GIM Grundwert Immobilien Management GmbH i.L.

Frankfurt

Jahresabschluss zum 31. Dezember 2006

Bilanz zum 31. Dezember 2006

Aktiva

	31.12.2006 EUR	31.12.2005 EUR
A. Umlaufvermögen
I. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände
1. Forderungen gegen verbundene Unternehmen
(davon ggü. Gesellschafter: EUR 0,00; i. VJ: 10.472,07)	212.000,00	222.472,07
2. sonstige Vermögensgegenstände	10.729,41	4.872,48
(davon aus Steuern EUR 10.729,41; i.VJ EUR 4.872,48)
	222.729,41	227.344,55
B. Guthaben bei Kreditinstituten
Guthaben bei Kreditinstituten	899.884,99	1.538.629,80
(davon ggü. Gesellschafter EUR 899.884,99 i.VJ EUR 1.538.629,80)
	1.122.614,40	1.765.974,35
Passiva
	31.12.2006 EUR	31.12.2005 EUR
A. Eigenkapital
I. Gezeichnetes Kapital	52.000,00	52.000,00
II. Kapitalrücklage	1.481.875,65	1.481.875,65
III. Verlustvortrag (i.Vj. Gewinnvortrag)	- 944.808,30	4.793,83
IV. Jahresfehlbetrag	- 587.406,10	- 949.602,13
	1.661,25	589.067,35
B. Rückstellungen
1. Rückstellungen für Vorruhestandsverpflichtungen	0,00	4.583,00
2. Sonstige Rückstellungen	1.005.953,15	1.167.275,00
	1.005.953,15	1.171.858,00
C. Verbindlichkeiten
1. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	0,00	0,00
2. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen	115.000,00	5.049,00
(davon ggü. Gesellschafter: EUR 115.000,00; i. VJ: EUR 5.049,00)
3. sonstige Verbindlichkeiten	0,00	0,00
	115.000,00	5.049,00
	1.122.614,40	1.765.974,35

Frankfurt, den 26.02.2007

Michael Determann, Liquidator

Anhang 2006

I. Allgemeine Angaben zum Jahresabschluss

Der Jahresabschluss wurde nach den Vorschriften der § 264 ff. HGB aufgestellt. Die Gewinn- und Verlustrechnung ist nach dem Gesamtkostenverfahren aufgestellt.

Die Gesellschaft ist eine kleine Kapitalgesellschaft im Sinne des § 267 Abs. 1 und 4 HGB.

Das Geschäftsjahr der Gesellschaft ist das Kalenderjahr.

II. Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände werden jeweils zum Nennbetrag aktiviert.

Alle sonstigen Rückstellungen werden nach den Grundsätzen vernünftiger kaufmännischer Beurteilung gebildet.

Die Verbindlichkeiten werden mit den Rückzahlungsbeträgen angesetzt.

III. Erläuterungen zur Bilanz und zur Gewinn- und Verlustrechnung

Bilanz

Die Forderungen in Höhe von (T€ 212) bestehen gegenüber der Space Park Aufbau GmbH. Diese wird jedoch - laut Vertrag vom 22.02.2007 - rückwirkend zum 01.01.2007 auf die Dresdner Bank AG verschmolzen, so dass die Forderung dann gegenüber der Gesellschafterin Dresdner Bank AG besteht.

Die Sonstigen Vermögensgegenstände enthalten Forderungen aus Steuern (T€ 11)

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände sind innerhalb eines Jahres fällig.

Die Guthaben bei Kreditinstituten werden bei der Dresdner Bank AG, Frankfurt am Main, dem alleinigen Gesellschafter, unterhalten.

Sie sind innerhalb eines Jahres fällig.

Die Rückstellungen enthalten im Wesentlichen sonstige Steuerrückstellungen (T€ 787) aufgrund einer Betriebsprüfung sowie die daraus resultierenden Zinsen (T€ 212).

Die Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen (T€ 115) beinhalten Verbindlichkeiten gegenüber der Gesellschafterin Dresdner Bank AG und sind gemäß Beschluss vom 29.12.2006 mit Rangrücktritt belegt.

Die Verbindlichkeiten haben eine Restlaufzeit von weniger als einem Jahr.

Gewinn- und Verlustrechnung

Die sonstigen betrieblichen Erträge enthalten im Wesentlichen Erträge aus der Erstattung der Nebenkostenabrechnung für die Jahre 2004/2005 (T€ 25) sowie aus einem Forderungsverzicht der Gesellschafterin Dresdner Bank AG (T€ 35)

Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen enthalten im Wesentlichen Zuführungen zu den sonstigen Rückstellungen (T€ 5)

Die Zinsen und ähnliche Aufwendungen enthalten im Wesentlichen Zinsen auf Gewerbesteuerumlage sowie Umsatzsteuernachzahlung gemäß Betriebsprüfung

(T€ 282)

IV. Erläuterungen zur Geschäftsführung

Herr Michael Determann (Liquidator ab 28.01.2005)

Geschäftsführer bei der DEGI Deutsche Gesellschaft für Immobilienfonds mbH

Es wurde keine Vergütung gezahlt.

V. Angaben zum Eigenkapital

Das Stammkapital der Gesellschaft beträgt € 52.000,00. Es ist vollständig eingezahlt.

Alleingesellschafterin ist die Dresdner Bank AG, Frankfurt am Main. Der Jahresabschluss der GIM Grundwert Immobilien Management GmbH i.L., Frankfurt am Main, wird über den Teilkonzernabschluss der Dresdner Bank AG, Frankfurt am Main, in den Konzernabschluss der Allianz AG, München, einbezogen. Der Teilkonzernabschluss der Dresdner Bank AG und der Konzernabschluss der Allianz AG werden bei den Amtsgerichten Frankfurt am Main bzw. München eingereicht und im Bundesanzeiger veröffentlicht.

VI. Sonstiges

Die Gesellschaft befindet sich gemäß Beschluss vom 09.07.2004 seit 01.01.2005 in Liquidation. Die Liquidation soll auf Basis der Bilanz zum 31.12.2006 beendet werden.

Nach Übertragung der Vermögenswerte und Schulden an die Gesellschafterin Dresdner Bank AG soll die GIM Grundwert Immobilien Management GmbH i.L. gelöscht werden.

Das Guthaben bei Kreditinstituten sowie die aus den Forderungen erwartete Zahlung sollen zur Begleichung der Rückstellungen / Verbindlichkeiten dienen. Das verbleibende Kapital in Höhe von € 1.661,25 steht der alleinigen Gesellschafterin Dresdner Bank AG zu und wird von dieser soweit erforderlich zur Restabwicklung genutzt.

Frankfurt am Main, 26. Februar 2007

GIM Grundwert Immobilien Management GmbH i.L.

Michael Determann