MAS Deutsche Beteiligungsgesellschaft mbH

Frankfurt am Main

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2022 bis zum 31.12.2022

Lagebericht

1. Grundlagen des Unternehmens

Die MAS Deutsche Beteiligungsgesellschaft mbH (Gesellschaft) ist eine Kapitalverwaltungsgesellschaft im Sinne von § 17 Abs. 2 Nr. 1 des Kapitalanlagegesetzbuches (KAGB) mit Sitz in Frankfurt am Main. Gegenstand des Unternehmens ist ausschließlich die kollektive Verwaltung von Spezial-AIF (im Sinne von § 1 Abs. 6 KAGB) auf der Grundlage einer Registrierung nach § 44 Abs. 1 i.V.m. § 2 Abs. 4 Satz 2 Nr. 1 und Nr. 2 a) KAGB. Anleger der zu verwaltenden Spezial-AIF sind ausschließlich professionelle und semiprofessionelle Anleger gemäß §1 Abs. 19 Nr. 32 und Nr. 33 KAGB.

2. Gesamtwirtschaftliche Rahmenbedingungen

Die Weltwirtschaft befindet sich durch die zurückliegende Pandemie und den im Februar 2022 ausgebrochenen Krieg zwischen Russland und der Ukraine in einer unsicheren Lage. Aus der Folge des Krieges ergeben sich eine sehr hohe Inflation, die die EZB mit steigenden Zinsen bekämpft. Dazu kommen noch steigende Energiekosten und eine damit an hergehende Rezessionsgefahr.
Die Welt erhofft sich nun Impulse für neue Wirtschaftszweige, so dass man sich noch stärker als bisher auf die erneuerbaren Energien und den damit verbundenen Wirtschaftszweig weltweit fokussiert. Selbst Amerika wird "grün".

Die bisher getroffenen Maßnahmen haben eher zur weiteren Verunsicherung als zur Stabilisierung der Lage beigetragen, auch wenn es hier und da finanzielle Hilfen des Staates gab, wie z.B. die Gaspreisbremse.

3. Analyse des Geschäftsverlaufes
Die Gesellschaft wurde in 2016 gegründet erhielt im 1. Quartal 2017 ihre BaFin Zulassung als KVG. Das Geschäftsmodell basiert auf dem Prinzip des Outsourcings, sprich nach Füllung der Fonds werden die Bereiche Beschwerdemanagement, Risikoanalyse und Berichtswesen und weitere Bereiche an bereits vorvertraglich gesicherte Partner zur Betreuung verlagert. Der Bereich Rechnungswesen wurde bereits ausgelagert. Im Geschäftsjahr 2018 und den folgenden Jahren wurden die ersten Fonds in der Verwaltung übernommen. Zahlreiche Bemühungen der Emittenten die Fonds zu füllen verzögerte sich. Im Jahr 2020, als die Bemühungen der Emittenten ihre Fonds mit Liquidität auszustatten bereits fortgeschritten waren, kam die Corona-Pandemie und machte es unmöglich, den Investoren verlässliche Zusagen über die Mittelverwendung zu geben. Daher wurden Zeichnungsscheine nicht abgerufen und gestrichen. Diese Situation war bis Anfang 2022 unverändert, so dass man wieder mit den Emittenten gemeinsam Vorbereitungen traf, um Investoren für das Investment in den Fonds zu begeistern. Der Beginn des Angriffskrieges auf die Ukraine mit seinen zuvor skizzierten Auswirkungen bremste diese Bemühungen. Insbesondere wurde die Anlage in den Fonds auf Grund der am Markt gebotenen, deutlich gestiegenen Zinsen für Staatliche- oder Bankanlagen weniger attraktiv. Somit gelang es nicht, die strategische Situation der Gesellschaft im Markt für die Administration von Spezial-AIF in 2022 massiv zu ändern. Es wurden dann im Jahr 2023 mit den Emittenten neue Werte ausgearbeitet, die man in 2024 platzieren will. Um den originären Geschäftsverlust aufzufangen, wurde die Neuausrichtungen und die damit verbundenen Zusatzarbeiten in neues Geschäft für die Gesellschaft gewandelt, zusätzlich konnten auch Einmalerfolge das Ergebnis stabilisieren.

