M Cap Finance Management GmbH

Frankfurt am Main

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2007 bis zum 31.12.2007

BILANZ

AKTIVA

	Euro	Gesamtjahr/Stand Euro	Euro	Vorjahr Euro
A. Ausstehende Einlagen auf das gezeichnete Kapital		12.500,00		12.500,00
B. Umlaufvermögen
I. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände	1.369,16			1.125,75
II. Kassenbestand, Bundesbankguthaben, Guthaben bei Kreditinstituten und Schecks	13.154,59	14.523,75		12.812,61
Summe Aktiva		27.023,75		26.438,36

PASSIVA

	Euro	Gesamtjahr/Stand Euro	Euro	Vorjahr Euro
A. Eigenkapital
I. Gezeichnetes Kapital		25.000,00		25.000,00
II. Verlustvortrag		3.424,92 -		3.169,87 -
III. Jahresfehlbetrag		85,89 -		255,05 -
B. Rückstellungen		900,00		1.100,00
C. Verbindlichkeiten		4.634,56		3.763,28
- davon mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr Euro 4.634,56 (Euro 3.763,28)
Summe Passiva		27.023,75		26.438,36

ANHANG 2007

M Cap Finance Management GmbH

Leipzig

1. Allgemeines

Der vorliegende Jahresabschluss für das Geschäftsjahr 01.01. bis 31.12.2007 der M Cap Finance Management GmbH, Leipzig,
ist nach den Vorschriften des HGB aufgestellt worden.

Bei der Gesellschaft handelt es sich um eine kleine Kapitalgesellschaft gemäß § 267 Abs. 1 HGB.

Von den größenabhängigen Erleichterungen nach § 266 Abs. 1 Satz 3, §§ 276 und 288 HGB, wurde teilweise Gebrauch gemacht.

Die Gesellschaft verzichtet gemäß § 264 Abs. 1 Satz 3 HGB auf die Aufstellung eines Lageberichts.

2. Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze

Die Bilanzierung und Bewertung der Vermögens- und Schuldposten entspricht den für Kapitalgesellschaften geltenden Rechnungslegungsvorschriften
des Handelsgesetzbuches (HGB).

Die Bewertung der einzelnen Bilanzposten richtet sich nach folgenden Grundsätzen:

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände wurden zu ihrem Nennbetrag angesetzt.

Wertberichtigungen waren nicht vorzunehmen.

Verbindlichkeiten sind mit ihrem Rückzahlungsbetrag bilanziert.

Die Rückstellungen berücksichtigen alle erkennbaren Risiken und ungewissen Verpflichtungen und wurden auf der Grundlage vorsichtiger
kaufmännischer Beurteilung bilanziert.

Sämtliche Forderungen und Verbindlichkeiten haben eine Restlaufzeit von weniger als 1 Jahr.

3. Angaben zur Bilanz

Die Forderungen gegenüber verbundene Unternehmen beinhalten Forderungen aus der Haftungsentschädigung gegenüber
GW Mezzanine Beteiligungs GmbH & Co. KG.

Sonstige Vermögensgegenstände beinhalten aktivierte Zinsabschlagsteuer und Solidaritätszuschlag.

Die sonstigen Rückstellungen beinhalten die voraussichtlichen Kosten für die Erstellung des Jahresabschlusses zum 31.12.2007 sowie für die
Steuererklärungen 2007.

Die Verbindlichkeiten gegenüber verbundene Unternehmen umfassen das Verrechnungskonto mit der M Cap Finance GmbH & Co. KG.

Die Sonstigen Verbindlichkeiten beinhalten die Kosten für die Erstellung des Jahresabschlusses zum 31.12.2006 sowie für die Steuererklärungen 2006.

Sämtliche Forderungen und Verbindlichkeiten haben eine Restlaufzeit von weniger als 1 Jahr.

4. Angaben zur Gewinn- und Verlustrechnung

Die sonstigen betrieblichen Erträge betreffen die Haftungsentschädigung bei zwei bestehenden Beteiligungen.

5. Angaben zu sonstigen finanziellen Verpflichtungen

Sonstige aus der Bilanz nicht ersichtliche Verpflichtungen lagen nach uns erteilter Auskunft nicht vor.

6. Geschäftsführung

Herr Dr. Frank Golland, Oberursel im Taunus

Herr Dietmar Westermann, Königstein im Taunus

7. Ergebnisverwendung

Die Geschäftsführung schlägt vor, den Jahresfehlbetrag 2007 von € 85,89 auf neue Rechnung vorzutragen.

Leipzig, im November 2008

M Cap Finance Management GmbH

(Geschäftsführung)