MVGM Property Management Deutschland GmbH

Frankfurt am Main

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2022 bis zum 31.12.2022

Inhaltsverzeichnis

Lagebericht für das Geschäftsjahr 2022

Jahresabschluss für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2022

1. Bilanz zum 31. Dezember 2022

2. Gewinn- und Verlustrechnung für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2022..

3. Anhang für das Geschäftsjahr 2022

Anlagenspiegel

BESTÄTIGUNGSVERMERK DES UNABHÄNGIGEN ABSCHLUSSPRÜFERS

Lagebericht 2022

Gliederung

I. Unser Unternehmen

II. Wirtschaftsbericht

1. Gesamtwirtschaftliche Rahmenbedingungen

2. Geschäftsverlauf

3. Lage der Gesellschaft

4. Finanzielle Leistungsindikatoren

5. Gesamtaussage

III. Risiko- und Prognosebericht

1. Wesentliche Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung

2. Prognosebericht

3. Corona-Pandemie

4. Finanzinstrumente

I. Unser Unternehmen

Die MVGM Property Management Deutschland GmbH (kurz: MVGM PM) ist ein Dienstleister für Immobilienunternehmen. Wir erbringen Dienstleistungen für die Wohnungswirtschaft (Geschäftsbereich Residential) und Gewerbe (Geschäftsbereich Commercial). Wir agieren Deutschlandweit und haben unseren Hauptsitz in Frankfurt am Main.

MVGM Property Management Deutschland GmbH ist einer der größten Premium-Full-Service-Dienstleister für gewerbliche und wohnwirtschaftliche Immobilien in Deutschland. Wir betreuen nach internen Aufzeichnungen bundesweit:

―	ca. 1 Mio. qm Mietfläche
―	ca. 1.000 Objekte
―	ca. 17.000 Wohnungen

und bieten dabei ein vollumfängliches Leistungsspektrum im Property Management. Unsere Property Management Dienstleistungen umfassen ganzheitlich alle Aspekte des kaufmännischen, technischen und buchhalterischen Property Managements der von uns bundesweit betreuten Immobilien unserer Kunden. Dies schließt selbstverständlich auch die Steuerung aller weiteren extern beauftragten Dienstleister ein.

Zu unseren Kunden gehören nationale wie internationale institutionelle Investoren, Immobilienfonds, Versicherungskonzerne, Pensionskassen, Stiftungen, Family Offices u. a.

Mit einer regionalen Präsenz von 15 Niederlassungen sind wir an den wesentlichen Immobilienstandorten in Deutschland vertreten. Unser iXHaus-System ist ein wesentlicher Baustein für unsere qualitativ hochwertigen Dienstleistungen - darüber hinaus verfügen wir über langjährige Erfahrung mit anderen nationalen und internationalen IT-Systemen, wie z.B. YARDI, MRI, iMS, SAP, u. a.

Die MVGM Property Management Deutschland GmbH ist in den MVGM-Konzern eingebunden. Muttergesellschaft der MVGM Property Management Deutschland GmbH ist die MVGM Holding Germany GmbH mit Sitz in Frankfurt am Main.

II. Wirtschaftsbericht

1. Gesamtwirtschaftliche Rahmenbedingungen

Die grundsätzlich stabile wirtschaftliche Lage in Deutschland -verbunden mit dem Anstieg am Immobilienbau, der im ersten Quartal 2022 stark zunahm, sind maßgebliche Gründe für hohe Immobilieninvestitionen in Deutschland. Der gewerbliche und wohnungswirtschaftliche Investmentmarkt in Deutschland entwickelte sich auch im Jahr 2022, wie schon in den Vorjahren, weiterhin positiv. Dieses wurde auch nicht - oder nur unwesentlich - durch die pandemiebedingte Lieferkettenstörungen und dem Ukraine-Russlandkonflikt verändert. Ausländisches Kapital ist weiterhin eine treibende Kraft für das unvermindert hohe Transaktionsvolumen, da dieses ungebrochen verstärkt in deutsche Gewerbe- wie auch Wohnimmobilien investiert wird. Trotz bestehender politischer und geopolitischer Spannungen wird sich dieser Trend auch für die Jahre 2023 und 2024 fortsetzen. Somit ist davon auszugehen, dass das Transaktionsvolumen nicht wesentlich an Dynamik verliert und sich weiterhin auf hohem Niveau bewegen wird. MVGM PM konnte von diesen positiven Marktentwicklungen profitieren. (Laut Europäische Zentral Bank Jahresbericht 2022)

2. Geschäftsverlauf

Die Umsatzerlöse sind im Vorjahresvergleich unverändert mit EUR 28,5 Mio. Die aktivierten Eigenleistungen verbessern das Ergebnis um EUR 0,3 Mio.

