St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH

München

Konzernabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2021 bis zum 31.12.2021

Konzern-Lagebericht

A Grundlagen des Konzerns der St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH

Die St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH - im Folgenden auch Gesellschaft oder Konzern genannt - wurde am 22. Dezember 2020 gegründet. Gegenstand des Unternehmens ist die Verwaltung eigenen Vermögens.

Der Konzern der St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH ist im Gesundheitsmarkt mit den Schwerpunkten Pathologie, Humangenetik und Hämostaseologie tätig und erwirbt auf Basis einer Buy & Build Strategie wachstumsstarke Unternehmen.

Die St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH hat mit Kaufvertrag vom 19. Januar 2021 mit Wirkung zum 17. Februar 2021 jeweils 100% der Anteile an der Rehaklinik St. Vinzenz Pfronten im Allgäu GmbH (im Folgenden Rehaklinik St. Vinzenz) und an der St. Vinzenz Klinik Pfronten im Allgäu GmbH (im Folgenden St. Vinzenz Klinik) erworben. Gemeinsam mit der St. Vinzenz Klinik baut die Gesellschaft einen integrierten Speziallaboranbieter auf; die St. Vinzenz Klinik ist dabei die regulatorische Voraussetzung für Investoren, medizinische Labore zu erwerben. Zur Finanzierung der Transaktion hat die Muttergesellschaft, die St. Vinzenz Klinik-Holding GmbH, eine Einzahlung in die Kapitalrücklage der Gesellschafft in Höhe von 9.200 TEUR geleistet. Zudem wurde ein langfristiges Darlehen über 15.700 TEUR aufgenommen.

Zwischen der St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH und der Rehaklinik St. Vinzenz sowie der St. Vinzenz Klinik wurde jeweils ein Gewinnabführungsvertrag geschlossen. Darüber hinaus erbringt die Gesellschaft für die beiden Tochtergesellschaften Management- und Serviceleistungen.

Da die Gesellschaft ihre operative Tätigkeit erst im Geschäftsjahr 2021 aufgenommen hat, erübrigt sich ein Vorjahresvergleich.

B Wirtschaftsbericht

Gesamtwirtschaftliche Rahmenbedingungen

Bis zum Herbst 2021 ist das Bundesministerium für Wirtschaft und Energie ( ^*) 1 www.bmwi.de) von einer Steigerung des Bruttoinlandsprodukts (BIP) 2021 um 2,6% gegenüber dem Vorjahr ausgegangen. Zu diesem Zeitpunkt bestand die Hoffnung, dass die Corona-Pandemie im Wesentlichen überwunden sei. Bis dahin konnten umfangreiche Hilfspakete der Bundesregierung die nationale Wirtschaft zumindest stabilisieren. Allerdings hat die zum Jahresende beginnende vierte Welle und das Auftreten der Omikron Variante die nationale Wirtschaft und den deutschen Arbeitsmarkt weiterhin negativ beeinflusst.

Nichtsdestotrotz blickte die Organisation für wirtschaftliche Entwicklung und Zusammenarbeit (OECD) positiv in die Zukunft und prognostizierte für die nationale Wirtschaft für 2022 ein Wachstum des BIP um 4,1% und für die globale Wirtschaft ein Wachstum von 5,6%. ^*) Organisation für wirtschaftliche Zusammenarbeit und Entwicklung (OECD) 1.12.2021

Mit Beginn des Krieges in der Ukraine wird sich diese positive Entwicklung aller Voraussicht nach nicht realisieren lassen. Eine seriöse Einschätzung der nationalen und der globalen Wirtschaftsentwicklung hängt sehr stark vom weiteren Kriegsverlauf in der Ukraine ab und lässt sich derzeit nicht seriös prognostizieren.

a. Branchenbezogene Rahmenbedingungen

Auch im Gesundheitsmarkt war das Jahr 2021 geprägt durch die seit Beginn anhaltende Corona-Pandemie, auch wenn sich die Leistungszahlen im dritten und vierten Quartal 2021 erholten.

Die Ausgleichszahlungen der Bundesregierung aus dem Jahr 2020 auf Basis der Allgemeinverfügung wurden zunächst bis zum 15. Juni 2021 verlängert. Durch die im Jahresverlauf von der Regierung verabschiedete Anrechnung der Ausgleichszahlungen an das Budget konnte das abrufbare Leistungsvolumen der St. Vinzenz Klinik nicht voll ausgeschöpft werden, da bei einem Überschreiten des Budgets die empfangenen Ausgleichzahlungen hätten zurückgezahlt werden müssen. Die Allgemeinverfügung verhinderte somit, dass im Dezember zusätzliche Umsätze hätten generiert werden können.

Geschäftsverlauf und Lage des Konzerns

Mit dem Erwerb der Rehaklinik St. Vinzenz und der St. Vinzenz Klinik GmbH hat die Gesellschaft im Februar 2021 ihre operative Tätigkeit aufgenommen. Das Geschäftsjahr 2021 war von der dynamischen Entwicklung der seit Beginn 2020 anhaltenden Corona-Pandemie geprägt.

Unter diesen erschwerten Bedingungen hat der Konzern der St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH bei einem Umsatz von 29.438 TEUR ein EBITDA von 2.762 TEUR und nach Abzug der Abschreibungen von 2.748 TEUR, dem negativen Zinsergebnis von 1.045 TEUR sowie der Steuererträge von 25 TEUR einen Konzernfehlbetrag von 1.005 TEUR erzielt.

Zum 31. Dezember 2021 beschäftigte der Konzern 462 Mitarbeiter, davon 416 gewerbliche Arbeitnehmer und 46 kaufmännische Angestellte.

Im Geschäftsjahr 2021 hat sich der Konzern intensiv mit der Identifizierung und Auswahl attraktiver Kandidaten für weitere Unternehmenszukäufe aus den Bereichen Speziallabore und Pathologien beschäftigt. Es werden derzeit Verhandlungen mit zahlreichen potenziellen Verkäufern geführt.

Vermögens-, Finanz- und Ertragslage

Zum 31. Dezember 2021 betrug die Bilanzsumme des Konzerns 59.115 TEUR. Auf das Anlagevermögen von 34.816 TEUR entfallen allein 24.663 TEUR auf Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken und hierbei im Wesentliche Teil auf das Krankenhausgebäude. Das Umlaufvermögen wird mit 15.479 TEUR von den Forderungen nach dem Krankenhausfinanzierungsrecht für einen geplanten Neubau und mit 5.100 TEUR von den Forderungen aus Lieferungen und Leistungen dominiert.

Die Eigenkapitalquote beträgt bei einem Eigenkapital von 15.007 TEUR rd. 25% (Eigenkapitalquote 1) und bei Zuordnung des Sonderpostens aus Zuwendungen zur Finanzierung des Sachanlagevermögens in Höhe von 6.013 TEUR zum Eigenkapital rd. 36% (Eigenkapitalquote 2). Die sonstigen Verbindlichkeiten beinhalten mit 15.700 TEUR ein langfristiges Darlehen. Darüber hinaus bestehen Verbindlichkeiten aus dem Krankenhausfinanzierungsrecht für einen geplanten Neubau in Höhe von 15.276 TEUR.

Das Eigenkapital zuzüglich des Sonderpostens aus Zuwendungen zur Finanzierung des Sachanlagevermögens sowie des langfristigen Darlehens beträgt 36.719 TEUR. Somit ist das Anlagevermögen vollständig langfristig finanziert.

Die Bank- und Kassenbestände belaufen sich auf 1.884 TEUR. Die Zahlungsfähigkeit des Konzerns war zu jeder Zeit sichergestellt.