Weitere Auflagen für die Fonds, wie ISIN und LEI, erhöhten die Kosten der Emittenten, so dass zum Teil Fonds nicht abgenommen wurden, die man für Emittenten aufgesetzt hatte. Daraus entstanden Fonds, die man nicht geschlossen hat, damit man diese wie eine Vorratsgesellschaft sofort Emittenten zur Verfügung stellen kann. So wurde der DBH Fonds einem neuen Eigentümer und Komplementär zugeführt. Leider hat dieser durch die eintretende neue Krise Anfang 2022 bis dato den Fonds nicht vollständig übernommen und auch nicht mit Geld gefüllt.
Ebenso wurde der DBH Fonds 4 veräußert. Allerdings war es notwendig, in diesem Zusammenhang auch die Verwaltungstätigkeit einzustellen und den Sitz des Fonds nicht bereitzustellen.
Zur Erweiterung des Geschäftsfeldes und zur Absicherung der Verzögerungen des Aufbaus der Fondsverwaltung wurde in 2021 das Geschäftsfeld um die Finanzberatung nach 34i und Immobilienberatung nach 34c mit den entsprechenden Zulassungen realisiert. Dies führt zur deutlichen Verbesserung der Einnahmensituation, ist aber Projektbezogen und schafft daher keine regelmäßigen Einnahmen.
Es wurden dazu aber Vertriebspartnerverträge Partnerschaften mit zwei namhaften Bankinstituten in Deutschland geschlossen.
Die Geschäftsaktivitäten der in 2021 übernommenen Nawanon AG, Zug CH, konnten leider die Erwartungen nicht erfüllen, so dass diese sich selber wirtschaftlich gut hält, aber keinen Ergebnisbeitrag für die Muttergesellschaft abwerfen konnte.
Die MAS Deutsche Beteiligungsgesellschaft hat damit die Weichen gestellt, sich stärker und mit einem breiteren Dienstleistungsangebot aufzustellen. Man wird sehen, ob man die Fonds von den Emittenten und deren Investoren in 2024 gefüllt bekommt. Wenn nicht, muss man das Geschäftsfeld mit den hohen Anforderungen und hohen finanziellen Aufwendungen neu überprüfen.

4. Ertragslage
Die Ertragslage des Unternehmens war im Jahr 2022 bestimmt durch die Entwicklungsphase der neuen Geschäftsbereiche.
Die Erträge beliefen sich auf € 1.048.649,21 nach € 638.699,23 im Vorjahr und waren im Berichtszeitraum insbesondere zurückzuführen auf die Vermittlung von Grundstücken an die VR-Bank Bad Salzungen Schmalkalden eG, Bad Salzungen.

Materialaufwand, sonstige betriebliche Aufwände sowie Zinsen summierten sich auf insgesamt € 917.725,74.

Das Jahresergebnis belief sich auf € 44.854,04.
Das Ergebnis war durch die Aufrechterhaltung der Fondsverwaltung stark mit Kosten belastet, ohne dagegen vollständig durch die Emittenten kompensiert zu werden. Ebenso hatte die Gesellschaft erhebliche Kosten für den Aufbau der neuen Geschäftsfelder. Die Schweizer Tochtergesellschaft belastete die Gesellschaft nicht.

Diese Vorleistungen sind allerdings die Leistungsgrundlage für den Aufbau der neuen zusätzlichen Geschäftsfelder, wo erste Erfolge sich auch in 2023 fortsetzten.

5. Vermögenslage
Die Vermögenslage der Gesellschaft ist stabil.
Die Bilanzsumme erhöhte sich von € 281.074,72 am 31.12.2021 auf € 848.020,21 am 31.12.2022. Ursache war eine nach er Pandemie starke Projektauftragslage.

Das Eigenkapital in Höhe von € 76.993,17 ist ausreichend.
Im Rahmen der Investitionstätigkeiten in 2022 wird das Kapital an die notwendigen Investitionen und durch Zuflüsse aus Eigenkapital durch den Gesellschafter angepasst falls dies notwendig sein sollte.

6. Finanzlage
Grundsätze und Ziele des Finanzmanagements basieren auf ein vorhandenes Risikomanagement. Der Abgleich Soll/Ist erfolgt monatlich auf Basis der Buchhaltungsdaten im Abgleich mit den Budgetvorgaben. Im Besonderen stehen das Projektcontrolling und die Liquiditätskontrolle im Vordergrund der Risikobetrachtung.
Im Geschäftsjahr 2022 war der Cashflow durchgehend positiv.

