DIC VP Portfolio GmbH

Frankfurt am Main

Jahresabschluss zum 31. Dezember 2008

BILANZ ZUM 31. DEZEMBER 2008

DIC VP PORTFOLIO GMBH, FRANKFURT AM MAIN

A K T I V A

	31.12.2008 EUR	31.12.2007 EUR
A. ANLAGEVERMÖGEN	14.092.199,26	14.092.199,26
I. Finanzanlagen	14.092.199,26	14.092.199,26
B. UMLAUFVERMÖGEN	20.425.975,98	13.819.471,69
I. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände	19.204.486,33	13.076.055,97
II. Guthaben bei Kreditinstituten	1.221.489,65	743.415,72
	34.518.175,24	27.911.670,95

P A S S I V A

	31.12.2008 EUR	31.12.2007 EUR
A. EIGENKAPITAL	15.244.199,04	9.265.198,08
I. Gezeichnetes Kapital	25.000,00	25.000,00
II. Kapitalrücklage	15.225.000,00	9.225.000,00
III. Jahresfehlbetrag/-überschuss	-5.800,96	15.198,08
B. RÜCKSTELLUNGEN	8.740,60	35.248,53
C. VERBINDLICHKEITEN	19.265.235,60	18.611.224,34
	34.518.175,24	27.911.670,95

DIC VP PORTFOLIO GMBH, FRANKFURT AM MAIN ANHANG FÜR DAS GESCHÄFTSJAHR 2008

I. Allgemeine Angaben

Dem Jahresabschluss zum 31. Dezember 2008 liegen die Vorschriften des Handelsgesetzbuches über die Rechnungslegung von Kapitalgesellschaften, die ergänzenden Vorschriften des Gesetzes betreffend der Gesellschaften mit beschränkter Haftung sowie die Regelungen des Gesellschaftsvertrages zugrunde.

Gegenstand des Unternehmens ist der Erwerb und die Durchführung von Bauvorhaben als Bauherr im eigenen Namen und für eigene und fremde Rechnung, ohne hierzu Vermögenswerte von Erwerbern, Mietern, Pächtern oder sonstigen Nutzungsberechtigten oder von Bewerbern zu verwenden sowie der Erwerb, das Halten und die Verwaltung von eigenem Grundvermögen, insbesondere der Liegenschaften des DIC VP Portfolios.

Genehmigungs- oder erlaubnispflichtige Tätigkeiten, insbesondere erlaubnispflichtige Geschäfte gemäß § 34c GewO werden nicht getätigt.

Eine Vergleichbarkeit mit dem Vorjahr ist aufgrund der Gründung der Gesellschaft am 06. Juli 2007 nur beschränkt möglich. Das Geschäftsjahr 2008 entspricht dem Kalenderjahr.

II. Angewandte Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze

Der Jahresabschluss zum 31. Dezember 2008 wurde nach den Vorschriften des Dritten Buches des Handelsgesetzbuches und des Gesetzes betreffend die Gesellschaften mit beschränkter Haftung erstellt.

Auf die Rechnungslegung der Gesellschaft finden die Vorschriften für kleine Kapitalgesellschaften im Sinne von § 267 Abs. 1 HGB Anwendung. Die Aufstellungserleichterungen für kleine Kapitalgesellschaften wurden nur teilweise in Anspruch genommen. Bei der Offenlegung wurden die Erleichterungen nach § 326 HGB in Anspruch genommen.

Der Jahresabschluss wurde unter Beachtung der generellen Ansatzvorschriften der §§ 246-251 HGB sowie unter Berücksichtigung der besonderen Ansatzvorschriften für Kapitalgesellschaften, §§ 268-274a, 276-278 HGB erstellt.

Die Gliederung der Bilanz sowie der Gewinn- und Verlustrechnung entspricht den §§ 266 und 275 HGB, wobei für die Gewinn- und Verlustrechnung das Gesamtkostenverfahren Anwendung findet.

Die Ansatzwahlrechte wurden gegenüber dem Vorjahr unverändert angewandt.

Der Jahresabschluss wurde unter Beachtung der generellen Bewertungsvorschriften der §§ 252-256 HGB sowie unter Berücksichtigung der besonderen Bewertungsvorschriften für Kapitalgesellschaften, §§ 279-283 HGB, erstellt.

Die Bewertungsmethoden wurden gegenüber dem Vorjahr unverändert angewandt.

Im Einzelnen erfolgt die Bewertung wie folgt:

Finanzanlagen sind mit den Anschaffungskosten zuzüglich Anschaffungsnebenkosten angesetzt.

Die Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände sind zu Nominalwerten oder mit dem niedrigeren beizulegenden Wert am Bilanzstichtag angesetzt.

Die Guthaben bei Kreditinstituten sind zum Nennwert angesetzt.

Das gezeichnete Kapital ist zum Nennbetrag (§ 283 HGB) angesetzt.

