PROKINO FILMVERLEIH GMBH

MÜNCHEN

Jahresabschluss zum 31. Dezember 2006

BILANZ ZUM 31. DEZEMBER 2006

AKTIVA

	31.12.2006 EUR	31.12.2005 EUR
A. ANLAGEVERMÖGEN
I. Immaterielle Vermögensgegenstände Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	8.154,80	12.549,40
II. Sachanlagen Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	74.620,60	54.001,01
	82.775,40	66.550,41
B. FILMVERMÖGEN	1.392.716,55	2.082.003,13
C. UMLAUFVERMÖGEN
I. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände
1. Forderungen aus Lieferungen und Leistungen	333.165,94	1.121.488,99
- davon mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr: EUR 0,00 (Vorjahr: EUR 114.115,00)
2. Sonstige Vermögensgegenstände	610.723,54	501.420,91
	943.889,48	1.622.909,90
II. Kassenbestand und Guthaben bei Kreditinstituten	289.952,40	45.958,02
	1.233.841,88	1.668.867,92
D. RECHNUNGSABGRENZUNGSPOSTEN	1.947,56	2.074,50
	2.711.281,39	3.819.495,96
PASSIVA
	31.12.2006 EUR	31.12.2005 EUR
A. EIGENKAPITAL
I. Gezeichnetes Kapital	51.129,19	51.129,19
II. Gewinnvortrag	8.215,09	8.215,09
	59.344,28	59.344,28
B. RÜCKSTELLUNGEN
Sonstige Rückstellungen	566.573,00	207.286,39
C. VERBINDLICHKEITEN
1. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	0,00	1.467.463,89
- davon mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr: EUR 0,00 (Vorjahr: EUR 1.467.463,89)
2. Erhaltene Anzahlungen auf Bestellungen	248.500,00	31.000,00
- davon mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr: EUR 248.500,00 (Vorjahr: EUR 31.000,00)
3. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	617.551,98	1.438.635,38
- davon mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr: EUR 617.551,98 (Vorjahr: EUR 1.438.635,38)
4. Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern	1.157.626,84	474.158,73
- davon mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr: EUR 1.157.626,84 (Vorjahr: EUR 474.158,73)
5. Sonstige Verbindlichkeiten	61.685,29	141.607,29
- davon mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr: EUR 61.685,29 (Vorjahr: EUR 141.607,29)
- davon aus Steuern: EUR 16.006,67 (Vorjahr: EUR 0,00)
- davon im Rahmen der sozialen Sicherheit: EUR 3.204,60 (Vorjahr: EUR 11.239,27)
	2.085.364,11	3.552.865,29
	2.711.281,39	3.819.495,96

ANHANG FÜR DAS GESCHÄFTSJAHR 2006

RECHTLICHE GRUNDLAGEN

Die Gesellschaft ist eine kleine Kapitalgesellschaft im Sinne des § 267 Abs. 1 HGB.

Die angewandten Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden entsprechen den Vorschriften des Handelsgesetzbuches (§§ 238 bis 256, 264 bis 288 HGB) und des § 42 GmbHG.

Für die Gewinn- und Verlustrechnung wurde das Gesamtkostenverfahren gemäß § 275 Abs. 2 HGB gewählt.

Die Gesellschaft hat als kleine Kapitalgesellschaft von ihrem Wahlrecht gern. § 264 Abs. 1 Satz 3 HGB Gebrauch gemacht und keinen Lagebericht erstellt.

BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSGRUNDSÄTZE

Immaterielle Vermögensgegenstände werden zu Anschaffungskosten, vermindert um planmäßige Abschreibungen angesetzt.

Sachanlagen werden zu Anschaffungskosten, solche mit zeitlich begrenzter Nutzungsdauer vermindert um planmäßige Abschreibungen angesetzt. Die Abschreibungen werden nach der betriebsgewöhnlichen Nutzungsdauer ermittelt und erfolgen entsprechend den steuerlichen Vorschriften pro rata temporis. Geringwertige Anlagegüter mit Anschaffungskosten bis EUR 410,00 werden im Jahr des Zugangs voll abgeschrieben.