Der Konzern hat aus der laufenden Geschäftstätigkeit einen negativen Cashflow in Höhe von 6.868 TEUR erzielt. Die Auszahlungen aus der Investitionsstätigkeit betragen 17.663 TEUR und betreffen im Wesentlichen die im Geschäftsjahr erworbenen Unternehmen. Die Finanzierung der getätigten Investitionen erfolgte im Wesentlichen durch die Aufnahme eines langfristigen Darlehens über 15.700 TEUR sowie der Zuführung von Eigenkapital in Höhe von 9.221 TEUR. Abzüglich der geleisteten Tilgungen und Zinszahlung von 6.026 TEUR verbleibt ein Cashflow aus der Finanzierungstätigkeit von 18.895 TEUR. Hieraus resultiert eine zahlungswirksame Veränderung des Finanzmittelbestandes von insgesamt -5.636 TEUR. Ausgehend von einem Finanzmittelfonds in Höhe von 13 TEUR zu Beginn der Periode und einem Zugang zum Finanzmittelfonds aus der Erweiterung des Konsolidierungskreises in Höhe von 7.507 TEUR ergibt sich ein Zahlungsmittelbestand von 1.884 TEUR zum Ende der Periode.

Die Bilanz- und Finanzstrukturen des Konzerns sind solide. Die Zahlungsfähigkeit war jederzeit gewährleistet.

Der Konzern hat bei Umsatzerlösen von 29.438 TEUR und einer Bestandsverminderung von 93 TEUR eine Gesamtleistung von 29.345 erzielt. Vermindert um die Materialaufwendungen von 5.923 ergibt sich ein Rohertrag von 24.389 TEUR und somit eine Rohertragsmarge von rd. 83 %. Unter Berücksichtigung von Personalaufwendungen von 17.493 TEUR, sonstiger betrieblicher Aufwendungen von 4.135 TEUR und sonstiger betrieblicher Erträge von 967 TEUR beläuft sich das EBITDA auf 2.762 TEUR; das sind rd. 9 % von der Gesamtleistung und entspricht im Jahr der Aufnahme der operativen Tätigkeit unseren Erwartungen. Die Abschreibungen betragen 2.748 TEUR, wovon 464 TEUR auf die aktivierten Firmenwerte aus der Kapitalkonsolidierung entfallen. Das Zinsergebnis ist mit 1.045 TEUR negativ und resultiert im Wesentlichen aus der Fremdfinanzierung eines Teils des Kaufpreises für die St. Vinzenz Klinik. Nach Berücksichtigung des Steuerertrags in Höhe von 25 TEUR weist der Konzern einen Konzernfehlbetrag von 1.005 TEUR aus.

Gesamtaussage zur Vermögens-, Finanz- und Ertragslage

Insgesamt beurteilt die Geschäftsführung die Geschäftsentwicklung trotz anhaltender Corona-Pandemie und des Krieges in der Ukraine und der damit verbundenen erschwerten Bedingungen als zufriedenstellend. Die Finanzlage kann im Berichtszeitraum als zufriedenstellend beurteilt werden, die Zahlungsfähigkeit war jederzeit gegeben.

Finanzielle und nichtfinanzielle Leistungsindikatoren

Die Geschäftsführung definiert die Umsatzerlöse und das EBITDA als bedeutsame finanzielle Leistungsindikatoren und hat sich zum Ziel gesetzt ein stetiges und nachhaltiges Wachstum zu erreichen. Da die Gesellschaft erst im Geschäftsjahr 2021 das operative Geschäft aufgenommen hat, ist ein Vergleich zum Vorjahr nicht aussagekräftig.

Nichtfinanzielle Leistungsindikatoren werden derzeit nicht zur Steuerung der Unternehmensgruppe herangezogen, wenngleich derartige Leistungsindikatoren auch Gegenstand der Berichterstattung der operativen Gesellschaften sind (z.B. Bettenbelegung, Fallzahlen, Casemix etc.).

C Prognose, Chancen und Risikobericht

Prognosebericht

Der Krieg in der Ukraine belastet die Entwicklung der Weltwirtschaft. Es werden weiter anhaltend hohe Energie- und Rohstoffpreise sowie der Ausfall von Nahrungsmitteln befürchtet. Insbesondere in der Europäischen Union wird ein deutlicher Rückgang des Wirtschaftswachstums erwartet. Aus der großen Abhängigkeit von russischen Energieimporten resultiert ein erhebliches Risiko für einige Mitgliedstaaten. Vor Ausbruch des Krieges in der Ukraine zeigte sich die weltweite konjunkturelle Entwicklung stabil. Die negativen Auswirkungen der Pandemie verloren zunehmend an Bedeutung für das Wirtschaftswachstum. Seit Beginn des Krieges hat sich die Inflation deutlich erhöht und die sich zunehmend erholende Weltwirtschaft geriet wieder unter Druck. Vor diesem Hintergrund erwartet der Sachverständigenrat des Statistischen Bundesamtes für die Jahre 2022 und 2023 jeweils ein Wachstum des Bruttoinlandsproduktes im Euro-Raum von 2,9 % und für das deutsche Bruttoinlandsprodukt ein Wachstum von 1,8 % im Jahr 2022 und von 3,6 % im Jahr 2023. ^*)

^*) Sachverständigenrat zur Begutachtung der gesamtwirtschaftlichen Entwicklung des Statistischen Bundesamtes, Konjunkturprognose März 2022, www.sachverstaendigenrat-wirtschaft.de.

Auch für das Gesundheitswesen in Deutschland wird sich der Krieg in der Ukraine und mögliche Verschärfungen der Coronamaßnahmen in den Herbst- und Wintermonaten negativ auf die wirtschaftliche Entwicklung im Geschäftsjahr 2022 auswirken. Es ist insbesondere mit anhaltend hohen Energiepreisen zu rechnen. Inwieweit diese in den in der zweiten Jahreshälfte anstehenden Budgetverhandlungen mit den Krankenkassen über eine Erhöhung der Leistungsentgelte aufgefangen werden können, ist noch nicht absehbar. Einschränkungen bei den elektiven Operationen durch die Bundes- und Landesregierungen können zu Umsatzeinbußen in der zweiten Jahreshälfte 2022 führen.

Mit Wirkung zum 1. April 2022 wurde eine Pathologie am Standort Mühlhausen / Thüringen erworben. Der Kaufvertrag mit einer weiteren Pathologie wurden im April 2022 unterzeichnet. Darüber hinaus sind weitere Akquisitionen in den Bereichen Speziallabore und Pathologien geplant, welche als Medizinische Versorgungszentren (MVZ) unterhalb der der St. Vinzenz Klinik Pfronten im Allgäu als Tochtergesellschaften bundesweit implementiert und betrieben werden sollen.

Trotz der schwierigen Rahmenbedingungen planen wir bei konsequenter Verfolgung einer Buy & Build Strategie eine deutliche Steigerung des Umsatzes und des EBITDA gegenüber dem Geschäftsjahr 2021 insbesondere durch Unternehmenszukäufe. Aufgrund der bestehenden Unsicherheit hinsichtlich des weiteren Verlaufs bei den Verhandlungen mit zahlreichen Akquisitionskandidaten ist eine konkrete Betragsangabe aktuell nicht möglich.

Chancen

Chancen sehen wir insbesondere in weiteren Akquisitionen ertragsstarker Speziallabore und Pathologien sowie im weiteren Wachstum der bereits erworbenen Unternehmen bei einer positiven Entwicklung der Rahmenbedingungen in Deutschland.

Durch einen geplanten Neubau in der St. Vinzenz Klinik mit zwei Bettenstationen, zentraler Notaufnahme und Parkdeck im Untergeschoss sowie die daran anschließende Sanierung des Altbestandes werden weitere Kapazitäten für die Behandlung von ambulanten und stationären Patienten geschaffen und somit bei entsprechender Auslastung die Wirtschaftlichkeit der St. Vinzenz Klinik verbessert.

Es wird davon ausgegangen, dass sich die Pandemiesituation durch die bestehende Impfbereitschaft und eine zunehmende Durchseuchung der Bevölkerung im Laufe des Jahres 2022 weiter stabilisieren wird und die Auslastung in der St. Vinzenz Klinik und in den Laboren im Vergleich zum Vorjahr steigen wird.