Die Rückstellungen wurden in Höhe ihrer voraussichtlichen Inanspruchnahme nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung gebildet und decken alle am Bilanzstichtag bekannten und erkennbaren Risiken ab.

Die Verbindlichkeiten sind mit den Rückzahlungsbeträgen angesetzt.

III. Erläuterungen zur Bilanz

1. Aufstellung des Anteilsbesitzes zum 31. Dezember 2008

Name und Sitz	Kapitalanteil	Nennkapital	Eigenkapital	Jahresergebnis
der Gesellschaft			zum 31.12.2008	2008
	(%)	EUR	EUR	EUR
DIC VP Objekt Bonn GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	12.408.211,36	-74.373,81
DIC VP Objekt Köln ECR GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-478.345,48	-373.218,96
DIC VP Objekt Köln SILO GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-458.992,53	-418.388,85
DIC VP Objekt Düsseldorf Nordstraße GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-39.410,76	-49.120,84
DIC VP Objekt Düsseldorf Nürnberger Straße GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-113.769,60	-107.179,19
DIC VP Objekt Moers GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-117.469,76	-97.402,98
DIC VP Objekt Neubrandenburg GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	1.228.428,49	6.381,10
DIC VP Objekt Saalfeld GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-72.055,58	-85.886,16
DIC VP Betriebsvorrichtung GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-8.679,54	-21.388,29

2. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Sämtliche Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände haben eine Restlaufzeit bis zu einem Jahr.

3. Kapitalrücklage

Zur Finanzierung der VP Objektgesellschaften hat die Gesellschaft DIC Asset AG, Frankfurt am Main im Geschäftsjahr eine Umwandlung des Darlehens in Höhe von EUR 6.000.000,00 in die Kapitalrücklage gemäß § 272 Abs. 2 Nr. 4 HGB vorgenommen.

4. Verbindlichkeiten

Sämtliche Verbindlichkeiten sind innerhalb eines Jahres fällig.

In den Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen sind Verbindlichkeiten gegenüber der Gesellschafterin in Höhe von EUR 11.634.638,63 (Vorjahr: EUR 1.091.609,84) enthalten.

IV. Sonstige Angaben

1. Haftungsverhältnisse

Zur Finanzierung der Kaufpreiszahlungen für die erworbenen VP-Objekte wurden Darlehensverträge zwischen der EUROHYPO AG, Berlin, als Darlehensgeber und der DIC VP Portfolio GmbH, Frankfurt am Main, sowie der jeweiligen Objektgesellschaften der DIC VP Portfolio GmbH-Gruppe als Gesamtschuldner abgeschlossen. Zur Besicherung der Darlehen wurden Gesamtgrundschulden über die jeweiligen VP-Objekte in Höhe von EUR 81.336.811,00 zugunsten der EUROHYPO AG in das jeweilige Grundbuch eingetragen.

Zum 31. Dezember 2008 bestehen aus genannten Grundbucheintragungen folgende Haftungsverhältnisse aus der Bestellung von Sicherheiten für fremde Verbindlichkeiten (alle gegenüber verbundenen Unternehmen):

Gesellschaft	EUR
DIC VP Objekt Bonn GmbH, Frankfurt am Main	17.023.157,00
DIC VP Objekt Köln ECR , Frankfurt am Main	16.577.257,00
DIC VP Objekt Köln SILO GmbH, Frankfurt am Main	15.380.427,00
DIC VP Objekt Neubrandenburg GmbH, Frankfurt am Main	8.820.000,00
DIC VP Objekt Saalfeld GmbH, Frankfurt am Main	8.365.970,00
DIC VP Objekt Moers GmbH, Frankfurt am Main	15.170.000,00
Haftungsbetrag aus der Bestellung von Sicherheiten für fremde Verbindlichkeiten	81.336.811,00

2. Geschäftsführung

Die Geschäftsführung wurde durch

Herrn Markus Koch, Diplom-Kaufmann, Elz

Herrn Dr. Jürgen Schäfer, Jurist/Immobilienökonom (ebs), Bad Homburg

wahrgenommen.

3. Ergebnisverwendung

Die Geschäftsführung wird der Gesellschafterversammlung vorschlagen, den Jahresfehlbetrag in Höhe von EUR 5.800,96 auf neue Rechnung vorzutragen.

4. Konzernzugehörigkeit

Die Gesellschaft ist gemäß § 271 Abs. 2 HGB i.V.m. § 290 HGB ein verbundenes Unternehmen der DIC Asset AG, Frankfurt am Main, und wird in deren Konzernabschluss einbezogen. Die DIC Asset AG, Frankfurt am Main, stellt den Konzernabschluss für den kleinsten und größten Kreis von Unternehmen auf.

Der Konzernabschluss der DIC Asset AG, Frankfurt am Main, wird beim Betreiber des elektronischen Bundesanzeigers elektronisch offen gelegt werden.

Frankfurt am Main, 02. März 2009

Markus Koch

Geschäftsführer

Dr. Jürgen Schäfer

Geschäftsführer