20	17.026.125,94	108,38%
LIME ROCK PARTNERS III. LP.	641.713,38	4.590995,33	4.601.616,74	101,13%
LINCOLNSHIRE EQUITY FUND II. L.P.	1.018.327,67	3.013.517,49	2.761.611,30	91,64%
LITTLEJOHN FUND III. L.P.	465.999,93	10.357.203,01	12.518.368,11	120,87%
MONITOR CLIPPER PARTNERS II. L.P.	760.226,57	19.897.119,41	10.162.819,35	93,26%
MPM BIOVENTURAS III QP. L.P.	552.415,97	9.652.501,11	9.439.378,44	97,79%
Navis ASIA FUND V. L.P.	0,00	7.464.924,59	7.383.613,21	98,91%
NEWBRIDGE ASIA IV. L.P.	3.352.207,09	7.861.535,90	9.487.657,09	120,68%
NEWBURY VENTURES III, L.P. (HAUPTFONDS S)	8.942,34	229.799,61	229.790,61	100,00%
NMAS1 PRIVATE EQUITY FUND LP	1.529.059,84	8.763.596,83	9.451.047,76	107,84%
NORDIC CAPITAL V. L.P.	8.630,00	8.616.916,98	12.445.111.00	144,43%
NORDIC CAPITAL VI BETA. L.P.	0,00	13.658.442,28	14.054.613,59	102,90%
ONEX PARTNERS II. LP.	0,00	16.146.589,23	16.146.589.23	100,00%
ONEX PARTNERS, L.P.	1.492.905,63	10.653.533,85	18.304.999,66	171,82%
PACVEN WALDEN V	56.135.36	5.868.930,45	5.638.579,23	96,08%
PAI EUROPE III -C	21.524.391,44	5.918.393,40	15.816.607,71	267,24%
PAI EUROPE IV-B L.P.	7.915.737,51	17.851.004,82	22.314.145,60	125%
PAI EUROPE V, FCPR	0,00	33.383,30	33.383,30	100,00%
PERMIRA EUROPE III, L.P.	4.267.410,70	15.143.600,43	23.436.123,00	154,76%
PERMIRA IV. L.P.	0,00	8.613.221,01	6.206.821,00	72,06%
POLISH ENTERPRISE FUND VI. L.P.	0,00	3.207.152,14	3.311.178,89	103,24%
RIVERSIDE CAPITAL APPRECIATION FUND 2003	401.090,23	8.500.845,57	10.252.156,78	120,60%
SINERGIA CON IMPRENDITORI	163.734,78	8.836.102,74	7.706.112,86	87,21%
SOFTBANK ASIA INVESTMENT FUND II. L.P.	112.012,33	7.315.434,77	11.626.431,63	158,93%
STERLING INVESTMENT PARTNERS II, L.P.	0,00	3.856.741,40	3.856.741,39	100,00%
SUMMIT PARTNERS PRIVATE EQUITY FUND VII-	213.167,04	5.492.378,72	4.949.169,89	90,11%
SUN CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	385.157,45	6.770.578,09	6.770.578,69	100,00%
SUN CAPITAL PARTNERS V. L.P.	0,06	1.420.597,31	1.106.239,39	77,87%
SWANDER PACE CAPITAL PARTNERS III. L.P.	818.317,68	11.311.903,74	10.437.181,19	92,27%
TA ATLANTIC AND PACIFIC V. L.P.	966.578,38	10.105.293,90	9.667.007,00	95,66%
TA X, L.P.	233.567,30	3.208.590,59	2.644.662,73	82,42%
TDR CAPITAL II, L.P.	0,00	150.000,00	150.000,00	100,00%
TERRA FIRMA CAPITAL PARTNERS II. L.P.	2.710.839,53	29.805.103,33	41.347.812,53	138,73%
TERRA FIRMA CAPITAL PARTNERS III. L.P.	0,00	14.287.343,17	12.614.584,38	88,29%
THOMAS H.LEE PARALLEL FUND VI, L.P.	4.384.147,57	13.279.711,21	11.252.437,33	84,73%
TPG PARTNERS IV. L.P. (TEXAS PACIFIC GRO)	1.949.658,94	14.150.458,29	15.525.932,34	109,72%
TPG PARTNERS V. L.P.	3.619.777,34	15.912.802,38	16.629.447,05	104,50%
TVM V LIFE SCIENCE VENTURES GMBH & CO. K	64.320,00	9.306.665,71	9.370.810,00	100,69%
VESTAR CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	1.483.688,35	9.760.439,63	8.121.037,24	83,20%
WALDEN ISRAEL VENTURES III. L.P. (HAUPTF	300.461,73	2.327.110,59	1.837.716,19	78,97%
WATER STREET CAPITAL PARTNERS. L.P.	0,00	6.276.833,75	6.451.386,45	102,78%
WELLSPRING CAPITAL PARTNERS IV. L.P.	0,00	2.630.025,13	2.630.025,13	100,00%
Summe	128.364.888,37	893.826.280,36	994.146.813,70	111,22%

¹ Der NAV enstspricht der Meldung der General Partner ohne Potentiale.

² Zudem gab es Zugänge in Höhe von EUR 2.224.398 in Form von Aktien, die in dieser Übersicht bei den Zu- und Abgängen nicht im Erläuterungsteil der Aktiva jedoch berücksichtigt wurden.