DIC Objekt Velbert GmbH

Frankfurt am Main

Jahresabschluss zum 31. Dezember 2006

Bilanz zum 31. Dezember 2006

AKTIVSEITE

	31.12.2006		Vorjahr EUR
	EUR	EUE.	Vorjahr EUR
A. ANLAGEVERMÖGEN
Sachanlagen
Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken		7.226.390,00	7.217.271,04
B. UMLAUFVERMÖGEN
I. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände
1. Forderungen ans Lieferungen und Leistungen	71.676,51		0,00
2. sonstige Vemegensgegenstände	0,00		14.291,78
		71.676,51	14.291,78
II. Guthaben bei Kreditinstituten		38.725,71	14.158,94
		114.402,22	28.450,72
C. RECHNUNGSABGRENZUNGSPOSTEN		35.684,84	0,00
		7.372.477,06	7.245.721,76
PASSIVSEITE
	31.12.2006		Vorjahr EUR
	EUR	EUR	Vorjahr EUR
A. EIGENKAPITAL
I. Gezeichnetes Kapital	25.000,00		25.000,00
II. Verlustvortrag	(13.318,67)		0,00
III. Jahresüberschuss/-fehlbetrag	79.177,44		(13.318,67)
		90.858,77	11.681,33
B. RÜCKSTELLUNGEN
1. Steuerrückstellungen	25.133,30		0,00
2. sonstige Rückstellungen	3.000,00		9.272,00
		28.133,30	9.272,00
C. VERBINDLICHKEITEN
1. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	5.838.931,54		0,00
2. Verbindlichkeiten am Ehrengen und Leistungen	356.878,71		6.959.427,59
3. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen	1.048.383,18		14.540,84
4. sonstige Verbindlichkeiten	9.291,56		240.800,00
- davon aus Steuern: EUR 9.291,56 (Vj.: EUR 0,00)
		7.253.484,99	7.224.768,43
		7.372.477,06	7.245.721,76

Anhang für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2006

I. Allgemeine Angaben

Dem Jahresabschluss zum 31. Dezember 2006 liegen die Vorschriften des Handelsgesetzbuches über die Rechnungslegung von Kapitalgesellschaften, die ergänzenden Vorschriften des Gesetzes betreffend der Gesellschaften mit beschränkter Haftung sowie die Regelungen des Gesellschaftsvertrages zugrunde.

Gegenstand des Unternehmens ist der Erwerb, das Halten und die Verwaltung von eigenem Vermögen, insbesondere Grundvermögen sowie die Vorbereitung und Durchführung von Bauvorhaben als Bauherr im eigenen Namen für eigene und fremde Rechnung ohne hierzu Vermögenswerte von Erwerbern, Mietern, Pächtern oder sonstigen Nutzungsberechtigten oder von Bewerbern zu verwenden.

Genehmigungs- oder erlaubnispflichtige Tätigkeiten, insbesondere erlaubnispflichtige Geschäfte gemäß § 34c GewO, werden nicht getätigt.

II. Angewandte Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze

Der Jahresabschluss zum 31. Dezember 2006 wurde nach den Vorschriften des Dritten Buches des Handelsgesetzbuches und des Gesetzes betreffend die Gesellschaften mit beschränkter Haftung erstellt.

Auf die Rechnungslegung der Gesellschaft finden die Vorschriften für kleine Kapitalgesellschaften im Sinne von § 267 Abs. 1 HGB Anwendung. Die Aufstellungserleichterungen für kleine Kapitalgesellschaften wurden nur teilweise in Anspruch genommen.

Der Jahresabschluss s wurde unter Beachtung der generellen Ansatzvorschriften der §§ 246-251 HGB sowie unter Berücksichtigung der besonderen Ansatzvorschriften für Kapitalgesellschaften, §§ 268-274a, 276-278 HGB erstellt.

Die Gliederung der Bilanz sowie der Gewinn- und Verlustrechnung entspricht den §§ 266 und 275 HGB, wobei für die Gewinn- und Verlustrechnung das Gesamtkostenverfahren Anwendung findet.

