DIC 26 Portfolio GmbH

Frankfurt am Main

Jahresabschluss zum 31. Dezember 2008

BILANZ ZUM 31. DEZEMBER 2008

DIC 26 PORTFOLIO GMBH, FRANKFURT AM MAIN

A K T I V A

	31.12.2008 EUR	31.12.2007 EUR
A. ANLAGEVERMÖGEN	10.024.152,00	325.000,00
I. Finanzanlagen	10.024.152,00	325.000,00
B. UMLAUFVERMÖGEN	40.310.383,08	23.577,59
I. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände	40.124.615,40	261,62
II. Guthaben bei Kreditinstituten	185.767,68	23.315,97
C. RECHNUNGSABGRENZUNGSPOSTEN	0,00	100.000,00
	50.334.535,08	448.577,59

P A S S I V A

	31.12.2008 EUR	31.12.2007 EUR
A. EIGENKAPITAL	135.332,96	346.414,93
I. Gezeichnetes Kapital	25.000,00	25.000,00
II. Kapitalrücklage	325.000,00	325.000,00
III. Verlustvortrag	-3.585,07	0,00
IV. Jahresfehlbetrag	-211.081,97	-3.585,07
B. RÜCKSTELLUNGEN	8.818,02	2.000,00
C. VERBINDLICHKEITEN	50.190.384,10	100.162,66
- davon aus Steuern: EUR 1.476,74 (Vorjahr: EUR 0,00)
	50.334.535,08	448.577,59

DIC 26 PORTFOLIO GMBH, FRANKFURT AM MAIN ANHANG FÜR DAS GESCHÄFTSJAHR 2008

I. Allgemeine Angaben

Die Gesellschaft wurde am 10. Dezember 2007 gegründet. Die Vergleichbarkeit der Vorjahreszahlen ist dadurch nur beschränkt möglich.

Dem Jahresabschluss 2008 liegen die Vorschriften des Handelsgesetzbuches über die Rechnungslegung von Kapitalgesellschaften, die ergänzenden Vorschriften des Gesetzes betreffend der Gesellschaften mit beschränkter Haftung sowie die Regelungen des Gesellschaftsvertrages zugrunde.

Gegenstand des Unternehmens ist der Erwerb, das Halten, die Verwaltung und die Durchführung von Bauvorhaben als Bauherr im eigenen Namen für eigene und fremde Rechnung, ohne hierzu Vermögenswerte von Erwerbern, Mietern, Pächtern oder sonstigen Nutzungsberechtigten oder von Bewerbern zu verwenden sowie der Erwerb, das Halten und die Verwaltung von eigenem Grundvermögen, insbesondere der Liegenschaften des DIC 26 Portfolios.

Genehmigungs- oder erlaubnispflichtige Tätigkeiten, insbesondere erlaubnispflichtige Geschäfte gemäß § 34 c GewO, werden nicht getätigt.

II. Angewandte Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze

Der Jahresabschluss zum 31. Dezember 2008 wurde nach den Vorschriften des Dritten Buches des Handelsgesetzbuches und des Gesetzes betreffend die Gesellschaften mit beschränkter Haftung erstellt.

Auf die Rechnungslegung der Gesellschaft finden die Vorschriften für kleine Kapitalgesellschaften im Sinne von § 267 Abs. 1 HGB Anwendung. Die Aufstellungserleichterungen für kleine Kapitalgesellschaften werden nur teilweise in Anspruch genommen.

Der Jahresabschluss wurde unter Beachtung der generellen Ansatzvorschriften der §§ 246-251 HGB sowie unter Berücksichtigung der besonderen Ansatzvorschriften für Kapitalgesellschaften, §§ 268-274a, 276-278 HGB erstellt.

Die Gliederung der Bilanz sowie der Gewinn- und Verlustrechnung entspricht den §§ 266 und 275 HGB, wobei für die Gewinn- und Verlustrechnung das Gesamtkostenverfahren Anwendung findet.

Die Ansatzwahlrechte wurden gegenüber dem Vorjahr unverändert angewandt.

Der Jahresabschluss wurde unter Beachtung der generellen Bewertungsvorschriften der §§ 252-256 HGB sowie unter Berücksichtigung der besonderen Bewertungsvorschriften für Kapitalgesellschaften, §§ 279-283 HGB, erstellt.

Die Bewertungsmethoden wurden gegenüber dem Vorjahr unverändert angewandt.

Im Einzelnen erfolgt die Bewertung wie folgt:

Die Finanzanlagen werden zu Anschaffungskosten angesetzt.

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände sind zu Nominalwerten angesetzt.

Die Guthaben bei Kreditinstituten sind zum Nennwert angesetzt.

Das Disagio ist mit dem Nennwert unter Absetzung planmäßiger, linearer Absetzungen bewertet. Die Absetzungen werden über die Laufzeit der Darlehen verteilt.

Das gezeichnete Kapital ist zum Nennbetrag angesetzt.

Die Steuerrückstellungen sind in Höhe des voraussichtlichen Anfalls aufgrund des zu versteuernden Einkommens bzw. der entsprechenden steuerlichen Bemessungsgrundlagen dotiert.

Die sonstigen Rückstellungen wurden in Höhe der voraussichtlichen Verpflichtungen nach dem Grundsatz vernünftiger kaufmännischer Beurteilung dotiert und berücksichtigen alle am Bilanzstichtag bekannten ungewissen Verbindlichkeiten und erkennbaren Risiken soweit sie das abgeschlossene Geschäftsjahr betreffen.

Die Verbindlichkeiten sind mit den Rückzahlungsbeträgen angesetzt.

