City East Hotel Berlin Grundstücks GmbH

Berlin

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2008 bis zum 31.12.2008

Bilanz

Aktiva
	31.12.2008 EUR	31.12.2007 EUR
A. Anlagevermögen	15.096.901,54	12.286.300,88
I. Sachanlagen	15.096.901,54	12.286.300,88
B. Umlaufvermögen	4.881.459,99	4.189.694,46
I. Vorräte	0,00	100.095,80
II. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände	4.881.041,14	4.074.247,40
III. Kassenbestand, Bundesbankguthaben, Guthaben bei Kreditinstituten und Schecks	418,85	15.351,26
C. Rechnungsabgrenzungsposten	110.094,64	193.670,68
D. nicht durch Eigenkapital gedeckter Fehlbetrag	105.818,23	336.880,69
Bilanzsumme, Summe Aktiva	20.194.274,40	17.006.546,71

Passiva
	31.12.2008 EUR	31.12.2007 EUR
A. Eigenkapital	0,00	0,00
I. gezeichnetes Kapital	25.000,00	25.000,00
II. Kapitalrücklage	500,00	500,00
III. Verlustvortrag	362.380,69	381.303,74
IV. Jahresüberschuss	231.062,46	18.923,05
V. nicht gedeckter Fehlbetrag	105.818,23	336.880,69
B. Rückstellungen	112.812,00	10.500,00
C. Verbindlichkeiten	20.081.462,40	16.996.046,71
Bilanzsumme, Summe Passiva	20.194.274,40	17.006.546,71

Anhang

City East Hotel Berlin Grundstücks GmbH,
Berlin

Anhang für das Geschäftsjahr 2008

I. Allgemeine Angaben zum Jahresabschluss

Der Jahresabschluss für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2008 ist nach den Vorschriften des HGB für Kapitalgesellschaften und den Vorschriften des GmbHG aufgestellt worden.

Die Gesellschaft ist eine kleine Kapitalgesellschaft i.S.d. § 267 Abs. 1 HGB.

Die Gliederung des Jahresabschlusses wurde unter Anwendung des § 265 Abs. 5 S. 2 HGB um die Posten Forderungen gegen nahestehende Unternehmen und Verbindlichkeiten gegenüber nahestehenden Unternehmen erweitert. Darunter werden Forderungen und Verbindlichkeiten ausgewiesen, die zum Bilanzstichtag ge-genüber Unternehmen auszuweisen sind, welche zur gleichen Unternehmensgruppe gehören, ohne dass dafür ein Konzernabschluss nach § 290 HGB aufzustellen wäre oder ein solcher nach den Vorschriften des deutschen Handelsrechts aufgestellt würde.

Die Gewinn- und Verlustrechnung wurde nach dem Gesamtkostenverfahren aufgestellt.

II. Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Im Berichtsjahr ergibt sich ein nicht durch Eigenkapital gedeckter Fehlbetrag. Die Bewertung der Vermögensgegenstände und Schulden erfolgt trotzdem nach dem Grundsatz der Unternehmensfortführung (Going-Concern-Prinzip gemäß § 252 Abs. 1 Nr. 2 HGB), da diesem Fehlbetrag ausreichend hohe stille Reserven im Immobilienbestand gegenüberstehen.

Die in der Bilanz ausgewiesenen Vermögensgegenstände und Schulden wurden einzeln bewertet (§ 252 Abs. 1 Nr. 3 HGB). Der Grundsatz der Vorsicht sowie das Realisationsprinzip und das Imparitätsprinzip wurden beachtet (§ 252 Abs. 1 Nr. 4 HGB).

Im Jahresabschluss sind sämtliche Vermögensgegenstände, Schulden, Rückstellungen, Aufwendungen und Erträge enthalten, soweit gesetzlich nichts anderes bestimmt ist. Die Posten der Aktivseite sind nicht mit Posten der Passivseite, Aufwendungen nicht mit Erträgen verrechnet worden.

Das Anlage- und Umlaufvermögen, das Eigenkapital, die Schulden sowie die Rückstellungen wurden in der Bilanz gesondert ausgewiesen und hinreichend aufgegliedert.

Das Anlagevermögen weist nur Gegenstände aus, die bestimmt sind dem Geschäftsbetrieb dauerhaft zu dienen.

Das Anlagevermögen ist entsprechend dem Anschaffungskostenprinzip unter Berücksichtigung von Anschaffungsnebenkosten einerseits und Anschaffungspreisminderungen andererseits sowie unter Berücksichtigung zeitanteiliger Abschreibungen bilanziert. Grundlage der planmäßigen Abschreibungen war die voraussichtliche Nutzungsdauer des jeweiligen Vermögensgegenstandes.

Der Ansatz der Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände erfolgte zum Nennbetrag.

Unter dem Rechnungsabgrenzungsposten ist der Unterschiedsbetrag zwischen dem Rückzahlungsbetrag einer Verbindlichkeit und dem Ausgabebetrag, vermindert um planmäßige Abschreibungen, die auf der Laufzeit der Verbindlichkeit verteilt werden, ausgewiesen.

Die Guthaben bei Kreditinstituten wurden zum Nennbetrag angesetzt.