Insgesamt ist die Ertrags-, Finanz- und Vermögenslage der Gesellschaft zum Zeitpunkt der Aufstellung dieses Lageberichts als ausreichend einzuschätzen.

Als finanzielle und nicht finanzielle Leistungsindikatoren sieht die Gesellschaft die Anzahl der verwalteten Spezial-AIF sowie die Assets under Management der verwalteten Spezial-AIF. Darüber hinaus betrachtet die Gesellschaft die Umsatzerlöse als weiteren wesentlichen finanziellen Leistungsindikator. Als nicht-finanziellen Leistungsindikator wertet die Gesellschaft die Anzahl der Kundenbeschwerden.

Zum 31. Dezember 2022 verwaltete die Gesellschaft zwei Spezial-AIF, die noch keine Assets under Management aufwiesen.

Die Umsatzerlöse konnten gesteigert werden.
Kundenbeschwerden gab es in 2022, wie auch im Vorjahr nicht.

7. Mitarbeiter
Im Geschäftsjahr 2022 waren für die Gesellschaft der Geschäftsführer und 2,5 Mitarbeiter tätig, allerdings nicht das gesamte Jahr.

8. Voraussichtliche Entwicklung der Gesellschaft sowie Chancen und Risiken der künftigen Entwicklung
Die Chancen

Die Gesellschaft wird durch den weiteren Ausbau der beiden neuen Geschäftsfelder plus den erhöhten Beratungsfokus sich weiter positiv entwickeln.
Die Erweiterung ins Ausland wird sicher weiter zu Verbesserung von Erträgen führen.

Darüber hinaus wird die Gesellschaft weiterhin daraufsetzen, dass die bestehenden Fonds gefüllt werden und mit der Verwaltung der Fonds begonnen werden kann, immerhin sind diese sofort verfügbar und verfügen über alle wichtigen Voraussetzungen und gesetzlichen Anforderungen.
Prognose
Als Ziel ist definiert, im Jahr 2024 mindestens 2 der Fonds aktiv in die Verwaltung zu nehmen.

Die Gesellschaft plant bei Aufnahme der Verwaltung neben dem Outsourcing Prozess mindestens 2 zusätzliche Mitarbeiter einzustellen.
Die Risiken
Die Fonds müssen abgewickelt werden.

Die wirtschaftliche Lage insbesondere für Fondsinvestitionen verschlechtert sich weiter, obwohl man auch Energiefonds im Portfolio hat.

Dies hilft, auch Energie-unabhängig Wirtschaftsbereiche zu bedienen oder durch Beratung im Bereich Energie weitere Einnahmen zu generieren.
Allerdings bestehen insbesondere durch die Tatsache, dass es nur Projektgeschäfte sind, auch Risiken.
Die Entwicklung der Energiepreise spielt im direkten Bereich für die Gesellschaft eine untergeordnete Rolle, da sie keinen großen Energiekonsum hat. Allerdings in dem Geschäftsbereich spielt es wie schon erwähnt eine nicht unerhebliche Rolle. Man wird dabei das spezielle Risiko ständig überwachen.
Zur Risikominimierung trägt bei, dass der Markt und die Politik weltweit Maßnahmen ergriffen haben, aber ob diese insbesondere in Deutschland greifen, ist unklar, daher ist die Erweiterung der Geschäftstätigkeit der Gruppe in die Schweiz möglicherweise ein Vorteil.

Kritisch kann man auch die zusätzlichen Abgaben sehen, die der Staat auf Energie fordert.
Mitbewerber sind zahlreich am Markt. Allerdings ist die Gesellschaft mit den Fonds durch langfristige Verträge verbunden, so dass eine Abwanderung an einen Mitbewerber schwierig ist.

Andere Risiken sind durch Versicherungen, soweit diese versicherbar sind, abgedeckt.

Die Aufnahme von Bankdarlehen ist in der Unternehmensplanung bislang nicht vorgesehen.

Die Umsetzung des Unternehmenskonzepts und der Fortbestand der Gesellschaft sind damit auch von äußeren Einflüssen massiv beeinflusst.
Die tatsächlichen Ergebnisse können wesentlich von den Erwartungen über die voraussichtliche Entwicklung abweichen, wenn eine der genannten oder andere Unsicherheiten eintreten oder sich die den Aussagen zu Grunde liegenden Annahmen als unzutreffend erweisen.

