RCP Group GmbH (vormals: RCP e-Tech Holding GmbH)

München

Konzernabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.10.2022 bis zum 30.09.2023

KONZERNLAGEBERICHT FÜR DAS Geschäftsjahr 2022/23

RCP Group GmbH, München

Inhaltsübersicht

1. Allgemeine Vorbemerkungen

2. Konzernlagebericht RCP Group

2.1 Geschäfts- und Rahmenbedingungen

2.1.1 Vorbermerkungen

2.1.2 Strategische Ausrichtung und Ziele

2.1.3 Marktentwicklung und generelle Rahmenbedingungen

2.2 Unternehmenssituation

2.2.1 Geschäftsverlauf

2.2.2 Ertragslage

2.2.3 Vermögenslage

2.2.4 Finanzlage

2.2.5 Mitarbeiter

2.2.6 Umweltschutz

2.2.7 Forschung und Entwicklung

2.2.8 Nicht-finanzielle Leistungsindikatoren

2.3 Chancen- und Risikobericht

2.4 Prognosebericht

1. Allgemeine Vorbemerkungen

Die RCP Group GmbH (vormals firmierend als RCP e-Tech Holding GmbH) ("RCP Group") wurde als Blitz 20-499 GmbH mit Gesellschaftsvertrag vom 5. März 2020 mit Sitz in München gegründet und am 27. April 2020 im Handelsregister B des Amtsgerichts München unter der Handelsregisternummer HRB 256336 eingetragen. Die Gesellschafterversammlung vom 20. Mai 2020 änderte die Firma in PowerTech Converter Beteiligungs GmbH.

Die RCP Group hat im Wege der Abspaltung gemäß Spaltungsvertrag vom 24. September 2020 sowie Beschluss ihrer Gesellschafterversammlung vom 24. September 2020 und Beschluss der Gesellschaftsversammlung der übertragenden Gesellschaft vom 24. September 2020 Teile des Vermögens (Beteiligung an der PowerTech Converter Holding GmbH) von der RCP Holding GmbH mit Sitz in Holzkirchen (Amtsgericht München HRB 251473) übernommen. Die Eintragung der Abspaltung ins Handelsregister erfolgte am 28. September 2020.

Am 23. Dezember 2020 beschloss die Gesellschafterversammlung die Umfirmierung zur RCP e-Tech Holding GmbH. Mit Verschmelzungsvertrag vom 20. März 2023 wurde die RCP Group GmbH mit Sitz in München (Amtsgericht München HRB 251496) mit Verschmelzungsstichtag 1. Oktober 2022 auf die RCP e-Tech Holding GmbH verschmolzen, die seit dem Wirksamwerden der Verschmelzung am 25. Mai 2023 nunmehr als RCP Group GmbH firmiert.

Gegenstand der RCP Group im Berichtsjahr 2022/2023 war das Halten, Verwalten und Verwerten eigenen Vermögens, einschließlich im Rahmen bestehender Gesellschafts- bzw. Unternehmensbeteiligungen sowie sonstiger Vermögensanlagen aller Art, sowie die Erbringung von Beratungs-, Management- und Administrationsdienstleistungen insbesondere die Beratung beim Erwerb und Veräußerung von Unternehmen sowie die Beratung bei strategischen, betriebswirtschaftlichen und operativen Themenstellungen zugunsten von Gesellschaften bzw. Unternehmen, an denen die Gesellschaft unmittelbar oder mittelbar beteiligt ist und/oder vollständig oder zum Teilen im unmittelbaren oder mittelbaren Anteilsbesitz von unmittelbaren oder mittelbaren Gesellschaftern stehen, jeweils, soweit die Ausübung dieser Tätigkeiten keiner öffentlichen Genehmigung bedarf und im Übrigen unter Ausschluss von Rechts- und Steuerberatung.

Die Konzerngesellschaften bezogen im Berichtsjahr Beratungs- und Managementdienstleistungen von der RCP Group.

Der Ort der Geschäftsleitung der RCP Group befindet sich in Schondorf am Ammersee. Die Gesellschaft unterhielt im Geschäftsjahr darüber hinaus weitere Niederlassungen bzw. Betriebsstätten in München und Berlin.

Konsolidierungskreis

Der Konsolidierungskreis der RCP Group im Konzernabschluss des Vorjahres wies noch folgende Konzernstruktur auf:

•	Teilkonzern PowerTech Converter (nachfolgend auch "PowerTech Converter"), bestehend aus

―	PowerTech Converter Holding GmbH (nunmehr: RCP Industriebeteiligungen GmbH, zwischenzeitlich verschmolzen auf RCP Group) mit Sitz in München
―	PTC Rail OEM GmbH (nunmehr: EnTraCo GmbH) mit Sitz in Frankfurt/Main
―	PTC Rail Services GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (zwischenzeitlich verschmolzen auf EnTraCo GmbH)
―	PTC Industry & Energy GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (zwischenzeitlich verschmolzen auf EnTraCo GmbH)
―	PTC Corporate Administration GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (zwischenzeitlich verschmolzen auf EnTraCo GmbH)
―	PowerTech Converter Corp. (nunmehr: EnTraCo Corp.), Mount Olive, New Jersey, USA.

•	Teilkonzern SIK Peitz (nachfolgend auch "SIK Peitz"), bestehend aus

―	SIKTech Holding GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (zwischenzeitlich verschmolzen auf EnTraCo GmbH)
―	SIK Peitz GmbH mit Sitz in München
―	KIS Kraftwerks- und Industrieservice GmbH mit Sitz in Cottbus

•	Teilkonzern OEKA Tech (nachfolgend auch "OEKA Tech"), bestehend aus

―	OEKATech Holding GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (zwischenzeitlich verschmolzen auf RCP Industriebeteiligungen GmbH)
―	OEKA Tech Automotive GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (per 31. Juli 2023 endkonsolidiert)

•	Teilkonzern AXICOM (nachfolgend auch "AXICOM"), bestehend aus

―	HVTech Holding GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (zwischenzeitlich verschmolzen auf RCP Industriebeteiligungen GmbH)
―	AXICOM HV AG mit Sitz in Wohlen, Schweiz

Die PTC Rail OEM GmbH, PTC Rail Services GmbH und die PowerTech Converter Corp. (USA) haben am 18. September 2022 einen Kaufvertrag mit der ABB Verwaltungs AG (einem Unternehmen des Technologiekonzerns ABB, nachfolgend "ABB") abgeschlossen, wonach die ABB die jeweiligen Geschäftsbetriebe nebst wesentlicher Vermögensgegenstände und Verbindlichkeiten dieser PowerTech Converter-Gesellschaften erwirbt und fortführt. Der Kaufvertrag wurde am 1. Dezember 2022 vollzogen.

Mit Kaufvertrag vom 3. April 2023 hat auch die AB100 Corporate Services GmbH (vormals: PTC Corporate Administration GmbH) ihren Geschäftsbetrieb sowie wesentliche Vermögensgegenstände und Verbindlichkeiten an die ABB Traction Converter GmbH, die das deutsche PowerTech Converter-Geschäft aufgenommen hat, veräußert. Der Vertrag wurde zum 1. Mai 2023 vollzogen.

Die im Konzern der RCP Group verbliebenen rechtlichen Einheiten PTC Rail OEM GmbH, PTC Rail Services GmbH und PTC Industry & Energy GmbH wurden mit Verschmelzungsverträgen vom 21. Dezember 2022 auf die PTC Rail OEM GmbH verschmolzen. Gleichzeitig wurde die PTC Rail OEM GmbH in EnTraCo GmbH umfirmiert.

Die PowerTech Converter Holding GmbH wurde mit Gesellschafterbeschluss vom 21. Dezember 2022 in RCP Industriebeteiligungen GmbH umfirmiert.

Die von der (jetzigen) RCP Group gehaltenen Beteiligungen an der SIKTech Holding GmbH, der OEKATech Holding GmbH und der HVTech Holding GmbH wurden mit Einbringungsverträgen vom 21. Dezember 2022 in die RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) eingebracht. Die OEKATech Holding GmbH und die HVTech Holding GmbH wurden mit Verschmelzungsverträgen vom gleichen Tag auf die RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) verschmolzen. Die SIKTech Holding GmbH wurde mit weiterem Einbringungsvertrag vom 21. Dezember 2022 in die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) eingebracht und mit Verschmelzungsvertrag vom gleichen Tag auf die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) verschmolzen.

Mit Vertrag vom 28. Februar 2023 erwarb die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) von der RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) sämtliche Anteile an der im Konzern verbliebenen rechtlichen Einheit EnTraCo Corp. (U.S.A) (vormals: PowerTech Converter Corp. (USA)).

Mit weiterem Vertrag vom 28. Februar 2023 erwarb die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) sämtliche Aktien an der AXICOM HV AG von der RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH).

Die EnTraCo GmbH ist entsprechend im Geschäftsjahr 2022/2023 unmittelbare Gesellschafterin sowohl der SIK Peitz, der KIS Kraftswerks- und Industrieservice GmbH, der AXICOM HV AG als auch der EnTraCo Corp. geworden. Dies dient der weiteren Bündelung der Kraftwerks-, Hochspannungs- und noch verbliebenen Converteraktivitäten im Konzern.

Die (jetzige) RCP Group erwarb mit Vertrag vom 20. März 2023 von der mit ihr verbundenen RCP Holding GmbH sämtliche Geschäftsanteile an der (früheren) RCP Group GmbH (vormals: PTC Technology GmbH) sowie der RCP Verwaltungs GmbH (vormals: MiBa Verwaltungs GmbH) sowie mittelbar die Kommanditbeteiligung an der RCP Asset Management GmbH & Co. KG (vormals: MiBa PTC GmbH & Co. KG) nebst dort bestehender Minderheitsbeteiligung an der Sunrise Paper Holding GmbH und der dieser nachgeordneten Gesellschaften.

Durch den am selben Tag geschlossenen Verschmelzungsvertrag (vgl. hierzu bereits oben) wurde die frühere RCP Group GmbH (vormals PTC Technology GmbH) mit der heutigen RCP Group rückwirkend zum Verschmelzungsstichtag am 1. Oktober 2022 verschmolzen. Seit dem Wirksamwerden der Verschmelzung am 25. Mai 2023 firmiert das Unternehmen als RCP Group.

Mit Verschmelzungsvertrag vom 25. Mai 2023 wurde die AB100 Corporate Services GmbH (vormals: PTC Corporate Administration GmbH) auf die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) mit Verschmelzungsstichtag 1. Oktober 2022 verschmolzen. Die Eintragung der Verschmelzung erfolgte am 5. Juli 2023.

Mit Vertrag vom 1. August 2023, der per 1 August 2023, 0:00 Uhr, vollzogen wurde, veräußerte die RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) ihre - aufgrund Verschmelzung mit der OEKATech Holding GmbH erworbene - Beteiligung an der OEKA Tech Automotive GmbH an die mit der RCP Group verbundene SteelCo GmbH, eine mittelbare Tochtergesellschaft der Mehrheitsgesellschafterin der RCP Group. Der Teilkonzern OEKA Tech wird entsprechend auf den Veräußerungszeitpunkt entkonsolidiert.

Mit Vertrag vom 1. August 2023 erwarb die RCP Group von der RCP Asset Management GmbH & Co. KG (vormals: MiBa PTC GmbH & Co. KG) deren Minderheitsbeteiligung an der Sunrise Paper Holding GmbH.

Mit Verschmelzungsvertrag vom 1. August 2023 wurde die RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) auf die RCP Group mit Verschmelzungsstichtag 1. Juli 2023 verschmolzen. Die Eintragung der Verschmelzung erfolgte am 4. August 2023.

Mit Vertrag vom 31. August 2023 erwarb die RCP Verwaltungs GmbH (vormals: MiBa Verwaltungs GmbH) von der RCP Group zum Stichtag 1. September 2023, 0:00 Uhr, die Kommanditbeteiligung an der RCP Asset Management GmbH & Co. KG (vormals: MiBa PTC GmbH & Co. KG). In Konsequenz dieses Erwerbs wuchsen der RCP Verwaltungs GmbH die Aktiva und Passiva der MiBa PTC GmbH & Co. KG (vormals: MiBa PTC GmbH & Co. KG) ohne Liquidation im Wege der Gesamtrechtsnachfolge an. Die RCP Verwaltungs GmbH wurde erstmalig in den Konzernabschluss der RCP Group einbezogen, die Erstkonsolidierung erfolgte auf den 1. Oktober 2022.

Im Konzernabschluss der RCP Group für das Geschäftsjahr 2022/2023 stellt sich demnach der Konsolidierungskreis mit folgender Konzernstruktur dar:

•	Teilkonzern EnTraCo (nachfolgend auch "EnTraCo"), bestehend aus

―	EnTraCo GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main
―	EnTraCo Corp., Denville, New Jersey, USA
―	SIK Peitz GmbH mit Sitz in München
―	KIS Kraftwerks- und Industrieservice GmbH mit Sitz in Cottbus
―	AXICOM HV AG mit Sitz in Wohlen, Schweiz

•	OEKA Tech Automotive GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (per 31. Juli 2023 entkonsolidiert)
•	RCP Verwaltungs GmbH (vormals: MiBa Verwaltungs GmbH) mit Sitz in München
•	RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) mit Sitz in München, am 04. August 2023 mit Wirkung zum 30. Juni 2023 auf die Muttergesellschaft verschmolzen
•	RCP Asset Management GmbH & Co. KG (vormals: MiBa PTC GmbH & Co. KG) mit Sitz in Schondorf am Ammersee, zum 31. August 2023 an die RCP Verwaltungs GmbH angewachsen
•	RCP Group GmbH (vormals: PTC Technology GmbH; ihrerseits am 10. Januar 2023 mit der RCP Group GmbH, München, auf den 1. Oktober 2022 verschmolzen) mit Sitz in München, am 25. Mai 2023 mit Wirkung zum 1. Oktober 2022 auf die Muttergesellschaft verschmolzen

Die von der RCP Group gehaltene 40%-Beteiligung an der Sunrise Paper Holding GmbH, die als assoziiertes Unternehmen eingestuft ist, wurde nicht in den Konsolidierungskreis der RCP Group einbezogen.

Die von der AXICOM HV AG an der SHANGHAI AN SHI KONG MATERIAL TECHNOLOGY LTD, Shanghai, China seit September 2021 gehaltene Beteiligung wurde - wie im Vorjahr - aus Wesentlichkeitsgründen nicht in den Konsolidierungskreis einbezogen.

2. Konzernlagebericht RCP Group

2.1 Geschäfts- und Rahmenbedingungen

2.1.1 Vorbemerkungen

Die RCP Group beteiligt sich an ausgewählten Industrieunternehmen und gestaltet deren strategische Ausrichtung nachhaltig und zukunftsorientiert. Zusätzlich bietet die RCP Group umfassende Beratungs-, Management- und Administrationsdienstleistungen an, insbesondere im Zusammenhang mit Unternehmensakquisitionen und -veräußerungen sowie in strategischen, betriebswirtschaftlichen und operativen Fragestellungen. Diese Leistungen richten sich primär an Gesellschaften bzw. Unternehmen, an denen die RCP Group oder ihre Gesellschafter unmittelbar oder mittelbar beteiligt sind.

Im Geschäftsjahr 2022/2023 umfasste das Portfolio den Teilkonzern EnTraCo, bestehend aus den Gesellschaften AXICOM HV AG, SIK Peitz GmbH, KIS Kraftwerks- und Industrieservice GmbH, EnTraCo GmbH und EnTraCo Corp. sowie bis zum Zeitpunkt der Entkonsolidierung zum 31.07.2023 die Gesellschaft OEKA Tech Automotive GmbH. Darüber hinaus waren die Gesellschaften RCP Verwaltungs GmbH (vormals: MiBa Verwaltungs GmbH), RCP Asset Management GmbH & Co. KG (vormals: MiBa PTC GmbH & Co. KG), RCP Group GmbH (vormals: PTC Technology GmbH) und RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) Bestandteil des RCP-Group-Konzerns.

Der Teilkonzern EnTraCo vereint Unternehmen, die auf Dienstleistungen sowie die Herstellung von Komponenten für Kunden in der Energieerzeugungs- und Energieübertragungsindustrie sowie in energieintensiven Branchen spezialisiert sind. Die Kernkompetenzen der EnTraCo-Unternehmen, deren Fachgebiete sich gegenseitig ergänzen, tragen wesentlich zur Effizienzsteigerung und Emissionsreduktion bei.

AXICOM

Die AXICOM HV AG ("AXICOM") wurde im Januar 2021 mit Sitz in Wohlen (Aargau, Schweiz) gegründet und ist im Handelsregisteramt des Kantons Aargau (Schweiz) unter CHE-200.434.807 eingetragen. Gegenstand des Unternehmens ist die Entwicklung und Herstellung sowie der Vertrieb von elektronischen und elektromechanischen Komponenten, insbesondere für Hochspannungsanwendungen.

Der Teilkonzern AXICOM bezieht Beratungs- und Managementdienstleistungen von verbundenen Unternehmen der RCP Group.

SIK Peitz

Die SIK Peitz GmbH ("SIK") ist im Handelsregister unter HRB 238948 beim Amtsgericht München eingetragen.

Gegenstand des Unternehmens ist die Erbringung von Dienstleistungen für die Instandhaltung von Industrieanlagen für Unternehmen aus dem Bereich der Energieerzeugung und -speicherung, vorwiegend für Unternehmen, die Energie aus Braunkohle gewinnen (Kraftwerke). Insbesondere bietet SIK Peitz Dienstleistungen in den Bereichen Engineering, Fertigung/Schweißen, Montage, Installation sowie Optimierung/Wartung an.

Die SIK hat ihr Hauptquartier am Kraftwerksstandort Jänschwalde. Weitere Niederlassungen befinden sich u.a. in Berlin und Boxberg.