Das gezeichnete Kapital stimmt mit den Angaben im Handelsregister sowie den Regelungen im Gesellschaftsvertrag überein. Die Einlagen sind in voller Höhe er- bracht. Der Ansatz erfolgte zum Nennbetrag.

Rückstellungen wurden nur im Rahmen des § 249 Abs. 1 HGB gebildet und berücksichtigen alle erkennbaren Risiken und ungewissen Verpflichtungen. Sie sind nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung zum Erfüllungsbetrag bemessen.

Die Bewertung der Verbindlichkeiten erfolgte zum Rückzahlungsbetrag.

III. Erläuterungen zur Bilanz

Die Entwicklung des Anlagevermögens mit den Abschreibungen des Geschäftsjahres wird im Anlagenspiegel als Anlage zum Anhang aufgegliedert dargestellt. Bei Gebäuden erfolgte die Abschreibung unter Anwendung der steuerrechtlichen Regelungen des § 7 Abs. 4 EStG zu dem sich für den jeweiligen Gebäudetyp ergebenden festen Abschreibungssatz.

Die in diesem Geschäftsjahr sowie im Vorjahr ausgewiesenen sonstigen Rückstellungen weisen Abschluss- und Prüfungskosten sowie Steuerberatungskosten aus.

Die Fristigkeiten der Verbindlichkeiten der Gesellschaft gliedern sich wie folgt:

Verbindlichkeitsspiegel zum 31.12.2008
Vorjahreswerte in Klammern
		davon mit einer Restlaufzeit
	Gesamt Euro		bis 1 Jahr Euro	von 1 bis 5 Jahren Euro	über 5 Jahre Euro
Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	16.056.933,66		56.933,66	16.000.000,00	0,00
	(Vj. 16.198.958,00)		(Vj. 1.210.958,00)	(Vj. 14.988.000,00)	(Vj. 0,00)
Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	289.421,79		289.421,79	0,00	0,00
	(Vj. 71.325,88)		(Vj. 71.325,88)	(Vj. 0,00)	(Vj. 0,00)
Verbindlichkeiten gegenüber nahestehenden Unternehmen	3.723.127,79		22.781,16	3.700.346,63	0,00
	(Vj. 672.794,87)		(Vj. 19.040,00)	(Vj. 653.754,87)	(Vj. 0,00)
Sonstige Verbindlichkeiten	11.979,16		11.979,16	0,00	0,00
	(Vj. 52.967,96)		(Vj. 52.967,96)	(Vj. 0,00)	(Vj. 0,00)
	20.081.462,40		381.115,77	19.700.346,63	0,00
	(Vj. 16.996.046,71)		(Vj. 1.354.291,84)	(Vj. 15.641.754,87)	(Vj. 0,00)

Die Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten werden durch Grundschulden auf der Immobilie der Gesellschaft besichert.

In 2008 hat die City East Hotel Berlin Grundstücks GmbH gemeinsam mit drei weiteren Gesellschaften (Hotels Weimar und Lübeck Grundstücks GmbH, Strandhotel Ahlbeck Grundstücks GmbH, Hotels Bremen und Bad Bramstedt Grundstücks GmbH) bei der Hypo Real Estate ein Darlehen aufgenommen über insgesamt Euro 37.600.000,00, wofür die City East Hotel Berlin Grundstücks GmbH gesamtschuldnerisch gemeinsam mit den drei anderen Gesellschaften bürgt.

Im Zusammenhang mit vorgenanntem gemeinsam abgeschlossenem variabel verzinsten Darlehensvertrag wurde ebenfalls gemeinsam ein Zins-Swap zur Absicherung der daraus resultierenden Zinsrisiken abgeschlossen hinsichtlich dessen für die Darlehensnehmer eine gesamtschuldnerische Haftung besteht. Die abgeschlossenen Zins-Swaps dienen allein der Fixierung des ursprünglich variablen Zinssatzes und decken sich mit dem abzusichernden Darlehen in Bezug auf Frist und Basisbetrag, sie bilden damit eine Bewertungseinheit.

Würde keine Hedgebeziehung zwischen Darlehen und Swap bestehen, so wäre unter Anwendung der Discounted-Cashflow-Methode, bei der der Barwert der abgezinsten erwarteten Zahlungsströme ermittelt wird, per Saldo über alle Darlehensnehmer eine Drohverlustrückstellung in Höhe von Euro 1.635.440,42 zu passivieren. Aufgrund der vorhandenen Hedgebeziehung besteht dafür jedoch keine Notwendigkeit, da der bilanzpostenbezogene Zins-Swap nicht zu bewerten und als schwebendes Geschäft auch nicht zu bilanzieren ist.

Des Weiteren wurden zur Sicherung des Darlehens die üblichen Sicherheiten, wie Sicherungsverpfändung der Bankkonten sowie der Pachterlöse aus der Verpachtung der Immobilie bestellt.

IV. Sonstige Angaben

Die Gesellschaft wurde im gesamten Geschäftsjahr 2008 durch Herrn Rom Zalel, Berlin, und Herrn Raanan Gabay, Tel Aviv, vertreten. Die Geschäftsführer sind einzelvertretungsberechtigt und von den Beschränkungen des § 181 BGB befreit.

Im Jahr 2008 beschäftigte die Gesellschaft einen festangestellten Mitarbeiter.