MIP Pharma Holding GmbH

Saarbrücken

Konzernabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.07.2021 bis zum 30.06.2022

Konzernbilanz zum 30. Juni 2022

AKTIVA

	TEUR	TEUR	Stand 30.6.2022 TEUR	Stand 30.6.2021 TEUR
A. Anlagevermögen
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
1. Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte	3.909			4.314
2. Vertragsbeziehungen	0			478
		3.909		4.792
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	23.624			24.808
2. Technische Anlagen und Maschinen	1.715			3.227
3. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	1.711			1.827
4. Geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	665			0
		27.715		29.862
			31.624	34.654
B. Umlaufvermögen
I. Vorräte
1. Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe	4.476			3.197
2. Unfertige Erzeugnisse	5.166			4.303
3. Fertige Erzeugnisse und Waren	9.347			7.386
4. Geleistete Anzahlungen	1.357			36
		20.346		14.922
II. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände
1. Forderungen aus Lieferungen und Leistungen	7.436			4.837
2. Forderungen gegen Gesellschafter	0			4
3. Sonstige Vermögensgegenstände	2.947			3.236
		10.383		8.077
III. Kassenbestand, Guthaben bei Kreditinstituten		4.806		4.188
			35.535	27.187
C. Rechnungsabgrenzungsposten			466	480
D. Aktive latente Steuern			2.091	0
E. Nicht durch Eigenkapital gedeckter Fehlbetrag			0	1.650
			69.716	63.971
PASSIVA
		TEUR	Stand 30.6.2022 TEUR	Stand 30.6.2021 TEUR
A. Eigenkapital
I. Gezeichnetes Kapital		25		25
II. Kapitalrücklagen		5.575		5.580
III. Eigenkapitaldifferenz aus Währungsumrechnung		-382		19
IV. Verlustvortrag		-7.274		0
V. Konzern-Jahresüberschuss/-fehlbetrag		2.511		-7.274
VI. Nicht durch Eigenkapital gedeckter Fehlbetrag		0		1.650
			455	0
B. Passivischer Unterschiedsbetrag			14.633	14.735
C. Rückstellungen
1. Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen		2.382		2.516
2. Steuerrückstellungen		115		1.122
3. Sonstige Rückstellungen		3.960		2.009
			6.457	5.647
D. Verbindlichkeiten
1. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten		29.213		28.050
2. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen		5.575		2.733
3. Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern		9.074		9.000
4. Sonstige Verbindlichkeiten		2.127		705
			45.989	40.488
E. Rechnungsabgrenzungsposten			9	28
F. Passive latente Steuern			2.173	3.073
			69.716	63.971

Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung für das Geschäftsjahr 2021/2022

	TEUR	2021/2022 TEUR	2020/2021 TEUR
1. Umsatzerlöse		45.543	26.111
2. Veränderung des Bestands an unfertigen Leistungen		3.074	-4.471
3. Sonstige betriebliche Erträge		1.831	845
4. Materialaufwand
a) Aufwendungen für Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe	12.615		6.132
b) Aufwendungen für bezogene Leistungen	8.386		4.157
		21.001	10.289
5. Personalaufwand
a) Löhne und Gehälter	10.374		6.120
b) Soziale Abgaben und Aufwendungen für Altersversorgung und für Unterstützung	1.768		1.075
		12.142	7.195
6. Abschreibungen auf immaterielle Vermögensgegenstände des Anlagevermögens und Sachanlagen		5.273	4.680
7. Sonstige betriebliche Aufwendungen		10.649	8.352
davon aus Währungsumrechnung: TEUR 158 (Vorjahr: TEUR 141)
8. Sonstige Zinsen und ähnliche Erträge		67	3
9. Zinsen und ähnliche Aufwendungen		947	657
davon aus der Abzinsung von Rückstellungen: TEUR 203 (Vorjahr: TEUR 203)
10. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag		-2.137	-1.533
11. Ergebnis nach Steuern		2.640	-7.152
12. Sonstige Steuern		129	122
13. Konzern-Jahresüberschuss/-fehlbetrag		2.511	-7.274

Konzernanhang für das Geschäftsjahr 2021/2022

a) Allgemeine Angaben

Mit Gesellschaftsvertrag vom 6. Juli 2020 und Sitz in Berlin wurde die aptus 1616. GmbH gegründet. Mit dem am 10. Juli 2020 neu gefassten Gesellschaftsvertrag wurde die Gesellschaft in Mellifera Siebenunddreißigste Beteiligungsgesellschaft mbH umfirmiert. Der Firmenname wurde erneut mit Beschluss der Gesellschafterversammlung vom 10. November 2020 in MIP Pharma Holding GmbH geändert und der Sitz am 1. März 2021 nach Saarbrücken verlegt.

Die MIP Pharma Holding GmbH hat ihr Handelsgewerbe am 1. Juli 2020 aufgenommen und gem. § 242 Abs. 1 HGB zu diesem Zeitpunkt eine Eröffnungsbilanz aufgestellt.

Die MIP Pharma Holding GmbH hat nach den Vorschriften des HGB einen Einzelabschluss und als Mutterunternehmen zum 30.06.2022 einen Konzernabschluss aufgestellt.

Gemäß § 297 Abs. 1 HGB besteht der Konzernabschluss aus der Konzernbilanz, der Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung, dem Konzernanhang, der Konzern-Kapitalflussrechnung und dem Konzerneigenkapitalspiegel. Der Konzernabschluss wird gemäß § 298 Abs. 1 i. V. m. § 244 HGB in Euro aufgestellt.

Das Geschäftsjahr für den Konzern endet zum 30.06. eines jeden Jahres. Ebenso enden die Geschäftsjahre der nationalen sowie überwiegend der internationalen Tochtergesellschaften jeweils zum 30.06. eines jeden Jahres.

Bei folgenden internationalen Tochtergesellschaften der MIP Pharma GmbH endet das Geschäftsjahr jeweils zum 31.12. eines jeden Jahres.

―	MIP Pharma EOOD, Bulgarien
―	MIP Pharma Austria GmbH, Österreich
―	MIP Pharma Croatia d.o.o., Kroatien
―	MIP Pharma d.o.o., Serbien
―	MIP Pharma CG d.o.o., Montenegro
―	MIP Pharma Norge AS, Norwegen
―	MIP Pharma Romania S.R.L, Rumänien

Für diese Gesellschaften wurden Zwischenabschlüsse zum 30.06.2022 erstellt.

Die MIP Pharma Holding GmbH ist als Tochterunternehmen in den Konzernabschluss der Mellifera Sechsunddreißigste Beteiligungsgesellschaft mbH, Berlin einbezogen, die den Konzernabschluss für den kleinsten und größten Kreis von Unternehmen aufstellt. Der Konzernabschluss wird im Bundesanzeiger offengelegt.

b) Angaben zur Identifikation des Mutterunternehmens laut Registergericht

Firmenname laut Registergericht:	MIP Pharma Holding GmbH
Firmensitz laut Registergericht:	Saarbrücken
Registereintrag:	Handelsregister
Registergericht:	Saarbrücken
Register-Nr.:	HRB 10 69 42

c) Konsolidierungskreis

Der Konsolidierungskreis besteht neben der MIP Pharma Holding GmbH aus folgenden Unternehmen, die nach den Grundsätzen der Vollkonsolidierung (verbundene Unternehmen) in den Konzernabschluss einbezogen werden:

Name	Sitz	Anteil am Kapital 2020/2021
MIP Pharma Holding GmbH	Saarbrücken
CNP Pharma GmbH	Fürstenzell	100 % über MIP Pharma Holding
Chephasaar Chem.-pharm. Fabrik GmbH	St. Ingbert	100 % über MIP Pharma Holding
Rosen Pharma GmbH	St. Ingbert	100 % über MIP Pharma Holding
MIP Pharma GmbH	Blieskastel	100 % über MIP Pharma Holding
MIP Pharma Polska Sp. z.o.o., Polen	Danzig	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma d.o.o. Serbien	Belgrad	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma EOOD, Bulgarien	Plovdiv	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma Austria GmbH, Österreich	Innsbruck	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma Romania S.R.L, Rumänien	Bukarest	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma Latvija SIA, Lettland	Riga	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma Lietuva UAB, Litauen	Vilnius	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma OÜ, Estland	Tallinn	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma Suomi Oy, Finnland	Helsinki	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma Croatia d.o.o., Kroatien	Zagreb	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma CG d.o.o., Montenegro	Podgorica	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma Danmark Aps, Dänemark	Hellerup	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma Sverige AB, Schweden	Malmö	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma Norge AS, Norwegen	Oslo	100 % über MIP Pharma
MIP Pharma France SARL, Frankreich	Oeting	100 % über MIP Pharma

Die MIP Pharma R-S d.o.o. in Bosnien, wurde am 16. Dezember 2021 liquidiert.

d) Konsolidierungsmethoden

Bei der Erstellung des Konzernabschlusses wurden die Konzernrechnungslegungsvorschriften des HGB angewandt.

Die in den Konzernabschluss einbezogenen Unternehmen erstellen ihre Einzelabschlüsse nach einheitlichen Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden. Sofern sich aus Besonderheiten innerhalb der jeweiligen Einzelabschlüsse unterschiedliche Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden ergaben, wurden diese durch die Überleitung in die HB II des jeweiligen Einzelabschlusses auf die Vorschriften des deutschen Handelsrechts an die Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze der Muttergesellschaft angepasst.

a) Kapitalkonsolidierung

Mit notariell beurkundeten Anteilskaufvertrag vom 16. Juli 2020 hat die MIP Pharma Holding sämtliche Anteile an der MIP - Holding GmbH, Blieskastel (vormals Icking; mit Verschmelzungsvertrag vom 17. Mai 2021 auf die MIP Pharma Holding verschmolzen), sowie der CNP Pharma GmbH, Fürstenzell, erworben unter Berücksichtigung von aufschiebenden Bedingungen, die zum 12. November 2020 erfüllt wurden. Die erstmalige Einbeziehung der Anteile an der MIP - Holding GmbH und der CNP Pharma GmbH in den Konzernabschluss der MIP Pharma Holding GmbH erfolgte gemäß DRS 23.11 auf Basis der Zwischenabschlüsse zum 31. Oktober 2020 unter Berücksichtigung wesentlicher zwischenzeitlicher Vorgänge bis zum 12. November 2020.