KIS Kraftwerks- und Industrieservice GmbH

Die KIS Kraftwerks- und Industrieservice GmbH ("KIS") hat ihren Sitz in der Gemeinde Teichland am Kraftwerksstandort Jänschwalde. Die Gesellschaft ist unter HRB 7717 CB im Register des Amtsgerichts Cottbus eingetragen.

Die Gesellschaft hat ihre operativen Schwerpunkte im Personalleasing mit dem Schwesterunternehmen SIK Peitz GmbH und im Industrie- und Turbinenservice im Mitteldeutschen Raum. KIS betreibt am Standort Teichland ein Ausbildungs- und Qualifizierungszentrum für die Fachrichtung Schweißtechnik.

Zwischen den Gesellschaften SIK und KIS bestehen wechselseitige Liefer- und Leistungsbeziehungen.

Sowohl SIK als auch KIS beziehen Beratungs- und Managementdienstleistungen von Konzerneinheiten der RCP Group.

EnTraCo GmbH und EnTraCo Corp. (USA)

EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) ist die Rechtsnachfolgerin der Gesellschaften PTC Rail Services GmbH, PTC Industry & Energy GmbH und AB100 Corporate Services GmbH (vormals: PTC Corporate Administration GmbH).

PTC Rail OEM GmbH, PTC Rail Services und die PowerTech Converter Corp. (USA) haben am 18. September 2022 einen Kaufvertrag mit der ABB Verwaltungs AG (einem Unternehmen des Technologiekonzerns ABB, nachfolgend "ABB") abgeschlossen, wonach die ABB die jeweiligen Geschäftsbetriebe nebst wesentlicher Vermögensgegenstände und Verbindlichkeiten dieser PowerTech Converter-Gesellschaften erwirbt und fortführt. Der Kaufvertrag wurde am 1. Dezember 2022 vollzogen.

Mit Kaufvertrag vom 3. April 2023 hat auch die AB100 Corporate Services GmbH (vormals: PTC Corporate Administration GmbH) ihren Geschäftsbetrieb sowie wesentliche Vermögensgegenstände und Verbindlichkeiten an die ABB Traction Converter GmbH, die das deutsche PowerTech Converter-Geschäft aufgenommen hat, veräußert. Der Vertrag wurde zum 1. Mai 2023 vollzogen.

Die im Konzern der RCP Group verbliebenen rechtlichen Einheiten PTC Rail OEM GmbH, PTC Rail Services GmbH und PTC Industry & Energy GmbH wurden mit Verschmelzungsverträgen vom 21. Dezember 2022 auf die PTC Rail OEM GmbH verschmolzen und die PTC Rail OEM GmbH wurde in EnTraCo GmbH umfirmiert.

Im Vorfeld der genannten Kaufverträge erstreckte sich die Geschäftstätigkeit der EnTraCo GmbH und der EnTraCo Corp. auf die Erbringung von OEM-Dienstleistungen für Energieversorgungssysteme, die in Schienenfahrzeugen Anwendung finden. Dazu gehörten insbesondere Bordnetzumrichter, Batterieladegeräte, Umrichter für spannungs- und frequenzgeregelte Verbraucher sowie integrierte Systemlösungen. Darüber hinaus umfasste die Geschäftstätigkeit auch deren Entwicklung, Vertrieb und das projektbegleitende Projektmanagement. Ein weiterer Bestandteil war die Erbringung von After-Market-Services, einschließlich Servicedienstleistungen, Reparaturen, Modernisierungen und Ersatzteilversorgung.

Nach dem Vollzug der genannten Kaufverträge an ABB wird das operative Geschäft der EnTraCo GmbH und EnTraCo Corp. unverändert von der ABB Traction Converter GmbH und der ABB Inc. fortgeführt. ABB ist im Zuge des Verkaufs anstelle der beiden EnTraCo-Gesellschaften in alle wesentlichen Geschäftsbeziehungen mit den bisherigen Kunden und Lieferanten eingetreten. Darüber hinaus hat ABB von EnTraCo GmbH und EnTraCo Corp. alle hierfür erforderlichen Geschäftsunterlagen, Rechte, Know-how und Ausstattungen erhalten und nutzt die bisherigen Räumlichkeiten weiter. Mit dem Betriebsübergang ist ABB gemäß § 613a BGB vollumfänglich mit allen Rechten und Pflichten in die Arbeitsverhältnisse der Arbeitnehmerinnen und Arbeitnehmer eingetreten.

Bei der EnTraCo GmbH und EnTraCo Corp. verblieben lediglich bereits abgeschlossene Kundenprojekte ("Closed Projects"), die sich noch in der Garantiephase befinden, sowie Projekte mit spezifisch definierten Qualitätsmängeln, welche final abgewickelt werden.

Mit Einbringungsvertrag vom 21. Dezember 2022 wurde in die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) die SIKTech Holding GmbH eingebracht und mit Verschmelzungsvertrag vom gleichen Tag rückwirkend zum 1. Oktober 2022 (Verschmelzungsstichtag) auf die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) verschmolzen.

Mit Vertrag vom 28. Februar 2023 erwarb die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) von der RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) sämtliche Anteile an EnTraCo Corp. (USA) (vormals: PowerTech Converter Corp. (USA)).

Mit weiterem Vertrag vom 28. Februar 2023 erwarb die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) sämtliche Aktien an der AXICOM HV AG von der RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH).

Die EnTraCo GmbH ist somit im Geschäftsjahr 2022/2023 unmittelbare Gesellschafterin sowohl der SIK Peitz GmbH, der KIS Kraftswerks- und Industrieservice GmbH, der AXICOM HV AG als auch der EnTraCo Corp. (USA) geworden.

OEKA TECH Automotive GmbH

Die OEKA TECH Automotive GmbH ist im Handelsregister unter HRB 101897 beim Amtsgericht Frankfurt/Main eingetragen.

Das Unternehmen ist auf die Belieferung der Automobilzulieferindustrie und des automotivnahen Sektors spezialisiert, insbesondere mit Präzisionstiefziehteilen sowie anderen umgeformten Metall- und Kunststoffkomponenten. Mit Vertrag vom 1. August 2023 wurde die Gesellschaft an die mit der RCP Group verbundene SteelCo GmbH veräußert. OEKA TECH Automotive GmbH wurde entsprechend auf den Veräußerungszeitpunkt entkonsolidiert.

OEKA Tech Automotive GmbH bezog Beratungs- und Managementdienstleistungen von Konzerneinheiten der RCP Group.

Die Tätigkeit der sonstigen Gesellschaften des RCP-Group-Konzerns, d. h. die RCP Verwaltungs GmbH (vormals: MiBa Verwaltungs GmbH), RCP Asset Management GmbH & Co. KG (vormals: MiBa PTC GmbH & Co. KG), RCP Group GmbH (vormals: PTC Technology GmbH) und RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) begrenzte sich in dem Geschäftsjahr 2022/2023 im Wesentlichen auf den Erwerb, das Halten und Verwerten von Unternehmensbeteiligungen und sonstigen Vermögensanlagen sowie auf das Erbringen von Managementdienstleistungen bzw. sonstigen Beratungsdienstleistungen innerhalb des RCP-Group-Konzerns.

2.1.2 Strategische Ausrichtung und Ziele

Die strategische Ausrichtung der RCP Group liegt in der gezielten Beteiligung an ausgewählten Industrieunternehmen. Dabei verfolgt die RCP Group das Ziel, durch die Bündelung von Unternehmen und deren Aktivitäten unter einem gemeinsamen Dach Kostenvorteile sowie Synergien zu realisieren. Gleichzeitig dient dieser Ansatz der Diversifikation des Portfolios.

Im laufenden Geschäftsjahr hat sich die RCP Group weiterhin auf die Beteiligungen in den bereits in den Vorjahren konsolidierten Geschäftsfeldern konzentriert, darunter Industriedienstleistungen für Elektrizitätskraftwerke (SIK und KIS), die Automobilzulieferindustrie (OEKA TECH Automotive) sowie die Zulieferindustrie für Elektrotechnik im Hochspannungsbereich (AXICOM).

2.1.3 Marktentwicklung und generelle Rahmenbedingungen

Die Geschäftstätigkeiten des Konzerns erstreckte sich im Geschäftsjahr 2022/2023 hauptsächlich als Zulieferer oder Dienstleister für Kunden in dem Bereich der Energieerzeugung, Energietechnik sowie Automobilindustrie.

Der globale Markt war in den letzten 3 Jahre durch die globalen Krisen und damit verbundenen Energiekrise geprägt. Nach der Covid19-Pandemie kam es 2022 durch die Ausweitung des Russland-Ukraine Konfliktes erneut zu politischen und wirtschaftlichen Verwerfungen. Die überwiegende Mehrheit der Weltgemeinschaft hat Russland mit Sanktionen (u.a. Einschränkung von Warenlieferungen und Finanztransaktionen) belegt, was unter anderem zu einer Verknappung von Energieträgern (z.B. Gas) auf den Weltmärkten geführt hat. Dies hatte wiederum eine deutliche Verteuerung der Energie- bzw. Strompreise zur Folge. 2023 folgten Eskalationen der Gewalt im Nahen Osten dazu. Insgesamt war die globale Wirtschaft durch die geopolitischen Spannungen, die hohe Inflation, die gestiegenen Energiekosten, Rohstoffpreisschwankungen sowie die verschlechterten Finanzierungsbedingungen durch steigende Zinsen geprägt. Dieser Trend setzt sich auch weiterhin fort und stellt Unternehmen weltweit vor anhaltende Herausforderungen.

Für die jeweiligen Gesellschaften des Teilkonzerns EnTraCo sind insbesondere folgenden Marktentwicklungen und Rahmenbedingungen relevant:

AXICOM

Der für AXICOM relevante Markt zur Installation und Wartung von Starkstrom- und Hochspannungsanlagen zeigt langfristig unverändert einen positiven Wachstumstrend und soll laut GMI weltweit jährlich 2024 bis 2032 um 7,2 % wachsen. Dieses globale Wachstum beruht im Wesentlichen auf einer Zunahme der Weltbevölkerung sowie einer generell zunehmenden Elektrifizierung aller Lebensbereiche, was notwendigerweise zu einem Ausbau der Stromerzeugung, -speicherung und -übertragung führen wird. Zusätzlich beeinflusst die Energiewende und der damit einhergehender Ausbau der Stromnetzinfrastruktur diesen Trend. All das spiegelt sich auch weltweit in verschiedenen wirtschaftspolitischen Maßnahmen wider (u.a. Europa mit "REPowerEU", USA mit "Inflation Reduction Act" und China mit "14th Five-Year Plan for a Modern Energy System"), wovon langfristig sowohl Hersteller als auch Zulieferer entsprechender Anlagen und Komponenten profitieren werden.

Auch im Jahr 2023 zeigte sich der Markt für die Starkstrom- und Hochspannungsanlagen in einem positiven Licht. Die steigende Nachfrage in diesem Sektor profitierte insbesondere von der Energiewende und der zunehmenden Elektrifizierung von Industrieprozessen, was zu einer steigenden Nachfrage nach entsprechenden Infrastrukturprojekten führte. Im Vergleich zum Vorjahr stieg das Marktvolumen auf 2,5 Mrd. USD, was einem Zuwachs von 0,3 Mrd. USD gegenüber dem Vorjahr entspricht (siehe "Global Market Insights" / "GMI" zu "High Voltage Switchgear Market").

Unter diesen marktwirtschaftlichen Rahmenbedingungen konnte sich AXICOM im Geschäftsjahr 2022/2023 erfolgreich behaupten. Mit den wichtigsten Kunden wurden aufgrund höherer Beschaffungskosten erfolgreich bereits im Vorjahr neue Endpreise verhandelt und durchgesetzt. Dadurch konnte AXICOM das Ergebnis im Vergleich zum Vorjahr deutlich verbessern. Der positive Trend wachsender Kundennachfrage setzte sich im Jahresverlauf fort, sodass auch für das Geschäftsjahr 2023/2024 steigende Umsätze bei verbesserter Profitabilität erwartet werden.

SIK Peitz

Die für die SIK Peitz wichtige Nettostromerzeugung in Deutschland verzeichnete im Jahr 2023 im Vergleich zum Vorjahr einen Rückgang von 11,8 % auf 449,8 TWh. Die Einspeisung von Strom aus konventionellen Energien (Kohlekraftwerke und Erdgas) sank dagegen um 27,8 % auf einen Anteil von 44,0 % (2022: 53,7 %).

Angesichts der politischen Rahmenbedingungen, insbesondere dem Ziel, die Transformation des Energiemixes zugunsten erneuerbarer Ressourcen weiter voranzutreiben, erwartet SIK, dass der Druck auf die Kraftwerksbetreiber langfristig steigen wird. Die Nachfrage nach Leistungen von SIK im traditionellen Kerngeschäft, der Instandhaltung von Kohlekraftwerken, wird sich langfristig weiter rückläufig entwickeln.

Der langfristig erwarteten sinkenden Nachfrage aus dem Bereich der Kohleverstromung im Zuge des Strukturwandels begegnet die SIK mit einer Vielzahl von Aktivitäten. Das Ziel dieser Aktivitäten besteht in einem vorausschauenden Transfer vorhandener Kompetenzen und Ressourcen in neue und inhaltlich verwandte Kundensegmente, insbesondere in angrenzenden Prozessindustrien.

Um die Energieversorgung in Deutschland mit Blick auf die Sanktionen auf russischen Gas zu sichern, hat die Bundesregierung am 4. Oktober 2023 die , die am 11. Oktober 2023 bereits in Kraft getreten ist. Damit war es möglich, dass Braunkohlekraftwerke befristet bis zum 31. März 2024 am Strommarkt teilnehmen konnten. So konnte die Kohleverstromung auch im Winter 2023/2024 Gas einsparen. Auch Steinkohlekraftwerke konnten übergangsweise Strom als Netzreserve produzieren. Dafür hat die Bundesregierung mit der die Voraussetzungen geschaffen.

Das Geschäftsjahr 2022/2023 war für die SIK Peitz entsprechend erfolgreich. Endkunden haben weiterhin in erhöhtem Umfang Revisions- und Stillstandleistungen abgerufen, auch durch pandemiebedingte Verschiebungseffekte. Gestiegene Energie- und Materialpreise konnte die Gesellschaft überwiegend an ihre Kunden weitergeben. Die Vorjahresprognosen hinsichtlich eines Anstiegs des Umsatzes und der Gesamtleistung sowie einer Verbesserung des Ergebnisses wurden erfüllt.

OEKA Tech

Oeka Tech beliefert hauptsächlich Hersteller/OEMs und Zulieferer der Automobil- und Nutzfahrzeugindustrie. Drei Viertel der Wertschöpfung eines Automobils entstehen bei den Zulieferern, vornehmlich bei den Unternehmen der Metallbearbeitung und -verarbeitung. Insgesamt waren 2023 ca. 900 Unternehmen in Deutschland Automobilzulieferer, in denen 273.000 Beschäftigte einen Umsatz von über 92 Mrd. Euro erwirtschaften. Hierzu zählt ebenfalls die OEKA Tech als deutscher Zulieferer mit einem hohen Automotive-Anteil, weshalb die Entwicklungen der Automobilindustrie, insbesondere die Anzahl der produzierten Fahrzeuge, maßgeblich für das berichtende Unternehmen sind. Auf der Beschaffungsseite spielen die Preisentwicklung und die Verfügbarkeit von Rohstoffen und Vorprodukten, im Wesentlichen aus Stahl und Aluminium, eine entscheidende Rolle für den Erfolg.

Die Automotive-Zulieferindustrie in Deutschland stand im Jahr 2023 vor verschiedenen Herausforderungen und Chancen. Einerseits erlebte die Branche ein anhaltendes Wachstum, angetrieben von der Nachfrage nach innovativen Technologien und Lösungen für Elektrofahrzeuge, autonomes Fahren und Konnektivität. Andererseits sahen sich Zulieferer mit zunehmendem Druck auf die Profitabilität bedingt durch steigende Rohstoffpreise, Lieferkettenstörungen und eine verschärfte Wettbewerbssituation konfrontiert. So wurden in Deutschland insgesamt im Jahr 2023 4,1 Millionen Pkw hergestellt, ein Anstieg von 18 % gegenüber dem Vorjahr, aber immer noch 12 %weniger als 2019.

Die globale Automobilindustrie erlebte im Jahr 2023 eine Phase der Umgestaltung und Anpassung an sich verändernde Marktbedingungen. Trotz anhaltender Herausforderungen wie der COVID-19-Pandemie, geopolitischen Spannungen infolge des russisch-ukrainischen Krieges und daraus resultierenden Rohstoffpreisschwankungen setzte sich der Trend zur Elektrifizierung und Digitalisierung fort.

Insgesamt war die Marktsituation für Automobilzulieferunternehmen im Jahr 2023 von einem Mix aus Chancen und Herausforderungen geprägt, in der sich OEKA Tech erfolgreich behaupten konnte. Bis zur Entkonsolidierung der OEKA Tech aus dem RCP-Group-Konzern lagen Umsatz und EBIT über dem Vorjahresniveau.

2.2 Unternehmenssituation

2.2.1 Geschäftsverlauf

Die Entwicklung des Konzerns der RCP Group im abgelaufenen Geschäftsjahr ist in der nachfolgenden Tabelle anhand von Kennziffern bzw. finanziellen Leistungsindikatoren dargestellt. Die Kennzahlen Umsatz, Gesamtleistung und EBITDA werden für die interne Unternehmenssteuerung herangezogen.

