DIC Ruhr Portfolio GmbH

Frankfurt am Main

Jahresabschluss zum 31. Dezember 2006

Bilanz zum 31. Dezember 2006

AKTIVSEITE

	31.12.2006
	EUR	EUR
A. ANLAGEVERMÖGEN
Finanzanlagen
Anteile an verbundenen Unternehmen		200.000,00
B. UMLAUFVERMÖGEN
I. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände
1. Forderungen gegen verbundene Unternehmen	101.208.616,32
	1.865,55
		101.210.481,87
II. Guthaben bei Kreditinstituten		86.261,99
		101.296.743,86
		101.496.743,86
PASSIVSEITE
	31.12.2006
	EUR	EUR
A. EIGENKAPITAL
I. Gezeichnetes Kapital		25.000,00
II. Kapitalrücklage		3.504.354,00
III. Jahresüberschuss		27.591,26
		3.556.945,26
B. RÜCKSTELLUNGEN
sonstige Ruckstellungen		3.000,00
C. VERBINDLICHKEITEN
1. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	1.566,00
2. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen	97.934.992,51
3. sonstige Verbindlichkeiten	240,09
		97.936.798,60
		101.490.743,86

Anhang für das Rumpfgeschäftsjahr vom 07. Juni bis 31. Dezember 2006

I. Allgemeine Angaben

Dem Jahresabschluss zum 31. Dezember 2006 liegen die Vorschriften des Handelsgesetzbuches über die Rechnungslegung von Kapitalgesellschaften, die ergänzenden Vorschriften des Gesetzes betreffend der Gesellschaften mit beschränkter Haftung sowie die Regelungen des Gesellschaftsvertrages zugrunde.

Gegenstand des Unternehmens ist der Erwerb, das Halten, die Verwaltung und die Durchführung von Bauvorhaben als Bauherr im eigenen Namen für eigene und fremde Rechnung, ohne hierzu Vermögenswerte von Erwerbern, Mietern, Pächtern oder sonstigen Nutzungsberichtigten oder von Bewerbern zu verwenden sowie der Erwerb, das Halten und die Verwaltung von eigenem Vermögen, insbesondere der Liegenschaften des DIC Ruhr Portfolios.

Genehmigungs- oder erlaubnispflichtige Tätigkeiten, insbesondere erlaubnispflichtige Geschäfte gemäß §34c GewO werden nicht getätigt.

II. Angewandte Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze

Der Jahresabschluss zum 31. Dezember 2006 wurde nach den Vorschriften des Dritten Buches des Handelsgesetzbuches und des Gesetzes betreffend der Gesellschaften mit beschränkter Haftung erstellt.

Auf die Rechnungslegung der Gesellschaft finden die Vorschriften für kleine Kapitalgesellschaften im Sinne von § 267 Abs. 1 HGB Anwendung. Die Aufstellungserleichterungen für kleine Kapitalgesellschaften wurden nur teilweise in Anspruch genommen.

Der Jahresabschluss wurde unter Beachtung der generellen Ansatzvorschriften der §§ 246-251 HGB sowie unter Berücksichtigung der besonderen Ansatzvorschriften für Kapitalgesellschaften, §§ 268-274a, 276-278 HGB erstellt.

Die Gliederung der Bilanz sowie der Gewinn- und Verlustrechnung entspricht den §§ 266 und 275 HGB, wobei für die Gewinn- und Verlustrechnung das Gesamtkostenverfahren Anwendung findet.

Der Jahresabschluss wurde unter Beachtung der generellen Bewertungsvorschriften der §§ 252-256 HGB sowie unter Berücksichtigung der besonderen Bewertungsvorschriften für Kapitalgesellschaften, §§ 279-283 HGB, erstellt.

Im Einzelnen erfolgt die Bewertung wie folgt:

Finanzanlagen sind mit den Anschaffungskosten angesetzt.

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände sind mit ihren Nominalwerten angesetzt.

Die Guthaben bei Kreditinstituten sind zum Nennwert angesetzt.

Die sonstigen Rückstellungen wurden in Höhe der voraussichtlichen Verpflichtungen nach dem Grundsatz vernünftiger kaufmännischer Beurteilung dotiert und berücksichtigen alle ungewissen Verbindlichkeiten und erkennbaren Risiken.

Die Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen, Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen und sonstigen Verbindlichkeiten sind mit den Rückzahlungsbeträgen angesetzt.

III. Erläuterungen zur Bilanz

1. Anlagevermögen

Die Entwicklung des Anlagevermögens ist im nachfolgenden Anlagespiegel dargestellt.