9. Ereignisse nach dem Bilanzstichtag / Nachtragsbericht
Die Gesellschaft hat eine steuerliche Betriebsprüfung für die zurückliegenden Jahre 2017-2019 durchgeführt, die ohne nennenswerte Ergebnisse in 2023 beendet wurde.
Darüber hinaus sind keine Vorgänge von besonderer Bedeutung nach dem Schluss des Geschäftsjahres eingetreten.

10. Schlusserklärung
Der Geschäftsführer erklärt abschließend, dass die Gesellschaft nach den Umständen, die ihm in dem Zeitpunkt bekannt waren, in dem Rechtsgeschäfte vorgenommen oder die Maßnahmen getroffen oder unterlassen wurden, bei jedem Rechtsgeschäft eine angemessene Gegenleistung erhielt und dadurch, dass die Maßnahme getroffen oder unterlassen wurde, nicht benachteiligt wurde.

Dem Geschäftsführer sind keine Vorgänge bekannt, in denen die Gesellschaft benachteiligt wurde.

Frankfurt, 31.10.2023

Bilanz

Aktiva
	31.12.2022 EUR	31.12.2021 EUR
A. Anlagevermögen	116.324,36	113.637,36
B. Umlaufvermögen	731.430,81	167.161,13
davon Forderungen an Gesellschafter	440.736,21	2.917,59
C. Rechnungsabgrenzungsposten	265,04	276,23
Aktiva	848.020,21	281.074,72

Passiva
	31.12.2022 EUR	31.12.2021 EUR
A. Eigenkapital	76.993,17	32.139,13
B. Rückstellungen	13.790,50	19.370,00
C. Verbindlichkeiten	752.574,04	229.565,59
davon mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr	692.487,36	229.565,59
davon mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr	60.086,68	0,00
D. Rechnungsabgrenzungsposten	4.662,50
Passiva	848.020,21	281.074,72

Anhang

Allgemeine Angaben zum Jahresabschluss

Der vorliegende Jahresabschluss ist nach den Vorschriften des Dritten Buches des HGB (§§ 238 ff.) aufgestellt worden. Die ergänzenden Bestimmungen für Kapitalgesellschaften sowie für bestimmte
Personengesellschaften im Zweiten Abschnitt (§§ 264 ff.) wurden beachtet. Die Gesellschaft ist eine kleine Kapitalgesellschaft im Sinne von § 267 Abs. 1 HGB. Sie unterschreitet darüber hinaus die Größenmerkmale des § 267a HGB und gilt damit als Kleinstkapitalgesellschaft.

Sie hat von den Erleichterungen hinsichtlich des Anhangs gemäß § 288 Abs. 1 HGB teilweise Gebrauch gemacht. Die Erleichterungsvorschriften für Kleinstkapitalgesellschaften gemäß § 264 Abs. 1 S. 5 HGB wurden nicht in Anspruch genommen.

Die Gewinn- und Verlustrechnung ist nach dem Gesamtkostenverfahren (§ 275 Abs. 2 HGB) erstellt worden.

Angaben zur Identifikation der Gesellschaft laut Registergericht

Firmenname laut Registergericht:	MAS Deutsche Beteiligungsgesellschaft mbH
Firmensitz laut Registergericht:	Frankfurt am Main
Registereintrag:	Handelsregister
Registergericht:	Frankfurt am Main
Register-Nr.:	106848

Angaben zu Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze

Erworbene immaterielle Anlagewerte wurden zu Anschaffungskosten angesetzt und, sofern sie der Abnutzung unterlagen, um planmäßige Abschreibungen vermindert.

Das Sachanlagevermögen wurde zu Anschaffungs- bzw. Herstellungskosten angesetzt und, soweit abnutzbar, um planmäßige Abschreibungen vermindert. Alle Zugänge geringwertiger Wirtschaftsgüter mit Anschaffungskosten bis EUR 800,00 werden sofort abgeschrieben.

Die planmäßigen Abschreibungen wurden nach der voraussichtlichen Nutzungsdauer der Vermögensgegenstände linear und degressiv vorgenommen.

Die Finanzanlagen wurden zu Anschaffungskosten angesetzt und bewertet.

Soweit erforderlich, wurde der am Bilanzstichtag vorliegende niedrigere Wert angesetzt.

Forderungen und Wertpapiere wurden unter Berücksichtigung aller erkennbaren Risiken bewertet.

Die Steuerrückstellungen beinhalten die das Geschäftsjahr betreffenden, noch nicht veranlagten Steuern.