Risikobericht

Risikomanagement

Die Unternehmensgruppe ist im Rahmen Ihrer Geschäftstätigkeit zahlreichen Unsicherheiten, Veränderungen und damit einhergehenden Risiken ausgesetzt, die die wirtschaftliche Entwicklung beinträchtigen können. Um den Risiken entgegenwirken und steuern zu können, muss die Gesellschaft diese frühzeitig erkennen. Aufgrund der derzeitigen Unternehmensgröße ist das Risikomanagement funktionsübergreifend organisiert und basiert in erster Linie auf dem regelmäßigen Austausch bzw. regelmäßiger Kommunikation zwischen der Geschäftsführung und den Mitarbeitern. Wesentlicher Bestandteil ist das interne monatliche Berichtswesen an die Gesellschafter welches eine laufende Überwachung der Risiken ermöglicht. Wesentliche Entscheidungen der Gesellschaft werden von der Geschäftsführung in Abstimmung mit den Gesellschaftern getroffen, so dass die Gesellschafter vollständig und zeitnah über die wesentlichen Risiken informiert sind. Im Mittelpunkt des Risikomanagements steht die Sicherung und Weiterentwicklung der Gesellschaft. Die Verantwortung der durchgängigen und angemessenen Organisation des Risikomanagementprozesses liegt bei der Geschäftsführung.

Risiken

Risiken für den Konzern ergeben sich insbesondere auf Ebene des Mutterunternehmens in Bezug auf strategische Risiken und Geschäftsrisiken sowie aus den Risiken der einzelnen operativ tätigen Tochterunternehmen der St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen. Als wesentliche KPIs bzw. Messgrößen für die Risiken werden das EBITDA im Allgemeinen und in der St. Vinzenz Klinik die Bettenbelegung, die Fallzahlen sowie die liquiden Mittel und bei den Laboren die Anzahl der zu untersuchenden Proben einem wöchentlichen Monitoring unterzogen.

Strategisches Risiko und Geschäftsrisiko

Das strategische Risiko entsteht aus Sicht der Gesellschaft durch fehlerhafte Einschätzung oder nicht rechtzeitiges Erkennen wesentlicher Entwicklungen im Bereich der erworbenen Unternehmen im Gesundheitswesen und geplanten Akquisitionen bzw. der Buy & Build Strategie und dadurch resultierenden fehlerhaften Managemententscheidungen zur strategischen Positionierung der Unternehmensgruppe. Als Geschäftsrisiko versteht die Gesellschaft Verluste aus unerwarteten negativen Veränderungen des Geschäftsvolumens und/oder der Marge infolge verschlechterter Marktbedingungen, Veränderungen der Wettbewerbsposition sowie geänderter wirtschaftlicher oder rechtlicher Rahmenbedingungen.

Die Geschäftsführung überprüft regelmäßig die festgelegte Strategie, um so bei Bedarf das Geschäftsmodell bzw. die Geschäftsprozesse an geänderte Rahmenbedingungen anzupassen.

Im Zusammenhang mit den einzelnen Risiken aus den erworbenen Unternehmen sieht die Geschäftsführung vor allem Personalrisiken, mangelnde Auslastung, Lieferengpässe, Liquiditätsrisiken und Kostenrisiken.

Personalrisiken

Die Unternehmensgruppe ist stark vom Wissen, der Erfahrung und dem Know-How seines Personals abhängig. In diesem Zusammenhang könnten sich Herausforderungen ergeben, benötigtes Personal mit den erforderlichen Qualifikationen zu halten oder bei einem Abgang neu zu gewinnen. Aus diesen Gegebenheiten könnten sich nachteilige Auswirkungen auf die Geschäftstätigkeit der Unternehmensgruppe ergeben.

Die Personalsituation im Gesundheitswesen ist derzeit angespannt. Es ist eine große Herausforderung, die für den Klinikbetrieb benötigte Anzahl qualifizierten Personals vorzuhalten. Die Unternehmensgruppe versucht diesem Risiko durch Anpassungen des Gehalts- und Lohnniveaus, insbesondere auch vor dem Hintergrund der herrschenden hohen Inflationsrate, entgegenzuwirken.

Mangelnde Auslastung

Die gegenwärtige Corona-Pandemie bedeutet weiterhin ein Risiko für die Auslastung der Rehaklinik, der St. Vinzenz Klinik sowie der Speziallabore und Pathologien, bei gleichzeitiger Unsicherheit hinsichtlich möglicher Ausgleichzahlungen und deren Höhe und Gestaltung durch die Bundesregierung. Durch die gesetzlichen Anordnungen bzw. Allgemeinverfügungen und die weiterhin bestehende Verunsicherung der Bevölkerung kam es im April und ab November 2021 erneut in erheblichem Umfang zu Ausfällen oder zu Verschiebungen von elektiven stationären Operationen. Der finanzielle Ausgleich für die nicht durchgeführten Operationen entspricht nicht der Höhe des Erlösausfalls und kann auch nicht durch niedrigere Materialkosten und Reduzierung des Personaleinsatzes in dieser Zeit kompensiert werden. Bei einer weiterhin anhaltenden Corona-Pandemie kann sich dies auch zukünftig negativ auf die Ertragslage auswirken. Auf Schwankungen bei der Auslastung wird mit einer Erhöhung bzw. Verminderung des Fremdpersonals reagiert.

Lieferengpässe

Die Unternehmensgruppe sieht sich grundsätzlich Risiken aufgrund von Lieferengpässen bei unverzichtbaren Verbrauchsmaterialien oder Medizintechnik ausgesetzt. Lieferengpässe bei unverzichtbaren Verbrauchsmaterialien gibt es aktuell keine, weshalb die Versorgung unserer Patienten gewährleistet ist. Längere Lieferzeiten ergeben sich jedoch in der Infrastruktur, vor allem im Bereich der IT. Längere Ausfallzeiten aufgrund von Lieferengpässen im Bereich der Medizintechnik sind derzeit noch nicht eingetreten.

Liquiditätsrisiken

Unter dem Liquiditätsrisiko wird die Gefahr verstanden, dass anfallenden Zahlungsverpflichtungen nicht in vollem Umfang oder nur mit zeitlichem Verzug nachgekommen werden kann und die finanzielle Situation der einzelnen operativen Gesellschaften bzw. der Unternehmensgruppe insgesamt beeinträchtigt werden könnte.

Aktuell wird die Liquiditätslage als gut angesehen. Gestellte Rechnungen an die Krankenkassen werden kurzfristig beglichen, was die Liquidität positiv beeinflusst. Des Weiteren ist die im Vorjahr vereinbarte Erhöhung des Pflegebudgets mit höheren abzurechnenden Pflegeentgeltwerten als positiv zu bewerten.

Die Finanzierung der Gruppe erfolgt teilweise durch Förderzusagen des Staatsministeriums für Gesundheit und Pflege sowie durch Eigen- und Fremdkapital. Die Gruppe stellt dabei mit einer vorausschauenden Finanzplanung sicher, dass ausreichend Liquidität zur Zahlung der Verbindlichkeiten zur Verfügung steht. Die Steuerung der Liquiditätsrisiken erfolgt auf Ebene der St. Vinzenz Klinik, der Rehaklinik St. Vinzenz sowie der einzelnen Labore auf Basis von Liquiditätsprognosen durch die Geschäftsführung.

Kostenrisiken

Der Krieg in der Ukraine und der dadurch bedingte Anstieg bei den Energie- und Erzeugerpreisen werden sich zusätzlich belastend auf das Ergebnis auswirken. Diesem Risiko wirkt die Geschäftsführung kurzfristig durch ein straffes Kostenmanagement und bei Bedarf durch die Nutzung bestehender Kreditlinien entgegen. Darüber hinaus verhandelt die Geschäftsführung der Klinik in den jährlichen Budgetverhandlungen mit den Krankenkassen die Leistungsvergütung. Hier gilt es, den Anstieg auf der Kostenseite mit den vereinbarten Leistungsvergütungen abzudecken.