Dabei wurde der Wertansatz der dem Mutterunternehmen gehörenden Anteile mit den auf diese Anteile entfallenden Betrag des Eigenkapitals der Tochterunternehmen unter Anwendung der Neubewertungsmethode verrechnet. Das Eigenkapital wurde demnach mit dem Betrag angesetzt, der dem zum Konsolidierungszeitpunkt beizulegenden Zeitwert der in den Konzernabschluss aufzunehmenden Vermögensgegenstände, Schulden und Rechnungsabgrenzungsposten entsprach.

Der sich aus der Kapitalkonsolidierung ergebende passivische Unterschiedsbetrag, zum 30.06.2022, in Höhe von TEUR 14.663 hat aufgrund der gegebenen Konditionen im Anteilskaufvertrag einen Eigenkapitalcharakter. Er wird gem. § 309 Abs. 2 HGB i.V.m. DRS 23.145 planmäßig über die gewichtete durchschnittliche Rechtnutzungsdauer der erworbenen abnutzungsbaren Vermögensgegenstände von 15 Jahren ertragswirksam aufgelöst.

b) Schuldenkonsolidierung

Gemäß § 303 Abs. 1 HGB wurden Forderungen und Verbindlichkeiten zwischen den in den Konzernabschluss einbezogenen Unternehmen eliminiert.

Sich im Rahmen der Schuldenkonsolidierung ergebende Währungsumrechnungsdifferenzen werden über die Rücklage für Währungsumrechnung abgebildet.

c) Aufwands- und Ertragskonsolidierung

Die Aufwands- und Ertragskonsolidierung wurde nach den Vorschriften des § 305 Abs. 1 und 2 HGB durch Verrechnung der Umsatzerlöse und sonstigen betrieblichen Erträge zwischen den Konzernunternehmen mit den auf sie entfallenden Aufwendungen vorgenommen. Die Zinsen und ähnliche Erträge bzw. Beteiligungserträge wurden ebenso mit den entsprechenden Aufwendungen verrechnet.

Sich im Rahmen der Aufwands- und Ertragskonsolidierung ergebende Währungsumrechnungsdifferenzen werden über die Rücklage für Währungsumrechnung abgebildet.

d) Eliminierung von Zwischenergebnissen

Zum Bilanzstichtag waren in den konzerneigenen Lieferungen und Leistungen Zwischengewinne in Höhe von TEUR 252 zu eliminieren (VJ TEUR 260 eliminiert).

Sich im Rahmen der Zwischenergebniseliminierung ergebende Währungsumrechnungsdifferenzen werden über die Rücklage für Währungsumrechnung abgebildet.

e) Währungsumrechnung

Die Posten der Konzern-Gewinn- und -Verlustrechnung wurden zu den Kursen des Transaktionszeitpunktes (angenähert durch Tagesdurchschnittskurse) in Euro umgerechnet.

Aus Fremdwährungsaktivitäten resultierende Vermögensgegenstände und Schulden wurden grundsätzlich mit dem Devisenkassamittelkurs zum Bilanzstichtag umgerechnet.

In dem vorliegenden Konzernabschluss wurden die auf fremde Währung lautenden Abschlüsse ausländischer Tochterunternehmen mit Sitz in einem Staat außerhalb der Euro-Zone nach § 308a HGB nach der modifizierten Stichtagskursmethode in Euro umgerechnet. Durch Anwendung der modifizierten Stichtagskursmethode wurden die Aktiv- und Passivposten der in ausländischer Währung aufgestellten Jahres- und Zwischenabschlüsse mit Ausnahme des Eigenkapitals, welches zum Erstkonsolidierungszeitpunkt 12. November 2020 umgerechnet wurde, zum Devisenkassamittelkurs am Bilanzstichtag in Euro umgerechnet. Die sich ergebende Umrechnungsdifferenz wurde innerhalb des Konzerneigenkapitals nach den Rücklagen unter dem Posten "Eigenkapitaldifferenz aus Währungsumrechnung" ausgewiesen. Die für den Konzern wichtigsten Währungen haben sich im Berichtsjahr wie folgt verändert (Basis jeweils 1 Euro).

	Stichtagskurs		Durchschnittskurs
	30.06.2022	30.06.2021
Zloty (PLN)	4,6848	4,5204	4,61320
Dinar (RSD)	117,3912	116,9592	117,5527
Lew (BGN)	1,9558	1,9558	1,9558

Bei der Ermittlung des Durchschnittskurses wurde das gesamte Geschäftsjahr zugrunde gelegt.

e) Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

a) Allgemeines

Der Konzernabschluss für das Geschäftsjahr 2021/22 ist nach den Rechnungsvorschriften des HGB aufgestellt worden. Die ergänzenden Vorschriften der §§ 290 ff. HGB wurden beachtet. Für die Gewinn- und Verlustrechnung wurde das Gesamtkostenverfahren angewandt.

b) Einzelne Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Anlagevermögen

Erworbene immaterielle Vermögensgegenstände sind zu Anschaffungskosten, vermindert um planmäßige, lineare Abschreibungen angesetzt. Im Rahmen des zum 12. November 2020 vollzogenen Unternehmenserwerbs wurden unter anderem Arzneimittelzulassungen bzw. ein bestehender Auftragsbestand erworben. Die genannten Arzneimittelzulassungen werden über eine Laufzeit von 10 bis 15 Jahren und der Auftragsbestand über einen Zeitraum von 12 Monaten linear abgeschrieben.

Das Sachanlagevermögen ist zu Anschaffungs- und Herstellkosten, vermindert um planmäßige, lineare Abschreibungen bewertet. Im Zugangsjahr kam die zeitanteilige Abschreibung zum Ansatz. Wirtschaftsgüter bis zu einem Wert von 800,00 Euro netto werden sofort und in voller Höhe abgeschrieben.

Bei den erworbenen immateriellen Vermögensgegenständen und den Sachanlagen wurden folgende Nutzungsdauern zugrunde gelegt:

Immaterielle Vermögensgegenstände	1 bis 15 Jahre
Gebäude	5 bis 24 Jahre
Technische Anlagen und Maschinen	2 bis 12 Jahre
Andere Anlagen, Betriebs und Geschäftsausstattung	1 bis 13 Jahre

Umlaufvermögen

Die Bewertung der Vorräte erfolgte zu Anschaffungs- oder Herstellungskosten bzw. dem niedrigeren beizulegenden Wert am Abschlussstichtag.

Die Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe sind nach dem strengen Niederstwertprinzip bilanziert. Bestände, deren Verwertbarkeit eingeschränkt war, wurden nicht bewertet.

Für die Bewertung der fertigen Erzeugnisse wurden Einzelkalkulationen zugrunde gelegt. Diese beruhen auf der internen Kostenrechnung und enthalten Material- und Fertigungseinzelkosten, Sondereinzelkosten der Fertigung sowie angemessene Teile der notwendigen Material- und Fertigungsgemeinkosten und des Werteverzehrs des Anlagevermögens zuzüglich eines angemessenen Gemeinkostenzuschlages der Verwaltungskosten. Die Bewertung erfolgte unter Beachtung des strengen Niederstwertprinzips.

Alle erkennbaren Risiken im Vorratsvermögen, die sich aus überdurchschnittlicher Lagerdauer und geminderter Verwertbarkeit ergeben, sind durch angemessene Abwertungen berücksichtigt. Artikel mit einem Verfallsdatum von unter 6 Monaten wurden unter Annahme der Unverkäuflichkeit zu 100 % abgewertet.

Die Bewertung der unfertigen Erzeugnisse erfolgte entsprechend dem Fertigungsgrad der Erzeugnisse analog zur Bewertung der Fertigerzeugnisse.

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände wurden zu Nennwerten angesetzt. Für Ausfallrisiken wurden angemessene Wertberichtigungen gebildet.

Der Ausweis der liquiden Mittel erfolgte zum Nennwert.

Der aktive Rechnungsabgrenzungsposten nach § 250 Abs. 1 HGB beinhaltet im Voraus bezahlten Aufwand für eine bestimmte Zeit nach Bilanzstichtag.

Latente Steuern

Für die Ermittlung latenter Steuern aufgrund von temporären oder quasi-permanenten Differenzen zwischen den handelsrechtlichen Wertansätzen von Vermögensgegenständen, Schulden und Rechnungsabgrenzungsposten und ihren steuerlichen Wertansätzen oder aufgrund steuerlicher Verlustvorträge werden die Beträge der sich ergebenden Steuerbe- und -entlastung mit den unternehmensindividuellen Steuersätzen für die Ertragsteuern von 30 % im Zeitpunkt des Abbaus der Differenzen angesetzt und nicht abgezinst. Dabei werden auch Differenzen, die auf Konsolidierungsmaßnahmen gemäß den §§ 300 bis 307 HGB beruhen, berücksichtigt, nicht jedoch Differenzen aus dem erstmaligen Ansatz eines Geschäfts- oder Firmenwerts bzw. eines negativen Unterschiedsbetrags aus der Kapitalkonsolidierung. Im Geschäftsjahr 2021/2022 macht die Gesellschaft erstmalig vom Wahlrecht Gebrauch aktive latente Steuern, die aus Differenzen in den Jahresabschlüssen der konsolidierten Unternehmen resultieren sowie auf steuerliche Verlustvorträge entfallen, zu aktivieren.

Rückstellungen

Die Steuerrückstellungen und die sonstigen Rückstellungen sind für alle erkennbaren Risiken und ungewissen Verpflichtungen in Höhe des Erfüllungsbetrages gebildet.

Verbindlichkeiten

Die Verbindlichkeiten sind zu ihren Erfüllungsbeträgen bilanziert.