		2022/2023	2021/2022
Umsatzerlöse	TEUR	121.636	152.394
Gesamtleistung	TEUR	112.373	150.460
von Gesamtleistung	%	45,55 %	45,42 %
Personalaufwand	TEUR	(49.829)	(61.226)
von Gesamtleistung	%	44,34 %	40,69 %
Working Capital	TEUR	14.833	36.847
EBITDA	TEUR	22.996	17.068
Wirtschaftliches Eigenkapital (Eigenkapital, Ausgleichspos- ten/Unterschiedsbetrag,nachrangige Darlehen)	TEUR	33.362	29.882
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit	TEUR	-1.122	-3.882
Net Cash / (Debt) (Barmittelbestand abzüglich Finanzverbindlichkeiten)	TEUR	31.844	-494

Der Geschäftsverlauf der Konzerngesellschaften im Berichtsjahr entsprach den Planvorgaben. Trotz makroökonomischer Herausforderungen zeigte sich das Portfolio im Berichtsjahr außergewöhnlich resilient. Die Veräußerung des PowerTech Converter-Geschäfts an den Technologiekonzern ABB sowie die Neuausrichtung der Konzernstruktur wurden erfolgreich umgesetzt.

2.2.2 Ertragslage

Der Umsatz im Konzern der RCP Group während des Geschäftsjahres vom 1. Oktober 2022 bis 30. September 2023 betrug TEUR 121.636 (Vorjahr: TEUR 152.394). Die Umsatzerlöse entfallen mit TEUR 109.400 auf den Teilkonzern EnTraCo, darunter mit TEUR 55.340 auf den Tätigkeitsbereich "Fertigung und Instandhaltung von Industrieanlagen im Bereich der Energieerzeugung und -speicherung" (SIK), mit TEUR 43.604 auf den Tätigkeitbereich "Elektronische und elektromechanische Komponenten" (AXICOM) und mit TEUR 10.456 auf den Bereich "Energieversorgungssysteme zur Anwendung in Schienenfahrzeugen" (PowerTech Converter-Geschäft). Die OEKA Tech trug TEUR 9.452 zum Gesamtumsatz des Konzerns bei, während die sonstigen Gesellschaften einen Beitrag von TEUR 2.784 leisteten. Der Rückgang der Umsatzerlöse im Vergleich zum Vorjahr ist auf die im Berichtsjahr erfolgte Veräußerung des PowerTech Converter-Geschäftes an den Technologiekonzern ABB zurückzuführen.

Die Gesamtleistung betrug TEUR 112.373 (Vorjahr: TEUR 150.460). Bestandsveränderungen wirken sich hier mit TEUR -9.263 (Vorjahr: TEUR -1.934) aus.

Mit TEUR 101.986 trug der Teilkonzern EnTraCo zu der Gesamtleistung im Konzern bei. Auf OEKA Tech entfielen TEUR 7.603 und TEUR 2.784 auf die sonstigen Gesellschaften.

Die sonstigen betrieblichen Erträge in Höhe von TEUR 61.693 (Vorjahr: TEUR 25.366) entfielen mit TEUR 57.206 im Wesentlichen auf den Teilkonzern EnTraCo.

Der Materialaufwand im Konzern belief sich auf TEUR 51.185 (Vorjahr: TEUR 68.067) bzw. 45,55 % der Gesamtleistung. Im Teilkonzern EnTraCo belief sich der Materialaufwand auf TEUR 47.105 und bei OEKA Tech auf TEUR 4.080.

Der Personalaufwand im Konzern belief sich auf TEUR 49.829 (Vorjahr: TEUR 61.226), die Personalaufwandsquote (im Verhältnis zur Gesamtleistung) entsprechend auf 44,34 % (Vorjahr: 40,69 %). Vom Personalaufwand entfielen TEUR 41.097 auf den Teilkonzern EnTraCo, TEUR 5.419 auf die Muttergesellschaft RCP Group, TEUR 2.894 auf OEKA Tech und TEUR 419 auf die sonstigen Konzerngesellschaften.

Der Anteil des Material- und Personalaufwandes im Konzern an der Gesamtleistung betrug 89,89 % (Vorjahr: 86,11 %).

Abschreibungen auf immaterielle Vermögensgegenstände des Anlagevermögens und Sachanlagen beliefen sich im Konzern auf TEUR 2.113 (Vorjahr: TEUR 3.030). Hiervon entfielen TEUR 1.782 auf den Teilkonzern EnTraCo, TEUR 300 auf OEKA Tech und TEUR 31 auf die sonstigen Gesellschaften.

Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen im Konzern beliefen sich auf TEUR 50.710 (Vorjahr: TEUR 29.464). Hiervon entfiel der überwiegende Anteil auf den Teilkonzern EnTraCo mit TEUR 50.504.

Das Konzern-EBITDA (Ergebnis vor Zinsen, Abschreibungen und Steuern) belief sich auf TEUR 22.996 (Vorjahr: TEUR 17.068) und resultiert im Wesentlichen aus dem Teilkonzern EnTraCo.

Das Konzern-EBITDA sowie das dem Teilkonzern EnTraCo zugeordnete EBITDA wurden maßgeblich durch den erfolgreichen Verkauf des PowerTech Converter-Geschäfts an den ABB-Konzern geprägt.

Das Finanzergebnis (Zinsertrag abzgl. Zinsaufwand) belief sich auf TEUR -123 und ist im Wesentlichen dem Teilkonzern EnTraCo zuzuordnen. Der Steueraufwand belief sich auf TEUR 8.275 (Vorjahr: TEUR 3.695), davon TEUR -2.303 (Vorjahr: TEUR 2.003) aus latenten Steuern, und ist zu ca. 52 % der Muttergesellschaft, zu ca. 33 % dem Teilkonzern EnTraCo und zu ca. 15 % den anderen Konzerngesellschaften zuzuordnen. Insgesamt ergab sich im Berichtsjahr ein Jahresüberschuss im Konzern von TEUR 11.999 (Vorjahr: TEUR 8.923). Der Jahresüberschuss resultiert im Wesentlichen aus dem Teilkonzern EnTraCo.

Die Ergebnissituation entwickelte sich im Berichtsjahr entsprechend den Planungen und Erwartungen.

2.2.3 Vermögenslage

Die Konzernbilanzsumme beläuft sich auf TEUR 71.833 (Vorjahr: TEUR 86.570). TEUR 57.649 von der Bilanzsumme entfallen auf den Teilkonzern EnTraCo, TEUR 11.295 auf die RCP Group und TEUR 2.889 auf die RCP Verwaltungs GmbH. Diese Werte verstehen sich vor Berücksichtigung der Konsolidierungsbuchungen.

Das Anlagevermögen im Konzern beläuft sich auf TEUR 8.374 (Vorjahr: TEUR 10.734), was einer Anlagenquote von 11,7 % (Vorjahr: 12,4 %) entspricht. Im Anlagevermögen ist eine Goodwill-Position in Höhe von TEUR 609 (Vorjahr: TEUR 2.005) im Zusammenhang mit dem Erwerb der (früheren) RCP Group GmbH (AG München, HRB 242256) enthalten. Vom Sachanlagevermögen in Höhe von TEUR 6.949 (Vorjahr: TEUR 7.726) entfallen TEUR 6.932 auf den Teilkonzern EnTraCo (davon TEUR 4.751 auf SIK Peitz und TEUR 2.106 auf AXICOM) und TEUR 17 auf die Konzernmuttergesellschaft.

Die Abgänge von Anlagevermögen aus dem Verkauf des PowerTech Converter-Geschäfts an den Technologiekonzern ABB sowie durch den Verkauf der OEKA Tech Automotive GmbH in Höhe von insgesamt TEUR 5.258 wurden durch Zugänge aufgrund der Veränderung des Konsolidierungskreises in Höhe von TEUR 3.087 teilweise kompensiert.

Das Working Capital im Konzern bestehend aus Vorräten (TEUR 10.659; Vorjahr: TEUR 27.582), Forderungen aus Lieferungen und Leistungen (TEUR 10.485; Vorjahr: TEUR 21.491) abzüglich Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen (TEUR 6.311; Vorjahr: TEUR 12.226), beläuft sich auf insgesamt TEUR 14.833 (Vorjahr: TEUR 36.847) bzw. 20,7 % (Vorjahr: 42,6).

Die Vorräte mit TEUR 10.659 (Vorjahr: TEUR 27.582) entfallen in voller Höhe auf den Teilkonzern EnTraCo, davon TEUR 4.593 (Vorjahr: TEUR 5.248) auf SIK und TEUR 5.953 (Vorjahr: TEUR 7.506) auf AXICOM. Der deutliche Rückgang der Vorräte resultiert in Höhe von TEUR 16.922 aus dem Verkauf des PowerTech Converter-Geschäfts und dem Verkauf der OEKA Tech Automotive GmbH.

Von den zum Stichtag offenen Forderungen aus Lieferungen und Leistungen (inkl. Forderungen gegen verbundene Unternehmen) in Höhe von TEUR 17.627 (Vorjahr: TEUR 30.422) waren zum Stichtag TEUR 7.061 (Vorjahr: TEUR 8.932) verkauft. Die verkauften Forderungen entfallen in voller Höhe auf AXICOM innerhalb des Teilkonzerns EnTraCo.

Von den Forderungen aus Lieferungen und Leistungen nach Abzug der verkauften Forderungen entfallen TEUR 10.481 auf den Teilkonzern EnTraCo, davon TEUR 7.663 (Vorjahr: TEUR 7.202) auf SIK, TEUR 1.750 (Vorjahr: TEUR 2.313) auf AXICOM und TEUR 1.068 auf EnTraCo GmbH, EnTraCo Corp. und KIS. Der Rückgang der Forderungen aus Lieferungen und Leistungen um insgesamt TEUR 11.006 resultiert im Wesentlichen aus dem Verkauf des PowerTech Converter-Geschäfts.

Sonstige Vermögensgegenstände im Konzern belaufen sich auf TEUR 9.127 (Vorjahr: TEUR 6.388) und entfallen überwiegend auf die Konzernmuttergesellschaft mit TEUR 6.722 und auf den Teilkonzern EnTraCo mit TEUR 2.405. Sonstige Vermögensgegenstände bei dem Teilkonzern EnTraCo betreffen mit TEUR 1.314 Forderungen aus Freistellungen und korrespondieren mit Gewährleistungsrückstellungen in gleicher Höhe.

Die Konzernbilanz weist ein Eigenkapital von TEUR 11.065 (Vorjahr: TEUR 7.772) zuzüglich eines passiven Ausgleichspostens bzw. Unterschiedsbetrages aus der Kapitalkonsolidierung in Höhe von TEUR 22.297 (Vorjahr: TEUR 8.220) aus. Im Vorjahr wurden mit Rangrücktritt versehene Darlehen eines verbundenen Unternehmens außerhalb des Konsolidierungskreises in Höhe von TEUR 13.889 bilanziert, die als wirtschaftliches Eigenkapital qualifizierten. Diese wurden im laufenden Geschäftsjahr beglichen. In der Summe betragen in dem laufenden Geschäftsjahr die Bilanzpositionen, die als wirtschaftliches Eigenkapital gelten TEUR 33.362 (Vorjahr: TEUR 29.881). Dies entspricht 46,4 % (Vorjahr: 35,0 %) der Bilanzsumme und stellt unverändert eine solide Kapitalausstattung des Konzerns dar. Der passive Ausgleichsposten bzw. der Unterschiedsbetrag aus der Kapitalkonsolidierung in Höhe von TEUR 22.297 (Vorjahr: TEUR 8.220) ist in Höhe von TEUR 14.477 im Geschäftsjahr aus Erweiterungen des Konsolidierungskreises entstanden. Dieser ergibt sich aus der Differenz zwischen den der Konzernmuttergesellschaft zurechenbaren Anteilen an den in den Konzernabschluss einbezogenen Tochterunternehmen und deren jeweiligen Eigenkapitalwerten. Darüber hinaus entfällt er im Wesentlichen auf den Teilkonzern EnTraCo und geht auf den Erwerb von AXICOM zurück (TEUR 7.820; Vorjahr: TEUR 7.909).

In den Rückstellungen in Höhe von insgesamt TEUR 30.584 (Vorjahr: TEUR 34.073) sind Pensionsrückstellungen in Höhe von TEUR 3.326 (Vorjahr: TEUR 4.298) und Steuerrückstellungen in Höhe von TEUR 6.381 (Vorjahr: TEUR 3.362) enthalten. Beide Positionen sind überwiegend dem Teilkonzern EnTraCo mit TEUR 7.369 und der RCP Verwaltungs GmbH mit TEUR 2.107 zuzuordnen. Die sonstigen Rückstellungen in Höhe von TEUR 20.877 (Vorjahr: TEUR 26.414) betreffen im Wesentlichen Rückstellungen für Gewährleistungen, Personalangelegenheiten sowie für ausstehende Rechnungen. Von den sonstigen Rückstellungen entfällt der überwiegende Teil mit TEUR 19.933 auf den Teilkonzern EnTraCo, davon TEUR 10.422 (Vorjahr: TEUR 18.351) auf EnTraCo GmbH und EnTraCo Corp., TEUR 6.918 (Vorjahr: TEUR 4.762) auf SIK und TEUR 2.417 (Vorjahr: TEUR 2.785) auf AXICOM. Gewährleistungsrückstellungen bei der EnTraCo GmbH in Höhe von TEUR 1.314 sind durch korrespondierende Forderungen aus Freistellungen abgedeckt. Der wesentliche Teil des Rückgangs der Rückstellungen ist auf den Verkauf des PowerTech Converter-Geschäfts zurückzuführen.

Von den Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen (inkl. Verbindlichkeiten gegen verbundene Unternehmen) in Höhe von TEUR 6.311 (Vorjahr: TEUR 12.242) entfallen TEUR 6.297 auf den Teilkonzern EnTraCo, davon TEUR 3.346 (Vorjahr: TEUR 3.028) auf SIK, TEUR 2.339 (Vorjahr: TEUR 2.494) auf AXICOM und TEUR 612 auf die übrigen Konzerngesellschaften. Mit Verkauf des PowerTech Converter-Geschäfts sind auch Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen an die ABB übergegangen.

Sonstige Verbindlichkeiten im Konzern belaufen sich auf TEUR 1.562 (Vorjahr: TEUR 1.831). Hierin sind Verbindlichkeiten aus Umsatzsteuer in Höhe von TEUR 442 (Vorjahr TEUR 352) enthalten. Die übrigen sonstigen Verbindlichkeiten entfallen mit TEUR 406 auf den Teilkonzern EnTraCo und mit TEUR 701 auf die Mutterkonzerngesellschaft.

Die im Vorjahr auf die Auflösung eines im Teilkonzern EnTraCo bilanzierten Unterschiedsbetrags gebildeten passiven latenten Steuern in Höhe von TEUR 2.304 wurden im Geschäftsjahr vollständig aufgelöst.

2.2.4 Finanzlage

Der Barmittelbestand im Konzern hat sich im Geschäftsjahr um TEUR 12.225 auf TEUR 31.858 (Vorjahr: TEUR 19.634) erhöht. Hiervon entfallen TEUR 17.019 auf den Teilkonzern EnTraCo, TEUR 11.970 auf RCP Group und TEUR 2.870 auf die RCP Verwaltungs GmbH.

Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten (aus Darlehen sowie kurzfristigen Kontokorrentverbindlichkeiten) bestanden in Höhe von TEUR 14 (Vorjahr: TEUR 1.106).

Die im Vorjahr gegenüber verbundenen Unternehmen ausgewiesenen Verbindlichkeiten in Höhe von TEUR 19.038 wurden aufgrund von Erweiterungen des Konsolidierungskreises zu konzerninternen Verbindlichkeiten, die im Rahmen der Konzernabschlusserstellung konsolidiert wurden. Konzernintern ist die Zahlung der Verbindlichkeiten geleistet worden.

Von den Barmitteln des Konzerns unterliegen TEUR 806 (Vorjahr: TEUR 841) einer Festgeldverpfändung zur Besicherung bestehender Avallinien.

Die benötigten Finanzmittel wurden durch operativen Cashflow und Factoring bereitgestellt. Die Konzerngesellschaften konnten jederzeit ihren Zahlungsverpflichtungen nachkommen.

Die Transaktionen des Konzerns werden überwiegend in Euro, Schweizer Franken und US Dollar abgewickelt. Andere Währungen spielen eine untergeordnete Rolle.

Die Konzernkapitalflussrechnung nach DRS 21 wird separat in Anlage 3 dargestellt. Die Konzerngesellschaften waren jederzeit zahlungsfähig und konnten jederzeit ihren laufenden finanziellen Verpflichtungen nachkommen.

2.2.5 Mitarbeiter

Die durchschnittliche Anzahl der im Geschäftsjahr 2023 im Konzern beschäftigten Mitarbeiter betrug 539. Davon waren 449 im Teilkonzern EnTraCo (264 bei SIK Peitz, 26 bei KIS, 136 bei AXICOM und 23 bei EnTraCo GmbH und EnTraCo Corp.), 80 bei OEKA Tech und 10 bei RCP Group tätig.

Ein Konzernbetriebsrat auf Ebene der RCP Group besteht nicht. Die Interessen der Mitarbeiter werden auf Ebene der operativen Gesellschaften jeweils durch Betriebsräte wahrgenommen.

2.2.6 Umweltschutz

Die Konzernunternehmen berücksichtigen sämtliche Umweltaspekte, sowohl hinsichtlich der Nutzung ihrer Produkte als auch des Herstellungsprozesses, einschließlich der Verwertung von Komponenten nach ihrer Verwendung. Sie stellen sicher, dass alle relevanten Gesetze, Verordnungen und Normen zum Umwelt- und Gesundheitsschutz eingehalten werden. Zur Umsetzung dieser Anforderungen sind, gemäß den gesetzlichen Vorgaben, Beauftragte für Arbeitssicherheit und Umweltschutz bestellt.