III. Erläuterungen zur Bilanz

1. Aufstellung des Anteilsbesitz zum 31. Dezember 2008

Name und Sitz	Kapitalanteil (%)	Nennkapital	Eigenkapital zum	Jahresergebnis
der Gesellschaft			31.12.2008	2008 ^*)
			EUR	EUR
DIC 26 Leipzig GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-29.599,59	-52.024,36
DIC 26 Regensburg GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-93.915,33	-116.339,68
DIC 26 Flensburg GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	7.350.076,32	128.500,08
DIC 26 Frankfurt Taunusstraße GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	1.607.352,04	84.928,69
DIC 26 Frankfurt Kaiserstraße GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	17.827,76	-4.596,37
DIC 26 München GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-135.815,31	-158.240,01
DIC 26 Langenhagen GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	942.288,02	-80.135,29
DIC 26 Erfurt GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-87.390,41	-109.815,01
DIC 26 Bonn GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-235.974,17	-258.398,48
DIC 26 Schwaben GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	114.727,19	92.303,52
DIC 26 Wiesbaden GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-320.354,71	-342.779,09
DIC 26 Köln GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-94.400,03	-116.824,73
DIC 26 Betriebsvorrichtungs GmbH, Frankfurt am Main	100,0	25.000,00	-6.627,30	-29.052,18

*) + Gewinne / - Verlust

2. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Sämtliche Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände haben eine Restlaufzeit bis zu einem Jahr.

3. Kapitalrücklage

Die Kapitalrücklage in Höhe von EUR 325.000,00 (Vorjahr: EUR 325.000,00) hat sich gegenüber dem Vorjahr nicht verändert.

4. Rückstellungen

Die Steuerrückstellungen enthalten Rückstellungen für Gewerbesteuer in Höhe von EUR 4.318,02 (Vorjahr: EUR 0,00).

5. Verbindlichkeiten

Sämtliche Verbindlichkeiten haben eine Restlaufzeit von bis zu einem Jahr.

6. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen

Es bestehen Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern in Höhe von EUR 42.622.845,22 (Vorjahr: EUR 100.000,00). Diese resultieren aus dem Lieferungs- und Leistungsverkehr und aus Darlehen und sind unter Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen ausgewiesen.

Die Verbindlichkeiten aus Darlehen wurden bis 31.12.2008 mit Zinsen in Höhe von 6 % p. a. verzinst.

IV. Sonstige Angaben

1. Haftungsverhältnisse

Zur Finanzierung der Kaufpreiszahlungen für die erworbenen DIC 26 Portfolio - Objekte wurde ein Darlehensvertrag in Höhe von EUR 123.550.000,00 zwischen der Landesbank Berlin AG, Berlin, als Darlehensgeber und der DIC 26 Portfolio GmbH, Frankfurt am Main, sowie den jeweiligen Objektgesellschaften der DIC 26 Portfolio GmbH - Gruppe als Gesamtschuldner abgeschlossen. Zur Besicherung der Darlehen wurden Grundschulden über alle DIC 26 Portfolio - Objekte von insgesamt EUR 135.905.000,00 zugunsten der Landesbank Berlin AG in das jeweilige Grundbuch eingetragen. Weitere Sicherheiten im Rahmen des Darlehensvertrages bestehen in Form von Forderungsabtretungen und Verpfändungen.

Zum 31. Dezember 2008 bestehen aus genannten Grundbucheintragungen folgende Haftungsverhältnisse aus der Bestellung von Sicherheiten für fremde Verbindlichkeiten (alle gegenüber verbundenen Unternehmen):

Gesellschaft	EUR
DIC 26 Leipzig GmbH	4.096.433,89
DIC 26 Regensburg GmbH	7.906.117,37
DIC 26 Flensburg GmbH	14.747.161,94
DIC 26 Frankfurt Taunusstraße GmbH	13.108.588,39
DIC 26 Frankfurt Kaiserstraße GmbH	8.110.939,06
DIC 26 München GmbH	10.077.227,32
DIC 26 Langenhaben GmbH	9.012.154,51
DIC 26 Erfurt GmbH	5.489.221,38
DIC 26 Bonn GmbH	8.602.511,13
DIC 26 Schwaben GmbH	6.144.650,84
DIC 26 Wiesbaden GmbH	4.096.433,89
DIC 26 Köln GmbH	9.831.441,29
Haftungsbetrag aus der Bestellung von Sicherheiten für fremde Verbindlichkeiten	101.222.881,01

2. Durchschnittliche Zahl der Arbeitnehmer

Im Berichtsjahr waren keine Arbeitnehmer beschäftigt.

3. Geschäftsführung

Die Geschäftsführung wurde durch die Geschäftsführer

Herrn Mark Friedrich, Dipl.-Kaufmann, Frankfurt am Main (bis 30.04.2008)

Herrn Markus Koch, Dipl.-Kaufmann, Elz (ab 30.04.2008)

Herrn Dr. Jürgen Schäfer, Jurist, Bad Homburg (ab 30.04.2008)

wahrgenommen.

4. Ergebnisverwendungsvorschlag

Die Geschäftsführung wird der Gesellschafterversammlung vorschlagen, den Jahresfehlbetrag in Höhe von EUR 211.081,97 auf neue Rechnung vorzutragen.

5. Konzernzugehörigkeit

Die Gesellschaft ist gemäß § 271 Abs. 2 HGB i.V.m. § 290 HGB ein verbundenes Unternehmen der DIC Asset AG, Frankfurt am Main, und wird in deren Konzernabschluss einbezogen.

Der Konzernabschluss der DIC Asset AG, Frankfurt am Main, wird beim Betreiber des elektronischen Bundesanzeigers elektronisch offen gelegt werden.

Frankfurt am Main, 02. März 2009

Markus Koch, Geschäftsführer

Dr. Jürgen Schäfer, Geschäftsführer