Gesamteinschätzung der Risiken

Die gegenwärtige Corona-Pandemie bedeutet weiterhin ein Risiko für die Auslastung der Rehaklinik, der St. Vinzenz Klinik sowie der Speziallabore und Pathologien, bei gleichzeitiger Unsicherheit hinsichtlich möglicher Ausgleichzahlungen und deren Höhe und Gestaltung durch die Bundesregierung. Die Personalsituation im Gesundheitswesen ist angespannt. Es ist eine große Herausforderung, die für den Klinikbetrieb benötigte Anzahl qualifizierten Personals vorzuhalten. Dies macht eine Anpassung des Gehalts- und Lohnniveaus insbesondere auch vor dem Hintergrund der herrschenden hohen Inflationsrate unausweichlich. Der Krieg in der Ukraine und der dadurch bedingte Anstieg bei den Energie- und Erzeugerpreise werden sich zusätzlich belastend auf das Ergebnis auswirken.

Zum Zeitpunkt der Erstellung des Lageberichtes sind unter Berücksichtigung der aktuellen Lage und der vorgehend beschriebenen Risiken keine Risiken im Zusammenhang mit der zukünftigen Entwicklung erkennbar, die den Fortbestand des Konzerns gefährden könnten.

München, den 10. August 2022

Marcus Geier, Geschäftsführer der St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH

Konzern-Bilanz

	31.12.2021 EUR	Vorjahr EUR
A. Anlagevermögen
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
1. entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	424.398	0
2. Geschäfts- oder Firmenwert	5.358.722	0
	5.783.120	0
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	24.662.751	0
2. technische Anlagen und Maschinen	280.775	0
3. andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	2.768.784	0
4. geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	1.320.913	0
	29.033.224	0
	34.816.343	0
B. Umlaufvermögen
I. Vorräte
1. Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe	438.147	0
2. unfertige Leistungen	170.917	0
	609.064	0
II. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände
1. Forderungen aus Lieferungen und Leistungen	5.100.097	0
2. Forderungen nach dem Krankenhausfinanzierungsrecht	15.478.890	0
3. Forderungen gegen Gesellschafter	107.448	10
4. sonstige Vermögensgegenstände	414.591	35.116
	21.101.026	35.126
III. Kassenbestand und Guthaben bei Kreditinstituten	1.883.918	12.766
	23.594.008	47.891
C. Rechnungsabgrenzungsposten	703.066	0
D. Aktiver Unterschiedsbetrag aus der Vermögensverrechnung	1.672	0
E. Nicht durch Konzerneigenkapital gedeckter Fehlbetrag	0	208.157
	59.115.089	256.048
A. Eigenkapital
I. Gezeichnetes Kapital
1. Gezeichnetes Kapital	33.334	25.553
2. nicht eingeforderte ausstehende Einlagen auf das gezeichnete Kapital	0	-12.777
	33.334	12.777
II. Kapitalrücklage	16.200.000	0
III. Gewinnvortrag/Verlustvortrag aus dem Vorjahr	-220.933	0
IV. Konzernjahresfehlbetrag	-1.005.716	-220.933
V. Nicht durch Konzerneigenkapital gedeckter Fehlbetrag	0	208.157
	15.006.684	0
B. Sonderposten aus Zuwendungen zur Finanzierung des Sachanlagevermögens	6.012.919	0
C. Rückstellungen
1. Steuerrückstellungen	142.803	0
2. sonstige Rückstellungen	2.098.681	1.500
	2.241.485	1.500
D. Verbindlichkeiten
1. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	606.501	254.548
2. Verbindlichkeiten nach dem Krankenhausfinanzierungsrecht	15.276.137	0
- davon nach KHEntgG: EUR 275.469,58 (Vorjahr: EUR 0,00)
3. sonstige Verbindlichkeiten	17.782.627	0
	33.665.265	254.548
E. Passive latente Steuern	2.188.735	0
	59.115.089	256.048

Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung

	2021 EUR	Rumpfgeschäftsjahr 22.12. -31.12.2020 EUR
1. Umsatzerlöse	29.437.548	0
2. Verminderung des Bestands an fertigen und unfertigen Erzeugnissen	-92.540	0
3. Gesamtleistung	29.345.008	0
4. Sonstige betriebliche Erträge	967.407	0
5. Materialaufwand
a) Aufwendungen für Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe und für bezogene Waren	-4.530.731	0
b) Aufwendungen für bezogene Leistungen	-1.392.403	0
	-5.923.134	0
6. Rohergebnis	24.389.281	0
7. Personalaufwand
a) Löhne und Gehälter	-14.153.745	0
b) soziale Abgaben und Aufwendungen für Altersversorgung und für Unterstützung	-3.338.950	0
- davon für Altersversorgung 709.588,37 EUR (Vj: 0,00 EUR) -
	-17.492.694	0
8. Abschreibungen
a) Abschreibungen auf immaterielle Vermögensgegenstände des Anlagevermögens und Sachanlagen	-2.283.130	0
b) Abschreibungen auf aktivierte Geschäftswerte aus der Kapitalkonsolidierung	-464.489	0
	-2.747.619	0
9. Sonstige betriebliche Aufwendungen	-4.134.982	-220.933
10. Ergebnis vor Zinsergebnis	13.986	-220.933
11. sonstige Zinsen und ähnliche Erträge	1.409	0
- davon aus der Abzinsung von Rückstellungen 151,48 EUR (Vj: 0,00 EUR) -
12. Zinsen und ähnliche Aufwendungen	-1.046.078	0
13. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag	25.737	0
- davon aus der Auflösung von latenten Steuern 121.596,41 EUR (Vj: 0,00 EUR) -
14. Ergebnis nach Steuern	-1.004.946	-220.933
15. sonstige Steuern	-770	0
16. Konzernfehlbetrag	-1.005.716	-220.933

Konzern-Anhang

I. Allgemeine Angaben zum Jahresabschluss

Die Firma der Gesellschaft lautet St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH. Die Gesellschaft ist im Handelsregister des Amtsgerichts München unter HRB 262140 eingetragen.

Sitz der Gesellschaft ist München. Die Geschäftsleitung befindet sich ebenfalls an diesem Ort.

Der Konzern überschreitet die Größenkriterien gemäß § 293 HGB im Geschäftsjahr erstmalig, aufgrund der Regelungen zu § 293 Abs. 4 S. 2 HGB ist aufgrund der erstmaligen Begründung eines Mutter-Tochter-Verhältnisses i.S.v. § 290 HGB ein Konzernabschluss aufzustellen.

Die in den Konzernabschluss einbezogenen Tochterunternehmen haben ihre Jahresabschlüsse einheitlich auf den Stichtag des Mutterunternehmens zum 31.12.2021 aufgestellt.

Der Konzernabschluss ist nach den Vorschriften des Handelsgesetzbuches (HGB) und des GmbH-Gesetzes (GmbHG) aufgestellt worden. Die Gewinn- und Verlustrechnung wurde nach dem Gesamtkostenverfahren (§ 275 Abs. 2 HGB) gegliedert. Die Konzern-Kapitalflussrechnung entspricht dem Deutschen Rechnungslegungsstandard (DRS 21; indirekte Methode).

II. Konsolidierungskreis

In den Konzernabschluss sind neben der St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH als Muttergesellschaft folgende Unternehmen im Rahmen der Vollkonsolidierung einbezogen worden:

Name der Gesellschaft	Kapitalanteil %
Rehaklinik St. Vinzenz Pfronten im Allgäu GmbH, Pfronten ^*	100,00
St. Vinzenz Klinik Pfronten im Allgäu GmbH, Pfronten ^*	100,00
Medizinisches Versorgungszentrum St. Vinzenz Pfronten im Allgäu GmbH, Pfronten ^*	100,00
Medizinisches Versorgungszentrum St. Vinzenz Marktoberdorf im Allgäu GmbH, Marktoberdorf ^*	100,00
MVZ Pathologie Mühlhausen GmbH, Mühlhausen ^*	100,00
ACADEMIA MVZ-02 GmbH, München ^*	100,00
ACADEMIA MVZ-03 GmbH, München ^*	100,00
ACADEMIA MVZ-04 GmbH, München ^*	100,00

^* Diese Unternehmen wurden im Geschäftsjahr 2021 erstmalig konsolidiert.