Anlagevermögens im Rumpfgeschäftsjahr 2006

	Anschaffungskosten
	Stand 07.06.2006 EUR	Zugänge EUR	Abgange EUR	Stand 31.12.2006 EUR
Finanzanlagen
Anteile an verbundenen Unternehmen	0,00	200.000,00	0,00	200.000,00
	0,00	200.000,00	0,00	200.000,00

	Abschreibungen
	Stand 07.06.2006 EUR	Zugänge EUR	Abgänge EUR	Stand 31.12.2006 EUR
Finanzanlagen
Anteile an verbundenen Unternehmen	0,00	0,00	0,00	0,00
	0,00	0,00	0,00	0,00

	Buchwerte
	Stand 31.12.2006 EUR	Stand 07.06.2006 EUR
Finanzanlagen
Anteile an verbundenen Unternehmen	200.000,00	0,00
	200.000,00	0,00

2. Aufstellung des Anteilsbesitzes zum 31. Dezember 2006

Die Aufstellung des Anteilsbesitzes ergibt sich aus folgender Übersicht:

Name der Gesellschaft	Kapitalanteil %	Nennkapital EUR	Eigenkapital zum 31.12.2006 EUR	Jahresergebnis 2006 EUR
DIC RP Objekt 1 GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	- 4.053,93	- 29.053,93
DIC RP Objekt 2 GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	26.153,36	1.153,36
DIC RP Objekt Bochum GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	- 51.630,70	- 76.630,70
DIC RP Objekt Stadtbadgallerie Bochum GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	- 504.140,43	- 529.140,43
DIC RP Objekt Merseburg GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	18.163,37	- 6.836,63
DIC RP Objekt Gelsenkirchen GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	55.076,20	30.076,20
DiC RP Objekt Ingelheim GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	41.823,89	16.823,89
DIC RP Objekt Essen GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	1.425,82	- 23.574,18

3. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Sämtliche Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände haben eine Restlaufzeit bis zu einem Jahr.

4. Rückstellungen

Die sonstigen Rückstellungen enthalten die Rückstellung für Kosten der Prüfung des Jahresabschlusses in Höhe von EUR 2.000,00 sowie für die Erstellung der Steuererklärung 2006 in Höhe von EUR 1.000,00.

5. Verbindlichkeiten

Sämtliche Verbindlichkeiten haben eine Restlaufzeit von weniger als einem Jahr.

Es bestehen Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern in Höhe von EUR 97.934.992,51. Diese resultieren aus dem Lieferungs- und Leistungsverkehr und aus Darlehen und sind unter Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen ausgewiesen.

IV. Erläuterungen zur Gewinn- und Verlustrechnung

1. Sonstige Zinsen und ähnliche Erträge

Unter den sonstigen Zinsen und ähnlichen Erträgen sind Zinsen in Höhe von EUR 2.669.015,19 aus verbundenen Unternehmen ausgewiesen.

2. Zinsen und ähnliche Aufwendungen

Unter den Zinsen und ähnlichen Aufwendungen sind Zinsen in Höhe von EUR 2.692.085,33 an verbundene Unternehmen (davon an Gesellschafter: EUR 2.692.085,33 ausgewiesen.

V. Sonstige Angaben

1. Haftungsverhältnisse

Zur Finanzierung der Kaufpreiszahlungen für die erworbenen RP Portfolio - Objekte wurde ein Darlehensvertrag in Höhe von EUR 23.530.000,00 zwischen der Berlin-Hannoversche Hypothekenbank Aktiengesellschaft, Berlin, als Darlehensgeber und der DIC RP Portfolio GmbH, Frankfurt am Main, sowie der jeweiligen Objektgesellschaft der DIC RP Portfolio GmbH-Gruppe als Gesamtschuldner abgeschlossen. Zur Besicherung der Darlehen wurden Grundschulden über alle RP-Objekte von insgesamt EUR 103.400.000,00 zugunsten der Berlin-Hannoversche Hypothekenbank Aktiengesellschaft, Berlin in das jeweilige Grundbuch eingetragen. Weitere Sicherheiten im Rahmen des Darlehensvertrages bestehen in Form von Abtretung der Mietforderungen.

Zum 31. Dezember 2006 bestehen aus genannten Grundbucheintragungen folgende Haftungsverhältnisse aus der Bestellung von Sicherheiten für fremde Verbindlichkeiten:

Gesellschaft	EUR
DIC RP Objekt Gelsenkirchen GmbH	11.235.000,00
DIC RP Objekt Ingelheim GmbH	4.960.000,00
DIC RP Objekt 2 GmbH	7.335.000,00
Haftungsbetrag aus der Bestellung von Sicherheiten für fremde Verbindlichkeiten	23.530.000,00

2. Durchschnittliche Zahl der Arbeitnehmer

Im Berichtsjahr waren keine Arbeitnehmer beschäftigt.

3. Geschäftsführung

Die Geschäftsführung wurde durch der Geschäftsführer

Herrn Jürgen Overath, Betriebswirt (IHK), Hennef

wahrgenommen.

Die Geschäftsführung ist von den Beschränkungen des § 181 BGB befreit.

4. Ergebnisverwendungsvorschlag

Die Geschäftsführung wird der Gesellschafterversammlung vorschlagen, den Jahresüberschuss in Höhe von EUR 27.591,26 auf neue Rechnung vorzutragen.

5. Konzernzugehörigkeit

Die Gesellschaft ist gemäß § 271 Abs. 2 HGB i.V.m. § 290 HGB ein verbundenes Unternehmen der DIC Asset AG, Frankfurt am Main, und wird in deren Konzernabschluss einbezogen.

Der Konzernabschluss der DIC Asset AG, Frankfurt am Main, wird beim Amtsgericht Frankfurt am Main, Handelsregister Abteilung B, Nummer 57679 offen gelegt.

Frankfurt am Main, 16. Februar 2007

Jürgen Overath, Geschäftsführer