Passiver Unterschiedsbetrag

Der passive Unterschiedsbetrag vor Auflösung erhöhte sich im Geschäftsjahr nachträglich aufgrund eines geändert ergangenen Grunderwerbsteuerbescheides um TEUR 992 auf TEUR 16.368. Er wurde im Geschäftsjahr 2021/22 mit TEUR 1.094 (VJ TEUR 641) ertragswirksam aufgelöst und beträgt zum Stichtag TEUR 14.633.

f) Bilanzerläuterungen

a) Anlagevermögen

Die Darstellung des Anlagevermögens, ausgehend von den Anschaffungs- und Herstellungskosten ergibt sich aus dem in der Anlage zum Anhang erstellten Konzernanlagenspiegel.

b) Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Alle Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände weisen eine Restlaufzeit von unter einem Jahr auf.

c) Forderungen gegen Gesellschafter

Im Vorjahr sind Forderungen aus Lieferungen und Leisten gegen den Gesellschafter ausgewiesen. Die Restlaufzeit betrug kleiner als ein Jahr.

d) Kassenbestand, Guthaben bei Kreditinstituten

Die Veränderung der flüssigen Mittel wird anhand der Konzern-Kapitalflussrechnung dargestellt.

e) Aktive latente Steuern

Im Geschäftsjahr wurden erstmalig aktive latente Steuern in Höhe von TEUR 2.091 ausgewiesen, die sich im Wesentlichen auf steuerliche Verlustvorträge beziehen, von deren Nutzung in den folgenden fünf Geschäftsjahren ausgegangen wird.

f) Eigenkapital

Das gezeichnete Kapital ist zum Nennwert angesetzt. Die Veränderung des Eigenkapitals wird anhand des Konzerneigenkapitalspiegels dargestellt.

g) Pensionsrückstellungen

Nach den versicherungsmathematischen Gutachten der Condor Dienstleistungs-GmbH vom 08.07.2022 und der Bayern-Versicherung Lebensversicherung AG vom 04.07.2022 betrug der nach handelsrechtlichen Grundsätzen bewertete Verpflichtungsumfang für die Pensionszusagen TEUR 2.300 (VJ TEUR 2.501). In den Zinsen und sonstigen Aufwendungen sind aus der Aufzinsung der Pensionsrückstellungen TEUR 81 (VJ TEUR 99) enthalten. Aus der Abzinsung der Rückstellungen für Pensionen mit dem durchschnittlichen Marktzinssatz der vergangenen zehn Jahre ergibt sich im Vergleich zur Abzinsung mit dem durchschnittlichen Marktzins der vergangenen sieben Jahre ein Unterschiedsbetrag gemäß § 253 Abs. 6 HGB in Höhe von TEUR 70 (VJ TEUR 125). Dieser Unterschiedsbetrag unterliegt bei der Gesellschaft grundsätzlich der Ausschüttungs- bzw. Gewinnabführungssperre nach § 253 Abs. 6 Satz 2 HGB. Da ausreichend freiverfügbare Rücklagen vorhanden sind, kommt diese Sperre nicht zum Tragen.

Bewertungsverfahren:	Project Unit Credit (PUC)
Rechnungszins:	1,78 % (10-jähriger Durchschnitt)
Biometrie:	Richttafeln 2018 G von Prof. Dr. Klaus Heubeck
Fluktuation:	keine
Bewertung Hinterbliebenenrenten:	kollektive Methode
Rententrend	1,5%

Die ausgewiesenen Pensionsrückstellungen in Höhe von TEUR 2.382 (VJ TEUR 2.516) berücksichtigen einen Rententrend von 1,5 %.

h) Rückstellungen

Die sonstigen Rückstellungen setzen sich wie folgt zusammen:

	TEUR	VJ TEUR
Prozessrisiken etc.	53	2
Prämien/13. Gehalt	1.028	410
Urlaub/Mehrarbeit/Abfindungen	530	459
Retouren	396	82
Herstellerrabatte	1.054	619
Prüfungs- und Beratungskosten	79	35
Interne Abschlusskosten	33	30
Sonstige Rückstellungen	790	369

i) Verbindlichkeiten

Die Verbindlichkeiten setzen sich nach Art und Laufzeit wie folgt zusammen:

	Restlaufzeit bis 1 Jahr TEUR	mehr als 1 Jahr TEUR	davon über 5 Jahre TEUR	Gesamtbetrag per 30.06.2022 TEUR
1. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	4.963	24.250	16.100	29.213
(VJ)	(1.900)	(26.150)	(16.650)	(28.050)
2. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	5.575	0	0	5.575
(VJ)	(2.733)	(0)	(0)	(2.733)
3. Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern	9.074	0	0	9.074
(VJ)	(0)	(9.000)	(0)	(9.000)
4. Sonstige Verbindlichkeiten	2.108	19	0	2.127
(VJ)	(705)	(0)	(0)	(705)
Gesamt	21.720	24.269	16.100	45.989
(VJ)	(5.338)	(35.150)	(16.650)	(40.488)

In den sonstigen Verbindlichkeiten sind Steuerverbindlichkeiten in Höhe von TEUR 325 (VJ TEUR 291) und Verbindlichkeiten im Rahmen der sozialen Sicherheit von TEUR 11 (VJ TEUR 64) enthalten.

Die Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern beinhalten eine Darlehensausreichung sowie abgegrenzte Zinsverbindlichkeiten.

Zur eventuellen Besicherung von Verbindlichkeiten siehe Punkt k. Weitere Besicherungen bestehen nicht.

j) Passive latente Steuern

Die Passiven latenten Steuern betrugen zum 30.06.2022 TEUR 2.173 (VJ TEUR 3.073). Diese resultieren aus Differenzen zwischen den angesetzten handelsrechtlichen Wertansätzen von immateriellen Vermögensgegenständen und Sachanlagen bzw. Vorratsvermögen im Rahmen der Erstkonsolidierung zum 12. November 2020 und den entsprechenden steuerlichen Wertansätzen. Dabei wurde ein Steuersatz von 30 % zugrunde gelegt. Die passiven latenten Steuern wurden ertragswirksam aufgelöst.

k) Haftungsverhältnisse

Im Rahmen des Anteilskaufs hat die Muttergesellschaft MIP Pharma Holding GmbH am 05.11.2020 einen Darlehensvertrag zur Kaufpreisfinanzierung mit der RV AIP S.C.S. SICAV-SIF, als Kreditgeber, und AkquiVest, als Agenten über eine Kreditlinie von TEUR 17.000 abgeschlossen.

Die MIP Pharma Holding GmbH sowie die MIP Pharma GmbH inklusive ihrer Tochtergesellschaft MIP Pharma Polska Sp.z.o.o. (max. bis 6.000.000,00 Euro) und die Gesellschaften CNP Pharma GmbH, Chephasaar GmbH und Rosen Pharma GmbH haften gemeinsam durch

―	Sicherungsabtretung aller Zahlungsansprüche und Forderungen,
―	Sicherungsübereignung von Umlauf- und Anlagevermögen,
―	erstrangige Verpfändung von gegenwärtigen und zukünftigen Geschäftsanteilen und
―	Verpfändung von Kontoguthaben.

Mit Vertrag vom 02.12.2020 wurde das bestehende Immobiliendarlehen der MIP Pharma GmbH bei der Bank1Saar durch ein Immobiliendarlehen der deutschen Apotheker- und Ärztebank eG abgelöst. Die Kreditlinie beträgt TEUR 18.000, davon entfallen TEUR 15.000 auf das Immobiliendarlehen, TEUR 3.000 sind als Betriebsmittellinie eingeräumt. Für diesen Kreditvertrag haften gesamtschuldnerisch neben der MIP Pharma GmbH die Gesellschaften MIP Pharma Holding GmbH, CNP Pharma GmbH, Rosen Pharma GmbH und die Chephasaar GmbH. Zur Besicherung sind Grundschulden in Höhe von TEUR 30.000 auf das Betriebsgrundstück der MIP Pharma GmbH in 66424 Homburg sowie TEUR 2.226 auf das Betriebsgrundstück der Chephasaar GmbH in 66386 St. Ingbert-Rohrbach zugunsten des Kreditgebers eingetragen.

g) Erläuterungen zur Gewinn- und Verlustrechnung

a) Umsatzerlöse

Der Konzern erzielte seine wesentlichen Umsätze aus dem Verkauf von Arzneimitteln im In- und Ausland.

Zum Bilanzstichtag ergab sich folgende Verteilung:

	TEUR	in %
Umsatzerlöse Inland	21.014	46
Umsatzerlöse Ausland	24.529	54
Gesamtumsatzerlöse	45.543	100

b) Abschreibungen

In den Abschreibungen sind planmäßige Abschreibungen auf immaterielle Vermögensgegenstände, Grundstücke und Bauten, technische Anlagen und Maschinen sowie andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattungen in Höhe von insgesamt TEUR 2.277 (VJ TEUR 1.632) sowie TEUR 2.996 (VJ TEUR 3.048) auf die in der Erstkonsolidierung aufgedeckten stillen Reserven des Anlagevermögens enthalten.

c) Sonstige betriebliche Erträge

Die sonstigen betrieblichen Erträge sind im Wesentlichen Erträge aus der Auflösung des passiven Unterschiedsbetrags aus der Kapitalkonsolidierung in Höhe von TEUR 1.094 (VJ TEUR 641) enthalten. Ebenso sind Wechselkursgewinne in Höhe von TEUR 167 (VJ TEUR 88) enthalten.

d) Sonstige betriebliche Aufwendungen

In den sonstigen betrieblichen Aufwendungen sind Wechselkursverluste in Höhe von TEUR 158 (VJ TEUR 141) berücksichtigt, wovon TEUR 61 (VJ. TEUR 70) auf unrealisierte Währungsumrechnungseffekte entfallen.

e) Steuern

Die Steuern vom Einkommen und Ertrag betrugen TEUR -2.137 (VJ TEUR -1.533), davon TEUR -899 (VJ TEUR -1.611) aus der Auflösung passiver latenter Steuern im Rahmen der Fortschreibung der im Zuge der Erstkonsolidierung aufgedeckten stillen Reserven. In Höhe von TEUR 2.090 wurden aktive latente Steuern ertragswirksam bilanziert.

f) Konzernjahresergebnis

Der Konzern-Jahresüberschuss beläuft sich auf TEUR 2.511.

h) Sonstige Angaben

a) Mitarbeiter

Der Konzern beschäftigte im Jahresdurchschnitt 275 Mitarbeiter, davon 180 im Innendienst und 95 im Außendienst.

b) Sonstige finanzielle Verpflichtungen

Die sonstigen finanziellen Verpflichtungen betragen zum Jahresende gesamt TEUR 1.666 (VJ TEUR 935).