Der Jahresabschluss wurde unter Beachtung der generellen Bewertungsvorschriften der §§ 252-256 HGB sowie unter Berücksichtigung der besonderen Bewertungsvorschriften für Kapitalgesellschaften, §§ 279-283 HGB, erstellt.

Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken sind mit den Anschaffungskosten zuzüglich Anschaffungsnebenkosten bewertet. Die planmäßigen Abschreibungen auf Bauten wurden unter Zugrundelegung der betriebsgewöhnlichen Nutzungsdauer mit 2,0 bis 2,5 % p. a. vorgenommen.

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände sind mit ihren Nominalwerten angesetzt.

Die Guthaben bei Kreditinstituten sind zum Nennwert angesetzt.

Das Disagio ist mit dem Nennwert unter Absetzung planmäßiger, linearer Absetzungen bewertet. Die Absetzungen werden über die Laufzeit der Darlehen verteilt.

Das gezeichnete Kapital ist zum Nennbetrag angesetzt.

Steuerrückstellungen sind in Höhe des voraussichtlichen Anfalls aufgrund des zu versteuernden Einkommens bzw. der entsprechenden steuerlichen Bemessungsgrundlagen dotiert.

Die sonstigen Rückstellungen wurden in Höhe der voraussichtlichen Verpflichtungen nach dem Grundsatz vernünftiger kaufmännischer Beurteilung dotiert und berücksichtigen alle ungewissen Verbindlichkeiten und erkennbaren Risiken.

Die Verbindlichkeiten sind mit den Rückzahlungsbeträgen angesetzt.

III. Erläuterungen zur Bilanz

1. Anlagevermögen

Die Entwicklung des Anlagevermögens ist im nachfolgenden Anlagespiegel dargestellt.

	Anschaffungskosten
	Stand 01.01.2006 EUR	Zugänge EUR	Abgänge EUR	Stand 31.12.2006 EUR
Sachanlagen
Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	7.217.271,04	176.679,75	0,00	7.393.950,79
	7.217.271,04	176.679.75	0,00	7.393.950,79

	Abschreibungen
	Stand 01.01.2006 EUR	ZugängeEUR	Abgänge EUR	Stand 31.12.2006 EUR
Sachanlagen
Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	0,00	167.560,79	0,00	167.560,79
	0,00	167.560,79	0,00	167.560,79

	Buchwerte
	Stand 31.12.2006 EUR	Stand 31.12.2005 EUR
Sachanlagen
Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	7.226.390,00	7.217.271,04
	7.226.390,00	7.217.271,04

2. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Sämtliche Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände haben eine Restlaufzeit bis zu einem Jahr.

3. Rechnungsabgrenzungsposten

Der Rechnungsabgrenzungsposten enthält ein Disagio in Höhe von EUR 27.475,20.

4. Rückstellungen

Die Steuerrückstellungen enthalten Rückstellungen für Körperschaftsteuer und Solidaritätszuschlag für das Jahr 2006 in Höhe von EUR 17.174,66 sowie eine Rückstellung für latente Steuer in Höhe von EUR 7.958,64.

Die sonstigen Rückstellungen enthalten die Rückstellung für die Prüfung des Jahresabschlusses in Höhe von EUR 2.000,00 sowie für die Erstellung der Steuererklärung 2006 in Höhe von EUR 1.000,00.

5. Verbindlichkeiten

Die Restlaufzeiten ergeben sich aus nachfolgendem Verbindlichkeitenspiegel.

6. Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern

Es bestehen Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern in Höhe von EUR 1.048.383,18. Diese resultieren aus dem Lieferungs- und Leistungsverkehr und aus Darlehen und sind unter Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen ausgewiesen.

Die Verbindlichkeiten aus Darlehen wurden mit Zinsen in Höhe von 6 % p. a. verzinst.

7. Sonstige Verbindlichkeiten

Die sonstigen Verbindlichkeiten betreffen in Höhe von EUR 9.291,56 Umsatzsteuer.

