WALTON Europe Distributions GmbH

Hamburg

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2010 bis zum 31.12.2010

Bilanz

Aktiva
	31.12.2010 EUR	31.12.2009 EUR
A. Umlaufvermögen	590.780,83	265.241,26
I. Vorräte	852,82	23.826,26
II. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände	434.118,11	140.945,64
davon mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr	434.118,11	85.826,95
III. Kassenbestand, Bundesbankguthaben, Guthaben bei Kreditinstituten und Schecks	155.809,90	100.469,36
Bilanzsumme, Summe Aktiva	590.780,83	265.241,26

Passiva
	31.12.2010 EUR	31.12.2009 EUR
A. Eigenkapital	179.999,79	41.243,55
I. gezeichnetes Kapital	25.000,00	25.000,00
II. Gewinnvortrag	16.243,55	-19.530,75
III. Jahresüberschuss	138.756,24	35.774,30
B. Rückstellungen	90.160,20	21.316,20
C. Verbindlichkeiten	318.677,18	202.681,51
davon mit Restlaufzeit bis 1 Jahr	318.677,18	202.681,51
D. Passive latente Steuern	1.943,66	0,00
Bilanzsumme, Summe Passiva	590.780,83	265.241,26

Anhang

1. Allgemeine Angaben

Der Jahresabschluss der Walton Europe Distributions GmbH wurde auf der Grundlage der Rechnungslegungsvorschriften des Handelsgesetzbuches (HGB) für Kapitalgesellschaften sowie unter Berücksichtigung des Gesetzes betreffend die Gesellschaften mit beschränkter Haftung (GmbHG) aufgestellt. Die Gesellschaft nimmt die größenabhängigen Erleichterungen des § 288 Abs. 1 HGB in Anspruch.

Der Jahresabschluss wurde unter Annahme der Unternehmensfortführung (Going-Concern) aufgestellt.

Für die Gewinn- und Verlustrechnung wurde das Gesamtkostenverfahren gewählt.

Nach den in § 267 HGB angegebenen Größenklassen ist die Gesellschaft eine kleine Kapitalgesellschaft.

Das Geschäftsjahr der Gesellschaft ist das Kalenderjahr.

2. Angaben zu Bilanzierung- und Bewertungsmethoden

Allgemeine Angaben
Das am 29. Mai 2009 in Kraft getretene Gesetz zur Modernisierung des Bilanzrechts, das sogenannte Bilanzrechtsmodernisierungsgesetz (im nachfolgenden "BilMoG"), ist in Bezug auf Ansatz- und Bewertungsvorschriften erstmals auf den Jahresabschluss für das Geschäftsjahr 2010 der Gesellschaft anzuwenden (Art. 66 Abs. 3 Satz 1 EGHGB). Von der Möglichkeit einer vorzeitigen Anwendung (Art. 66 Abs. 3 Satz 6 EGHGB) wurde kein Gebrauch gemacht.
Die Einführung des BilMoG führte in der sogenannten BilMoG-Eröffnungsbilanz zum 1. Januar 2010 zu Bewertungs- und Ausweisänderungen von Bilanzposten des Vorjahres.
Eine Bewertungänderung ergab sich hinsichtlich der laufenden Bankkonten in Fremdwährung und führte zu Kursgewinnen von 776,12 Euro, die gem. Artikel 67 Abs. 7 EGHGB in der Gewinn- und Verlustrechnung gesondert unter dem Posten "außerordentliche Erträge" angegeben wurden. Auf die Kursgewinne wurden passive latente Steuern abgegrenzt. Eine Anpassung der Vorjahreszahlen im Rahmen der erstmaligen Anwendung ist nach Art. 67 Abs. 8 Satz 2 EGHGB unterblieben.
Durch die BilMoG-Erstanwendung wurde die Gliederung der Bilanz um die Position "Passive latente Steuern" erweitert.
Entsprechend der neuen HGB-Regelungen werden in der Gewinn- und Verlustrechnung erstmalig die folgenden Angaben als sogenannte davon-Vermerke ausgewiesen:

•	Aufwendungen aus der Währungsumrechnung unter dem Posten "Sonstige betriebliche Aufwendungen"
•	Erträge und Aufwendungen aus der Veränderung bilanzierter latenter Steuern unter dem Posten "Steuern vom Einkommen und vom Ertrag"

Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände wurden mit Ihrem Nennwert unter Berücksichtigung aller erkennbaren Risiken bewertet.
Flüssige Mittel sind zum Nennwert am Bilanzstichtag angesetzt.
Das gezeichnete Kapital ist zum Nennwert bilanziert.
Die sonstigen Rückstellungen wurden für alle ungewissen Verbindlichkeiten gebildet und werden nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung mit dem notwendigen Erfüllungsbetrag angesetzt. Dabei wurden alle erkennbaren Risiken berücksichtigt.
Verbindlichkeiten sind zum Erfüllungsbetrag bilanziert.
Latente Steuern werden auf die Unterschiede in den Bilanzansätzen der Handelsbilanz und der Steuerbilanz angesetzt, sofern sich diese in späteren Geschäftsjahren voraussichtlich abbauen. Aktive und passive latente Steuern werden saldiert ausgewiesen. Im Falle eines Aktivüberhangs der latenten Steuern zum Bilanzstichtag wird von dem Aktivierungswahlrecht des § 274 Abs. 1 Satz 2 HGB kein Gebrauch gemacht.