Die sonstigen finanziellen Verpflichtungen haben eine Restlaufzeit bis 1 Jahr in Höhe von TEUR 1.405 (VJ TEUR 775) und von TEUR 261 (VJ TEUR 160) bis fünf Jahre.

c) Gesamtbezüge der Mitglieder der Geschäftsführung

Von der Klausel § 286 (4) HGB wird Gebrauch gemacht, da Bezüge nur von zwei Geschäftsführern erhalten wurden.

d) Gesamthonorar des Abschlussprüfers

Das vom Abschlussprüfer für das Geschäftsjahr berechnete Netto-Gesamthonorar im Konzern beträgt TEUR 50 (ausschließlich für Abschlussprüfung).

e) Nachtragsbericht

Es sind keine Ereignisse nach dem Stichtag bekannt geworden.

f) Befreiung

Unter Beachtung der Vorschriften des § 264 (3) HGB sowie § 290 und 291 HGB wird der Konzernabschluss der MIP Pharma Holding GmbH, mit befreiender Wirkung für die Tochtergesellschaften (Chephasaar GmbH, Rosen Pharma GmbH, MIP Pharma GmbH und CNP Pharma GmbH) offengelegt.

Es erging der Beschluss, die MIP Pharma GmbH von der Pflicht zur Erstellung eines Anhangs und Lageberichts im Rahmen des Jahresabschlusses zu befreien.

g) Geschäftsführung

Herr Dr. Friedrich Sernetz, Chemiker, wohnhaft in Riemerling, und Herr Martin Osterhues, Diplom-Kaufmann, wohnhaft in Bad Iburg. Sie vertreten das Unternehmen gemeinschaftlich mit einem Geschäftsführer.

h) Ergebnisverwendungsvorschlag des Mutterunternehmens

Die Geschäftsführung schlägt vor, das Jahresergebnis auf neue Rechnung vorzutragen.

Nachtragsbericht

Es sind keine Vorgänge von besonderer Bedeutung nah dem Schluss des Konzerngeschäftsjahres eingetreten, die berichtspflichtig gewesen wären.

Saarbrücken, 3. November 2022

MIP Pharma Holding GmbH

gez. Dr. Friedrich Sernetz, Geschäftsführer

gez. Martin Osterhues, Geschäftsführer

Entwicklung des Konzernanlagevermögens

	Anschaffungs-/Herstellungskosten
	Stand 1.7.2021 TEUR	Zugänge TEUR	Abgänge TEUR	Stand 30.6.2022 TEUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
1. Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte	4.599	35	0	4.634
2. Vertragsbeziehungen	1.482	0	0	1.482
	6.081	35	0	6.116
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten- auf fremden Grundstücken	25.770	301	0	26.071
2. Technische Anlagen und Maschinen	5.005	389	0	5.394
3. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	2.460	853	26	3.287
4. Geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	0	665	0	665
	33.235	2.208	26	35.417
	39.316	2.243	26	41.533

	Abschreibungen
	Stand 1.7.2021 TEUR	Zugänge TEUR	Abgänge TEUR	Stand 30.6.2022 TEUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
1. Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte	285	440	0	725
2. Vertragsbeziehungen	1.004	478	0	1.482
	1.289	918	0	2.207
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten- auf fremden Grundstücken	962	1.485	0	2.447
2. Technische Anlagen und Maschinen	1.778	1.901	0	3.679
3. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	633	969	26	1.576
4. Geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	0	0	0	0
	3.373	4.355	26	7.702
	4.662	5.273	26	9.909

	Restbuchwerte
	Stand 30.6.2022 TEUR	Stand 30.6.2021 TEUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
1. Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte	3.909	4.314
2. Vertragsbeziehungen	0	478
	3.909	4.792
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten- auf fremden Grundstücken	23.624	24.808
2. Technische Anlagen und Maschinen	1.715	3.227
3. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	1.711	1.827
4. Geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	665	0
	27.715	29.862
	31.624	34.654

Konzern-Kapitalflussrechnung für das Geschäftsjahr 2021/2022

	2021/2022		2020/2021
	TEUR	TEUR	TEUR
Periodenergebnis (Konzernüberschuss/-fehlbetrag einschließlich Ergebnisanteile anderer Gesellschafter)	2.511		-7.274
+/- Abschreibungen/Zuschreibungen auf Gegenstände des Anlagevermögens	5.273		4.680
+/- Zunahme/Abnahme der Rückstellungen	810		-68
+/- Sonstige zahlungsunwirksame Aufwendungen/Erträge	-1.178		-549
-/+ Zunahme/Abnahme der Vorräte, der Forderungen aus Lieferungen und Leistungen sowie anderer Aktiva, die nicht der Investitions- oder Finanzierungstätigkeit zuzuordnen sind	-7.717		7.480
+/- Zunahme/Abnahme der Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen sowie anderer Passiva, die nicht der Investitions- oder Finanzierungstätigkeit zuzuordnen sind	4.910		-1.022
+/- Zinsaufwendungen/Zinserträge	880		654
+/- Aufwendungen/Erträge von außergewöhnlicher Größenordnung oder außergewöhnlicher Bedeutung	0		88
+/- Ertragsteueraufwand/-ertrag	-2.137		-1.533
-/+ Ertragsteuerzahlungen	-853		-78
= Cash-flow aus der laufenden Geschäftstätigkeit		2.499	2.378
- Auszahlungen für Investitionen in das immaterielle			-
Anlagevermögen	-36		-15
- Auszahlungen für Investitionen in das Sachanlagevermögen	-2.208		-340
+ Einzahlungen aus Abgängen von Gegenständen des Finanzanlagevermögens	0		0
- Auszahlungen für Zugänge zum Konsolidierungskreis	0		-29.358
+ Erhaltene Zinsen	67		4
= Cash-flow aus der Investitionstätigkeit		-2.177	-29.709
+ Einzahlungen aus Eigenkapitalzuführungen von Gesellschaftern des Mutterunternehmens	0		5.580
+ Einzahlungen aus der Begebung von Anleihen und der Aufnahme von (Finanz-)Krediten	0		38.000
- Auszahlungen aus der Tilgung von Anleihen und (Finanz-)Krediten	-1.450		-11.494
- Gezahlte Zinsen	-866		-592
= Cash-flow aus der Finanzierungstätigkeit		-2.316	31.494
Zahlungswirksame Veränderungen des Finanzmittelfonds		-1.994	4.163
Finanzmittelfonds am Anfang der Periode		4.188	25
Finanzmittelfonds am Ende der Periode		2.194	4.188
Veränderung des Finanzmittelfonds		-1.994	4.163

Der Finanzmittelfonds ergibt sich zum 30. Juni 2022 wie folgt:

	TEUR
Kassenbestand und Guthaben bei Kreditinstituten	4.806
Kurzfristige finanzielle Verbindlichkeiten	-2.612
Gesamt	2.194

Konzerneigenkapitalspiegel zum 30. Juni 2022

	Gezeichnetes Kapital TEUR	Kapitalrücklage TEUR	Eigenkapitaldifferenz aus Währungsumrechnung TEUR
Stand 1.7.2021	25	5.580	19
Übernahme
Gewinn-/Verlustvortrag	0	0	0
Einstellung in/ Entnahme aus Rücklagen	0	-5	0
Währungsumrechnung	0	0	-401
Konzernjahresüberschuss	0	0	0
Stand 30.6.2022	25	5.575	-382

	Verlustvortrag TEUR	Konzernjahresüberschuss/ -fehlbetrag, der dem Mutterunternehmen zuzurechnen ist TEUR	Summe TEUR
Stand 1.7.2021	0	-7.274	-1.650
Übernahme			0
Gewinn-/Verlustvortrag	-7.274	7.274	0
Einstellung in/ Entnahme aus Rücklagen	0	0	-5
Währungsumrechnung	0	0	-401
Konzernjahresüberschuss	0	2.511	2.511
Stand 30.6.2022	-7.274	2.511	455

Lagebericht Konzern für das Geschäftsjahr 2021/22

1. Grundlage des Unternehmens

Die MIP Pharma Holding GmbH (ehemals Mellifera Siebenunddreißigste Beteiligungsgesellschaft mbH, ein Tochterunternehmen der Mellifera Sechsunddreißigste Beteiligungsgesellschaft mbH, die mehrheitlich von der capiton AG beherrscht wird) fungiert zum Bilanzstichtag als operative Obergesellschaft der MIP Pharma Unternehmensgruppe.

Mit Vertrag vom 16.07.2020 und der Ergänzungsvereinbarung vom 04.11.2020 hat die MIP Pharma Holding GmbH einen Kaufvertrag über den Kauf sämtlicher Anteile an der MIP - Holding GmbH und der CNP Pharma GmbH unterzeichnet. Die Kartellbehörden in Deutschland und Österreich haben diesem Kauf zugestimmt. Am 12.11.2020 sind die Anteile an den neuen Eigentümer, die Mellifera Siebenunddreißigste Beteiligungsgesellschaft mbH, übertragen worden.

Gegenstand der MIP Pharma Unternehmensgruppe ist die Herstellung und der Vertrieb von Arzneimitteln und Medizinprodukten in Deutschland und Europa. In Deutschland werden an zwei Produktionsstandorten Arzneimittel für den europäischen Markt hergestellt. Zusätzlich werden Arzneimittel von externen Lohnherstellern bezogen. Auf Basis eigener Zulassungen werden die Arzneimittel von der MIP Pharma GmbH direkt sowie über deren ausländische Tochtergesellschaften und im Inland zusätzlich über die CNP Pharma GmbH vertrieben. Mitvertriebsrechte im Inland bestehen ferner bei der Tochtergesellschaft Rosen Pharma GmbH. Ausländische Tochtergesellschaften der MIP Pharma GmbH bestehen in Polen, Serbien, Bulgarien, Österreich, Rumänien, Lettland, Litauen, Estland, Schweden, Finnland, Kroatien, Montenegro, Dänemark, Norwegen und Frankreich (zurzeit nicht aktiv. Ferner werden die Märkte in Großbritannien und Ungarn direkt durch die MIP Pharma GmbH bedient.