Verbindlichkeitenspiegel zum 31.12.2006

	31.12.2006
	Restlaufzeit bis zu einem Jahr EUR	Restlaufzeit zwischen einem und fünf Jahren EUR	Restlaufzeit über fünf Jahren EUR
1. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	111.659,40	500.090,12	5.227.182,02

2. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	356.878,71	0,00	0,00
3. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen	1.048.383,18	0,00	0,00
4. Sonstige Verbindlichkeiten	9.291,56	0,00	0,00
	1.526.212,85	500.090,12	5.227.182,02

	Sicherung durch Pfandrechte oder ähnliche Rechte
	Betrag EUR	Art
1. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	5.838.931,54	- Gesamtgrundschuld
		- Abtretung der Mietforderungen
2. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen
3. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen
4. Sonstige Verbindlichkeiten

	31.12.2005
	Restlaufzeit bis zu einem Jahr EUR	Restlaufzeit zwischen einem und fünf Jahren EUR	Restlaufzeit über fünf Jahren EUR
1. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	0,00	0,00	0,00

2. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	6.969.427,59	0,00	0,00
3. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen	14.540,84	0,00	0,00
4. Sonstige Verbindlichkeiten	240.800,00	0,00	0,00
	7.224.768,43	0,00	0,00

IV. Erläuterungen zur Gewinn- und Verlustrechnung

Sonstige Zinsen und ähnliche Aufwendungen

Unter den sonstigen Zinsen und ähnlichen Aufwendungen sind Zinsen in Höhe von EUR 52.902,20 aus verbundenen Unternehmen (davon an Gesellschafter 52.902,20) ausgewiesen.

V. Sonstige Angaben

1. Haftungsverhältnisse

Zur Finanzierung der Kaufpreiszahlungen für die erworbenen RMN Portfolio - Objekte wurde ein Darlehensvertrag in Höhe von EUR 47.460.000,00 zwischen der Landesbank Hessen-Thüringen Girozentrale, Frankfurt am Main, als Darlehensgeber und der jeweiligen Objektgesellschaft der DIC RMN Portfolio GmbH-Gruppe, hier der DIC Objekt Velbert GmbH, als Gesamtschuldner abgeschlossen. Zur Besicherung der Darlehen wurden Grundschulden über alle RMN-Objekte von insgesamt EUR 47.460.000,00 zugunsten der Landesbank Hessen-Thüringen Girozentrale in das jeweilige Grundbuch eingetragen. Weitere Sicherheiten im Rahmen des Darlehensvertrages bestehen in Form von Forderungsabtretungen und Verpfändungen.

Zum 31. Dezember 2006 bestehen aus genannten Grundbucheintragungen folgende Haftungsverhältnisse aus der Bestellung von Sicherheiten für fremde Verbindlichkeiten:

Gesellschaft	EUR
DIC Objekt Alsbach GmbH	3.742.812,96
DIC Objekt Bensheim GmbH	3.742.812,96
DIC Objekt Darmstadt GmbH	3.317.045,80
DIC Objekt Dreieich GmbH	3.584.838,41
DIC Objekt Freiberg GmbH	3.573.018,61
DIC Objekt Stadthaus Offenbach GmbH	17.296.004,12
DIC Objekt Wiesbaden GmbH	4.720.347,96
Haftungsbetrag aus der Bestellung von Sicherheiten für fremde Verbindlichkeiten	39.976.880,82

Gesellschaft EUR DIC Objekt Alsbach GmbH 3.742.812,96 DIC Objekt Bensheim GmbH 3.742.812,96 DIC Objekt Darmstadt GmbH 3.317.045,80 DIC Objekt Dreieich GmbH 3.584.838,41 DIC Objekt Freiberg GmbH 3.573.018,61 DIC Objekt Stadthaus Offenbach GmbH 17.296.004,12 DIC Objekt Wiesbaden GmbH 4.720.347,96 Haftungsbetrag aus der Bestellung von Sicherheiten für fremde Verbindlichkeiten 39.976.880,82

2. Durchschnittliche Zahl der Arbeitnehmer

Im Berichtsjahr waren keine Arbeitnehmer beschäftigt.