Die sonstigen Rückstellungen wurden für alle weiteren ungewissen Verbindlichkeiten gebildet. Dabei wurden alle erkennbaren Risiken berücksichtigt.

Verbindlichkeiten wurden zum Erfüllungsbetrag angesetzt.

Gegenüber dem Vorjahr abweichende Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Beim Jahresabschluss konnten die bisher angewandten Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden im Wesentlichen übernommen werden.

Ein grundlegender Wechsel von Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden gegenüber dem Vorjahr fand nicht statt.

Angaben zur Bilanz

Angaben zu Forderungen mit einer Restlaufzeit größer einem Jahr

Der Betrag der Forderungen mit einer Restlaufzeit größer einem Jahr beträgt 7.147,7 Euro (Vorjahr: 40.191,8 Euro).

Forderungen gegenüber Gesellschaftern

Der Wert der Forderungen gegenüber Gesellschaftern beläuft sich auf 440.736,21 Euro (Vorjahr: 2.917,59 Euro).

Angaben zu Verbindlichkeiten mit Restlaufzeitvermerken

Der Betrag der Verbindlichkeiten mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr beträgt 692.487,36 Euro (Vorjahr: 229.565,59 Euro).

sonstige Berichtsbestandteile

Angaben zur Feststellung:
Der Jahresabschluss wurde am 20.12.2023 festgestellt.

BESTÄTIGUNGSVERMERK DES UNABHÄNGIGEN ABSCHLUSSPRÜFERS

An die MAS Deutsche Beteiligungsgesellschaft mbH, Frankfurt am Main:

Prüfungsurteil

Wir haben den Jahresabschluss der MAS Deutsche Beteiligungsgesellschaft mbH - bestehend aus der Bilanz zum 31. Dezember 2022 und der Gewinn- und Verlustrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2022 bis zum 31. Dezember 2022 sowie dem Anhang, einschließlich der Darstellung der Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden - unter Einbeziehung der Buchführung und den Lagebericht
für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2022 bis zum 31. Dezember 2022 geprüft.
Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse

· entspricht der beigefügte Jahresabschluss in allen wesentlichen Belangen den deutschen, für Kapitalgesellschaften geltenden handelsrechtlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens- und Finanzlage der Gesellschaft zum 31. Dezember 2022 sowie ihrer Ertragslage für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2022 bis zum 31. Dezember 2022.

· vermittelt der beigefügte Lagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage derGesellschaft. In allen wesentlichen Belangen steht dieser Lagebericht in Einklang mit dem Jahresabschluss, entspricht den deutschen gesetzlichen Vorschriften und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Gemäß § 45a Abs. 1 KAGB i.V.m. § 322 Abs. 3 Satz 1 HGB erklären wir, dass unsere Prüfung zu keinen Einwendungen gegen die Ordnungsmäßigkeit des Jahresabschlusses geführt hat.

Grundlage für das Prüfungsurteil

Wir haben unsere Prüfung des Jahresabschlusses in Übereinstimmung mit § 45a Abs. 1 KAGB i.V.m. § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt "Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von der Gesellschaft unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass
die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unser Prüfungsurteil zum Jahresabschluss und zum Lagebericht zu dienen.

Verantwortung der gesetzlichen Vertreter für den Jahresabschluss und den Lagebericht

Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Jahresabschlusses, der den
deutschen, für Kapitalgesellschaften geltenden handelsrechtlichen Vorschriften in allen wesentlichen Belangen entspricht, und dafür, dass der Jahresabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter
verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie in Übereinstimmung mit den deutschen Grundsätzen ordnungsmäßiger Buchführung als notwendig bestimmt haben, um die Aufstellung eines Jahresabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen (d.h. Manipulationen der Rechnungslegung und Vermögensschädigungen) oder
Irrtümern ist.

Bei der Aufstellung des Jahresabschlusses sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen. Des Weiteren haben sie die Verantwortung, Sachverhalte in Zusammenhang mit der Fortführung der Unternehmenstätigkeit, sofern einschlägig, anzugeben. Darüber hinaus sind sie dafür verantwortlich,
auf der Grundlage des Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu bilanzieren, sofern dem nicht tatsächliche oder rechtliche Gegebenheiten entgegenstehen.