Mit Übertragung der Anteile an der MIP - Holding GmbH und der CNP Pharma GmbH auf die MIP Pharma Holding GmbH ist am 12.11.2020 eine neue Unternehmensgruppe entstanden, die konzernrechnungslegungspflichtig ist. Das Geschäftsjahr des neuen Konzerns endet am 30.06 eines jeden Jahres.

2. Wirtschaftsbericht

a) Gesamtwirtschaftliche und branchenbezogene Rahmenbedingungen

Nach moderatem Wachstum in den Jahren 2018 und 2019 mit jeweils 1,1% gegenüber Vorjahren ist das Bruttoinlandsprodukt in Deutschland laut Statista im Jahr 2020 um 2,6 % gestiegen.

Nach dem Bericht des Bundesverbands der pharmazeutischen Industrie (BPI) zu den Pharmadaten 2021 auf Basis der Zahlen für das Kalenderjahr 2020, belief sich der Umsatz mit Arzneimitteln weltweit auf etwa 974 Mrd. Euro (1.162 Mrd. US-Dollar) und lag rund 4 % über dem Vorjahresniveau. Fast dreiviertel des Gesamtumsatzes auf dem Weltmarkt wird lt. BPI-Bericht in Nordamerika (471 Mrd. Euro), Europa (234 Mrd. Euro) und Japan (66 Mrd. Euro) erzielt.

Der Gesamtumsatz der EU-27 lag bei 175,4 Mrd. Euro und war gegenüber dem Vorjahr bereinigt um Währungsschwankungen um 3,6 % gewachsen. Lt. BPI-Bericht stellen in der EU-27 Deutschland, Frankreich und Italien die größten Märkte dar.

Das mit der Branche vertraute Marktforschungsunternehmen IQVIATM prognostiziert für die EU-Mitgliedsländer Wachstumsraten für die Zeit von 2019 - 2024 von durchschnittlich 3,9 % p.a., vor allem getrieben durch biotechnologisch hergestellte Produkte und einige andere Sterilprodukte wie Onkologieprodukte. Für die Nicht-EU-Mitglieder rechnet man mit 9,2 % und für den globalen Markt mit 4,2 %.

Lt. IQVIA ist der Umsatz mit Arzneimitteln in Deutschland im Kalenderjahr 2021 um 7,3 % (1. Halbjahr 2022: +6,8 %) gewachsen, maßgeblich durch hochpreisige Originalprodukte. Der Absatz war leicht rückläufig mit -1 % (1. Halbjahr 2022: +3,7 %).

Die weltweite Covid-19-Pandemie hat in 2020 maßgeblichen Einfluss auf die nationalen und internationalen Arzneimittelmärkte gehabt. Nach Aufheben der wichtigsten einschränkenden Maßnahmen wie z. B. Kontaktbeschränkungen und Verschieben von nicht notwendigen Operationen hat eine aktuell noch nicht verlässlich quantifizierbare Markterholung stattgefunden.

Externe Rahmenbedingungen wie die schwierige Versorgungslage im Energiesektor sowie die geänderte Zinspolitik der EZB haben zum Ende des Geschäftsjahres zu einer ansteigenden Inflation (Laut Pressemitteilung Nr. 296 des Statistischen Bundesamtes vom 13.07.2022 betrug die Inflation im Juni 2022 in Deutschland 7,6 % gegenüber Juni 2021) geführt.

Der Bundestag hat kurz vor der Unterzeichnung dieses Berichtes das GKV-Finanzstabilisierungsgesetz verabschiedet. Die MIP Pharma Gruppe ist hiervon nur geringfügig betroffen.

b) Geschäftsverlauf

Der Wechsel auf Gesellschafterebene hat zum Erwerbszeitpunkt im November 2020 auch plangemäß zu einem Wechsel in den Geschäftsführerpositionen und einem anschließenden Aufbau einer branchenüblichen Organisationsstruktur im mittleren Management geführt. Diese Reorganisationsmaßnahmen wurden im Berichtsjahr erfolgreich abgeschlossen. Zudem wurden ebenfalls plangemäß umfangreiche Investitionsvorhaben eingeleitet, um die Prozesslandschaft der Gesellschaft an einen branchenüblichen Standard sukzessive heranzuführen und den Umzug vom Standort Sankt Ingbert nach Homburg vorzubereiten. Der Schwerpunkt dieser Investitionstätigkeit wird im neuen Geschäftsjahr liegen.

Die Covid-19-Pandemie hat zu Beginn des Geschäftsjahres im internationalen Geschäft noch zu regionalen Einschränkungen sowohl bei der Möglichkeit von Kundenbesuchen als auch bei den für uns relevanten Verordnungen geführt. Diese Beeinträchtigungen konnten jedoch durch intensivierte Vertriebsaktivitäten in Osteuropa sowie durch den erfolgreichen Relaunch einer im Vorjahr temporär aus dem Markt genommenen Produktgruppe mehr als kompensiert werden. Die ausgezeichnete Lieferfähigkeit in einer am Markt stark nachgefragten Produktgruppe hat uns ferner in die Lage versetzt, Marktpositionen insbesondere in Osteuropa zu besetzen.

In Polen konnte die starke Position bei einem für die Unternehmensgruppe wichtigen Wirkstoff trotz Eintritt eines neuen Wettbewerbers im Vorjahr im Berichtszeitraum weiter ausgebaut werden. Hierzu hat unter anderem die Umsetzung der geplanten Aufstockung des Außendienstes in Polen bereits im ersten Jahr spürbar beigetragen.

Der Ukraine-Konflikt trifft die Unternehmensgruppe nicht auf der Absatzseite, da die Ukraine und Russland bislang keine Absatzmärkte für die Gruppe sind.

Sowohl der Ukraine-Konflikt als auch die Maßnahmen der chinesischen Regierung zur Bewältigung der Covid-19 Pandemie in Form von temporärem Schließen von Häfen und Produktionsgebieten wirken sich negativ auf die Lieferketten und somit auf die weltweite Versorgung mit Arzneimitteln und Wirkstoffen aus. Aufgrund einer frühzeitig beschlossenen und plangemäß umgesetzten erhöhten Lagerhaltung konnten Einschränkungen oder Belastungen vermieden und die Versorgungssicherheit gewährleistet werden.

Nach einer im Juni 2021 verabschiedeten neuen Unternehmensstrategie soll die Auftragsfertigung für andere Pharmaunternehmen - neben dem zu intensivierenden und weiter zu internationalisierenden Vertrieb der eigenen Arzneimittel - eine weitere eigenständige Geschäftsaktivität der MIP Pharma Unternehmensgruppe werden. Die eingeleitete Optimierung der Produktionsstrukturen am Standort Homburg wird darauf ausgelegt werden.

c) Ertragslage

Die im Folgenden dargestellten Vorjahreswerte beziehen sich auf ein Rumpfgeschäftsjahr (November 2020 bis Juni 2021).

Sowohl Umsatz- als auch Ertragssituation haben sich gegenüber Vorjahr und gegenüber den Erwartungen positiv entwickelt.

Im Geschäftsjahr 2021/22 wurden Umsatzerlöse von TEUR 45.543 (Vj TEUR 26.111) erwirtschaftet, gegenüber dem auf 12 Monate hochgerechneten Wert des Vorjahres entspricht dies einer Steigerung von 16%. Mit TEUR 24.529 (Vj TEUR 15.354) wurden 54% der Umsatzerlöse im europäischen Ausland erzielt. Auf das Inland entfielen 46% bzw. TEUR 21.014 (Vj TEUR 10.757). Der geplante Umsatz wurde um 2,5% übertroffen.

Der Aufwand für Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe inkl. bezogener Leistungen belief sich auf TEUR 21.001 (Vj TEUR 10.289). In der Gesamtleistung (Umsatzerlöse zzgl. Erhöhung des Bestandes an unfertigen und fertigen Erzeugnissen zzgl. sonstiger betrieblicher Erträge) in Höhe von TEUR 50.448 (Vj TEUR 22.485) ist eine vor dem Hintergrund unsicherer Lieferketten bewusste temporäre Erhöhung des Bestandes an unfertigen und fertigen Erzeugnissen in Höhe von TEUR 3.074 (Vj. TEUR -4.471) enthalten.

In den Personalkosten in Höhe von TEUR 12.142 (Vj. TEUR 7.195) sind Einmalaufwendungen für den einmaligen Inflationsausgleich für die Mitarbeitenden in Deutschland (TEUR 208) enthalten.

In den sonstigen betrieblichen Aufwendungen von TEUR 10.649 (Vj. TEUR 8.352) sind Einmalaufwendungen von TEUR 1.437 für Reorganisation und sonstiges enthalten.

In den Abschreibungen auf Sachanlagen und immaterielles Vermögen in Höhe von TEUR 5.273 (Vj. TEUR 4.680), sind TEUR 2.996 Abschreibungen auf, die in der Erstkonsolidierung aufgedeckten stillen Reserven des Anlagevermögens enthalten.

Nach positiven Ertragsteuern in Höhe von TEUR 2.137 (Vj. TEUR 1.533), in denen ein Ertrag aus der Bildung von aktiven latenten Steuern und der Auflösung von passiven latenten Steuern in Höhe von 2.989 enthalten ist, weist die Gruppe einen Jahresüberschuss in Höhe von TEUR 2.511 aus.

Im ausgewiesenen Konzernergebnis ist ein neutrales Ergebnis von TEUR 1.454 (Aufwendungen mit einmaligem Charakter in Höhe TEUR 1.761 von sowie Erträge mit einmaligem Charakter in Höhe von TEUR 302) enthalten. Bereinigt um diese neutralen Ergebnispositionen inkl. der berücksichtigten Aufwendungen und Erträge im Zusammenhang mit der Fortentwicklung der Effekte aus der Erstkonsolidierung (§ 301 Abs. 1 S. 2 HGB) weist die Gruppe ein adjusted EBITDA von TEUR 6.886 aus.