Vor dem Hintergrund der Klarheit im Bilanzausweis werden Filmverwertungsrechte in einem eigenen Posten zwischen Anlage- und Umlaufvermögen als Filmvermögen ausgewiesen.

Die Bewertung des Filmvermögens berücksichtigt unter Zugrundelegung der Anschaffungskosten die künftigen Verwertungsmöglichkeiten der einzelnen Rechte. Wegen Zeitablauf, eingeschränkter oder ungewisser Verwertbarkeit notwendige Abschläge werden vorgenommen.

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände werden mit dem Nennwert bzw. mit dem am Bilanzstichtag beizulegenden niedrigeren Wert angesetzt. Bei Forderungen, deren Einbringlichkeit mit erkennbaren Risiken behaftet ist, werden nach kaufmännischer Beurteilung angemessene Wertabschläge vorgenommen. Längerfristige Forderungen werden mit einem Zinssatz von 5,5 °A abgezinst.

Guthaben bei Kreditinstituten werden zum Nennwert bilanziert.

Die sonstigen Rückstellungen werden in Höhe des Betrages angesetzt, der nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendig ist, um alle zum Bilanzstichtag drohenden Verluste und ungewissen Verbindlichkeiten abzudecken.

Die Verbindlichkeiten sind mit ihrem Rückzahlungsbetrag passiviert.

Fremdwährungsforderungen und -verbindlichkeiten werden zum Anschaffungskurs oder zum niedrigeren bzw. höheren Kurs am Bilanzstichtag bewertet.

ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ

Der Zugang zum Anlagevermögen unter der Position Immaterielle Vermögensgegenstände betrifft im Wesentlichen den Kauf von EDV-Software (TEUR 1).

Unter der Position Sachanlagen resultiert der Zugang zum Anlagevermögen im Wesentlichen aus dem Kauf von Büroeinrichtung (TEUR 39). Die Aufgliederung und Entwicklung der in der Bilanz zusammengefassten Anlageposten mit ihren historischen Anschaffungs- und Herstellungskosten und den kumulierten Abschreibungen ist in nachstehendem Anlagenspiegel (Blatt 4) dargestellt.

Unter der Position Filmvermögen werden Filmverwertungsrechte ausgewiesen. Die Aktivierung erfolgt zu Anschaffungskosten.

Ab dem Geschäftsjahr 2006 wurden die differenzierten Abschreibungssätze in Abhängigkeit der Verwertungsstufe aufgrund der geänderten Marktsituation wie folgt geändert:

allgemeine Abschreibungssätze	ab 2006		bisher
	30%	Kino	30%
	20%	Video/DVD	15%
	50%	TV Free/Pay Erstverwertung	50%
	0%	TV Zweitverwertung	5%
		(falls Restlizenzzeit höher als 5 Jahre)
bei Filmen ohne TV Rechte Inland
	60%	Kino	70%
	40%	Video	30%
bei Filmen mit Pay-TV-Rechten (ohne TV Free)
	50%	Kino	50%
	25%	Video	25%
	25%	Pay-TV	25%

Filmverwertungsrechte mit Pay-TV-Rechten (ohne TV Free) wurden im Geschäftsjahr 2006 nicht erworben.

Im Geschäftsjahr 2006 wurden außerplanmäßige Abschreibungen in Höhe von TEUR 611 vorgenommen.

Die Forderungen aus Lieferungen und Leistungen betreffen insbesondere Forderungen aus Verleihabrechnungen mit verschiedenen Kinobetreibern sowie Forderungen an Fernsehsender über Lizenzverträge.