Außerdem sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Aufstellung des Lageberichts, der insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt. Ferner sind
die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Vorkehrungen und Maßnahmen (Systeme), die sie als notwendig erachtet haben, um die Aufstellung eines Lageberichts in Übereinstimmung mit den anzuwendenden deutschen gesetzlichen Vorschriften zu ermöglichen, und um ausreichende geeignete
Nachweise für die Aussagen im Lagebericht erbringen zu können.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts

Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Jahresabschluss als Ganzes frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern ist, und ob der Lagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss sowie mit den bei der Prüfung gewonnenen
Erkenntnissen in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt, sowie einen Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 45a Abs. 1 KAGB i.V.m. § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen
können aus dolosen Handlungen oder Irrtümern resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Jahresabschlusses und Lageberichtes getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.
Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus

· identifizieren und beurteilen wir die Risiken wesentlicher falscher Darstellungen im Jahresabschluss und im Lagebericht aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern, planen und führen Prüfungshandlungen als Reaktion auf diese Risiken durch sowie erlangenPrüfungsnachweise, die ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zu dienen. Das Risiko, dass aus dolosen Handlungen resultierende wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, ist höher als das Risiko, dass aus Irrtümern resultierende wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, da dolose Handlungen kollusives Zusammenwirken, Fälschungen, beabsichtigte Unvollständigkeiten, irreführende Darstellungen bzw. das Außerkraftsetzen interner Kontrollen beinhalten können.
· gewinnen wir ein Verständnis von dem für die Prüfung des Jahresabschlusses relevanten internen Kontrollsystem und den für die Prüfung des Lageberichts relevanten Vorkehrungen und Maßnahmen, um Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständenangemessen sind, jedoch nicht mit dem Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit dieser Systeme der Gesellschaft abzugeben.
· beurteilen wir die Angemessenheit der von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsmethoden sowie die Vertretbarkeit der von den gesetzlichen Vertretern dargestellten geschätzten Werte und damit zusammenhängenden Angaben.
· ziehen wir Schlussfolgerungen über die Angemessenheit des von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit sowie, auf der Grundlage der erlangten Prüfungsnachweise, ob eine wesentliche Unsicherheit im Zusammenhang mit Ereignissen oder Gegebenheiten besteht, die bedeutsame Zweifel an der Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit aufwerfen können. Falls wir zu dem Schluss kommen, dass eine wesentliche Unsicherheit besteht, sind wir verpflichtet, im Bestätigungsvermerk auf die dazugehörigen Angaben im Jahresabschluss und im Lagebericht aufmerksam zu machen oder, falls diese Angaben unangemessen sind, unser jeweiliges Prüfungsurteil zu modifizieren. Wir ziehen unsere Schlussfolgerungen auf der Grundlage der bis zum Datum unseres Bestätigungsvermerks erlangten Prüfungsnachweise. Zukünftige Ereignisse oder Gegebenheiten können jedoch dazu führen, dass die Gesellschaft ihre Unternehmenstätigkeit nicht mehr fortführen kann.
· beurteilen wir Darstellung, Aufbau und Inhalt des Jahresabschlusses insgesamt einschließlich der Angaben sowie ob der Jahresabschluss die zugrunde liegenden Geschäftsvorfälle und Ereignisse so darstellt, dass der Jahresabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt.
· beurteilen wir den Einklang des Lageberichts mit dem Jahresabschluss, seine Gesetzesentsprechung und das von ihm vermittelte Bild von der Lage der Gesellschaft.
· führen wir Prüfungshandlungen zu den von den gesetzlichen Vertretern dargestellten zukunftsorientierten Angaben im Lagebericht durch. Auf Basis ausreichender geeigneter Prüfungsnachweise vollziehen wir dabei insbesondere die den zukunftsorientierten Angaben von den gesetzlichen Vertretern zugrunde gelegten bedeutsamen Annahmen nach und beurteilen die sachgerechte Ableitung der zukunftsorientierten Angaben aus diesen Annahmen. Ein eigenständiges Prüfungsurteil zu den zukunftsorientierten Angaben sowie zu den zugrunde liegenden Annahmen geben wir nicht ab. Es besteht ein erhebliches unvermeidbares Risiko, dass künftige Ereignisse wesentlich von den zukunftsorientierten Angaben abweichen.

Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen unter anderem den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.

Schmitten, den 31. Oktober 2023

BRAUS BERATUNG+REVISION GmbH
Wirtschaftsprüfungsgesellschaft

gez. Benedict Braus, Wirtschaftsprüfer Steuerberater