Angaben in TEUR	GJ 2021/22	GJ 2020/21
EBITDA gem. Konzern-GuV	6.526	-3.473
./. Fortschreibung stiller Reserven inkl. passiven Unterschiedsbetrag	1.094	-1.940
= um Konsolidierungseffekte bereinigtes EBITDA	5.432	-1.533
Neutrales Ergebnis	1.454	4.133
Adjusted EBITDA	6.886	2.600

Somit konnte das für das Geschäftsjahr 2021/22 geplante adjusted EBITDA um 9% übertroffen werden.

d) Finanzlage

Die Finanzierung des Unternehmenskaufs fand sowohl eigenkapital- als auch fremdfinanziert statt. Die Gesellschafter der MIP Pharma Holding GmbH haben das Unternehmen neben dem gezeichneten Kapital in Höhe von TEUR 25 mit TEUR 5.575 einseitig gebundener Kapitalrücklage sowie TEUR 9.000 Gesellschafterdarlehen (endfällig bei Weiterveräußerung des Transaktionsobjektes) ausgestattet. Im Rahmen des Anteilskaufs hat die MIP Pharma Holding GmbH am 05.11.2020 einen Darlehensvertrag zur Kaufpreisfinanzierung mit der RV AIP S.C.S SICAV-SIF als Kreditgeber und AkquiVest als Agenten über eine Kreditlinie von TEUR 17.000, aufgeteilt in vier Darlehen (zwei Darlehen über je TEUR 7.000 mit Laufzeiten von 6 bzw. 7 Jahren sowie zwei Darlehen über je TEUR 1.500) abgeschlossen, von denen insgesamt TEUR 14.000 in Anspruch genommen wurden. Mit Vertrag vom 02.12.2020 wurde das bestehende Immobiliendarlehen der Bank1Saar durch ein Immobiliendarlehen der deutschen Apotheker- und Ärztebank eG abgelöst. Die damit verbundene Kreditlinie beträgt TEUR 18.000, davon entfallen TEUR 15.000 (Laufzeit 15 Jahre) auf das Immobiliendarlehen, TEUR 3.000 sind als Betriebsmittellinie (Laufzeit 5 Jahre) eingeräumt und zum Bilanzstichtag temporär zum Teil in Anspruch genommen. Die Gesellschaft war jederzeit in der Lage, ihren Zahlungsverpflichtungen nachzukommen.

Im neuen Geschäftsjahr sind Investitionen von TEUR 11.545 geplant, davon TEUR 8.200 im Zusammenhang mit dem Ausbau des Standortes Homburg und TEUR 1.600 für weitere IT-Projekte. Neben bestehenden Eigen- und Fremdmitteln war das Unternehmen zum Bilanzstichtag in konkreten Verhandlungen über weitere Fremdmittel von insgesamt TEUR 4.500, die im darauffolgenden Quartal erfolgreich abgeschlossen wurden.

e) Vermögenslage

Das bilanzielle Eigenkapital des Konzerns beträgt zum Bilanzstichtag TEUR 455 (Vj. Null bei einem auf der Aktivseite ausgewiesenen, nicht durch Eigenkapital gedeckten Fehlbetrag von TEUR 1.650). Das bilanzielle Eigenkapital der Konzernmuttergesellschaft beträgt zum Bilanzstichtag TEUR 5.584.

Das wirtschaftliche Eigenkapital im Konzern inkl. Gesellschafterdarlehen und eines passiven Unterschiedsbetrages mit Eigenkapitalcharakter beträgt TEUR 24.161 (Vj. 22.085), was einer Eigenkapitalquote von 34,7 % (Vj. 35,4 %) bei einer Konzernbilanzsumme von TEUR 69.716 (Vj. 62.320, ausgewiesene Konzernbilanzsumme saldiert um das negative bilanzielle Eigenkapital) entspricht.

f) Finanzielle und nicht finanzielle Leistungsindikatoren

Die Gruppe verwendet zur internen Steuerung neben GuV-basierten Größen wie Umsatz, Rohertrag, EBITDA sowie einen um einmalige Einflüsse bereinigten adjusted EBITDA auch Bilanz- und Liquiditätsgrößen wie Net Working Capital (Vorräte + Forderungen aus L.u.L abzgl. Verbindlichkeiten aus L.u.L), Net Debt (Bankverbindlichkeiten abzgl. Bankguthaben) und verfügbare Liquidität. Nicht-finanzielle Leistungsindikatoren sind für die jeweiligen Prozesse und Geschäftsbereiche festgelegt und umfassen unter anderem auslastungs- und ausbringungsbasierte KPI in der Produktion, Prozesskennziffern in den kundeninitiierten Kern- und Unterstützungsprozessen sowie absatz- und marktseitige KPI wie z.B. Marktanteil.

Als wesentliche finanzielle Leistungsindikatoren führen wir folgende Kennzahlen:

Angaben in TEUR	GJ 2021/22	GJ 2020/21
Umsatz	45.543	26.111
Rohergebnis	29.447	12.196
Adjusted EBITDA	6.886	2.600
Net working Capital	22.207	17.026
Net Debt	24.407	23.862

3. Prognose-, Chancen- und Risikobericht

a) Prognosebericht

Die Gruppe plant umfangreich in die zukünftige Geschäftsentwicklung zu investieren. Neben Investitionen in die IT-Systeme und in den Ausbau des Produktportfolios gehört hierzu insbesondere der Umzug aller bisher am Standort Sankt Ingbert durchgeführten Aktivitäten an den Standort Homburg oder zu Lohnherstellern. Der umfangreichste Teil der hierfür notwendigen Mittel und Aktivitäten ist im neuen Geschäftsjahr.

Die Erwartung zur Marktentwicklung ist von der Unsicherheit über die weitere Entwicklung der Covid-19-Pandemie geprägt. Unter der Annahme, dass in den wichtigen Märkten Deutschland und Polen ein weiterer Lockdown im Winter 2022/2023 vermieden werden kann, geht die Geschäftsleitung von einer sich fortsetzenden Erholung der Marktsituation nach Abklingen der Pandemie-bedingten Umsatzverluste aus, während die Versorgung aus China weiterhin ein Risiko für die Supply Chain darstellt.

Der Ukraine-Konflikt stellt jedoch für das Unternehmen wie für die Allgemeinheit eine Unsicherheit und ein Risiko für die Geschäftsentwicklungen dar. Engpässe in der Gasversorgung sowie Preissteigerungen bei Energie und Rohstoffen werden die Ergebnisentwicklung beeinflussen. Für das neue Geschäftsjahr wurden in der Planung entsprechende Kostensteigerungen berücksichtigt. Ferner hat dies auch Auswirkungen auf die Investitionsprojekte, sowohl hinsichtlich Kosten als auch bezogen auf Verfügbarkeit und Lieferzeiten. In den Unternehmensplänen sind, die zum Zeitpunkt der Erstellung bekannten Preissteigerungen berücksichtigt.

Die vertriebsseitig eingeleiteten zusätzlichen Maßnahmen sollen plangemäß im neuen Geschäftsjahr zu einer Steigerung in Umsatz und Gesamtleistung führen. Die erwartete Umsatzsteigerung wird bei steigenden operativen Kosten zu einem Anstieg im EBITDA im neuen Geschäftsjahr führen.

Angaben in TEUR	GJ 2022/23
Umsatz	48.843
Rohergebnis	30.896
Adjusted EBITDA	7.407
Net working Capital	19.325
Net Debt	27.049

Die Konzerngesellschaften konzentrieren sich zudem weiterhin vertrieblich auf die Absicherung und den Ausbau der Marktanteile, insbesondere bei den Kernproduktgruppen. Darüber hinaus sind Produktportfolioerweiterungen eingeleitet, die wie in der Pharmabranche üblich, erst mit einem Vorlauf von 1-3 Jahren Marktreife erreichen werden. Das Geschäftsmodell soll zudem um den Bereich Auftragsfertigung ausgeweitet werden. Von den umgesetzten und umzusetzenden Reorganisationsmaßnahmen, die auch die Implementierung eines neuen ERP-Systems umfassen, verspricht sich die Gesellschaft zudem mittelfristig nach vollständiger Implementierung eine operative Effizienzverbesserung.

b) Risiko- und Chancenbericht

Grundsätzliche Marktrisiken

Arzneimittel sind Waren besonderer Art, die nur in regulierten Märkten vertrieben werden. Daran ist das immanente branchenspezifische Risiko nicht vorhersehbarer adverser - teilweise sogar potentiell disruptiver - Entwicklungen für jedes Pharma-Unternehmen geknüpft, wie z.B. veränderte Nutzen/Risiko-Abwägungen bei im Vertrieb befindlichen Arzneimitteln auf Grund veränderter wissenschaftlicher Erkenntnisse oder kurzfristige Änderungen in der nationalen Nachfrage- und Preisregulation von Arzneimitteln zur Kostenentlastung der Sozialsysteme.

Der Markt verschreibungspflichtiger Arzneimittel ist zudem im Generika-Segment grundsätzlich durch sehr niedrige Preisstrukturen und intensiven Wettbewerb auch durch Anbieter aus Niedrigkostenländern gekennzeichnet. Über Tendermodelle und länderübergreifende Referenzpreise wird das niedrige Preisniveau im Generikabereich von den staatlichen Gesundheitssystemen gezielt aufrechterhalten bzw. teilweise weiter verschärft. Grundsätzlich muss zudem in der globalisierten Pharmabranche immer mit dem Markteintritt preisaggressiver Wettbewerber aus Niedrigkostenländern gerechnet werden.

Zunehmende rechtliche und technische Anforderungen führen zudem regelmäßig zu erhöhten Kostenbelastungen, die möglicherweise nur zum Teil durch Produktivitätsverbesserungen und Einkaufseinsparungen kompensiert werden können.

Die Mitgliedschaft in zwei Pharma-Verbänden zielt darauf ab, durch frühzeitige und regelmäßige Information relevante regulatorische Änderungen so frühzeitig wie möglich zu erkennen und durch geeignete Maßnahmen zu adressieren.