2.2.7 Forschung und Entwicklung

Die Konzerngesellschaften entwickeln regelmäßig in einer Größenordnung, die die notwendige Produktreife und -qualität gewährleistet und Innovationen zur Entwicklung der Geschäftsfelder beisteuert. Dabei werden u.a. auch Kooperationen mit Universitäten und anderen Unternehmen eingegangen bzw. vertieft.

Im Bereich Forschung und Entwicklung des Konzerns besonders hervorzuheben ist die Rolle der SIK bei der Gestaltung einer nachhaltigen Energiezukunft. Unter dem Motto "Keine Energiewende ohne Energieeffizienz" arbeitet SIK intensiv an innovativen Technologien, die die Energienutzung optimieren. Ein Schwerpunkt liegt hierbei auf der Entwicklung latenter Wärmespeicher, die es ermöglichen, thermische Energie effizient zu speichern und bedarfsgerecht bereitzustellen. Diese zukunftsweisende Technologie leistet einen wichtigen Beitrag zur Reduzierung von Energieverlusten und unterstützt die Integration erneuerbarer Energien in das Energiesystem.

Darüber hinaus konzentrieren sich die Forschungsaktivitäten des Konzerns darauf, die Effizienz der Produkte und Systeme weiter zu erhöhen. Gleichzeitig legt RCP Group-Group großen Wert auf die Anpassung an immer strengere Umweltstandards.

2.2.8 Nicht-finanzielle Leistungsindikatoren

Die Kundenzufriedenheit hat für die Konzerngesellschaften der RCP Group höchste Priorität und wird regelmäßig anhand messbarer Kennzahlen bewertet, wie etwa der Lieferperformance, die sich aus dem Auftragseingang und dem gewünschten Lieferdatum des Kunden ableitet. Zudem legen die Konzerngesellschaften großen Wert auf eine ausgeprägte Sicherheitskultur, in der alle Mitarbeiter - unabhängig von ihrer Position - aktiv zur Vermeidung von Unfällen beitragen. Die Häufigkeit von Unfällen und Beinaheunfällen wird kontinuierlich überwacht, und etwaige Ursachen werden, wo möglich, beseitigt.

2.3 Chancen- und Risikobericht

Wir sind gesetzlich verpflichtet, auf wesentliche Risiken der zukünftigen Entwicklung hinzuweisen, die das Unternehmen in seiner Existenz gefährden oder erhebliche Auswirkungen auf die Vermögens-, Finanz- oder Ertragslage haben könnten.

Wie jedes unternehmerische Handeln ist auch die Geschäftstätigkeit der RCP Group mit branchenüblichen Risiken verbunden.

Zur Identifikation und Bewertung wesentlicher Risiken verfügen die einzelnen Konzerngesellschaften der RCP Group über ein umfassendes Kontroll- und Risikomanagementsystem, das integraler Bestandteil der Unternehmensplanung ist, sowie über ein Qualitätsmanagementsystem. Beide Systeme beinhalten branchenübliche Richtlinien, die einen nachhaltigen Verhaltenskodex sicherstellen und die kontinuierliche Verbesserung der Arbeitssicherheit fördern. Das Risikomanagementsystem wird fortlaufend an neue Erkenntnisse und Herausforderungen angepasst. Es deckt alle Unternehmensbereiche ab und ist in die Entscheidungsprozesse der jeweiligen Bereiche integriert. Ziel des Systems ist es, geschäftliche Risiken frühzeitig zu identifizieren und gezielt auf deren Auswirkungen zu reagieren. Dabei sind unsere Chancen untrennbar mit der effektiven Abwehr von Risiken verbunden.

Die Konzerngesellschaften haben ein Risikomanagementsystem nach den Vorgaben ihrer geschäftlichen Anforderungen implementiert. Zentraler Bestandteil ist dabei u.a. die laufende Überwachung von Kundenprojekten sowie die Einschätzung von Chancen und Risiken im Rahmen des Projektcontrollings. Die Liquiditätsposition der Konzerngesellschaften wird durch die Überwachung von Zahlungsterminen und das Mahnwesen sichergestellt. Zur Verbesserung der Projektsteuerung finden regelmäßige Projekt-Reviews unter Teilnahme des Managements statt. Hier werden alle projektrelevanten Chancen und Risiken und daraus resultierende (Gegen-)Maßnahmen analysiert und bewertet.

Es ist ein ständiges Bestreben, die innewohnenden Risiken des jeweiligen Geschäftsbetriebes frühzeitig zu erkennen, deren Größenordnung abzuschätzen und geeignete Maßnahmen zu bestimmen und umzusetzen, um nachteilige Auswirkungen auf die Vermögens-, Finanz- und Ertragslage zu minimieren.

Zusätzlich betreffen Risiken nicht nur die Konzerngesellschaften selbst, sondern auch deren Kunden und Zulieferer, mit denen enge Beziehungen bestehen. Daher besteht eine hohe Notwendigkeit für ein umfassendes und strategisches Risikomanagement, das die Beobachtung aller internen und externen Risiken sicherstellt, sowie die Strukturen gewährleistet, um auf Veränderungen des Risikoprofils schnell reagieren zu können.

Zum Abschlussstichtag bestanden bei keiner der Konzerngesellschaften bestandsgefährdende Risiken.

Operative Risiken

Operative Risiken können sich aus Störungen in den Lieferketten sowie aus Preissteigerungen seitens der Lieferanten ergeben, was potenziell Auswirkungen auf die Ertragslage der Konzerngesellschaften hat, da diese als Abnehmer direkt betroffen sind. Zur Minderung dieser Risiken wurden bereits entsprechende Maßnahmen in der Beschaffung ergriffen.

Operative Risiken liegen auch in der Verfügbarkeit qualifizierter Mitarbeiter, u.a., aber nicht nur, zur Abdeckung von Auslastungsspitzen. Die Konzerngesellschaften begegnen diesen Risiken insbesondere durch Mitarbeiterbindungsprogramme sowie aktive Recruitingmaßnahmen.

Zusätzliche operative Risiken ergeben sich durch mögliche Qualitätsmängel der Produkte, die Lieferverzögerungen oder Nacharbeiten nach sich ziehen können. Zudem bestehen Produkthaftungsrisiken, die unter anderem durch entsprechende Versicherungen abgedeckt sind. Um diesen Herausforderungen zu begegnen, haben die Konzerngesellschaften umfassende Qualitätsmanagementsysteme implementiert, um die Produktqualität kontinuierlich zu sichern.

Ein weiteres operatives Risiko ergibt sich aus dem hohen Kostendruck bei den Kunden und deren Vergabeverhalten, was potenziell Auswirkungen auf die Ertragslage der RCP Group haben könnte, da die Konzerngesellschaften stark von diesen Faktoren abhängen. Zudem bestehen Risiken für das jährliche Umsatzbudget aufgrund möglicher Auftragsverschiebungen seitens der Kunden. Diese könnten zusätzliche Kostensenkungsmaßnahmen erforderlich machen, sofern keine Gegenmaßnahmen ergriffen oder neue Aufträge akquiriert werden. Zur Minderung dieser Risiken wurden bereits entsprechende Maßnahmen eingeleitet.

Alle operativen Konzerngesellschaften sind abhängig von Großkunden (zugleich Großkonzerne) und in ihrer Kundenstruktur nur bedingt diversifiziert. Gegenmaßnahmen in Form einer weiteren Diversifizierung der Kundenstruktur sind eingeleitet.

Grundsätzliche operative Risiken sieht SIK in Konsequenzen aus dem von der Bundesregierung veröffentlichten Stilllegungspfad der Braunkohleverstromung bis 2038, der Verfügbarkeit qualifizierter Mitarbeiter zur Abdeckung von Auslastungsspitzen. Die Lage bezüglich der Verfügbarkeit von Vorprodukten und deren Preisen in Folge des Ukraine-Krieges sowie der Corona-Pandemie hat sich im Laufe des Geschäftsjahres entspannt und wird derzeit als weniger kritisch eingeschätzt. Das Risiko der Materialpreissteigerungen wurde bereits in der Verhandlung wesentlicher Verträge berücksichtigt, sodass dieses als eher gering einzustufen ist. Die Gesellschaft begegnet dem Risiko zudem durch die Verbreiterung der Lieferantenbasis und einer offenen Kommunikation mit ihren Kunden.

Das Risiko, dass die Stilllegungszeitpunkte relevanter Kohlekraftwerke nach dem Jahr 2030 eventuell vorgezogen werden, ist eher als gering einzustufen. Eine Stilllegung müsste nach aktueller Einschätzung des Managements mit dem Bau bzw. der Modernisierung alternativer Kraftwerke verbunden werden. SIK begegnet den strukturveränderten Umwälzungen durch die konsequente Fortsetzung der Verlagerung von Aktivitäten in kohleferne und nachhaltige Industrien.

Die SIK verfügt über jahrzehntelange Erfahrung im Service und der Anpassung von komplexen Anlagen, vorwiegend in der Energieindustrie. Diese Kompetenzen werden zunehmend auch von Unternehmen aus angrenzenden Prozessindustrien geschätzt und nachgefragt. SIK sieht in diesen angrenzenden Industrien, insbesondere im Bereich der Energieeffizienz, Chancen für ein zukünftiges Wachstumspotenzial.

Globale wirtschaftspolitische Maßnahmen wie "REPowerEU" (Europa), der "Inflation Reduction Act" (USA) und Chinas "14th Five-Year Plan for a Modern Energy System" schaffen langfristige Wachstumschancen für Hersteller und Zulieferer von Anlagen und Komponenten wie AXICOM. Die prognostizierte positive Entwicklung des Markts für Starkstrom- und Hochspannungsanlagen in den nächsten Jahren, getrieben durch die Energiewende und die Elektrifizierung von Industrieprozessen, bieten für AXICOM zusätzliche Chancen.

Risiken bei AXICOM bestehen in der Abhängigkeit von wirtschaftspolitischen Entwicklungen sowie in der Volatilität bei globalen Investitionen in Energieinfrastruktur. Insbesondere können aufgrund des hohen Anteils ihres China-Geschäftes bei ggf. zunehmenden geopolitischen Spannungen zwischen den USA und China für AXICOM Risiken hinsichtlich ihres Absatzmarktes entstehen.

Der operative Geschäftsbetrieb der EnTraCo GmbH und EnTraCo Corp. wurde zum 1. Dezember 2022 an den Technologiekonzern ABB verkauft. Daher entfallen nun auch die Risiken aus der Geschäftstätigkeit.

Für den verbliebenen nicht-operativen Teil der PowerTech Converter wird es künftig darum gehen, die bereits abgewickelten Kundenprojekte ("Closed projects"), die sich jedoch noch in der Garantiephase befinden, bis zum Ende dieser Garantiephase zu betreuen und die auftretenden Qualitätsmängel zu bearbeiten. Hier besteht das Risiko, dass bisher noch nicht bekannte Qualitätsmängel auftreten.

Aufgrund des Verkaufs des Geschäftsbetriebs zum 1. Dezember 2022 können darüber hinaus Risiken aus der Abwicklung des Kaufvertrags entstehen. Bestandsgefährdende Risiken sind derzeit nach Einschätzung der Geschäftsführung nicht erkennbar.

Die OEKA Tech wurde zum 31. Juli 2023 an die SteelCo GmbH veräußert. Damit entfallen für den RCP-Group-Konzern die geschäftsbereichstypischen Risiken, die mit diesem Unternehmen verbunden waren.

Finanzierungsrisiken

Finanzierungsrisiken können durch eine unzureichende Kapitalversorgung, eingeschränkten Zugang zum Kapitalmarkt und ungünstige Finanzierungsbedingungen entstehen, die sich negativ auf den Konzern und seine Gesellschaften auswirken. Die operativen Konzerngesellschaften, oft Ausgründungen oder Abspaltungen größerer Unternehmensgruppen, befinden sich teilweise in einem sich transformierenden Umfeld. Trotz ihrer etablierten Marktposition könnte ihr Zugang zum Kapitalmarkt begrenzt sein.

Risiken im Zusammenhang mit Datenschutzvorgaben

Risiken liegen zum einen im Verlust oder im Öffentlichwerden von vertraulichen internen Informationen und zum anderen in der Verhängung von Bußgeldern und der Geltendmachung von Klagen wegen des Öffentlichwerdens von personenbezogenen oder anderweitig sensiblen Daten Dritter. Die Teilkonzerne haben Datenschutzbeauftragte bestellt und in Zusammenarbeit mit einem externen Berater die Datenschutzgrundverordnung umgesetzt sowie die betroffenen Mitarbeiter geschult.

Rechtliche Risiken

Die Konzerngesellschaften können im Rahmen ihres normalen Geschäftsbetriebs unter anderem in ihrer Eigenschaft als Arbeitgeber, Dienstleister, Lieferant und Kunde in Rechtsstreitigkeiten involviert sein oder werden. Der Ausgang schwebender oder drohender Verfahren ist nicht bestimmbar oder vorhersagbar.

Nach dem aktuellen Stand der Erkenntnisse sind alle bekannten Risiken durch entsprechende Vorsorgemaßnahmen hinreichend abgesichert. Die identifizierten Risiken könnten einen erheblichen Einfluss auf die Vermögens-, Finanz- und Ertragslage haben. Es bleibt jedoch das Risiko, dass unbekannte Risiken bestehen oder dass Risiken, die nicht als wesentlich eingestuft wurden, negative Auswirkungen auf die Geschäftslage haben könnten. Der Einfluss dieser Risiken auf die wirtschaftliche Situation des Konzerns lässt sich nur eingeschränkt quantifizieren. Nach unseren aktuellen Erkenntnissen bestehen jedoch keine bestandsgefährdenden Risiken.

Zusammenfassung der Risikolage

Im Vergleich zum Vorjahr bleibt die Risikolage in Bezug auf die zukünftigen Perspektiven der RCP Group insgesamt stabil und hat sich durch den Verkauf des operativen PowerTech Converter-Geschäfts sogar tendenziell verringert. Die geopolitischen und wirtschaftlichen Entwicklungen im Jahr 2024 bergen jedoch erhebliche Unsicherheiten. Die anhaltende Instabilität in der Ukraine, die weiterhin von eskalierenden militärischen Auseinandersetzungen oder einem möglichen Eingreifen weiterer Akteure geprägt sein könnte, stellt eine zentrale Unwägbarkeit dar. Eine Eskalation oder Ausweitung des Konflikts könnte globale Lieferketten beeinträchtigen, die Energiepreise erneut in die Höhe treiben und die makroökonomische Situation weltweit verschärfen. In den USA führten die Präsidentschaftswahlen 2024 zu einem Regierungswechsel, dessen politische Auswirkungen auf internationale Handels- und Sicherheitspolitik noch unklar sind. Die Umsetzung neuer wirtschaftlicher oder außenpolitischer Strategien, wie protektionistischer Maßnahmen oder Veränderungen in den Beziehungen zu Europa und China, könnten erhebliche Auswirkungen auf globale Märkte und die Geschäftsfelder der RCP Group haben.

Zusammengefasst bleibt die Risikolage durch zahlreiche externe Faktoren geprägt, deren Entwicklung schwer abzuschätzen ist. Umso wichtiger wird eine flexible und resilient ausgerichtete Unternehmensstrategie, die in der Lage ist, auf unvorhergesehene Ereignisse schnell zu reagieren und Chancen in einem unsicheren Umfeld zu nutzen.

Chancen

Die Konzerngesellschaften der RCP Group, die ehemals Teil großer Konzerne waren, haben durch die mittelständische Struktur nun die Möglichkeit, sich eigenständig zu entwickeln, flexibler auf Veränderungen zu reagieren und gezielt neue Marktanteile zu gewinnen. Kundenanforderungen können individueller erfüllt und schneller bearbeitet werden. Zudem eröffnen sich innerhalb der RCP Group Chancen zur Optimierung der Kostenstrukturen, was eine wettbewerbsfähigere Preisgestaltung für die Kunden ermöglicht.

Die flexible Organisationsstruktur der RCP Group bietet Potenzial für gezielte Maßnahmen, die zu Wettbewerbsvorteilen führen können. Restrukturierung und Transformation können zielgerichtet und fokussiert angegangen werden.

Dank umfangreicher Expertise im Bereich der Unternehmensumstrukturierung und der Spezialisierung auf "Carve-Outs" aus Großkonzernen ergeben sich sowohl für den gesamten Konzern als auch für einzelne Gesellschaften Chancen für organisches und anorganisches Wachstum.

2.4 Prognosebericht

Der laufende Strukturwandel in der Energiegewinnung wird auch in den kommenden Jahren weiterhin Auswirkungen auf die SIK haben. Aufgrund des Gesetzes zur Bereithaltung von Ersatzkraftwerken zur Reduzierung des Gasverbrauchs im Stromsektor und der gestiegenen Börsenstrompreise, geht SIK weiter davon aus, dass auch in den nächsten Geschäftsjahren in erhöhtem Umfang Revisions- und Stillstandleistungen im Kraftwerksbereich abgerufen werden.

Das stabile Rahmenvertragsgeschäft als auch neue Engineeringprojekte lassen zudem die Annahme zu, dass sich die Umsatzerlöse weiterhin stabil bis positiv entwickeln werden.

Für die AXICOM wurde in 2023/2024 ein weiterhin steigender Auftragseingang mit höheren Umsätzen und eine deutlich verbesserte Ergebnissituation erwartet. Diese Erwartungen wurden erfüllt. Für das Geschäftsjahr 2024/2025 wird mit der Fortsetzung dieses positiven Trends gerechnet.

EnTraCo GmbH und EnTraCo Corp. wurden im Geschäftsjahr 2022/2023 zur Abwicklung der nach der Veräußerung des Geschäftsbetriebs der PowerTech Converter im Teilkonzern EnTraCo verbliebenen Projekte fortgeführt. Die Gesellschaften werden auch in den nächsten Geschäftsjahren ohne eigenen operativen Geschäftsbetrieb weiter fortbestehen.

