Herma Dritte Verwaltungs- und Beteiligungsgesellschaft mit beschränkter Haftung

Pullach i. Isartal

Jahresabschluss von 01.01.2017 bis 31.10.2017

AKTIVA

	31.10.2017 EUR	31.12.2016 Vorjahr
A. Anlagevermögen:
I. Finanzanlagen:
1. Beteiligungen	114.052.810,50	114.052.810,50
Summe Finanzanlagen	114.052.810,50	114.052.810,50
Summe Anlagevermögen	114.052.810,50	114.052.810,50
B. Umlaufvermögen:
I. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände:
1. sonstige Vermögensgegenstände	67.602,28	0,00
Summe Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände	67.602,28	0,00
II. Kassenbestand, Bundesbankguthaben, Guthaben bei Kreditinstituten und Schecks:
	1.492.335,86	1.308.538,42
Summe Umlaufvermögen	1.559.938,14	1.308.538,42
C. Rechnungsabgrenzungsposten:
I. sonstige:
	127.237,35	558.050,15
Summe Rechnungsabgrenzungsposten	127.237,35	558.050,15
D. Nicht d. Eigenkapital gedeckter Fehlbetrag:
	10.726.255,12	6.626.441,11
Summe AKTIVA	126.466.241,11	122.545.840,18
Passiva
	31.10.2017 EUR	31.12.2016 Vorjahr
A. Eigenkapital:
I. Gezeichnetes Kapital:	25.000,00	25.000,00
II. Kapitalrücklage:	3.360.526,30	3.360.526,30
III Ergebnisvortrag:	-10.011.967,41	-5.010.650,12
IV. Jahresfehlbetrag:	-4.099.814,01	-5.001.317,29
V. Nicht d. Eigenkapital gedeckter Fehlbetrag:	10.726.255,12	6.626.441,11
Summe Eigenkapital	0,00	0,00
B. Rückstellungen:
1. Steuerrückstellungen:	298.129,29	493.947,83
2. Sonstige Rückstellungen:	620.138,51	131.831,24
Summe Rückstellungen	918.267,80	625.779,07
C. Verbindlichkeiten:
1. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten:	125.472.367,51	121.654.155,31
2. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen:	100,00	0,00
3. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen:	0,00	190.400,00
davon gegenüber Gesellschaftern:	0,00	190.400,00
4. sonstige Verbindlichkeiten:	75.505,80	75.505,80
Summe Verbindlichkeiten	125.547.973,31	121.920.061,11
Summe PASSIVA	126.466.241,11	122.545.840,18

Verbindlichkeitenspiegel

Angaben zu den Verbindlichkeiten per 31.10.2017

		Davon mit einer Restlaufzeit von
	Gesamtbetrag EUR	bis zu 1 Jahr EUR	1 bis 5 Jahren EUR	über 5 Jahren EUR
Verbindlichkeiten
Anleihen
Genussscheinkapital
gegenüber Kreditinstituten	125.472.367,51	125.472.367,51
(Vorjahr)	121.654.155,31		121.654.155,31
aus erhaltenen Anzahlungen
aus Lieferungen und Leistungen	100,00	100,00
gegenüber verbundenen Unternehmen
(Vorjahr)	190.400,00	190.400,00
gegenüber Unternehmen mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht
sonstige	75.505,80	75.505,80
(Vorjahr)	75.505,80	75.505,80
Wechselverbindlichkeiten
Gesamt	125.547.973,31	125.547.973,31
(Vorjahr)	121.920.061,11	265.905,80	121.654.155,31

Anhang

Angaben zum Unternehmen

Herma Dritte Verwaltungs- und Beteiligungsgesellschaft mit beschränkter Haftung, Pullach i. Isartal, Amtsgericht München, HR B 194301.

Allgemeine Angaben zum Jahresabschluss

Der Jahresabschluss für das Rumpfgeschäftsjahr vom 01.01.2017 bis 31.10.2017 ist nach den Vorschriften des HGB für kleine Kapitalgesellschaften im Sinne § 267 Abs. 1 HGB aufgestellt.