Die MIP Pharma Unternehmensgruppe sucht zudem als strategische Antwort auf den mit den branchenüblichen Risiken einhergehenden Margendruck eine Positionierung in Nischen mit akzeptablem Wettbewerbsumfeld.

Wesentliche Risiken

Der Ukraine-Konflikt stellt für die Volkswirtschaften und somit auch für die Unternehmen ein großes, schwer kalkulierbares Risiko dar. Als produzierendes Unternehmen sind wir auf die Verfügbarkeit von Energie angewiesen. Die Nichtverfügbarkeit von Erdgas würde im Werk HOM zu einem Ausfall der Sterilproduktion führen. Durch eine hohe Bevorratung mit Halb- und Fertigprodukten sind wir jedoch in der Lage, Marktbedürfnisse auch bei temporärem Produktionsausfall zu erfüllen. Den Auswirkungen von steigenden Kosten für Energie, Rohstoffen und Kapitalkosten sowie wechselkursbedingten Ertragsbelastungen tragen wir durch entsprechende Absicherungsmaßnahmen Rechnung. Gleichwohl sind Belastungen in der Ertragslage nicht vollständig zu kompensieren, da eine Weitergabe gestiegener Beschaffungspreise in unserer Branche kurzfristig nur schwer möglich ist.

Die Auswirkungen der weltweiten Covid-19-Pandemie auf die Märkte und den Geschäftsverlauf der MIP Pharma Unternehmensgruppe sind vielfältig und in ihrer Ausprägung nur schwer einzuschätzen. Die im abgelaufenen Geschäftsjahr sichtbaren Auswirkungen auf den Umsatz, die erhöhten Aufwendungen für Hygiene, der temporäre pandemiebedingte Personalausfall und die erhöhte Bevorratung zur Aufrechterhaltung der Versorgungssicherheit - die nicht nur pandemiebedingt, sondern auch aus weiteren Marktirritationen entstanden ist - werden uns auf absehbare Zeit weiter begleiten. Durch ein striktes Kostenmanagement, der Situation angepasste Vertriebsaktivitäten und ein differenziertes Beschaffungsmonitoring werden wir dieser Situation Rechnung tragen.

Wesentliche weitere Risiken können sich ergeben durch (nach Risiko absteigend):

•	eine Materialisierung der vorstehend beschriebenen branchenspezifischen Risiken bei für die Unternehmensgruppe relevanten Arzneistoffen oder in für die Unternehmensgruppe relevanten lokalen Märkten mit einer Belastung der Gruppe - ungeachtet der vorstehend bereits beschriebenen risikominimierenden Maßnahmen;
•	den Verlust signifikanter an Ausschreibungen oder Tender geknüpfter Absatzvolumina bei Verfehlen eines Wiedergewinns bei deren üblicher turnusmäßiger Verlängerung - ungeachtet sorgfältiger Gebotsstrategien unter Einbezug externer Berater;
•	eine weiter steigende Inflation, da wir in überwiegend preisregulierten Märkten Kostensteigerungen nur teilweise und stark eingeschränkt weitergeben können;
•	Betriebsunterbrechungen an unseren Produktionsstandorten u. a. durch Elementarereignisse wie Brand, Explosionen, Sabotage, technisches Versagen oder Lieferunterbrechungen unser Supply Chain bei Hauptrohstoffen oder Zwischenprodukten sowohl durch Rohstoffknappheit, Ausfall von Produktionskapazitäten oder (handels-)politischer Einflussnahme. Sollten wir die Nachfrage nicht bedienen können, kann es zu strukturellen Umsatzrückgängen und Schadenersatzforderungen der Abnehmer, z. B. aus abgeschlossenen Tendergeschäften, kommen. Diesem Risiko begegnen wir durch Aufbau von Sicherheitsbeständen und einem strukturierten Lieferantenmanagement;
•	wesentliche technische Störungen oder Ausfall der IT-Systeme, die zu einer gravierenden Beeinträchtigung unserer Geschäfts- und Produktionsprozesse führen würden, da unsere Geschäfts- und Produktionsprozesse sowie die interne und externe Kommunikation zunehmend auf den globalen IT-Systemen beruhen. Durch umfangreiche Investitionen in IT-Infrastruktur und-Sicherheit sowie Umsetzung regelmäßiger Datensicherung tragen wir diesem Risiko Rechnung;
•	Produkthaftungsansprüche aufgrund unerwünschter Nebenwirkungen, die eine komplette oder teilweise Rücknahme eines Produktes vom Markt zur Folge haben können. Da wir jedoch nur Generika mit bekanntem Nebenwirkungsprofil vertreiben, wird dieses Risiko allgemein als gering eingeschätzt - ungeachtet der beschriebenen Materialisierung in einem Einzelfall im Berichtsjahr. Diesem Risiko tragen wir jedoch durch eine entsprechende Pharma-Pool-Versicherung Rechnung und vermindern dieses durch unsere entsprechende Aufbau- und Ablauforganisation für die Arzneimittel-Sicherheit und -Prüfung;
•	die unerwartete Versagung oder Rücknahme von Zulassungen und notwendigen Zertifizierungen für eigene Produktionsaktivitäten oder Produktionsstätten unserer Lieferanten. Durch unser Qualitätssicherungssystem, das auch die Auditierung unserer Lieferanten beinhaltet, verringern wir das Risiko des Verlustes von Zulassungen seitens unserer Lieferanten;
•	Währungsschwankungen können unsere Betriebsergebnisse beeinflussen und zu entsprechenden Verlusten führen;
•	die genannten Risiken können auch unsere Lohnhersteller und somit wiederum unsere Versorgungssicherheit treffen.

Eine Bestandsgefährdung unseres Unternehmens durch o. g. Risiken sehen wir nicht.

Weitere Risiken

Der Fachkräftemangel auf den nationalen und anteilig auch internationalen Arbeitsmärkten und der dadurch entstandene "Preiswettbewerb" um verfügbare Arbeitskräfte lässt einen moderaten Anstieg der Personalkosten erwarten.

Die Unsicherheiten bei Preisen und Verfügbarkeit können zu Verzögerungen bei unseren Umbauprojekten führen.

Chancen

Im Gesundheits- und im Pharmamarkt steigt die Nachfrage nach Meinung von Branchenexperten kontinuierlich und langfristig; die Ursachen dafür liegen in den globalen Trends einer alternden Bevölkerung insbesondere in den Industriestaaten mit altersbedingt zunehmender Polymedikation und einem mit wachsendem Wohlstand verbesserten Zugang zu Gesundheitsleistungen in Schwellenländern.

Dies gilt auch in den Märkten bzw. Marktsegmenten, in denen die MIP Unternehmensgruppe tätig ist. Das Ziel der Gruppe ist es jedoch, durch Fokussierung auf spezifische Marktsegmente und lokale Märkte die dafür vorhandene überdurchschnittliche Expertise der Gruppe zur Erzielung eines über dem Nachfragewachstum liegenden Absatz-, Umsatz- und Ertragswachstums zu nutzen.

Unsere Wachstumsziele werden wir durch ständige nationale und internationale Marktbeobachtung und Marktbearbeitung unterstützen, um unsere Absätze in den jeweiligen Teilmärkten auch durch Weiterentwicklung unseres Produktportfolios und konsequente Umsetzung der Wertschöpfungsziele zu steigern. Chancen sehen wir in der vertrieblichen Fokussierung auf Produkte mit Alleinstellungsmerkmalen, der konsequenten Weiterentwicklung der Internationalisierung in strategisch ausgesuchten Märkten und im Ausbau unserer Position im Klinikbereich durch Nutzung geschaffener Kernkompetenzen. Zusätzlich werden wir durch Sortimentsbereinigung und Neuentwicklung von sortimentsergänzenden Produkten die Basis für ein Produktportfolio mit Wachstumspotentialen legen.

Neben den sich durch Reorganisation und Neuausrichtung ergebenen Chancen in der Geschäftsentwicklung besteht eine weitere Chance für die zukünftige Entwicklung des Unternehmens in der weiteren Erholung der Märkte nach Abklingen der Pandemie sowie durch eine stärkere öffentliche Fokussierung auf Deutschland als Herstellungsort für im Inland nachgefragte Arzneimittel.

Schließlich soll die angestrebte Verbreiterung des Geschäftsmodells um Auftragsfertigung mittelfristig zusätzliche Umsatz- und Ertragspotentiale erschließen.

Im Einzelnen sehen wir insbesondere Chancen durch (absteigend):

•	Ein weiterer Ausbau des internationalen Geschäfts durch Vermarktung von Produkten aus dem deutschen Portfolio in existierenden Märkten mit eigenem Vertrieb oder in neuen Regionen durch Teilnahmen an Tendern.
•	Fokussierung auf Produkte mit Alleinstellung im Markt, bei denen wir trotz Patentablauf aufgrund unserer Zulassung eine Alleinstellung erwirken konnten und diese durch Generierung neuer Daten und Intensivierung der Marketingaktivitäten ausbauen können.
•	Eine Stärkung der Position im Retail- und Klinikgeschäft durch den Ausbau des Produktportfolios.
•	Umsatzwachstum und Kostenreduktion sowie mittelfristige Auslastungserhöhung durch Lohnherstellung insbesondere im Bereich der Sterilprodukte und der Lohnverpackung.
•	Kostenvorteile und Wachstumschancen durch Sortimentsbereinigung und Fokussierung.
•	Die Ausweitung des bestehenden Zulassungsportfolios zur Ergänzung unserer Produktpalette ist Voraussetzung für die Weiterentwicklung des Unternehmens. Durch entsprechendes Monitoring von Marktchancen für bestehende Produkte und freiwerdende Patente sowie einen sorgfältigen Produktentwicklungsprozess stellen wir die zeitnahe Reaktion sicher.