Die im Konzern im Geschäftsjahr 2023/2024 fortgeführten operativen Einheiten SIK und AXICOM konnten in unverändert makroökonomisch herausfordernden Zeiten, die für das jeweilige Geschäftsjahr gesetzten Ziele erfüllen bzw. übererfüllen. Das Portfolio erwies und erweist sich weiterhin als äußerst resilient gegenüber den makroökonomischen und geopolitischen Herausforderungen.

Zum 30. September 2024 zeigt sich die Ertrags-, Finanz- und Vermögenslage des RCP Group Konzerns unverändert solide. Die Barmittelbestände im Konzern beliefen sich per Ende September 2024 auf TEUR 41.517 bei kontinuierlich niedriger Verschuldung.

Für das Geschäftsjahr 2024/2025 erwarten wir sowohl für SIK und als auch für AXICOM nach wie vor stabile Umsatzerlöse und Ergebnisse. Die Umsatzprognose für den RCP Group-Konzern beläuft sich auf ca. TEUR 110.000 bei einem positiven Betriebsergebnis (EBIT) in Höhe von ca. TEUR 13.000.

Die RCP Group wird weiterhin ihre Rolle als Multi-Asset-Manager wahrnehmen. Neben der gezielten Arrondierung und Weiterentwicklung des bestehenden Konzernportfolios wird sie die unterstützenden Family Offices bei Akquisitionen beraten und die erworbenen Unternehmen mit Managementkapazitäten unterstützen.

Für die Entwicklung der Konzernstruktur nach dem Stichtag 30. September 2023 verweisen wir auf den Nachtragsbericht im Anhang (Anlage 5).

Schondorf am Ammersee, den 19. Dezember 2024

RCP Group GmbH

die Geschäftsführung

Ulrich Radlmayr

KONZERNBILANZ ZUM 30. SEPTEMBER 2023

RCP GROUP GMBH, MÜNCHEN

AKTIVA

	30.9.2023 EUR	30.9.2022 EUR
A. ANLAGEVERMÖGEN	8.373.603,95	10.734.483,95
I. Immaterielle Vermögensgegenstände	929.415,55	2.767.813,04
1. Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	320.631,07	763.144,44
2. Geschäfts- oder Firmenwert	608.784,48	2.004.668,60
II. Sachanlagen	6.949.095,94	7.725.822,87
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	3.295.076,64	595.408,81
2. Technische Anlagen und Maschinen	3.065.580,00	5.187.168,25
3. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	446.765,45	1.862.169,60
4. Geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	141.673,85	81.076,21
III. Finanzanlagen	495.092,46	240.848,04
1. Anteile an verbundenen Unternehmen	243.700,71	0,00
2. Beteiligungen	251.391,75	240.848,04
B. UMLAUFVERMÖGEN	62.210.637,09	75.093.946,97
I. Vorräte	10.659.107,44	27.581.597,48
1. Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe	5.078.810,77	16.808.549,24
2. Unfertige Erzeugnisse, unfertige Leistungen	3.808.856,40	10.522.374,48
3. Fertige Erzeugnisse und Waren	2.083.963,95	6.362.520,37
4. Geleistete Anzahlungen	60.683,50	837.546,82
5. Erhaltene Anzahlungen auf Bestellungen	-373.207,18	-6.949.393,43
II. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände	19.693.244,23	27.878.806,48
1. Forderungen aus Lieferungen und Leistungen	10.484.717,89	21.490.736,26
2. Forderungen gegen verbundene Unternehmen	81.158,00	0,00
3. Sonstige Vermögensgegenstände	9.127.368,34	6.388.070,22
III. Kassenbestand, Guthaben bei Kreditinstituten	31.858.285,42	19.633.543,01
C. RECHNUNGSABGRENZUNGSPOSTEN	1.249.090,00	741.645,07
	71.833.331,04	86.570.075,99
PASSIVA
	30.9.2023 EUR	30.9.2022 EUR
A. EIGENKAPITAL	11.064.685,90	7.772.473,25
I. Gezeichnetes Kapital	25.000,00	25.000,00
II. Kapitalrücklage	1.016.184,87	1.016.184,87
III. Konzern-Bilanzgewinn	10.235.311,24	7.236.627,77
IV. Eigenkapitaldifferenz aus Währungsumrechnung	-211.810,21	-505.339,39
B. PASSIVER UNTERSCHIEDSBETRAG AUS DER KAPITALKONSOLIDIERUNG	22.296.820,37	8.219.757,17
C. RÜCKSTELLUNGEN	30.583.940,21	34.073.090,90
1. Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen	3.325.779,59	4.297.841,34
2. Steuerrückstellungen	6.380.829,09	3.361.600,74
3. Sonstige Rückstellungen	20.877.331,53	26.413.648,82
D. VERBINDLICHKEITEN	7.887.884,56	34.200.875,44
1. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	14.458,90	1.105.921,39
2. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	6.311.090,82	12.225.621,86
3. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen	0,00	19.038.034,41
4. Sonstige Verbindlichkeiten	1.562.334,84	1.831.297,78
- davon aus sozialer Sicherheit: EUR 8.620,95 (Vorjahr: EUR 2.331,92)
- davon aus Steuern: EUR 1.306.845,16 (Vorjahr: EUR 1.120.933,49)
E. PASSIVE LATENTE STEUERN	0,00	2.303.879,23
	71.833.331,04	86.570.075,99

KONZERN-GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG FÜR DAS GESCHÄFTSJAHR 2022/23

	2022/23 EUR	2021/22 EUR
1. Umsatzerlöse	121.636.234,99	152.393.919,80
2. Verminderung des Bestands an fertigen und unfertigen Erzeugnissen	-9.263.150,05	-1.934.092,41
3. Gesamtleistung	112.373.084,94	150.459.827,39
4. Sonstige betriebliche Erträge	61.692.565,09	25.365.947,33
- davon aus Währungsumrechnung: EUR 2.804.051,37 (Vorjahr: EUR 5.210.122,83)
5. Materialaufwand	-51.185.161,18	-68.067.042,10
a) Aufwendungen für Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe und für bezogene Waren	-31.539.979,96	-50.044.589,47
b) Aufwendungen für bezogene Leistungen	-19.645.181,22	-18.022.452,63
6. Personalaufwand	-49.828.586,90	-61.225.864,23
a) Löhne und Gehälter	-41.715.960,29	-50.624.348,94
b) Soziale Abgaben und Aufwendungen für Altersversorgung und für Unterstützung	-8.112.626,61	-10.601.515,29
- davon für Altersvorsorge: EUR 427.042,44 (Vorjahr: EUR 261.402,55)
7. Abschreibungen	-2.113.518,13	-3.030.434,40
8. Sonstige betriebliche Aufwendungen	-50.709.610,51	-29.464.369,82
- davon aus Währungsumrechnung: EUR 3.218.619,70 (Vorjahr: EUR 4.378.724,54)
9. Betriebsergebnis	20.228.773,31	14.038.064,17
10. Erträge aus Beteiligungen	654.000,00	0,00
11. Sonstige Zinsen und ähnliche Erträge	253.926,18	44.425,65
- davon aus verbundenen Unternehmen: EUR 0,00 (Vorjahr: EUR 0,00)
12. Abschreibungen auf Finanzanlagen	-487.044,48	-407.945,56
13. Zinsen und ähnliche Aufwendungen	-376.448,42	-1.047.777,65
- davon an verbundene Unternehmen: EUR 6.846,86 (Vorjahr: EUR 356.457,21)
14. Finanzergebnis	44.433,28	-1.411.297,56
15. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag	-10.250.700,21	-5.698.088,90
16. Ergebnis nach Steuern	10.022.506,38	6.928.677,71
17. Sonstige Steuern	1.976.177,17	1.994.745,00
18. Konzernüberschuss	11.998.683,55	8.923.422,71
19. Konzerngewinnvortrag/-verlustvortrag	7.236.627,69	-786.794,94
20. Ergebnisverwendung	-9.000.000,00	-900.000,00
21. Konzernbilanzgewinn	10.235.311,24	7.236.627,77

KONZERNANHANG FÜR DAS Geschäftsjahr 2022/23

RCP Group GmbH, München

Allgemeine Angaben zum Konzernabschluss

Die RCP Group GmbH (vormals firmierend als RCP e-Tech Holding GmbH, nachfolgend "RCP Group") wurde als Blitz 20-499 GmbH mit Gesellschaftsvertrag vom 5. März 2020 mit Sitz in München gegründet und am 27. April 2020 im Handelsregister B des Amtsgerichts München unter der Handelsregisternummer HRB 256336 eingetragen. In der Gesellschafterversammlung vom 20. Mai 2020 wurde der Firmenname in PowerTech Converter Beteiligungs GmbH geändert.

Die RCP Group hat im Wege der Abspaltung gemäß Spaltungsvertrag vom 24. September 2020 sowie den Beschlüssen ihrer Gesellschafterversammlung und der Gesellschaftsversammlung der übertragenden Gesellschaft am 24. September 2020 Teile des Vermögens (Beteiligung an der PowerTech Converter Holding GmbH) von der RCP Holding GmbH mit Sitz in Holzkirchen (Amtsgericht München HRB 251473) übernommen. Die Eintragung der Abspaltung ins Handelsregister erfolgte am 28. September 2020. In der Gesellschafterversammlung am 23. Dezember 2020 wurde die Umfirmierung zur RCP e-Tech Holding GmbH beschlossen.

Mit Verschmelzungsvertrag 20. März 2023 wurde die (frühere) RCP Group GmbH (vormals: PTC Technology GmbH, Amtsgericht München HRB 251496) auf die (jetzige) RCP Group GmbH (vormals: RCP e-Tech Holding GmbH) mit Verschmelzungsstichtag 1. Oktober 2022 verschmolzen, die gleichzeitig seit Wirksamwerden der Verschmelzung am 25. Mai 2023 als RCP Group GmbH firmiert. Im Zusammenhang mit der Verschmelzung wurde der Unternehmensgegenstand der RCP Group GmbH (vormals: RCP e-Tech Holding GmbH) erweitert und eine Zweigniederlassung in München unter der Firma RCP Portfolio Management & Transaction Services errichtet.

Gegenstand der RCP Group im Berichtsjahr 2022/2023 war das Halten, Verwalten und Verwerten eigenen Vermögens, einschließlich im Rahmen bestehender Gesellschafts- bzw. Unternehmensbeteiligungen sowie sonstiger Vermögensanlagen aller Art, sowie die Erbringung von Beratungs-, Management- und Administrationsdienstleistungen insbesondere die Beratung beim Erwerb und Veräußerung von Unternehmen sowie die Beratung bei strategischen, betriebswirtschaftlichen und operativen Themenstellungen zugunsten von Gesellschaften bzw. Unternehmen, an denen die Gesellschaft unmittelbar oder mittelbar beteiligt ist und/oder vollständig oder zu Teilen im unmittelbaren oder mittelbaren Anteilsbesitz von unmittelbaren oder mittelbaren Gesellschaftern stehen, jeweils, soweit die Ausübung dieser Tätigkeiten keiner öffentlichen Genehmigung bedarf und im Übrigen unter Ausschluss von Rechts- und Steuerberatung.

Der vorliegende Konzernabschluss wurde gemäß §§ 290 ff. HGB aufgestellt.

Die Gliederung der Bilanz entspricht § 266 Abs. 2 und 3 HGB. Die Gliederung der Gewinn- und Verlustrechnung folgt dem Gesamtkostenverfahren gemäß § 275 Abs. 2 HGB.

Das Geschäftsjahr des Konzerns umfasst den Zeitraum vom 1. Oktober 2022 bis zum 30. September 2023. Im Jahr des Eintritts in den Konzern bzw. des Austritts aus dem Konzern können Rumpfgeschäftsjahre entstehen.

Konsolidierungskreis

Der Konsolidierungskreis der RCP Group im Konzernabschluss des Vorjahres wies noch folgende Konzernstruktur auf:

•	Teilkonzern PowerTech Converter (nachfolgend auch "PowerTech Converter"), bestehend aus

―	PowerTech Converter Holding GmbH (nunmehr: RCP Industriebeteiligungen GmbH, zwischenzeitlich verschmolzen auf RCP Group GmbH) mit Sitz in München
―	PTC Rail OEM GmbH (nunmehr: EnTraCo GmbH) mit Sitz in Frankfurt/Main
―	PTC Rail Services GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (zwischenzeitlich verschmolzen auf EnTraCo GmbH)
―	PTC Industry & Energy GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (zwischenzeitlich verschmolzen auf EnTraCo GmbH)
―	PTC Corporate Administration GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (zwischenzeitlich verschmolzen auf EnTraCo GmbH)
―	PowerTech Converter Corp. (nunmehr: EnTraCo Corp), Mount Olive, New Jersey, U.S.A.

•	Teilkonzern SIK Peitz (nachfolgend auch "SIK Peitz"), bestehend aus

―	SIKTech Holding GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (zwischenzeitlich verschmolzen auf EnTraCo GmbH)
―	SIK Peitz GmbH mit Sitz in München
―	KIS Kraftwerks- und Industrieservice GmbH mit Sitz in Cottbus

•	Teilkonzern OEKA Tech (nachfolgend auch "OEKA Tech"), bestehend aus

―	OEKATech Holding GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (zwischenzeitlich verschmolzen auf RCP Industriebeteiligungen GmbH)
―	OEKA Tech Automotive GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (per 31. Juli 2023 endkonsolidiert)

•	Teilkonzern AXICOM (nachfolgend auch "AXICOM"), bestehend aus

―	HVTech Holding GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (zwischenzeitlich verschmolzen auf RCP Industriebeteiligungen GmbH)
―	AXICOM HV AG mit Sitz in Wohlen, Schweiz

Die PTC Rail OEM GmbH, PTC Rail Services GmbH und die PowerTech Converter Corp. (U.S.A.) haben am 18. September 2022 einen Kaufvertrag mit der ABB Verwaltungs AG (einem Unternehmen des Technologiekonzerns ABB, nachfolgend "ABB") abgeschlossen, wonach die ABB die jeweiligen Geschäftsbetriebe nebst wesentlicher Vermögensgegenstände und Verbindlichkeiten dieser PowerTech Converter-Gesellschaften erwirbt und fortführt. Der Kaufvertrag wurde am 1. Dezember 2022 vollzogen.

Mit Kaufvertrag vom 3. April 2023 hat auch die AB100 Corporate Services GmbH (vormals: PTC Corporate Administration GmbH) ihren Geschäftsbetrieb sowie wesentliche Vermögensgegenstände und Verbindlichkeiten an die ABB Traction Converter GmbH, die das deutsche PowerTech Converter Geschäft aufgenommen hat, veräußert. Der Vertrag wurde zum 1. Mai 2023 vollzogen.

Die im Konzern der RCP Group verbliebenen rechtlichen Einheiten PTC Rail OEM GmbH, PTC Rail Services GmbH und PTC Industry & Energy GmbH wurden mit Verschmelzungsverträgen vom 21. Dezember 2022 auf die PTC Rail OEM GmbH verschmolzen und die PTC Rail OEM GmbH wurde in EnTraCo GmbH umfirmiert.

Die PowerTech Converter Holding GmbH wurde mit Gesellschafterbeschluss vom 21. Dezember 2022 in RCP Industriebeteiligungen GmbH umfirmiert.

Die von der (jetzigen) RCP Group GmbH (vormals: RCP e-Tech Holding GmbH) gehaltenen Beteiligungen an der SIKTech Holding GmbH, der OEKATech Holding GmbH und der HVTech Holding GmbH wurden mit Einbringungsverträgen vom 21. Dezember 2022 in die RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) eingebracht. Die OEKATech Holding GmbH und die HVTech Holding GmbH wurden mit Verschmelzungsverträgen vom gleichen Tag auf die RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) verschmolzen. Die SIKTech Holding GmbH wurde mit weiterem Einbringungsvertrag vom 21. Dezember 2022 in die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) eingebracht und mit Verschmelzungsvertrag vom gleichen Tag auf die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) verschmolzen.

Mit Vertrag vom 28. Februar 2023 erwarb die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) von der RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) sämtliche Anteile an der im Konzern verbliebenen rechtlichen Einheit EnTraCo Corp. (U.S.A) (vormals: PowerTech Converter Corp. (U.S.A.)).

Mit weiterem Vertrag vom 28. Februar 2023 erwarb die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) sämtliche Aktien an der AXICOM HV AG von der RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH).

Die EnTraCo GmbH ist entsprechend im Geschäftsjahr 2022/2023 unmittelbare Gesellschafterin sowohl der SIK Peitz GmbH, der KIS Kraftwerks- und Industrieservice GmbH, der AXICOM HV AG als auch der EnTraCo Corp. (U.S.A.) geworden. Dies dient der weiteren Bündelung der Kraftwerks-, Hochspannungs- und noch verbliebenen Converteraktivitäten im Konzern.

Die (jetzige) RCP Group GmbH (vormals: RCP e-Tech Holding GmbH) erwarb mit Vertrag vom 20. März 2023 von der mit ihr verbundenen RCP Holding GmbH sämtliche Geschäftsanteile an der (früheren) RCP Group GmbH (vormals: PTC Technology GmbH) sowie der RCP Verwaltungs GmbH (vormals: MiBa Verwaltungs GmbH) sowie mittelbar die Kommanditbeteiligung an der RCP Asset Management GmbH & Co. KG (vormals: MiBa PTC GmbH & Co. KG) nebst dort bestehender Minderheitsbeteiligung an der Sunrise Paper Holding GmbH und der dieser nachgeordneten Gesellschaften.