Aufgrund der im Geschäftsjahr neu erworbenen Unternehmen ist das Berichtsjahr mit dem Vorjahr nur eingeschränkt vergleichbar. Die Vorjahresangaben beinhalten ausschließlich die Zahlen der St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH für den Zeitraum 22.12.2020 bis 31.12.2020.

III. Konsolidierungsgrundsätze

Kapitalkonsolidierung

Die Kapitalkonsolidierung erfolgt als Vollkonsolidierung zum Zeitpunkt der jeweiligen erstmaligen Einbeziehung der Tochter- / Enkelunternehmen in den Konzernabschluss. Bei der Kapitalkonsolidierung werden die Beteiligungsansätze mit dem auf das Mutterunternehmen entfallenden Anteil am Eigenkapital zum vorstehend genannten Zeitpunkt verrechnet. Anteilserwerbe werden im Jahr des Zugangs in den Konsolidierungskreis einbezogen.

Die aktivischen Unterschiedsbeträge bei der St. Vinzenz Klinik Pfronten im Allgäu GmbH, Pfronten, sowie bei der Rehaklinik St. Vinzenz Pfronten im Allgäu GmbH, Pfronten, stellen einen derivativen Firmenwert dar, den die St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH für die erwartete Geschäftsentwicklung der Gesellschaften bezahlt hat.

Schuldenkonsolidierung

Die Forderungen und Verbindlichkeiten zwischen den in den Konzernabschluss einbezogenen Unternehmen wurden gegeneinander aufgerechnet.

Behandlung der Zwischenergebnisse

Zwischenergebnisse, die auf Lieferungen und Leistungen zwischen den in den Konzernabschluss einbezogenen Unternehmen beruhen, wurden, soweit sie entstanden sind, im vorliegenden Konzernabschluss eliminiert, sofern sie nicht von untergeordneter Bedeutung sind.

Aufwands- und Ertragskonsolidierung

Innerhalb des Konzerns bedingte Aufwendungen und Erträge wurden saldiert, sofern die Beträge für die Vermittlung eines den tatsächlichen Verhältnissen entsprechenden Bildes der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns nicht von untergeordneter Bedeutung waren (Wesentlichkeit).

IV. Angaben zu Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Die Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden wurden gegenüber dem Vorjahr unverändert beibehalten. Im Einzelnen werden folgende Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden angewandt:

Entgeltlich erworbene immaterielle Vermögensgegenstände wurden zu Anschaffungskosten, vermindert um lineare Abschreibungen (bei einer betriebsgewöhnlichen Nutzungsdauer von 3 bis zu 5 Jahren), bewertet.

Der bei Erwerb der Rehaklinik St. Vinzenz Pfronten im Allgäu GmbH, Pfronten, im Geschäftsjahr entstandene und aktivierte Firmenwert wird planmäßig über 10 Jahre abgeschrieben, da eine verlässliche Schätzung der Nutzungsdauer nicht möglich ist.

Der bei Erwerb der St. Vinzenz Klinik Pfronten im Allgäu GmbH, Pfronten, im Geschäftsjahr entstandene und aktivierte Firmenwert wird planmäßig über 10 Jahre abgeschrieben, da eine verlässliche Schätzung der Nutzungsdauer nicht möglich ist.

Entgeltlich erworbene Firmenwerte werden planmäßig über eine Nutzungsdauer von 10 Jahren linear abgeschrieben, sofern eine verlässliche Schätzung der Nutzungsdauer nicht möglich ist. Dementsprechend wird der Geschäfts- oder Firmenwert aus der Praxis Dr. Andreas Feil über eine Nutzungsdauer von 6 Jahren und der Geschäfts- oder Firmenwert betreffend des Radiologiesitzes über 10 Jahre abgeschrieben.

Das Sachanlagevermögen wird mit Anschaffungs-/Herstellungskosten abzüglich planmäßiger Abschreibungen bewertet. Aufgedeckte stille Reserven werden über die gewichtete Restnutzungsdauer über 16 Jahre abgeschrieben.

Die Nutzungsdauer für andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung liegt zwischen 4 und 10 Jahren.

Die Gesellschaft wendet die lineare Abschreibungsmethode auf Anlagenzugänge an.

Geringwertige Wirtschaftsgüter mit Anschaffungskosten bis EUR 800,00 werden im Zugangsjahr voll abgeschrieben.

Die Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe werden grundsätzlich zu Anschaffungs- bzw. Herstellungskosten unter Beachtung des strengen Niederstwertprinzips bewertet.

Die unfertigen Leistungen betreffen die im Berichtsjahr aufgenommenen und im Folgejahr entlassenen Patienten ("Überlieger"). Diese wurden ausgehend von den zu erwartenden DRG-Erlösen entsprechend der Verweildauer und unter Berücksichtigung der jeweiligen Partition zeitanteilig bewertet.

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände werden mit dem Nominalwert nach Abzug der erforderlichen Wertberichtigungen bilanziert. Es werden alle erkennbaren Einzelrisiken berücksichtigt.

Flüssige Mittel werden zu Nennwerten bilanziert.

Rechnungsabgrenzungsposten wurden zeitanteilig gebildet.

Unter dem Sonderposten aus Zuwendungen zur Finanzierung des Sachanlagevermögens werden Zuwendungen nach dem KHG sowie Dritter ausgewiesen.

Bei der Bemessung der Steuer- und sonstigen Rückstellungen wird allen erkennbaren Risiken und ungewissen Verpflichtungen Rechnung getragen.

Für die sonstigen Rückstellungen wurde der Erfüllungsbetrag als Bewertungsmaßstab berücksichtigt.

Zu erwartende Preis- und Kostensteigerungen werden in die Bewertung einbezogen.

Rückstellungen mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr werden grundsätzlich auf Basis laufzeitkongruenter Marktzinsen abgezinst.

Die Verbindlichkeiten sind grundsätzlich mit ihrem Erfüllungsbetrag angesetzt.

Latente Steuern werden auf sich im Zeitablauf umkehrende Differenzen zwischen handelsrechtlichen und steuerrechtlichen Wertansätzen von Vermögensgegenständen, Schulden und Rechnungsabgrenzungsposten gebildet. Daneben sind latente Steuern auf die Unterschiede aus erfolgswirksamen Konsolidierungsvorgängen sowie auf Anpassungen an die konzerneinheitliche Bewertung in den Jahresabschlüssen von Tochterunternehmen enthalten. Soweit möglich verzichtet die Gesellschaft in Anwendung ihres Wahlrechts auf die Aktivierung von aktiven latenten Steuern, im Übrigen werden aktive und passive latente Steuern saldiert ausgewiesen. Die Bewertung von aktiven und passiven latenten Steuern erfolgt auf der Grundlage des zukünftig erwarteten Körperschaftssteuersatzes einschließlich des Solidaritätszuschlags sowie des zukünftig erwarteten gewerbesteuerlichen Hebesatzes.

Umsatzerlöse werden unter Berücksichtigung des Realisationsprinzips in dem Zeitpunkt des Übergangs von Nutzen und Lasten bzw. Chancen und Risiken angesetzt. Erträge werden dabei als realisiert betrachtet, wenn einerseits die Leistung vertragsgemäß erbracht und abgenommen bzw. der beauftragte Vermögensgegenstand vertragsgemäß übergeben wurde und die Gefahr übergegangen ist sowie ein Anspruch auf Gegenleistung entstanden ist. Umgekehrt werden Aufwendungen ertragswirksam in der Periode erfasst, in der sie wirtschaftlich verursacht sind.