Die sonstigen Vermögensgegenstände betreffen im Wesentlichen den Anspruch auf Förderungen gegenüber der Europäischen Kommission und anderen Förderern (FFF, etc.) in Höhe von TEUR 609 sowie sonstige Forderungen in Höhe von TEUR 2.

Die Guthaben bei Kreditinstituten resultieren aus den laufenden Konten bei der Bayerischen Hypo- und Vereinsbank AG, München sowie bei Bankhaus Reuschel & Co. KG.

Die sonstigen Rückstellungen in Höhe von TEUR 566 betreffen im Wesentlichen Rückstellungen für die Rückzahlung von Fördermitteln (TEUR 253), für Rückzahlungen von Agenturleisungen (TEUR 119), für Lizenzvergütungen (TEUR 160) und sonstige Rückstellungen (TEUR 34).

Die Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern beinhalten eine Umsatzsteuerverbindlichkeit aus 2006 sowie die Verbindlichkeit aufgrund der Gewinnabführung.

In den sonstigen Verbindlichkeiten sind im Wesentlichen Verbindlichkeiten für Lohn- und Gehalt (TEUR 16) und die Rückzahlung von Fördermitteln (TEUR 17) enthalten.

ERLÄUTERUNGEN ZUR GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG

Umsatzerlöse

Die Umsatzerlöse betreffen im Wesentlichen inländische Kinoerlöse (EUR 5,6 Mio.), inländische Fernseherlöse (EUR 1,4 Mio.) sowie inländische Videoerlöse (TEUR 285) und ausländische Videoerlöse (TEUR 420).

Sonstige betriebliche Erträge

Unter den sonstigen betrieblichen Erträgen werden im Wesentlichen die gewährten Filmförderungen (TEUR 1.070), Vergütungen VGF (TEUR 195), Erträge aus der Herabsetzung von Pauschalwertberichtigung zu Forderungen (TEUR 14), Erträge aus der Auflösung von Rückstellungen (TEUR 12) sowie Erträge aus Kursgewinnen (TEUR 40) ausgewiesen.

ENTWICKLUNG DES ANLAGEVERMÖGENS IM GESCHÄFTSJAHR 2006

	ANSCHAFFUNGS- UND HERSTELLUNGSKOSTEN
	1.Jan. 2006 EUR	Zugänge EUR	Abgänge EUR	31. Dez. 2006 EUR
I. IMMATERIELLE VERMÖGENSGEGENSTÄNDE
Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	16.499,26	1.070,85	0,00	17.570,11
II. SACHANLAGEN
Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	183.908,86	45.589,22	-28.292,87	201.205,21
	183.908,86	45.589,22	-28.292,87	201.205,21
	200.408,12	46.660,07	-28.292,87	218.775,32

	AUFGELAUFENE ABSCHREIBUNGEN
	1.Jan. 2006 EUR	Zuführungen EUR	Auflösungen EUR	31. Dez. 2006 EUR
I. IMMATERIELLE VERMÖGENSGEGENSTÄNDE
Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	3.949,86	5.465,45	0,00	9.415,31
II. SACHANLAGEN
Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	129.907,85	24.969,63	-28.292,87	126.584,61
	129.907,85	24.969,63	-28.292,87	126.584,61
	133.857,71	30.435,08	-28.292,87 ,	135.999,92

	NETTOBUCHWERTE
	31. Dez. 2006 EUR	31. Dez. 2005 EUR
I. IMMATERIELLE VERMÖGENSGEGENSTÄNDE
Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	8.154,80	12.549,40
II. SACHANLAGEN
Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	74.620,60	54.001,01
	74.620,60	54.001,01
	82.775,40	66.550,41

Materialaufwand

Der Materialaufwand beinhaltet die Vorkosten für die Kinoherausbringung verschiedener Filme (EUR 2,7 Mio.), Abschreibungen auf das Filmvermögen (EUR 2,0 Mio.) sowie Aufwendungen für Lizenzrechte (EUR 1,2 Mio.).