Durch den am selben Tag geschlossenen Verschmelzungsvertrag (vgl. hierzu bereits oben) wurde die frühere RCP Group GmbH (vormals PTC Technology GmbH) mit der heutigen RCP Group GmbH (vormals RCP e-Tech Holding GmbH) rückwirkend zum Verschmelzungsstichtag am 1. Oktober 2022 verschmolzen. Seit dem Wirksamwerden der Verschmelzung am 25. Mai 2023 firmiert das Unternehmen unter dem Namen RCP Group GmbH.

Mit Verschmelzungsvertrag vom 25. Mai 2023 wurde die AB100 Corporate Services GmbH (vormals: PTC Corporate Administration GmbH) auf die EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH) mit Verschmelzungsstichtag 1. Oktober 2022 verschmolzen. Die Eintragung der Verschmelzung erfolgte am 5. Juli 2023.

Mit Vertrag vom 1. August 2023, der per 1. August 2023, 0:00 Uhr, vollzogen wurde, veräußerte die RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) ihre - aufgrund Verschmelzung mit der OEKATech Holding GmbH erworbene - Beteiligung an der OEKA Tech Automotive GmbH an die mit der RCP Group GmbH (vormals: RCP e-Tech Holding GmbH) verbundene SteelCo GmbH, eine mittelbare Tochtergesellschaft der Mehrheitsgesellschafterin der RCP Group GmbH. Der Teilkonzern OEKA Tech wird entsprechend auf den Veräußerungszeitpunkt entkonsolidiert.

Mit Vertrag vom 1. August 2023 erwarb die RCP Group GmbH (vormals: RCP e-Tech Holding GmbH) von der RCP Asset Management GmbH & Co. KG (vormals: MiBa PTC GmbH & Co. KG) deren Minderheitsbeteiligung an der Sunrise Paper Holding GmbH.

Mit Verschmelzungsvertrag vom 1. August 2023 wurde die RCP Industriebeteiligungen GmbH (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) auf die RCP Group mit Verschmelzungsstichtag 1. Juli 2023 verschmolzen. Die Eintragung der Verschmelzung erfolgte am 4. August 2023.

Mit Vertrag vom 31. August 2023 erwarb die RCP Verwaltungs GmbH (vormals: MiBa Verwaltungs GmbH) von der RCP Group GmbH (vormals: RCP e-Tech Holding GmbH) zum Stichtag 1. September 2023, 0:00 Uhr, die Kommanditbeteiligung an der RCP Asset Management GmbH & Co. KG (vormals: MiBa PTC GmbH & Co. KG). In Konsequenz dieses Erwerbs wuchsen der RCP Verwaltungs GmbH die Aktiva und Passiva der MiBa PTC GmbH & Co. KG (vormals: MiBa PTC GmbH & Co. KG) ohne Liquidation im Wege der Gesamtrechtsnachfolge an. Die RCP Verwaltungs GmbH wurde erstmalig in den Konzernabschluss der RCP Group GmbH einbezogen, die Erstkonsolidierung erfolgte auf den 1. Oktober 2022.

Der Konzernjahresabschluss der RCP Group zum 30. September 2023 schließt infolgedessen neben der Muttergesellschaft die folgenden Gesellschaften ein:

•	Teilkonzern EnTraCo (nachfolgend auch "EnTraCo"), bestehend aus

―	EnTraCo GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main
―	EnTraCo Corp, Denville, New Jersey, USA
―	SIK Peitz GmbH mit Sitz in München
―	KIS Kraftwerks- und Industrieservice GmbH mit Sitz in Cottbus
―	AXICOM HV AG mit Sitz in Wohlen, Schweiz

•	OEKA Tech Automotive GmbH mit Sitz in Frankfurt/Main (per 31. Juli 2023 entkonsolidiert)
•	RCP Verwaltungs GmbH (vormals: MiBa Verwaltungs GmbH) mit Sitz in München
•	RCP Industriebeteiligungen (vormals: PowerTech Converter Holding GmbH) mit Sitz in München, am 4. August 2023 mit Wirkung zum 30. Juni 2023 auf die Muttergesellschaft verschmolzen
•	RCP Asset Management GmbH & Co. KG (vormals: MiBa PTC GmbH & Co. KG) mit Sitz in Schondorf am Ammersee, zum 31. August 2023 an die RCP Verwaltungs GmbH angewachsen
•	RCP Group GmbH (vormals: PTC Technology GmbH; ihrerseits am 10. Januar 2023 mit der RCP Group GmbH, München, auf den 1. Oktober 2022 verschmolzen) mit Sitz in München, am 25. Mai 2023 mit Wirkung zum 1. Oktober 2022 auf die Muttergesellschaft verschmolzen

Die von der AXICOM HV AG an der SHANGHAI AN SHI KONG MATERIAL TECHNOLOGY LTD seit September 2021 gehaltene Beteiligung wurde unter Wesentlichkeitsaspekten nicht in den Konsolidierungskreis einbezogen.

Im Geschäftsjahr 2022/2023 hat die RCP Group eine 40 %-Beteiligung an der Sunrise Paper Holding GmbH, Schondorf a. A., erworben. Hierbei handelt es sich um eine Beteiligung an assoziierten Unternehmen im Sinne des § 311 i. V. m. § 271 Abs. 1 HGB. Die Beteiligung ist jedoch für die Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des RCP Group-Konzerns nicht von wesentlicher Bedeutung.

Im Folgenden werden die Angaben zu den im Berichtsjahr einbezogenen Tochterunternehmen zusammengefasst:

Name und Sitz der Gesellschaft	Währ- ung	Unmittelbare Beteiligung (%)	Mittelbare Beteiligung (%)	Beteiligungsquote (%)	Festkapital in TEUR bzw. T- Landeswährung
EnTraCo GmbH, Frankfurt / Main	EUR	100	0	100	25
EnTraCo Corp. USA, Denvill, NJ, U.S.A.	USD	0	100	100	300
SIK Peitz GmbH, München	EUR	0	100	100	25
KIS Kraftwerks- und Industrieservice GmbH, Cottbus	EUR	0	100	100	400
AXICOM HV AG, Wohlen (AG), Schweiz	CHF	0	100	100	100
OEKA Tech Automotive GmbH, Frankfurt / Main	EUR	0	100	100	25
RCP Verwaltungs GmbH, München	EUR	100	0	100	25
RCP Industriebeteiligung GmbH, München	EUR	100	0	100	25
RCP Group GmbH, München	EUR	100	0	100	100

Wegen der oben beschriebenen Änderungen innerhalb der Konzernstruktur der RCP Group GmbH sind die Bilanzzahlen sowie die Aufwendungen und Erträge des Konzerns im Berichtsjahr nur bedingt mit den Werten des Vorjahres vergleichbar.

Die RCP Group GmbH wird nicht als Tochterunternehmen in einen anderen Konzernabschluss einbezogen.

Das Eigenkapital der Sunrise Paper Holding GmbH, Sitz in Schondorf a. A, an der die RCP Group 40 % hält, beträgt zum 30.09.2023 EUR 25.240, das Jahresergebnis für das Geschäftsjahr 2022/2023 EUR 240,05.

Das Eigenkapital der AXICOM HV AG an der SHANGHAI AN SHI KONG MATERIAL TECHNOLOGY LTD beträgt zum 31. Dezember 2023 TEUR 54, das Jahresergebnis für das Geschäftsjahr 2023 betrug TEUR -423.

Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Die Abschlüsse der in den Konzernabschluss einbezogenen Unternehmen wurden nach einheitlichen Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätzen des Konzerns erstellt.

Für die Konsolidierung sind die Tochterunternehmen nach konzerneinheitlichen Grundsätzen im Zuge der Vollkonsolidierung in den Konzernabschluss aufgenommen.

Entgeltlich erworbene immaterielle Vermögensgegenstände sind zu Anschaffungskosten bilanziert und werden entsprechend ihrer Nutzungsdauer um planmäßige Abschreibungen vermindert.

Der Geschäfts- und Firmenwert wird über eine Nutzungsdauer von zehn Jahren linear abgeschrieben.

Sachanlagen sind zu Anschaffungs- oder Herstellungskosten - bei abnutzbaren Gegenständen abzüglich planmäßiger Abschreibungen - bewertet; soweit erforderlich, werden außerplanmäßige Abschreibungen vorgenommen. Die Abschreibungen auf das Sachanlagevermögen werden entsprechend dem Nutzungsverlauf grundsätzlich nach der linearen Methode vorgenommen.

Technische Anlagen und Maschinen	2 - 21 Jahre
Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	2 - 20 Jahre

Die geringwertigen Gegenstände des Anlagevermögens mit Einzelanschaffungskosten bis netto EUR 800,00 werden im Zugangsjahr voll abgeschrieben und als Abgang berücksichtigt.

Soweit voraussichtlich dauernde Wertminderungen vorliegen, werden Vermögensgegenstände des Sachanlagevermögens mit dem niedrigeren beizulegenden Wert am Abschlussstichtag angesetzt.

Die Vorräte werden zu Anschaffungs- und Herstellungskosten unter Berücksichtigung des strengen Niederstwertprinzips angesetzt.

Die Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe werden weitgehend auftragsbezogen beschafft und zu Anschaffungskosten angesetzt. Die Ermittlung der Anschaffungskosten der Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe erfolgt grundsätzlich zum gewogenen Durchschnittspreis. Die unfertigen und fertigen Erzeugnisse sind grundsätzlich auf der Basis von Einzelkalkulationen, die auf der aktuellen Betriebsabrechnung beruhen, zu Herstellungskosten bewertet, wobei neben den direkt zurechenbaren Materialeinzelkosten, Fertigungslöhnen und Sondereinzelkosten auch Fertigungs- und Materialgemeinkosten berücksichtigt werden. Das Wahlrecht zur Aktivierung von freiwilligen sozialen Leistungen und Aufwendungen für die betriebliche Altersvorsorge wird wahrgenommen.

Alle erkennbaren Risiken im Vorratsvermögen, die sich aus überdurchschnittlicher Lagerdauer, geminderter Verwertbarkeit und niedrigeren Wiederbeschaffungskosten ergeben, sind durch angemessene Abwertungen berücksichtigt. Abgesehen von handelsüblichen Eigentumsvorbehalten sind die Vorräte frei von Rechten Dritter.

Die erhaltenen Anzahlungen werden auf der Aktivseite ausgewiesen und offen von den unfertigen Erzeugnissen abgesetzt.

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände sind zum Nennwert, vermindert um erforderliche Einzelwertberichtigungen, angesetzt. Allen risikobehafteten Posten wird durch eine angemessene Pauschalwertberichtung Rechnung getragen.

Die liquiden Mittel werden mit den Nennwerten angesetzt.

Als Rechnungsabgrenzungsposten werden auf der Aktivseite Auszahlungen vor dem Stichtag ausgewiesen, soweit sie Aufwand für eine bestimmte Zeit nach diesem Tag darstellen.

Fremdwährungspositionen werden gem. § 256a HGB zum Anschaffungskurs oder zum jeweils ungünstigeren Stichtagskurs bewertet.

Die Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen werden nach versicherungsmathematischen Grundsätzen ermittelt und in Höhe des nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrags angesetzt. Die Bewertung erfolgte nach der "Projected-Unit-Credit"-Methode. Bei der Ermittlung der Rückstellung wurden die aktualisierten Sterbetafeln 2018 G von Prof. Dr. Klaus Heubeck zugrunde gelegt. Für die Abzinsung wurde für die Pensionen pauschal eine durchschnittliche Restlaufzeit von 15 Jahren unterstellt und dafür der von der Deutschen Bundesbank auf den Bilanzstichtag ermittelte durchschnittliche Marktzinssatz der vergangenen zehn Jahre von 1,81 % angesetzt; für ähnliche Verpflichtungen (Sterbegeld) wurde hingegen der durchschnittliche Marktzinssatz der vergangenen sieben Jahre von 1,66 % angesetzt. Erwartete Rentensteigerungen wurden mit 1 % bzw. 2,2 % berücksichtigt. Die Fluktuation wurde gemäß der aus den Heubeck Richttafeln abgeleiteten mittleren alters- und geschlechtsabhängigen Fluktuation abgeleitet.

Die Steuerrückstellungen und sonstigen Rückstellungen berücksichtigen alle ungewissen Verbindlichkeiten. Sie sind in der Höhe des nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrags angesetzt. Rückstellungen, mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr, wurden mit dem ihrer Restlaufzeit entsprechenden durchschnittlichen Marktzinssatz der vergangenen sieben Geschäftsjahre diskontiert.

Verbindlichkeiten sind zum Erfüllungsbetrag angesetzt.

Latente Steuern werden in Bezug auf erfolgswirksame Konsolidierungsmaßnahmen gebildet, nicht jedoch auf Differenzen aus dem erstmaligen Ansatz eines Geschäfts- oder Firmenwerts bzw. eines negativen Unterschiedsbetrags aus der Kapitalkonsolidierung. Für die Ermittlung latenter Steuern aufgrund von temporären oder permanenten Differenzen zwischen den handelsrechtlichen Wertansätzen von Vermögensgegenständen, Schulden und Rechnungsabgrenzungsposten und ihren steuerlichen Wertansätzen oder aufgrund steuerlicher Verlustvorträge werden die Beträge der sich ergebenden Steuerbe- und -entlastung mit den unternehmensindividuellen Steuersätzen im Zeitpunkt des Abbaus der Differenzen bewertet und nicht abgezinst.

Aktive und passive Steuerlatenzen werden verrechnet ausgewiesen. Ein Überhang passiver Steuerlatenzen wird in der Bilanz ausgewiesen.

Währungsumrechnung

Die Bilanzposten der in ausländischer Währung aufgestellten Jahresabschlüsse der Konzernunternehmen werden mit Ausnahme des Eigenkapitals, das zu historischen Kursen umgerechnet wird, mit dem jeweiligen Devisenkassamittelkurs des Bilanzstichtags in Euro umgerechnet. Die Aufwendungen und Erträge der in ausländischer Währung aufgestellten Jahresabschlüsse der Konzernunternehmen werden mit den monatlichen Durchschnittskursen des Geschäftsjahres umgerechnet. Die sich ergebenden Umrechnungsdifferenzen werden erfolgsneutral innerhalb des Konzerneigenkapitals im Posten "Eigenkapitaldifferenz aus Währungsumrechnung" ausgewiesen.

Die Umrechnung von Forderungen und Verbindlichkeiten in fremder Währung erfolgt grundsätzlich mit dem Devisenkassamittelkurs zum Bilanzstichtag. Bei Vermögensgegenständen und Schulden mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr werden das Realisations- und Anschaffungskostenprinzip beachtet.

Erläuterung zur Konzernbilanz

Anlagevermögen

Die Entwicklung der einzelnen Posten des Anlagevermögens unter Angabe der Abschreibungen des Geschäftsjahres wird im Anlagenspiegel (Anlage zum Anhang) dargestellt.

Im Geschäftsjahr wurde der im Vorjahr bestehende Firmenwert in Höhe von TEUR 2.005, der aus dem Erwerb des Teilkonzerns OEKA Tech resultierte, infolge des Verkaufs der Gesellschaft OEKA Tech Automotive GmbH und der damit verbundenen Entkonsolidierung des Konzerns zum 31.07.2024 ergebniswirksam aufgelöst. Im Zuge der Verschmelzung der RCP Group mit Sitz in München auf die RCP Group (vormals: PTC Technology GmbH; ihrerseits mit Wirkung zum 1. Oktober 2022 auf die Konzernmuttergesellschaft verschmolzen) ist im Berichtsjahr ein neuer Firmenwert in Höhe von TEUR 609 entstanden. Dieser reflektiert die erwarteten zukünftigen Erträge aus der Verschmelzung.

Im Geschäftsjahr erfolgte eine Abschreibung in Höhe von TEUR 487 (Vorjahr: TEUR 408) auf die Beteiligung an der SHANGHAI AN SHI KONG MATERIAL TECHNOLOGY LTD aufgrund dauernder Wertminderung.

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Von den ausgewiesenen Forderungen und sonstigen Vermögensgegenständen in Höhe von TEUR 19.693 haben TEUR 2.740 eine Restlaufzeit von über einem Jahr.

Es bestehen Forderungen gegenüber verbundenen Unternehmen in Höhe von TEUR 81 (Vorjahr: TEUR 0).

Von den zum Stichtag offenen Forderungen aus Lieferungen und Leistungen in Höhe von TEUR 17.546 waren zum Stichtag TEUR 7.061 (Vorjahr: TEUR 8.932) im Rahmen von Factoring verkauft. Die verkauften Forderungen entfallen in voller Höhe auf den Teilkonzern EnTraCo.

Eigenkapital

Die Konzernbilanz weist ein Eigenkapital von TEUR 11.065 (Vorjahr: TEUR 7.772) zuzüglich eines passiven Ausgleichspostens bzw. Unterschiedsbetrages aus der Kapitalkonsolidierung in Höhe von TEUR 22.297 (Vorjahr: TEUR 8.220) aus. Diese Bilanzpositionen belaufen sich auf insgesamt TEUR 33.362 (Vorjahr: TEUR 15.992) und machen 46,4 % der Bilanzsumme aus, was die stabile Kapitalausstattung des Konzerns unterstreicht.

Der passive Ausgleichsposten in Höhe von TEUR 7.820 (Vorjahr: TEUR 8.220) entfällt auf den Teilkonzern EnTraCo und steht im Zusammenhang mit dem Erwerb von AXICOM. Der im Berichtsjahr hinzugekommene passive Unterschiedsbetrag aus der Kapitalkonsolidierung beläuft sich auf TEUR 14.477. Dieser ergibt sich aus der Differenz zwischen den der Konzernmuttergesellschaft zurechenbaren Anteilen an den in den Konzernabschluss einbezogenen Tochterunternehmen und deren jeweiligen Eigenkapitalwerten.