V. Angaben zur Bilanz

1. Anlagevermögen

Die Entwicklung des Anlagevermögens im Geschäftsjahr 2021 ist im Anlagenspiegel der St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH in der Anlage zu diesem Anhang dargestellt.

Die im Sachanlagevermögen der St. Vinzenz Klinik Pfronten aufgedeckten stillen Reserven in Höhe von EUR 14,6 Mio. werden über die durchschnittliche Restnutzungsdauer von 16 Jahren linear abgeschrieben.

2. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

In den Forderungen und sonstigen Vermögensgegenständen sind nachfolgende Forderungen mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr enthalten:

	31.12.2021 TEUR	31.12.2020 TEUR
sonstige Vermögensgegenstände	3	0

3. Aktiver Unterschiedsbetrag aus der Vermögensverrechnung

Der aktive Unterschiedsbetrag resultiert aus der Saldierung nach § 246 Abs. 2 Satz 2 HGB von Verpflichtungen aus Lebensarbeitszeitkonten mit Vermögensgegenständen, die ausschließlich der Erfüllung dieser Verpflichtungen dienen und dem Zugriff aller übrigen Gläubiger entzogen sind (Deckungsvermögen i. S. d. § 246 Abs. 2 Satz 2 HGB). Die Angaben zur Verrechnung nach § 246 Abs. 2 Satz 2 HGB sind in nachstehender Übersicht dargestellt:

	TEUR
Anschaffungskosten der Vermögensgegenstände	244
Beizulegender Zeitwert der Vermögensgegenstände	245
Erfüllungsbetrag der verrechneten Schulden	243
Verrechnete Erträge	0
Verrechnete Aufwendungen	1

4. Eigenkapital

Der Gesamtbetrag der ausschüttungsgesperrten Beträge beläuft sich auf TEUR 2 und gliedert sich in nachfolgende Bestandteile auf:

	31.12.2021 TEUR	31.12.2020 TEUR
Beträge aus der Bewertung von Vermögensgegenständen i.S.v. § 246 Abs. 2 S. 2 HGB zum beizulegenden Wert	2	0

5. Rückstellungen

Die sonstigen Rückstellungen enthalten im Wesentlichen Rückstellungen für Personal (TEUR 864), für Abschluss- und Prüfungskosten sowie Rechts- und Beratungskosten (TEUR 72) sowie sonstige Rückstellungen (TEUR 1.163).

6. Verbindlichkeiten

Zur Verbesserung der Klarheit und Übersichtlichkeit wurden die Angaben im Zusammenhang mit den Verbindlichkeiten in einem Verbindlichkeitenspiegel dargestellt.

31.12.2021	bis zu 1 Jahr	1 - 5 Jahre EUR	mehr als 5 Jahre EUR	31.12.2021 EUR	Besicherte Beträge EUR
Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	606.501	-	-	606.501	-
Verbindlichkeiten nach dem Krankenhausfinanzierungsrecht	15.276.137	-	-	15.276.137	-
sonstige Verbindlichkeiten ^*)	1.945.627	15.789.000	48.000	17.782.627	15.700.000
(davon gegenüber Gesellschaftern)	(-)	(-)	(-)	(-)	(-)
	17.828.265	15.789.000	48.000	33.665.265	15.700.000
31.12.2020	EUR	EUR	EUR	EUR	EUR
Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	254.548	-	-	254.548	-
Verbindlichkeiten nach dem Krankenhausfinanzierungsrecht	-	-	-	-	-
sonstige Verbindlichkeiten	-	-	-	-	-
(davon gegenüber Gesellschaftern)	(-)	(-)	(-)	(-)	(-)
	254.548	0	0	254.548	0

Art der Sicherheiten

^* Verpfändung der Anteile an den Gesellschaften Rehaklinik St. Vinzenz Pfronten im Allgäu GmbH, Pfronten, und St. Vinzenz Klinik Pfronten im Allgäu GmbH, Pfronten.

Die sonstigen Verbindlichkeiten enthalten Verbindlichkeiten aus Steuern in Höhe von TEUR 238 (Vorjahr: TEUR 0) und Verbindlichkeiten im Rahmen der sozialen Sicherheit in Höhe von TEUR 2 (Vorjahr: TEUR 0).

7. Latente Steuern

Die zum Abschlussstichtag angesetzten passiven latenten Steuern betragen 2.189 TEUR, aktive latente Steuern auf Einzelabschlussebene wurden in Anwendung des Wahlrechts nicht bilanziert. Die passiven latenten Steuern wurden mit einem durchschnittlichen Steuersatz von 15,825% gebildet und resultieren insbesondere aus Wertdifferenzen zwischen dem handelsrechtlichen und steuerrechtlichen Ansatz im Zusammenhang mit dem Erwerb bzw. der Erstkonsolidierung der St. Vinzenz Klinik Pfronten im Allgäu GmbH.

	31.12.2020 TEUR	Veränderung	31.12.2021 TEUR
Aktive latente Steuern	0	0	0
Passive latente Steuern	0	2.189	2.189
	0	2.189	2.189

VI. Angaben zur Gewinn- und Verlustrechnung

1. Umsatzerlöse

Die Umsatzerlöse wurden ausschließlich in Deutschland erzielt. In den Erlösen sind außergewöhnliche Erträge in Höhe von TEUR 1.639 aus gewährten Ausgleichszahlungen nach § 21 Abs. 1 KHG aufgrund der Maßnahmen nach dem COVID-19 KHG sowie TEUR 78 nach § 111 Abs. 5 S. 5 SGB V enthalten.

2. Sonstige betriebliche Erträge

Sonstige betriebliche Erträge aus Zuwendungen zur Finanzierung von Investitionen aus Fördermitteln nach dem KHG in Höhe von EUR 15.313 wurden mit Aufwendungen aus der Zuführung zu Sonderposten/Verbindlichkeiten nach dem KHG und sonstigen Zuwendungen zur Finanzierung des Anlagevermögens in gleicher Höhe saldiert ausgewiesen.

VII. Sonstige Angaben

1. Beschäftigte im Jahresdurchschnitt

Die durchschnittliche Arbeitnehmerzahl gem. § 267 Abs. 5 HGB beträgt:

	2021
Gewerbliche Arbeitnehmer	46
Angestellte	413
	459

2. Geschäftsführer

Der Geschäftsführung gehörten im Zeitraum vom 1. Januar 2021 bis zum 31. Dezember 2021 an:

Marcus Geier Weßling

3. Konzernzugehörigkeit

Den Konzernabschluss für den größten Kreis von Unternehmen, in den die Gesellschaft einbezogen ist, stellt die GREENPEAK Management GmbH, München, auf. Mangels gesetzlicher Aufstellungspflicht wird dieser Konzernabschluss im elektronischen Bundesanzeiger nicht offengelegt.

Den Konzernabschluss für den kleinsten Kreis von Unternehmen, in den die Gesellschaft einbezogen ist, stellt die ACADEMIA Holding GmbH, München, auf. Mangels gesetzlicher Aufstellungspflicht wird dieser Konzernabschluss im elektronischen Bundesanzeiger nicht offengelegt.

4. Honorar des Abschlussprüfers

Im Geschäftsjahr sind Aufwendungen für Honorare des Abschlussprüfers für Abschlussprüfung (TEUR 12) berücksichtigt.

5. Haftungsverhältnisse

Zum Stichtag betragen die Risiken aus außerbilanziellen Geschäften und die sonstigen finanziellen Verpflichtungen:

	31.12.2021 TEUR
Verpflichtung aus mehrjährigen Miet- und Leasingverträgen	1.420
Restlaufzeit kleiner 1 Jahr	(1.036)
Restlaufzeit zwischen 1 und 5 Jahren	(384)
Verpflichtung aus Erbbaurechtsverträgen	7.463
Restlaufzeit kleiner 1 Jahr	(155)
Restlaufzeit zwischen 1 und 5 Jahren	(622)
Restlaufzeit größer 5 Jahren	(6.686)
	8.883

6. Vorgänge von besonderer Bedeutung

Das Unternehmen erwartet keine unmittelbaren Probleme aus dem Russland-Ukraine Krieg. Es gibt keine direkten Lieferanten in diesen beiden Ländern. Andererseits rechnet das Unternehmen mit mittelbaren negativen Einflüssen. Probleme einer allgemeinen Abkühlung der ökonomischen Entwicklung aus den Bremseffekten der hohen Rohstoffpreise/-knappheit, insbesondere im Ölmarkt werden sich mittelfristig auf alle Branchen niederschlagen. Das Unternehmen wird dies intensiv beobachten, konkrete Risiken sind derzeit nicht erkennbar.