Sonstige betriebliche Aufwendungen

Unter den sonstigen betrieblichen Aufwendungen werden im Wesentlichen Aufwendungen aus dem Dienstleistungsvertrag mit der Prokino Holding AG (TEUR 504), für Raumkosten (TEUR 125), die Rückzahlung von Förderungen (TEUR 395) sowie Aufwendungen für Rückerstattungsansprüche (TEUR 119) ausgewiesen.

SONSTIGE ANGABEN

Mitarbeiter

Im Jahresdurchschnitt wurden 11 (Vorjahr: 9) Mitarbeiter beschäftigt.

Organe der Gesellschaft

Geschäftsführer:

Stephan Hutter, Filmkaufmann	seit dem 20. Februar 1975
Ira Freifrau von Gienanth, Filmproduzentin	seit dem 18. November 2002
Emma Klopf, Diplom-Kauffrau	seit dem 18. November 2002

Ergebnisabführungsvertrag

Mit Datum vom 18. November 2002 hat die Prokino Filmverleih GmbH (Organgesellschaft) einen Beherrschungs- und Ergebnisabführungsvertrag mit der Prokino Holding AG (Organträger) geschlossen. Der Vertrag beginnt zum 1. Januar 2003 und wurde für die Dauer von fünf Jahren fest abgeschlossen.

Haftungsverhältnisse gern. § 251 HGB/Art und Form der Sicherheiten § 285 Nr. 1b HGB

Zur Sicherung der bestehenden Kreditvereinbarungen wurde am 16. Oktober 2006/6. November 2006 ein Kreditsicherungsvertrag abgeschlossen, mit dem die Gesellschaft sämtliche gegenwärtige und zukünftige - auch bedingte und befristete - Rechte aus ihrem Einkaufsgeschäft von urheberrechtlichen Nutzungsrechten an Filmwerken, Leistungsschutz- und sonstigen Rechten sowie aus ihrem Verkaufsgeschäft über Auswertungs- /Nutzungsrechten an Filmwerken abtritt, sofern die Finanzierung des Einkaufsgeschäfts über das zu besichernde Kreditinstitut erfolgte bzw. erfolgt.

Zur Sicherung der bestehenden Kreditvereinbarung mit dem Bankhaus Reuschel & Co. KG hat die Gesellschaft einen geänderten Kreditsicherungsvertrag am 10. Februar 2006 abgeschlossen. In diesem Vertrag werden die Rechte aus den von der Bank finanzierten Einkaufgeschäften und entsprechend die Rechte aus den resultierenden Filmverkaufgeschäften abgetreten.

Die Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten betrugen zum 31. Dezember 2006 EUR 0.

Sonstige finanzielle Verpflichtungen

Am Bilanzstichtag hatte die Gesellschaft folgende jährliche Verpflichtungen aus Mietverträgen:

	EUR
Büroräume Widenmayerstraße	96.553,92
Kopierer	4.092,00
	100.645,92

Verpflichtungen zur Rückzahlung von Fördermitteln werden im Jahresabschluss innerhalb der sonstigen Rückstellungen (TEUR 253) sowie der sonstigen Verbindlichkeiten (TEUR 17) berücksichtigt. Zum Bilanzstichtag bestanden darüber hinaus keine wesentlichen weiteren sonstigen finanziellen Verpflichtungen aus der Rückzahlung von Fördermitteln,

KONZERNVERHÄLTNISSE

Die Prokino Holding AG, München, ist Mutterunternehmen der Gesellschaft. Die Prokino Holding AG ist von der Verpflichtung zur Aufstellung eines Konzernabschlusses gemäß § 293 HGB befreit.

München, 16. Februar 2007

Prokino Filmverleih GmbH, München

Ira Freiin von Gienanth, Vorstand

Emma Klopf, Vorstand

Stephan Hutter, Vorstand