Der Konzerneigenkapitalspiegel nach DRS 22 wird separat in Anlage 4 dargestellt.

Rückstellungen für Pensionen

Aus der Abzinsung der Rückstellung für Pensionen mit dem durchschnittlichen Marktzinssatz der vergangenen zehn Jahre ergibt sich im Vergleich zur Abzinsung mit dem durchschnittlichen Marktzinssatz der vergangenen sieben Jahre ein Unterschiedsbetrag in Höhe von TEUR 61 (Vorjahr: TEUR 200).

Sonstige Rückstellungen

Die sonstigen Rückstellungen im Umfang von insgesamt TEUR 20.877 (Vorjahr: TEUR 26.414) verteilen sich im Wesentlichen auf Personalrückstellungen, Rückstellungen für Altersteilzeit, Gewährleistungsrückstellungen, Rückstellungen für Risikoprojekte, Rückstellungen für ausstehende Rechnungen sowie sonstige Rückstellungen. Sie entfallen mit ca. 95 % auf den Teilkonzern EnTraCo, mit ca. 5 % auf die Muttergesellschaft und die RCP Verwaltungs GmbH.

Rückstellungen aus Risikoprojekten stellen Rückstellungen für projektspezifische Einzelrisiken (bspw. Pönale/Rollkuren) für die geschätzten Kosten zur Mängelbeseitigung dar.

Für Risiken aus Gewährleistungen wurde eine pauschale Gewährleistungsrückstellung gebildet. Für die Ermittlung des Rückstellungsbetrags wird auf Basis der tatsächlichen Gewährleistungskosten der Vergangenheit näherungsweise ein Prozentsatz bestimmt, mit Hilfe dessen die Rückstellung in Abhängigkeit der Umsatzerlöse garantiebehafteter Projekte ermittelt wird.

Ausschließlich der Erfüllung der Altersteilzeitverpflichtungen dienende, dem Zugriff aller übrigen Gläubiger entzogene, Vermögensgegenstände (Deckungsvermögen i. S. d. § 246 Abs. 2 Satz 2 HGB) wurden mit ihrem beizulegenden Zeitwert mit den Rückstellungen verrechnet.

In diesem Zusammenhang wurden im Teilkonzern EnTraCo die folgenden Beträge verrechnet:

	30.09.2023	30.09.2022
	TEUR
Sonstige Rückstellungen aus Altersteilzeit	716	1.567
Verrechnetes Deckungsvermögen	-114	-672
Summe	602	895

Die Verbindlichkeiten, gegliedert nach Restlaufzeiten, setzen sich wie folgt zusammen:

Restlaufzeiten	bis 1 Jahr TEUR	1 - 5 Jahre TEUR	ab 5 Jahre TEUR	Gesamt TEUR
gegenüber Kreditinstituten	5	9	0	14
Vorjahr	(809)	(297)	(0)	(1.106)
aus Lieferungen und Leistungen	6.311	0	0	6.311
Vorjahr	(12.226)	(0)	(0)	(12.226)
gegenüber verbundenen Unternehmen	0	0	0	0
Vorjahr	(19.038)	(0)	(0)	(19.038)
Sonstige	1.382	181	0	1.562
Vorjahr	(1.605)	(226)	(0)	(1.831)
Summe	7.698	190	0	7.888
Vorjahr	(33.678)	(523)	(0)	(34.201)

Latente Steuern

Die Auflösung der latenten Steuern im Berichtsjahr in Höhe von TEUR 2.303 resultiert im Wesentlichen aus der steuerlichen Berücksichtigung der Auflösung des passiven Ausgleichspostens, die im Vorjahr im Teilkonzern PowerTech Converter vorgenommen wurde.

Sonstige finanzielle Verpflichtungen

Es bestehen nicht bilanzierte finanzielle Verpflichtungen aus Miet- und Pachtverträgen sowie sonstigen Verträgen wie folgt:

	30.09.2023	30.09.2022 TEUR
Ver- und Entsorgungsverträge, Sonstige	1.132	13.360
Miet- und Leasingverhältnisse	1.746	7.332
	2.878	20.692

Die Konzerngesellschaften der RCP Group haben Miet- bzw. Leasingverträge hauptsächlich für Geschäfts- und Produktionsgebäude abgeschlossen, bei denen der Mietgegenstand dem Vermieter/Leasinggeber zuzuordnen ist. Es bestehen keine Verpflichtungen von mehr als fünf Jahren, und es gibt keine ungewöhnlichen Kündigungs- oder Verlängerungsoptionen.

Außerbilanzielle Geschäfte

Factoring	Zweck	Zur Beschaffung liquider Mittel zur Finanzierung der operativen Geschäftstätigkeit wurden bei der Fa. OEKA Tech Automotive GmbH laufend Forderungen aus Lieferungen und Leistungen im Rahmen eines echten Factorings verkauft. Fa. Oeka Tech Automotive wurde zum 31.07.2023 entkonsolidiert. Im Teilkonzern EnTraCo werden Forderungen im Rahmen eines unechten Factorings an den Factor angedient.
	Risiken	Finanzierungskosten des Factorings.
	Vorteile	Liquiditätsplanung wird verbessert.
Operating-Leasing	Zweck	Finanzierung des Fuhrparks/Maschinenparks und der Betriebs- und Geschäftsausstattung.
	Risiken	Zukünftige Zahlungsbelastungen.
	Vorteile	Verteilung des Zahlungsstroms.
Konsignationslagervereinbarungen	Zweck	Verringerung der Kapitalbindung durch Reduzierung der Vorratsbestände.
	Risiken	Bindung an Lieferanten und Konditionen.
	Vorteile	Kapitalfreisetzung durch verzögerten Eigentumsübergang.

Erläuterung zur Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung

1. Umsatzerlöse

Die konsolidierten Umsatzerlöse im Berichtsjahr in Höhe von TEUR 121.636 entfallen in Höhe von TEUR 109.400 auf den Teilkonzern EnTraCo, in Höhe von TEUR 9.452 auf OEKA Tech und TEUR 2.784 auf die weiteren Gesellschaften.

Die Umsatzerlöse wurden nach geographischen Märkten aufgeschlüsselt, indem sie anhand der Standorte der Empfänger segmentiert wurden:

30.09.2023 in TEUR	Teilkonzern EnTraCo	Oeka Tech	Sonstige Gesellschaften	Gesamt
Inland	64.711	3.188	2.784	70.683
Europa	16.411	5.701	0	22.113
Asien	18.963	496	0	19.459
Nordamerika	8.180	0	0	8.180
Südamerika	745	67	0	812
Australien	390	0	0	390
Summe	109.400	9.452	2.784	121.636

Die Umsätze gliedern sich nach den Geschäftsbereichen in TEUR wie folgt:

Energieversorgungssysteme zur Anwendung in Schienenfahrzeugen	10.456
Fertigung und Instandhaltung von Industrieanlagen im Bereich der Energieerzeugung und -speicherung	55.340
Elektronische und elektromechanische Komponenten	43.604
Präzisionstiefziehteile Automotive	9.452
Sonstiges	2.784
Summe	121.636

2. Sonstige betriebliche Erträge

Die sonstigen betrieblichen Erträge von TEUR 61.693 (Vj. TEUR 25.366) beinhalten im Wesentlichen Erträge aus dem Verkauf der Geschäftsbetriebe nebst der wesentlichen Vermögensgegenstände und Verbindlichkeiten der EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH), PTC Rail Services GmbH und EnTraCo Corp. USA an ABB gemäß Kaufvertrag vom 18. September 2022 sowie Erträge aus dem Verkauf des Geschäftsbetriebes samt der wesentlichen Vermögensgegenstände und Verbindlichkeiten der AB100 Corporate Services GmbH (vormals: PTC Corporate Administration GmbH) an ABB gemäß Kaufvertrag vom 3. April 2023. Durch die Abschlüsse der beiden Kaufverträge und die Ausbuchung der Buchwerte der verkauften Verbindlichkeiten wurde ein Ertrag in Höhe von TEUR 47.729 generiert.

Zudem wurde durch den Verkauf der Oeka Tech Automotive GmbH an die SteelCo GmbH sowie die Ausbuchung der Buchwerte der übertragenen Verbindlichkeiten ein Ertrag in Höhe von TEUR 4.965 erzielt.

Diesen Erträgen stehen jedoch sonstige betriebliche Aufwendungen in Höhe von TEUR 50.710 sowie eine negative Bestandsveränderung bei unfertigen und fertigen Erzeugnissen in Höhe von TEUR 9.263 infolge des Abgangs von Vermögenswerten gegenüber.

Aus der Auflösung von Gewährleistungsrückstellungen ergaben sich Erträge in Höhe von TEUR 831, aus der Auflösung von Rückstellungen für projektbezogene Einzelrisiken Erträge in Höhe von TEUR 803 und aus der Auflösung von Personal- und sonstigen Rückstellungen Erträge in Höhe von TEUR 2.275.

Unter den sonstigen betrieblichen Erträgen sind ebenfalls Erträge aus Währungsumrechnungen in Höhe von TEUR 2.804 enthalten.

Die sonstigen betrieblichen Erträge entfallen mit ca. 90 % auf den Teilkonzern EnTraCo.

3. Abschreibungen

Abschreibungen auf immaterielle Vermögensgegenstände und Sachanlagen im Konzern belaufen sich auf TEUR 2.114 und entfallen zu ca. 87 % auf den Teilkonzern EnTraCo, zu 12 % auf Oeka Tech und zu 1 % auf die Muttergesellschaft sowie die RCP Verwaltungs GmbH.

Zu den Abschreibungen auf Finanzanlagen verweisen wir auf die Ausführungen auf Seite 11.

4. Sonstige betriebliche Aufwendungen

Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen betragen TEUR 50.710 (Vorjahr: TEUR 29.464) und umfassen vor allem den Buchwertabgang der an ABB verkauften Vermögenswerte der EnTraCo GmbH (ehemals PTC Rail OEM GmbH), der PTC Rail Services GmbH und der EnTraCo Corp. USA gemäß Kaufvertrag vom 18. September 2022 sowie der AB100 Corporate Services GmbH (vormals: PTC Corporate Administration GmbH) gemäß Kaufvertrag vom 3. April 2023, was einem Betrag von TEUR 18.470 entspricht.

Die Buchwerte, der an die SteelCo GmbH veräußerten Vermögenswerte der Oeka Tech Automotive GmbH belaufen sich auf TEUR 3.810.

Die Zuführung zu den Rückstellungen für Gewährleistungen und projektbezogenen Einzelrisiken wurde mit dem Verbrauch dieser Rückstellungen verrechnet. Der Überhang der Zuführungen über den Verbräuchen beträgt TEUR 5.653.

Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen beinhalten außerdem Verluste aus Währungsdifferenzen in Höhe von TEUR 3.219 sowie Wertberichtigungen von Forderungen in Höhe von TEUR 512.

Darüber hinaus sind in den sonstigen betrieblichen Aufwendungen Rechts- und Beratungskosten, Instandhaltungsaufwendungen, Mietkosten, Versicherungsprämien, IT-Kosten, Reisekosten sowie sonstige Betriebs- und Verwaltungsaufwendungen enthalten.

Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen entfallen mit ca. 83 % auf den Teilkonzern EnTraCo.

5. Zinsen und ähnliche Aufwendungen

Das Zinsergebnis des Konzerns besteht aus Zinserträgen in Höhe von TEUR 254 und Zinsaufwendungen in Höhe von TEUR 376. Etwa 75 % der Zinsaufwendungen entfallen auf den Teilkonzern EnTraCo, während rund 25 % der Muttergesellschaft zuzuordnen sind. Zudem wurde das Zinsergebnis durch Aufwendungen aus der Abzinsung von Rückstellungen in Höhe von TEUR 96 (Vorjahr: TEUR 126) belastet.

Außergewöhnliche Aufwendungen und Erträge

Sowohl in den sonstigen betrieblichen Erträgen als auch in den sonstigen betrieblichen Aufwendungen sind außergewöhnlichen Beträge enthalten, die aus dem Erhalt des Kaufpreises sowie den Abgängen der Buchwerte aus dem Verkauf des PowerTech Converter-Geschäfts resultieren.

Erläuterung zur Konzernkapitalflussrechnung

Der Finanzmittelbestand setzt sich aus dem Bilanzposten "Kassenbestand, Guthaben bei Kreditinstituten" zusammen und beträgt zum Stichtag TEUR 31.858 (Vorjahr: TEUR 19.634).

Der Cashflow aus der operativen Geschäftstätigkeit beträgt im aktuellen Geschäftsjahr TEUR -1.122 (Vorjahr: TEUR -3.882). Der aus dem Verkauf der Geschäftsbetriebe EnTraCo GmbH (vormals: PTC Rail OEM GmbH), PTC Rail Services GmbH, AB100 Corporate Services GmbH (vormals: PTC Corporate Administration GmbH) und EnTraCo Corp. USA an ABB generierte wesentliche Cashflow wird ausgehend vom Jahresergebnis dem Investitions-Cashflow zugeordnet.

Der Cashflow aus Investitionstätigkeit beträgt TEUR 24.602 (Vorjahr: TEUR -3.932) und beinhaltet im Wesentlichen Einzahlungen aus dem Verkauf des PowerTech Converter-Geschäfts sowie Auszahlungen für Zugänge zum Konsolidierungskreis.

Der Cashflow aus Finanzierungstätigkeit beläuft sich auf TEUR -11.256 (Vorjahr: TEUR -4.901) und resultiert im Wesentlichen aus Ausschüttungen und der Tilgung von Darlehen.

Erläuterung zum Eigenkapitalspiegel

Die Veränderung des Eigenkapitals resultiert aus dem positiven Ergebnis des Geschäftsjahres in Höhe von TEUR 11.999, gemindert um die Ausschüttung an die Gesellschafter in Höhe von TEUR 9.000. Der verbleibende Teil in Höhe von TEUR 2.999 trägt zur Stärkung der Eigenkapitalbasis bei. Darüber hinaus wurde das Eigenkapital um Differenzen aus Währungsumrechnungen in Höhe von TEUR 294 angepasst.

Sonstige Angaben

Mitarbeiter

Die durchschnittliche Zahl der während des gesamten Geschäftsjahres 2023 bei den Konzerngesellschaften beschäftigten Mitarbeitern (ohne Auszubildende) betrug:

	2023	2022
Verwaltung und Vertrieb	114	184
Engineering	24	57
Kundenservice	0	54
Produktion und produktionsnahe Bereiche	362	481
Qualitätsprüfung und Logistik	39	54
Summe	539	830

Organmitglieder, Aufwendungen für Organe und Organkredite

Geschäftsführer: Radlmayr, Ulrich, Schondorf, ^* 3. Juli 1973

Ein Ausweis der Vergütung entfällt gemäß § 286 Abs. 4 HGB. Kreditvergaben bzw. Vorschusszahlungen an Mitglieder der Geschäftsführung wurden nicht gewährt.

Haftungsverhältnisse

Für die zum Stichtag im Rahmen des Factorings veräußerten Forderungen in Höhe von insgesamt TEUR 7.061 verbleibt beim Teilkonzern EnTraCo das vollständige Ausfallrisiko.

Honorar zur Abschlussprüfung des Konzernabschlusses 2023

Das im Geschäftsjahr als Aufwand erfasste Gesamthonorar des Abschlussprüfers des Konzerns beträgt für die Abschlussprüfungen, die für das Mutter- oder die Tochterunternehmen erbracht worden sind, TEUR 114.

Ergebnisverwendung

Es wird vorgeschlagen, das Ergebnis auf neue Rechnung in das Folgejahr vorzutragen.

Ereignisse nach dem Bilanzstichtag

Durch Verschmelzungsvertrag vom 14. Mai 2024 wurde die RCP Verwaltungs GmbH mit der EnTraCo GmbH zum 1. Oktober 2023 verschmolzen. Die Eintragung der Verschmelzung erfolgte am 6. Juni 2024.

Damit wurde die gesellschaftsrechtliche Neuordnung im Konzern der RCP Group GmbH im Geschäftsjahr 2023/2024 abgeschlossen.

Die im Konzern für die Geschäftsjahre 2022/2023 und 2023/2024 fortgeführten und im Teilkonzern EnTraCo zusammengefassten Einheiten SIK Peitz und AXICOM haben die gesetzten Ziele für die jeweiligen Jahre erreicht oder sogar übertroffen. Das Portfolio zeigt sich weiterhin äußerst widerstandsfähig gegenüber den makroökonomischen und geopolitischen Herausforderungen.

Zum 30. September 2024 verfügte der RCP Group Konzern über eine komfortable Liquiditätsposition mit Barmittelbeständen von TEUR 41.517.

Schondorf am Ammersee, den 19. Dezember 2024

die Geschäftsführung

Ulrich Radlmayr

Der Konzernabschluss wurde am 20. Dezember 2024 gebilligt.