Mit Wirkung zum 1. April 2022 wurde eine Pathologie am Standort Mühlhausen / Thüringen erworben. Der Kaufvertrag mit einer weiteren Pathologie wurde im April 2022 unterzeichnet.

Weitere Ereignisse nach dem Stichtag mit besonderer Bedeutung für die Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft haben nicht stattgefunden.

7. Ergebnisverwendungsvorschlag des Mutterunternehmens

Ausgehend von einem Jahresfehlbetrag von TEUR -73 ergibt sich unter Berücksichtigung des Verlustvortrags aus dem Vorjahr in Höhe von TEUR -221 ein Bilanzverlust von TEUR -294. Die Geschäftsführung schlägt vor, den Bilanzverlust auf neue Rechnung vorzutragen.

München, den 10. August 2022

Marcus Geier, Geschäftsführer der St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH

Die Feststellung bzw. Billigung des Konzernabschlusses erfolgte am: 23. August 2022

Konzern-Kapitalflussrechnung

	2021 TEUR	Vorjahr TEUR
Periodenergebnis	-1.006	-221
Abschreibungen/Zuschreibungen (-) auf Gegenstände des Anlagevermögens	2.747	0
Zunahme/Abnahme (-) der Rückstellungen	-102	1
Sonstige zahlungsunwirksame Aufwendungen	62	0
Zunahme (-)/Abnahme der Vorräte, der Forderungen aus Lieferungen und Leistungen sowie anderer Aktiva, die nicht der Investitions- oder der Finanzierungstätigkeit zuzuordnen sind	-15.627	-35
Zunahme/Abnahme (-) der Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen sowie anderer Passiva, die nicht der Investitions- oder der Finanzierungstätigkeit zuzuordnen sind	6.107	255
Gewinn aus dem Abgang von Gegenständen des Anlagevermögens	-59	0
Zinsaufwendungen/Zinserträge (-)	1.045	0
Ertragsteueraufwand/-ertrag (-)	-26	0
Ertragsteuerzahlungen	-9	0
Cashflow aus der laufenden Geschäftstätigkeit	-6.868	0
Auszahlungen für Investitionen in immaterielles Anlagevermögen	-270	0
Auszahlungen für Investitionen in das Sachanlagevermögen	-1.243	0
Auszahlungen (-) für Zugänge zum Konsolidierungskreis	-16.150	0
Cashflow aus der Investitionstätigkeit	-17.663	0
Einzahlung aus Eigenkapitalzuführungen (Kapitalerhöhungen, Verkauf Eigener Anteile, etc.)	9.221	13
Einzahlungen aus der Begebung von Anleihen und aus der Aufnahme von (Finanz-)Krediten	15.700	0
Auszahlung aus der Tilgung von Anleihen und (Finanz-) Krediten	-5.553	0
Gezahlte Zinsen	-473	0
Cashflow aus der Finanzierungstätigkeit	18.895	13
Zahlungswirksame Veränderungen des Finanzmittelfonds	-5.636	13
Wechselkurs-, Konsolidierungskreis- und bewertungsbedingte Veränderung des Finanzmittelfonds	7.507	0
Finanzmittelfonds am Anfang der Periode	13	0
Finanzmittelfonds am Ende der Periode	1.884	13

Konzern-Eigenkapitalspiegel

	Mutterunternehmen
	Gezeichnetes Kapital EUR	nicht eingeforderte ausstehende Einlage EUR	Summe Gezeichnetes Kapital EUR
Stand 22.12.2020	25.553	-12.777	12.777
Konzernjahresfehlbetrag 2020	0	0	0
Stand 31.12.2020	25.553	-12.777	12.777
Kapitalerhöhung - Ausgabe von Anteilen	7.781	0	7.781
Einzahlungen bisher nicht eingeforderter Einlagen	0	12.777	12.777
Einstellung in Rücklagen	0	0	0
Ergebnisverwendung	0	0	0
Konzernjahresfehlbetrag 2021	0	0	0
Stand 31.12.2021	33.334	0	33.334

	Mutterunternehmen
	Kapitalrücklagen §272 Abs. 2 Nr. 4 HGB EUR	Verlustvortrag EUR	Konzern-Jahresfehlbetrag EUR	Konzerneigenkapital EUR
Stand 22.12.2020	0	0	0	12.777
Konzernjahresfehlbetrag 2020	0	0	-220.933	-220.933
Stand 31.12.2020	0	0	-220.933	-208.157
Kapitalerhöhung - Ausgabe von Anteilen	0	0	0	7.781
Einzahlungen bisher nicht eingeforderter Einlagen	0	0	0	12.777
Einstellung in Rücklagen	16.200.000	0	0	16.200.000
Ergebnisverwendung	0	-220.933	220.933	0
Konzernjahresfehlbetrag 2021	0	0	-1.005.716	-1.005.716
Stand 31.12.2021	16.200.000	-220.933	-1.005.716	15.006.684

Konzern-Anlagenspiegel AHK

ANSCHAFFUNGS- UND HERSTELLUNGSKOSTEN	Stand zum 01.01.2021	Änderung Kons.Kreis	Zugänge	Abgänge	Stand zum 31.12.2021
A. IMMATERIELLE VERMÖGENSGEGENSTÄNDE
1. Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	0	1.188.341	270.393	0	1.458.734
2. Geschäfts- oder Firmenwerte	0	1.490.625	5.573.871	0	7.064.496
Immaterielle Vermögensgegenstände	0	2.678.966	5.844.264	0	8.523.230
B. SACHANLAGEN
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	0	30.257.495	14.697	0	30.272.191
2. technische Anlagen und Maschinen	0	2.122.600	0	0	2.122.600
3. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	0	9.107.605	371.170	104.165	9.374.609
4. geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	0	463.431	857.482	0	1.320.913
Sachanlagen	0	41.951.132	1.243.348	104.165	43.090.315
Anlagevermögen	0	44.630.098	7.087.612	104.165	51.613.545

Konzern-Anlagenspiegel Abschreibungen

Abschreibungen	Stand zum 01.01.2021	Änderung Kons.Kreis	Zugänge	Abgänge	Stand zum 31.12.2021
A. IMMATERIELLE VERMÖGENSGEGENSTÄNDE
1. Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	0	907.092	127.244	0	1.034.336
2. Geschäfts- oder Firmenwerte	0	1.168.345	537.429	0	1.705.775
Immaterielle Vermögensgegenstände	0	2.075.437	664.673	0	2.740.110
B. SACHANLAGEN
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	0	4.203.595	1.405.845	0	5.609.440
2. technische Anlagen und Maschinen	0	1.782.630	59.196	0	1.841.825
3. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	0	6.089.857	617.905	101.937	6.605.825
4. geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	0	0	0	0	0
Sachanlagen	0	12.076.082	2.082.946	101.937	14.057.091
Anlagevermögen	0	14.151.519	2.747.619	101.937	16.797.201

Konzern-Anlagenspiegel Buchwerte

BUCHWERTE	Stand zum 31.12.2021	Stand zum 31.12.2020
A. IMMATERIELLE VERMÖGENSGEGENSTÄNDE
1. Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	424.398	0
2. Geschäfts- oder Firmenwerte	5.358.722	0
Immaterielle Vermögensgegenstände	5.783.120	0
B. SACHANLAGEN
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	24.662.751	0
2. technische Anlagen und Maschinen	280.775	0
3. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	2.768.784	0
4. geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	1.320.913	0
Sachanlagen	29.033.224	0
Anlagevermögen	34.816.343	0