3. Geschäftsführung

Die Geschäftsführung wurde durch die Geschäftsführer

	Frau Sonja Klaus, Kauffrau, Frankfurt am Main
	Herrn Joachim von Bredow, Immobilienökonom (ebs), Mörfelden-Walldorf

wahrgenommen.

Die Geschäftsführung ist von den Beschränkungen des § 181 BGB befreit.

4. Ergebnisverwendungsvorschlag

Die Geschäftsführung wird der Gesellschafterversammlung vorschlagen, den Jahresüberschuss in Höhe von EUR 79.177,44 auf neue Rechnung vorzutragen.

5. Konzernzugehörigkeit

Die Gesellschaft ist gemäß § 271 Abs. 2 HGB i.V.m. § 290 HGB ein verbundenes Unternehmen der DIC Asset AG, Frankfurt am Main, und wird in deren Konzernabschluss einbezogen.

Der Konzernabschluss der DIC Asset AG, Frankfurt am Main, wird beim Amtsgericht Frankfurt am Main, Handelsregister Abteilung B, Nr. 57679 offen gelegt.

Frankfurt am Main, 16. Februar 2007

Sonja Klaus, Geschäftsführerin

Joachim von Bredow, Geschäftsführer

4. Bestätigungsvermerk des Abschlussprüfers

An die DIC Objekt Velbert GmbH, Frankfurt am Main:

Wir haben den Jahresabschluss - bestehend aus Bilanz, Gewinn- und Verlustrechnung sowie Anhang - unter Einbeziehung der Buchführung der DIC Objekt Velbert GmbH, Frankfurt am Main, für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2006 geprüft. Die Buchführung und die Aufstellung des Jahresabschlusses nach den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften und den ergänzenden Bestimmungen des Gesellschaftsvertrags liegen in der Verantwortung der gesetzlichen Vertreter der Gesellschaft. Unsere Aufgabe ist es, auf der Grundlage der von uns durchgeführten Prüfung eine Beurteilung über den Jahresabschluss unter Einbeziehung der Buchführung abzugeben.

Wir haben unsere Jahresabschlussprüfung nach § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung vorgenommen. Danach ist die Prüfung so zu planen und durchzuführen, dass Unrichtigkeiten und Verstöße, die sich auf die Darstellung des durch den Jahresabschluss unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung vermittelten Bildes der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage wesentlich auswirken, mit hinreichender Sicherheit erkannt werden. Bei der Festlegung der Prüfungshandlungen werden die Kenntnisse über die Geschäftstätigkeit und über das wirtschaftliche und rechtliche Umfeld der Gesellschaft sowie die Erwartungen über mögliche Fehler berücksichtigt. Im Rahmen der Prüfung werden die Wirksamkeit des rechnungslegungsbezogenen internen Kontrollsystems sowie Nachweise für die Angaben in Buchführung und Jahresabschluss überwiegend auf der Basis von Stichproben beurteilt. Die Prüfung umfasst die Beurteilung der angewandten Bilanzierungsgrundsätze und der wesentlichen Einschätzungen der gesetzlichen Vertreter sowie die Würdigung der Gesamtdarstellung des Jahresabschlusses. Wir sind der Auffassung, dass unsere Prüfung eine hinreichend sichere Grundlage für unsere Beurteilung bildet.

Unsere Prüfung hat zu keinen Einwendungen geführt.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse entspricht der Jahresabschluss den gesetzlichen Vorschriften und den ergänzenden Bestimmungen des Gesellschaftsvertrags und vermittelt unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz-und Ertragslage der Gesellschaft.

Nürnberg, den 16. Februar 2007

Rödl & Partner GmbH, Wirtschaftsprüfungsgesellschaft, Steuerberatungsgesellschaft

Hübschmann, Wirtschaftsprüfer

Garve, Wirtschaftsprüferin