	ANSCHAFFUNGS- UND HERSTELLUNGSKOSTEN
	1. Okt. 2022 EUR	Veränderung des Konsolidierungskreises EUR	Zugänge EUR	Abgänge EUR
IMMATERIELLE VERMÖGENSGEGENSTÄNDE
Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	5.579.758,75	0,00	36.932,33	5.242.557,83
Geschäfts- oder Firmenwert	2.429.901,33	608.784,48	0,00	2.004.668,60
	8.009.660,08	608.784,48	36.932,33	7.247.226,43
SACHANLAGEN
Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	1.497.502,02	4.433.143,71	-2.068,48	2.637.040,31
Technische Anlagen und Maschinen	18.323.145,25	0,00	243.107,73	8.319.413,64
Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	8.648.008,37	74.901,37	156.633,75	6.376.400,00
Geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	81.076,21	0,00	598.798,36	94.377,14
	28.549.731,85	4.508.045,08	996.471,36	17.427.231,09
FINANZANLAGEN
Anteile an verbundenen Unternehmen	648.793,69	0,00	489.897,15	0,00
Beteiligungen	0,00	0,00	251.391,75	0,00
	648.793,69	0,00	741.288,90	0,00
	37.208.185,62	5.116.829,56	1.774.692,59	24.674.457,52

	ANSCHAFFUNGS- UND HERSTELLUNGSKOSTEN
	Umbuchungen EUR	30. Sep. 2023 EUR
IMMATERIELLE VERMÖGENSGEGENSTÄNDE
Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	25.751,86	399.885,11
Geschäfts- oder Firmenwert	0,00	1.034.017,21
	25.751,86	1.433.902,32
SACHANLAGEN
Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	0,00	3.291.536,94
Technische Anlagen und Maschinen	406.056,73	10.652.896,07
Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	12.015,00	2.515.158,49
Geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	-443.823,58	141.673,85
	-25.751,85	16.601.265,35
FINANZANLAGEN
Anteile an verbundenen Unternehmen	0,00	1.138.690,84
Beteiligungen	0,00	251.391,75
	0,00	1.390.082,59
	0,01	19.425.250,26

	KUMULIERTE ABSCHREIBUNGEN
	1. Okt. 2022 EUR	Veränderung des Konsolidierungskreises EUR	Zugänge EUR
IMMATERIELLE VERMÖGENSGEGENSTÄNDE
Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	4.816.614,31	0,00	265.733,50
Geschäfts- oder Firmenwert	425.232,73	0,00	202.491,78
	5.241.847,04	0,00	468.225,28
SACHANLAGEN
Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	902.093,21	479.590,25	111.605,52
Technische Anlagen und Maschinen	13.135.977,00	0,00	1.076.035,75
Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	6.785.838,77	48.252,74	457.651,58
Geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	0,00	0,00	0,00
	20.823.908,98	527.842,99	1.645.292,85
FINANZANLAGEN
Anteile an verbundenen Unternehmen	407.945,65	0,00	487.044,48
Beteiligungen	0,00	0,00	0,00
	407.945,65	0,00	487.044,48
	26.473.701,67	527.842,99	2.600.562,61

	KUMULIERTE ABSCHREIBUNGEN
	Abgänge EUR	30. Sep. 2023 EUR
IMMATERIELLE VERMÖGENSGEGENSTÄNDE
Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	5.003.093,77	79.254,04
Geschäfts- oder Firmenwert	202.491,78	425.232,73
	5.205.585,55	504.486,77
SACHANLAGEN
Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	1.496.828,68	-3.539,70
Technische Anlagen und Maschinen	6.624.696,68	7.587.316,07
Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	5.223.350,05	2.068.393,04
Geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	0,00	0,00
	13.344.875,41	9.652.169,41
FINANZANLAGEN
Anteile an verbundenen Unternehmen	0,00	894.990,13
Beteiligungen	0,00	0,00
	0,00	894.990,13
	18.550.460,96	11.051.646,31

	NETTOBUCHWERTE
	30. Sep. 2023 EUR	30. Sep. 2022 EUR
IMMATERIELLE VERMÖGENSGEGENSTÄNDE
Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	320.631,07	763.144,44
Geschäfts- oder Firmenwert	608.784,48	2.004.668,60
	929.415,55	2.767.813,04
SACHANLAGEN
Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	3.295.076,64	595.408,81
Technische Anlagen und Maschinen	3.065.580,00	5.187.168,25
Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	446.765,45	1.862.169,60
Geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	141.673,85	81.076,21
	6.949.095,94	7.725.822,87
FINANZANLAGEN
Anteile an verbundenen Unternehmen	243.700,71	240.848,04
Beteiligungen	251.391,75	0,00
	495.092,46	240.848,04
	8.373.603,95	10.734.483,95

Bestätigungsvermerk des unabhängigen Abschlussprüfers

An die RCP Group GmbH, München

Prüfungsurteile

Wir haben den Konzernabschluss der RCP Group GmbH, München, und ihrer Tochtergesellschaften (der Konzern) - bestehend aus der Konzernbilanz zum 30. September 2023, der Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung, dem Konzerneigenkapitalspiegel und der Konzernkapitalflussrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Oktober 2022 bis zum 30. September 2023 sowie dem Konzernanhang, einschließlich der Darstellung der Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden - geprüft. Darüber hinaus haben wir den Konzernlagebericht der RCP Group GmbH, München, für das Geschäftsjahr vom 1. Oktober 2022 bis zum 30. September 2023 geprüft.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse

•

entspricht der beigefügte Konzernabschluss in allen wesentlichen Belangen den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens- und Finanzlage des Konzerns zum 30. September 2023 sowie seiner Ertragslage für das Geschäftsjahr vom 1. Oktober 2022 bis zum 30. September 2023 und

•

vermittelt der beigefügte Konzernlagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns. In allen wesentlichen Belangen steht dieser Konzernlagebericht in Einklang mit dem Konzernabschluss, entspricht den deutschen gesetzlichen Vorschriften und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Gemäß § 322 Abs. 3 Satz 1 HGB erklären wir, dass unsere Prüfung zu keinen Einwendungen gegen die Ordnungsmäßigkeit des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts geführt hat.

Grundlage für die Prüfungsurteile

Wir haben unsere Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt "Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von den Konzernunternehmen unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfung- nachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zum Konzernabschluss und zum Konzernlagebericht zu dienen.

Verantwortung der gesetzlichen Vertreter für den Konzernabschluss und den Konzernlagebericht

Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Konzernabschlusses, der den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften in allen wesentlichen Belangen entspricht, und dafür, dass der Konzernabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns vermittelt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie in Übereinstimmung mit den deutschen Grundsätzen ordnungsmäßiger Buchführung als notwendig bestimmt haben, um die Aufstellung eines Konzernabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen (d. h. Manipulationen der Rechnungslegung und Vermögensschädigungen) oder Irrtümern ist.

Bei der Aufstellung des Konzernabschlusses sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit des Konzerns zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen. Des Weiteren haben sie die Verantwortung, Sachverhalte in Zusammenhang mit der Fortführung der Unternehmenstätigkeit, sofern einschlägig, anzugeben. Darüber hinaus sind sie dafür verantwortlich, auf der Grundlage des Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu bilanzieren, sofern dem nicht tatsächliche oder rechtliche Gegebenheiten entgegenstehen.

Außerdem sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Aufstellung des Konzernlageberichts, der insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Konzernabschluss in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Vorkehrungen und Maßnahmen (Systeme), die sie als notwendig erachtet haben, um die Aufstellung eines Konzernlageberichts in Übereinstimmung mit den anzuwendenden deutschen gesetzlichen Vorschriften zu ermöglichen, und um ausreichende geeignete Nachweise für die Aussagen im Konzernlagebericht erbringen zu können.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts

Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Konzernabschluss als Ganzes frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern ist, und ob der Konzernlagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Konzernabschluss sowie mit den bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnissen in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt, sowie einen Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unsere Prüfungsurteile zum Konzernabschluss und zum Konzernlagebericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus dolosen Handlungen oder Irrtümern resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Konzernabschlusses und Konzernlageberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.

Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus

•	identifizieren und beurteilen wir die Risiken wesentlicher falscher Darstellungen im Konzernabschluss und im Konzernlagebericht aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern, planen und führen Prüfungshandlungen als Reaktion auf diese Risiken durch sowie erlangen Prüfungsnachweise, die ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zu dienen. Das Risiko, dass aus dolosen Handlungen resultierende wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, ist höher als das Risiko, dass aus Irrtümern resultierende wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, da dolose Handlungen kollusives Zusammenwirken, Fälschungen, beabsichtigte Unvollständigkeiten, irreführende Darstellungen bzw. das Außerkraftsetzen interner Kontrollen beinhalten können.
•	gewinnen wir ein Verständnis von dem für die Prüfung des Konzernabschlusses relevanten internen Kontrollsystems und den für die Prüfung des Konzernlageberichts relevanten Vorkehrungen und Maßnahmen, um Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständen angemessen sind, jedoch nicht mit dem Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit dieser Systeme abzugeben.
•	beurteilen wir die Angemessenheit der von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsmethoden sowie die Vertretbarkeit der von den gesetzlichen Vertretern dargestellten geschätzten Werte und damit zusammenhängenden Angaben.
•	ziehen wir Schlussfolgerungen über die Angemessenheit des von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit sowie, auf der Grundlage der erlangten Prüfungsnachweise, ob eine wesentliche Unsicherheit im Zusammenhang mit Ereignissen oder Gegebenheiten besteht, die bedeutsame Zweifel an der Fähigkeit des Konzerns zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit aufwerfen können. Falls wir zu dem Schluss kommen, dass eine wesentliche Unsicherheit besteht, sind wir verpflichtet, im Bestätigungsvermerk auf die dazugehörigen Angaben im Konzernabschluss und im Konzernlagebericht aufmerksam zu machen oder, falls diese Angaben unangemessen sind, unser jeweiliges Prüfungsurteil zu modifizieren. Wir ziehen unsere Schlussfolgerungen auf der Grundlage der bis zum Datum unseres Bestätigungsvermerks erlangten Prüfungsnachweise. Zukünftige Ereignisse oder Gegebenheiten können jedoch dazu führen, dass der Konzern seine Unternehmenstätigkeit nicht mehr fortführen kann.
•	beurteilen wir Darstellung, Aufbau und Inhalt des Konzernabschlusses insgesamt einschließlich der Angaben sowie ob der Konzernabschluss die zugrunde liegenden Geschäftsvorfälle und Ereignisse so darstellt, dass der Konzernabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns vermittelt.
•	holen wir ausreichende geeignete Prüfungsnachweise für die Rechnungslegungsinformationen der Unternehmen oder Geschäftstätigkeiten innerhalb des Konzerns ein, um Prüfungsurteile zum Konzernabschluss und zum Konzernlagebericht abzugeben. Wir sind verantwortlich für die Anleitung, Beaufsichtigung und Durchführung der Konzernabschlussprüfung. Wir tragen die alleinige Verantwortung für unsere Prüfungsurteile.
•	beurteilen wir den Einklang des Konzernlageberichts mit dem Konzernabschluss, seine Gesetzesentsprechung und das von ihm vermittelte Bild von der Lage des Konzerns.
•	führen wir Prüfungshandlungen zu den von den gesetzlichen Vertretern dargestellten zukunftsorientierten Angaben im Konzernlagebericht durch. Auf Basis ausreichender geeigneter Prüfungsnachweise vollziehen wir dabei insbesondere die den zukunftsorientierten Angaben von den gesetzlichen Vertretern zugrunde gelegten bedeutsamen Annahmen nach und beurteilen die sachgerechte Ableitung der zukunftsorientierten Angaben aus diesen Annahmen. Ein eigenständiges Prüfungsurteil zu den zukunftsorientierten Angaben sowie zu den zugrunde liegenden Annahmen geben wir nicht ab. Es besteht ein erhebliches unvermeidbares Risiko, dass künftige Ereignisse wesentlich von den zukunftsorientierten Angaben abweichen.

Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen unter anderem den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger bedeutsamer Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.

München, 20. Dezember 2024

GKK PARTNERS Audit GmbH
Wirtschaftsprüfungsgesellschaft

Thomas Stüllein, Wirtschaftsprüfer

Nora Pott, Wirtschaftsprüferin

Konzernkapitalflussrechnung für das Geschäftsjahr 2022/23

RCP Group GmbH, München

	2022/23		2021/22
	TEUR	TEUR	TEUR
Konzernjahresüberschuss	11.999		8.923
+ Abschreibungen auf Gegenstände des Anlagevermögens	2.601		3.438
+ / - Zunahme/Abnahme der Rückstellungen	5.364		-8.074
- Sonstige zahlungsunwirksame Erträge	-294		-7.252
+ / - Abnahme/Zunahme der Vorräte, der Forderungen aus Lieferungen und Leistungen sowie anderer Aktiva (die nicht der Investitions- oder Finanzierungstätigkeit zuzuordnen sind)	6.861		-866
- Abnahme der Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen sowie anderer Passiva (die nicht der Investitions- oder Finanzierungstätigkeit zuzuordnen sind)	-3.545		-3.610
- Gewinn aus dem Abgang von Gegenständen des Anlagevermögens	-24.672		0
- / + Zinserträge/Zinsaufwendungen	-44		1.003
- Sonstige Beteiligungserträge	-654		0
+ Ertragsteueraufwand	8.248		3.696
- Ertragsteuerzahlungen	-6.986		-1.140
= Cash-Flow aus der laufenden Geschäftstätigkeit		-1.122	-3.882
- Auszahlungen für Investitionen in das immaterielle Anlagevermögen	-37		-393
+ Einzahlungen aus Abgängen von Gegenständen des Sachanlagevermögens	2.100		58
- Auszahlungen für Investitionen in das Sachanlagevermögen	-996		-1.145
+ Einzahlungen aus Abgängen von Gegenständen des Finanzanlagevermögens	241		1
- Auszahlungen für Investitionen in das Finanzanlagevermögen	-740		-497
- Auszahlungen für Zugänge zum Konsolidierungskreis	-8.588		0
+ Einzahlungen aus dem Veräußerung von Geschäftsbetrieben	32.140		0
- Auszahlungen aus der Veräußerung von Geschäftsbetrieben	0		-2.000
+ Erhaltene Zinsen	482		44
= Cash-Flow aus der Investitionstätigkeit		24.602	-3.932
+ Einzahlungen aus der Aufnahme von (Finanz-)Krediten	0		698
- Auszahlungen aus der Tilgung von (Finanz-)Krediten	-1.880		-3.651
- Gezahlte Zinsen	-376		-1.048
- Gezahlte Dividenden an Gesellschafter des Mutterunternehmens	-9.000		-900
= Cash-Flow aus der Finanzierungstätigkeit		-11.256	-4.901
Zahlungswirksame Veränderung des Finanzmittelfonds		12.224	-12.715
+ / - Wechselkurs- und bewertungsbedingte Änderungen des Finanzmittelfonds	0		209
+ Finanzmittelfonds am Anfang der Periode	19.634		32.140
= Finanzmittelfonds am Ende der Periode		31.858	19.634
Zusammensetzung des Finanzmittelfonds am Ende der Periode
+ Zahlungsmittel		31.858	19.634
		31.858	19.634

Konzern-Eigenkapitalspiegel 2022 nach DRS 22	Gezeichnetes Kapital
Werte in EUR	gezeichnetes Kapital	eigene Anteile	nicht eingeforderte austehende Einlagen	Summe
Stand 30.09.2022	25.000,00			25.000,00
Kapitalerhöhung/-herabsetzung z.B.
Ausgabe an Anteilen
Erwerb/Veräußerung eigener Anteile
Kapitalerhöhung aus Gesellschaftsmitteln
Einforderung/Einzahlung bisher nicht eingeforderter Einlagen
Ausschüttungen
Währungsumrechnung
übrige sonstige Veränderungen
übrige Veränderungen
Änderungen des Konsolidierungskreises
Konzernjahresüberschuss/-fehlbetrag
Stand 30.09.2023	25.000,00			25.000,00

Konzern-Eigenkapitalspiegel 2022 nach DRS 22	Rücklagen
Werte in EUR	Kapitalrücklage nach § 272 Abs. 2 Nr. 1-3 HGB	nach § 272 Abs. 2 Nr. 4 HGB	Summe	Summe
Stand 30.09.2022		1.016.184,87	1.016.184,87	1.016.184,87
Kapitalerhöhung/-herabsetzung z.B.
Ausgabe an Anteilen
Erwerb/Veräußerung eigener Anteile
Kapitalerhöhung aus Gesellschaftsmitteln
Einforderung/Einzahlung bisher nicht eingeforderter Einlagen
Ausschüttungen
Währungsumrechnung
übrige sonstige Veränderungen
übrige Veränderungen
Änderungen des Konsolidierungskreises
Konzernjahresüberschuss/-fehlbetrag
Stand 30.09.2023		1.016.184,87	1.016.184,87	1.016.184,87

Konzern-Eigenkapitalspiegel 2022 nach DRS 22 Werte in EUR	Eigenkapitaldifferenz aus Währungsumrechnung	Gewinnvortrag/ Verlustvortrag	Konzernjahresüberschuss/-fehlbetrag, der dem Mutterunternehmen zuzurechnen ist
Stand 30.09.2022	-505.339,34	7.236.627,69
Kapitalerhöhung/-herabsetzung z.B.
Ausgabe an Anteilen
Erwerb/Veräußerung eigener Anteile
Kapitalerhöhung aus Gesellschaftsmitteln
Einforderung/Einzahlung bisher nicht eingeforderter Einlagen
Ausschüttungen			-9.000.000,00
Währungsumrechnung	293.529,13
übrige sonstige Veränderungen
übrige Veränderungen
Änderungen des Konsolidierungskreises
Konzernjahresüberschuss/-fehlbetrag			11.998.683,54
Stand 30.09.2023	-211.810,21	7.236.627,69	2.998.683,54

Konzern-Eigenkapitalspiegel 2022 nach DRS 22 Werte in EUR	Summe	Konzerneigenkapital Summe
Stand 30.09.2022	6.731.288,36	7.772.473,23
Kapitalerhöhung/-herabsetzung z.B.
Ausgabe an Anteilen
Erwerb/Veräußerung eigener Anteile
Kapitalerhöhung aus Gesellschaftsmitteln
Einforderung/Einzahlung bisher nicht eingeforderter Einlagen
Ausschüttungen	-9.000.000,00	-9.000.000,00
Währungsumrechnung	293.529,13	293.529,13
übrige sonstige Veränderungen
übrige Veränderungen
Änderungen des Konsolidierungskreises
Konzernjahresüberschuss/-fehlbetrag	11.998.683,54	11.998.683,54
Stand 30.09.2023	10.023.501,03	11.064.685,90