Grundlagen für die Umrechnung von Fremdwährung in EURO
Geschäftsvorfälle in fremder Währung werden grundsätzlich mit dem historischen Kurs zum Zeitpunkt der Erstverbuchung erfasst. Bilanzposten werden zum Stichtag wie folgt bewertet:
Kurzfristige Fremdwährungsforderungen (Restlaufzeit von einem Jahr oder weniger) sowie liquide Mittel oder andere kurzfristige Vermögensgegenstände in Fremdwährungen werden zum Devisenkassamittelkurs am Bilanzstichtag umgerechnet. Kurzfristige Fremdwährungsverbindlichkeiten (Restlaufzeit von einem Jahr oder weniger) werden ebenfalls zum Devisenkassamittelkurs am Bilanzstichtag umgerechnet. Langfristige Fremdwährungsforderungen oder -verbindlichkeiten bestehen zum Bilanzstichtag nicht.

3. Angaben und Erläuterungen zu einzelnen Posten der Bilanz

Forderungen gegen verbundene Unternehmen

Unter den Forderungen und sonstigen Vermögensgegenständen werden Forderungen gegen verbundene Unternehmen ausgewiesen, die mit 433.448,58 Euro (Vorjahr 0,00 Euro) die Walton Premium Land Management GmbH & Co. KG sowie mit 669,53 Euro (Vorjahr 85.826,95 Euro) die Walton Europe Land Banking Pinal County 4 GmbH & Co. KG betreffen und aus Lieferungen und Leistungen resultieren. Sie haben sämtlich eine Restlaufzeit von unter einem Jahr.

Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern

Unter den Verbindlichkeiten werden Verbindlichkeiten gegenüber der Gesellschafterin in Höhe von 54.652,90 Euro(Vorjahr: 85.470,88 Euro) ausgewiesen. Diese betreffen mit 39.400,00 Euro Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen.

Verbindlichkeiten

Alle Verbindlichkeiten haben eine Restlaufzeit von bis zu einem Jahr.

Die Rückstellungen betreffen im Wesentlichen Gewerbesteuerrückstellungen (34.593,81 Euro) Körperschaftsteuerrückstellungen (33.601,39 Euro), Rückstellungen für Jahresabschluss- und Prüfungskosten (18.000,00 Euro) sowie Rückstellungen für die Finanzbuchhaltung (3.800,00 Euro).

Die passiven latenten Steuern resultieren ausschließlich aus der handelsrechtlichen Ertragsrealisierung stichtagsbedingter Währungsumrechnungsdifferenzen. Der Berechnung der latenten Steuern liegt ein effektiver Steuersatz von 32,275 % zugrunde (15,825 % für die Körperschaftsteuer einschließlich Solidaritätszuschlag und 16,45 % für die Gewerbesteuer), der sich voraussichtlich im Zeitpunkt des Abbaus der Differenzen ergeben wird.

Ergebnisverwendung

Die Geschäftsführung schlägt in Übereinstimmung mit der Gesellschafterin die folgende Ergebnisverwendung vor:

Der Jahresüberschuss in Höhe von Euro 138.756,24 Euro wird auf neue Rechnung vorgetragen.

4. Sonstige Pflichtangaben

Namen der Geschäftsführer

Geschäftsführer der Walton Europe Verwaltungs GmbH waren im Geschäftsjahr 2010 Herr William-Kevin Doherty, CEO, Calgary/Kanada und Herr Karl-Benno Nagy, Geschäftsführer, Hamburg. Herr Doherty und Herr Nagy sind jeweils berechtigt, die Gesellschaft einzeln zu vertreten.

Das Mutterunternehmen der Gesellschaft ist die Walton Europe GmbH, Hamburg, mit einem Anteilsbesitz von 100%.

Hamburg, den 23. März 2011

William-Kevin Doherty Karl-Benno Nagy

sonstige Berichtsbestandteile

Angaben zur Feststellung:
Der Jahresabschluss wurde zur Wahrung der gesetzlich vorgeschriebenen Offenlegungsfrist vor der Feststellung offengelegt.