Die Bilanz und die Gewinn- und Verlustrechnung sind entsprechend den §§ 266 und 275 HGB gegliedert. Die Gewinn- und Verlustrechnung haben wir nach dem Gesamtkostenverfahren aufgestellt. Die Vorjahreszahlen haben wir ausgewiesen.

Das negative Kapital resultiert aus Aufwendungen im Zusammenhang mit dem Erwerb bzw der Finanzierung der Beteiligung und wird sich durch das Auflösen der stillen Reserven in 2018 ausgleichen. Eine bilanzielle Überschuldung liegt somit nicht vor.

Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Die Finanzanlagen sind zu fortgeführten Anschaffungskosten angesetzt. Dabei wurden Liquiditätsausschüttungen als Kapitalrückzahlungen / Anschaffungskostenminderungen behandelt.

Die übrigen Aktiva sind zu Nennwerten angesetzt.

Der aktive Rechnungsabgrenzungsposten enthält Ausgaben, die Aufwendungen für einen bestimmten Zeitraum nach dem Abschlussstichtag darstellen. Die Auflösung erfolgt planmäßig linear.

Das Eigenkapital entspricht den Bestimmungen des Gesellschaftsvertrages.

Die Rückstellungen sind in Höhe des nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrages angesetzt.

Die Verbindlichkeiten sind mit ihrem Erfüllungsbetrag angesetzt.

Aufwendungen und Erträge werden periodengerecht erfasst.

Erläuterungen zum Jahresabschluss

Der aktive Rechnungsabgrenzungsposten wurde gebildet für Einmalzahlung von Strukturierungsprovision.

Die Steuerrückstellungen betreffen

- Körperschaftsteuer

- Solidaritätszuschlag

Die sonstigen Rückstellungen betreffen

- Geschäftsbesorgerhonorar

- sonstige Aufwendungen aus Gewerbesteuer, die in einem Beteiligungsunternehmen wegen Anteilswechsel fällig werden. Die Herma Dritte Verwaltungs- und Beteiligungsgesellschaft mit beschränkter Haftung ist vertraglich zur Übernahme dieser Ausgaben verpflichtet.

Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten in Höhe von EUR 125.472.367,51 sind durch Pfandrechte auf Kommanditanteile besichert.

Das von der refinanzierenden Bank gewährte Darlehen wurde in Verbindung mit einem SWAP zur langfristigen Sicherung der Zinskonditionen aufgenommen (Micro Hedge).

Der Zinsswap dient keinem spekulativen Zweck, sondern zur Absicherung von Zinsänderungsrisiken aus der Finanzierung der Sachanlagen. Dem Zinsswap liegt eine gleichlaufende Kreditfinanzierung zugrunde.

SWAP	Laufzeit		Bewertungseinheit	Stichtagswert
	von	bis
1. SWAP	29.12.2014	29.01.2018		67.312.863,26 EUR

Da sich die gegenläufigen Zahlungsströme aus Zinsswap und Kreditfinanzierung ausgleichen, handelt es sich um eine Bewertungseinheit nach § 254 HGB, bei der auf eine Einzelbewertung nach § 252 HGB verzichtet wurde.

Die Beurteilung der Wirksamkeit wurde nach der Critical-Term-Match-Methode vorgenommen; es wird von einer vollständigen Effektivität ausgegangen und die Einfrierungsmethode zu Grunde gelegt.

Die Zinserträge und -aufwendungen aus dem SWAP-Geschäft werden grundsätzlich brutto ausgewiesen.

Sonstige Angaben

Die Gesellschaft beschäftigt kein Personal.

Geschäftsführer:

Porr Oliver, Geschäftsführer eines Finanzdienstleistungsinstituts

Heumann Florian, Fachbereichsleiter eines Finanzdienstleistungsinstituts

Pullach i. Isartal, 07. Juni 2018

Herma Dritte Verwaltungs- und Beteiligungsgesellschaft mit beschränkter Haftung

Porr

Heumann

Der Jahresabschluss zum 31.10.2017 wurde am 07.06.2018 festgestellt.