Bestätigungsvermerk

An die St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH, München

Prüfungsurteile

Wir haben den Konzernabschluss der St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH, München, und ihrer Tochtergesellschaften (der Konzern) - bestehend aus der Konzernbilanz zum 31. Dezember 2021, der Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung, dem Konzerneigenkapitalspiegel und der Konzernkapitalflussrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2021 sowie dem Konzernanhang, einschließlich der Darstellung der Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden - geprüft. Darüber hinaus haben wir den Konzernlagebericht der St. Vinzenz Klinik-Beteiligungen GmbH, München, für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2021 geprüft.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse

entspricht der beigefügte Konzernabschluss in allen wesentlichen Belangen den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens- und Finanzlage des Konzerns zum 31. Dezember 2021 sowie seiner Ertragslage für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2021 und

vermittelt der beigefügte Konzernlagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns. In allen wesentlichen Belangen steht dieser Konzernlagebericht in Einklang mit dem Konzernabschluss, entspricht den deutschen gesetzlichen Vorschriften und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Gemäß § 322 Abs. 3 Satz 1 HGB erklären wir, dass unsere Prüfung zu keinen Einwendungen gegen die Ordnungsmäßigkeit des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts geführt hat.

Grundlage für die Prüfungsurteile

Wir haben unsere Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt "Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von den Konzernunternehmen unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zum Konzernabschluss und zum Konzernlagebericht zu dienen.

Verantwortung des gesetzlichen Vertreters für den Konzernabschluss und den Konzernlagebericht

Der gesetzliche Vertreter ist verantwortlich für die Aufstellung des Konzernabschlusses, der den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften in allen wesentlichen Belangen entspricht, und dafür, dass der Konzernabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns vermittelt. Ferner ist der gesetzliche Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die er in Übereinstimmung mit den deutschen Grundsätzen ordnungsmäßiger Buchführung als notwendig bestimmt habt, um die Aufstellung eines Konzernabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen - beabsichtigten oder unbeabsichtigten - falschen Darstellungen ist.

Bei der Aufstellung des Konzernabschlusses ist der gesetzliche Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit des Konzerns zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen. Des Weiteren hat er die Verantwortung, Sachverhalte in Zusammenhang mit der Fortführung der Unternehmenstätigkeit, sofern einschlägig, anzugeben. Darüber hinaus ist er dafür verantwortlich, auf der Grundlage des Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu bilanzieren, sofern dem nicht tatsächliche oder rechtliche Gegebenheiten entgegenstehen.

Außerdem ist der gesetzliche Vertreter verantwortlich für die Aufstellung des Konzernlageberichts, der insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Konzernabschluss in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt. Ferner ist der gesetzliche Vertreter verantwortlich für die Vorkehrungen und Maßnahmen (Systeme), die er als notwendig erachtet hat, um die Aufstellung eines Konzernlageberichts in Übereinstimmung mit den anzuwendenden deutschen gesetzlichen Vorschriften zu ermöglichen, und um ausreichende geeignete Nachweise für die Aussagen im Konzernlagebericht erbringen zu können.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts

Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Konzernabschluss als Ganzes frei von wesentlichen - beabsichtigten oder unbeabsichtigten - falschen Darstellungen ist, und ob der Konzernlagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Konzernabschluss sowie mit den bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnissen in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt, sowie einen Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unsere Prüfungsurteile zum Konzernabschluss und zum Konzernlagebericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus Verstößen oder Unrichtigkeiten resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Konzernabschlusses und Konzernlageberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.

Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus

identifizieren und beurteilen wir die Risiken wesentlicher - beabsichtigter oder unbeabsichtigter - falscher Darstellungen im Konzernabschluss und im Konzernlagebericht, planen und führen Prüfungshandlungen als Reaktion auf diese Risiken durch sowie erlangen Prüfungsnachweise, die ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zu dienen. Das Risiko, dass wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, ist bei Verstößen höher als bei Unrichtigkeiten, da Verstöße betrügerisches Zusammenwirken, Fälschungen, beabsichtigte Unvollständigkeiten, irreführende Darstellungen bzw. das Außerkraftsetzen interner Kontrollen beinhalten können.

gewinnen wir ein Verständnis von dem für die Prüfung des Konzernabschlusses relevanten internen Kontrollsystem und den für die Prüfung des Konzernlageberichts relevanten Vorkehrungen und Maßnahmen, um Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständen angemessen sind, jedoch nicht mit dem Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit dieser Systeme abzugeben.

beurteilen wir die Angemessenheit der vom gesetzlichen Vertreter angewandten Rechnungslegungsmethoden sowie die Vertretbarkeit der vom gesetzlichen Vertreter dargestellten geschätzten Werte und damit zusammenhängenden Angaben.

ziehen wir Schlussfolgerungen über die Angemessenheit des vom gesetzlichen Vertreter angewandten Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit sowie, auf der Grundlage der erlangten Prüfungsnachweise, ob eine wesentliche Unsicherheit im Zusammenhang mit Ereignissen oder Gegebenheiten besteht, die bedeutsame Zweifel an der Fähigkeit des Konzerns zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit aufwerfen können. Falls wir zu dem Schluss kommen, dass eine wesentliche Unsicherheit besteht, sind wir verpflichtet, im Bestätigungsvermerk auf die dazugehörigen Angaben im Konzernabschluss und im Konzernlagebericht aufmerksam zu machen oder, falls diese Angaben unangemessen sind, unser jeweiliges Prüfungsurteil zu modifizieren. Wir ziehen unsere Schlussfolgerungen auf der Grundlage der bis zum Datum unseres Bestätigungsvermerks erlangten Prüfungsnachweise. Zukünftige Ereignisse oder Gegebenheiten können jedoch dazu führen, dass der Konzern seine Unternehmenstätigkeit nicht mehr fortführen kann.

beurteilen wir die Gesamtdarstellung, den Aufbau und den Inhalt des Konzernabschlusses einschließlich der Angaben sowie ob der Konzernabschluss die zugrunde liegenden Geschäftsvorfälle und Ereignisse so darstellt, dass der Konzernabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns vermittelt.

holen wir ausreichende geeignete Prüfungsnachweise für die Rechnungslegungsinformationen der Unternehmen oder Geschäftstätigkeiten innerhalb des Konzerns ein, um Prüfungsurteile zum Konzernabschluss und zum Konzernlagebericht abzugeben. Wir sind verantwortlich für die Anleitung, Überwachung und Durchführung der Konzernabschlussprüfung. Wir tragen die alleinige Verantwortung für unsere Prüfungsurteile.

beurteilen wir den Einklang des Konzernlageberichts mit dem Konzernabschluss, seine Gesetzesentsprechung und das von ihm vermittelte Bild von der Lage des Konzerns.

führen wir Prüfungshandlungen zu den vom gesetzlichen Vertreter dargestellten zukunftsorientierten Angaben im Konzernlagebericht durch. Auf Basis ausreichender geeigneter Prüfungsnachweise vollziehen wir dabei insbesondere die den zukunftsorientierten Angaben vom gesetzlichen Vertreter zugrunde gelegten bedeutsamen Annahmen nach und beurteilen die sachgerechte Ableitung der zukunftsorientierten Angaben aus diesen Annahmen. Ein eigenständiges Prüfungsurteil zu den zukunftsorientierten Angaben sowie zu den zugrunde liegenden Annahmen geben wir nicht ab. Es besteht ein erhebliches unvermeidbares Risiko, dass künftige Ereignisse wesentlich von den zukunftsorientierten Angaben abweichen.

Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen unter anderem den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.

München, den 10. August 2022

Rödl & Partner GmbH
Wirtschaftsprüfungsgesellschaft Steuerberatungsgesellschaft

Mainka-Klein, Wirtschaftsprüfer

Weese, Wirtschaftsprüfer