4. Risikoberichterstattung über Verwendung von Finanzinstrumenten

Für die deutsche Gesellschaften der Gruppe ist ein Cash Pooling eingerichtet, bei der die Konzernmutter MIP Pharma Holding GmbH als Cash Pooling Mutter fungiert. Die Finanzierung der Gruppe ist klassisch aufgestellt, das heißt, es existieren Bankguthaben bei Geschäftsbanken sowie Immobiliendarlehen und Betriebsmittellinien. Ziel des Finanz- und Risikomanagements ist die Sicherung des Unternehmenserfolges gegen finanzielle Risiken jeglicher Art. Die Unternehmensleitung verfolgt eine konservative Risikopolitik. Zur Absicherung gegen das Liquiditätsrisiko wird für jedes wesentliche Handelsgeschäft ein Liquiditätsplan erstellt, der einen Überblick über die Geldaus- und -eingänge vermittelt. Soweit bei finanziellen Vermögenswerten Ausfall- und Bonitätsrisiken erkennbar sind, werden entsprechende Wertberichtigungen vorgenommen. Vor Eingehung einer neuen Geschäftsbeziehung wird stets die Bonität der Kunden abgefragt. Zur Minimierung von Ausfallrisiken verfügt der Konzern über ein entsprechendes Debitorenmanagement und ein effizientes Mahnwesen.

Das Unternehmen erwägt ferner aufgrund der aktuellen Entwicklungen Maßnahmen zur Zins- und Wechselkursabsicherung.

5. Sonstige Angaben

Den Geschäftsführern der Gesellschaft sind im abgelaufenen Berichtsjahr keine Weisungen durch die Eigentümer bzw. den Beirat der Gesellschaft erteilt worden.

Die Gruppe hat sich im Gründungsjahr sowohl ein Leitbild als auch einen Code of Conduct gegeben. Der Code of Conduct der MIP Pharma Unternehmensgruppe trifft umfangreiche Regelungen zu ethischen Standards und Anforderungen, denen alle Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter und alle verbundenen Unternehmen der MIP Pharma Unternehmensgruppe folgen. Im laufenden Geschäftsjahr gab es keine Notwendigkeit zur Anpassung des Code of Conduct.

Die MIP Pharma Unternehmensgruppe beteiligt sich zudem jährlich an einem ESG-Review (Environmental-Social- & Governance-Überprüfung) unter Einbezug externer Auditoren.

03. November 2022

MIP Pharma Holding GmbH

gez. Dr. Friedrich Sernetz, Geschäftsführer

gez. Martin Osterhues, Geschäftsführer

Bestätigungsvermerk des unabhängigen Abschlussprüfers

An die MIP Pharma Holding GmbH, Saarbrücken

Prüfungsurteile

Wir haben den Konzernabschluss der MIP Pharma Holding GmbH, Saarbrücken, und ihrer Tochtergesellschaften (der Konzern) - bestehend aus der Konzernbilanz zum 30. Juni 2022 und der Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung, dem Konzerneigenkapitalspiegel und der Konzernkapitalflussrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Juli 2021 bis zum 30. Juni 2022 sowie dem Konzernanhang, einschließlich der Darstellung der Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden - geprüft. Darüber hinaus haben wir den Konzernlagebericht der MIP Pharma Holding GmbH, Saarbrücken, für das Geschäftsjahr vom 1. Juli 2021 bis zum 30. Juni 2022 geprüft.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse

•

entspricht der beigefügte Konzernabschluss in allen wesentlichen Belangen den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens- und Finanzlage des Konzerns zum 30. Juni 2022 sowie seiner Ertragslage für das Geschäftsjahr vom 1. Juli 2021 bis zum 30. Juni 2022 und

•

vermittelt der beigefügte Konzernlagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns. In allen wesentlichen Belangen steht dieser Konzernlagebericht in Einklang mit dem Konzernabschluss, entspricht den deutschen gesetzlichen Vorschriften und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Gemäß § 322 Abs. 3 Satz 1 HGB erklären wir, dass unsere Prüfung zu keinen Einwendungen gegen die Ordnungsmäßigkeit des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts geführt hat.

Grundlage für die Prüfungsurteile

Wir haben unsere Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt "Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von den Konzernunternehmen unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zum Konzernabschluss und zum Konzernlagebericht zu dienen.

Verantwortung der gesetzlichen Vertreter für den Konzernabschluss und den Konzernlagebericht

Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Konzernabschlusses, der den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften in allen wesentlichen Belangen entspricht, und dafür, dass der Konzernabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns vermittelt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie in Übereinstimmung mit den deutschen Grundsätzen ordnungsmäßiger Buchführung als notwendig bestimmt haben, um die Aufstellung eines Konzernabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen - beabsichtigten oder unbeabsichtigten - falschen Darstellungen ist.

Bei der Aufstellung des Konzernabschlusses sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit des Konzerns zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen. Des Weiteren haben sie die Verantwortung, Sachverhalte in Zusammenhang mit der Fortführung der Unternehmenstätigkeit, sofern einschlägig, anzugeben. Darüber hinaus sind sie dafür verantwortlich, auf der Grundlage des Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu bilanzieren, sofern dem nicht tatsächliche oder rechtliche Gegebenheiten entgegenstehen.

Außerdem sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Aufstellung des Konzernlageberichts, der insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Konzernabschluss in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Vorkehrungen und Maßnahmen (Systeme), die sie als notwendig erachtet haben, um die Aufstellung eines Konzernlageberichts in Übereinstimmung mit den anzuwendenden deutschen gesetzlichen Vorschriften zu ermöglichen, und um ausreichende geeignete Nachweise für die Aussagen im Konzernlagebericht erbringen zu können.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts

Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Konzernabschluss als Ganzes frei von wesentlichen - beabsichtigten oder unbeabsichtigten - falschen Darstellungen ist und ob der Konzernlagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Konzernabschluss sowie mit den bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnissen in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt, sowie einen Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unsere Prüfungsurteile zum Konzernabschluss und zum Konzernlagebericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus Verstößen oder Unrichtigkeiten resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Konzernabschlusses und Konzernlageberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.

Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus

•	identifizieren und beurteilen wir die Risiken wesentlicher - beabsichtigter oder unbeabsichtigter - falscher Darstellungen im Konzernabschluss und im Konzernlagebericht, planen und führen Prüfungshandlungen als Reaktion auf diese Risiken durch sowie erlangen Prüfungsnachweise, die ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zu dienen. Das Risiko, dass wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, ist bei Verstößen höher als bei Unrichtigkeiten, da Verstöße betrügerisches Zusammenwirken, Fälschungen, beabsichtigte Unvollständigkeiten, irreführende Darstellungen bzw. das Außerkraftsetzen interner Kontrollen beinhalten können.
•	gewinnen wir ein Verständnis von dem für die Prüfung des Konzernabschlusses relevanten internen Kontrollsystem und den für die Prüfung des Konzernlageberichts relevanten Vorkehrungen und Maßnahmen, um Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständen angemessen sind, jedoch nicht mit dem Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit dieser Systeme abzugeben.
•	beurteilen wir die Angemessenheit der von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsmethoden sowie die Vertretbarkeit der von den gesetzlichen Vertretern dargestellten geschätzten Werte und damit zusammenhängenden Angaben.
•	ziehen wir Schlussfolgerungen über die Angemessenheit des von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit sowie, auf der Grundlage der erlangten Prüfungsnachweise, ob eine wesentliche Unsicherheit im Zusammenhang mit Ereignissen oder Gegebenheiten besteht, die bedeutsame Zweifel an der Fähigkeit des Konzerns zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit aufwerfen können. Falls wir zu dem Schluss kommen, dass eine wesentliche Unsicherheit besteht, sind wir verpflichtet, im Bestätigungsvermerk auf die dazugehörigen Angaben im Konzernabschluss und im Konzernlagebericht aufmerksam zu machen oder, falls diese Angaben unangemessen sind, unser jeweiliges Prüfungsurteil zu modifizieren. Wir ziehen unsere Schlussfolgerungen auf der Grundlage der bis zum Datum unseres Bestätigungsvermerks erlangten Prüfungsnachweise. Zukünftige Ereignisse oder Gegebenheiten können jedoch dazu führen, dass der Konzern seine Unternehmenstätigkeit nicht mehr fortführen kann.
•	beurteilen wir die Gesamtdarstellung, den Aufbau und den Inhalt des Konzernabschlusses einschließlich der Angaben sowie ob der Konzernabschluss die zugrunde liegenden Geschäftsvorfälle und Ereignisse so darstellt, dass der Konzernabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns vermittelt.
•	holen wir ausreichende geeignete Prüfungsnachweise für die Rechnungslegungsinformationen der Unternehmen oder Geschäftstätigkeiten innerhalb des Konzerns ein, um Prüfungsurteile zum Konzernabschluss und zum Konzernlagebericht abzugeben. Wir sind verantwortlich für die Anleitung, Überwachung und Durchführung der Konzernabschlussprüfung. Wir tragen die alleinige Verantwortung für unsere Prüfungsurteile.
•	beurteilen wir den Einklang des Konzernlageberichts mit dem Konzernabschluss, seine Gesetzesentsprechung und das von ihm vermittelte Bild von der Lage des Konzerns.
•	führen wir Prüfungshandlungen zu den von den gesetzlichen Vertretern dargestellten zukunftsorientierten Angaben im Konzernlagebericht durch. Auf Basis ausreichender geeigneter Prüfungsnachweise vollziehen wir dabei insbesondere die den zukunftsorientierten Angaben von den gesetzlichen Vertretern zugrunde gelegten bedeutsamen Annahmen nach und beurteilen die sachgerechte Ableitung der zukunftsorientierten Angaben aus diesen Annahmen. Ein eigenständiges Prüfungsurteil zu den zukunftsorientierten Angaben sowie zu den zugrunde liegenden Annahmen geben wir nicht ab. Es besteht ein erhebliches unvermeidbares Risiko, dass künftige Ereignisse wesentlich von den zukunftsorientierten Angaben abweichen.

Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen unter anderem den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.

Saarbrücken, 18. November 2022

DORNBACH GmbH
NIEDERLASSUNG SAARBRÜCKEN
Wirtschaftsprüfungsgesellschaft
Steuerberatungsgesellschaft

Prof. Hell, Wirtschaftsprüfer

Sefrin, Wirtschaftsprüfer

Datum der Billigung des Konzernabschlusses sowie Ergebnisverwendung

Der Konzernabschluss zum 30. Juni 2022 wurde am 24. November 2022 gebilligt.

Das Jahresergebnis wird auf neue Rechnung vorgetragen.