Die Aufwendungen für bezogenen Leistung sind über dem Vorjahresniveau. Der Personalaufwand in Bezug auf Löhne und Gehälter im Vorjahresvergleich ist unwesentlich von EUR 17,6 Mio. auf aktuell EUR 18 Mio. angestiegen.

Das Betriebsergebnis vor Zinsen und Steuern (EBIT) hat sich im abgelaufenen Geschäftsjahr aufgrund geringerer sonstiger betrieblicher Erträge mit einem Betriebsverlust von EUR 3,3 Mio. gegenüber Vorjahr verschlechtert (Betriebsverlust EUR 1,3 Mio.).

Die Geschäftsführung ist mit der Entwicklung des Geschäftsverlaufs im abgelaufenen Geschäftsjahr nicht zufrieden.

3. Lage der Gesellschaft

a. Ertragslage

Das Rohergebnis (Ergebnis vor Steuern und Zinsen) ist als folge niedrigere sonstige betriebliche Erträge bei gleichzeitig unveränderten Umsatzerlösen und gestiegenen Fremdleistungen um rund EUR 1,0 Mio. gegenüber Vorjahr gesunken.

Die Personalaufwandsquote ist bei steigenden Personalaufwendungen und unveränderten Umsatzerlösen von 74,6% um 1,7% auf rund 76,3% gestiegen. Die höhere Personalaufwandsquote resultiert hauptsächlich aus der Einstellung zusätzlicher Mitarbeiter, um die steigende Nachfrage nach unseren Dienstleistungen effektiv zu bedienen und die Qualität unserer Leistungen aufrechtzuerhalten. Wesentliche Posten der sonstigen betrieblichen Aufwendungen sind Mietaufwendungen (TEUR 2.187), Weiterbelastungen von Konzerngesellschaften mit TEUR 3.411, IT- und Software Wartungs- und Lizenzgebühren TEUR 826.

Das Betriebsergebnis (EBIT) liegt mit TEUR -3.300 unter dem Niveau des Vorjahres, in dem ein Betriebsverlust in Höhe von TEUR -1325 zu verzeichnen war. Das EBIT vor Konzernumlagen lag 2022 bei TEUR 111, was eine Verschlechterung gegenüber Vorjahr darstellt (EBIT vor Konzernumlagen EUR 2.008 Mio.).

Im Geschäftsjahr ist aufgrund der Betriebsverluste keine Ertragsteuerbelastung angefallen. Das Geschäftsjahr 2022 schloss mit einem Jahresfehlbetrag in Höhe von TEUR 3.457.

Die Geschäftsführung beurteilt die Ertragslage des Unternehmens als nicht zufriedenstellend.

b. Vermögens- und Kapitalstruktur

Als Dienstleister stellt das Anlagevermögen naturgemäß eine untergeordnete Rolle in der Bilanzstruktur. Allerdings wird ein Geschäfts- und Firmenwert in Höhe von TEUR 2.380 bilanziert. Der Geschäfts- und Firmenwert ist im Zusammenhang mit dem Erwerb eines Geschäftsbetriebs entstanden und beinhaltet den gezahlten Kaufpreis soweit dieser über dem Netto-Vermögenswert des erworbenen Geschäftsbereichs liegt. Hinzu gekommen sind im Berichtsjahr nachträglich berechnete Nebenkosten des Erwerbs und nachträgliche Kaufpreisanpassungen.

Außerdem werden im Rahmen des Projekts ONE die aktivierten Eigenleistungen in Höhe von TEUR 316 als immaterielle Vermögenswerte in den geleisteten Anzahlungen ausgewiesen, um den Wert der internen Arbeitsleistungen und Ressourcen für die Digitalisierung transparent zu machen.

Typisch für ein Dienstleistungsunternehmen ist ein großer Anteil der Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände an der Bilanzsumme. Die Forderungen aus Lieferungen und Leistungen liegen bei EUR 2,3Mio. was einer rechnerischen Debitorenlaufzeit von rund 33 Tagen entspricht.

Unter den sonstigen Vermögensgegenständen werden vor allem Steuerforderungen und Aktivwerte aus Rückdeckungsversicherungen ausgewiesen.

Die Kassenbestände und Bankguthaben betragen zum Jahresende 2022 TEUR 88.

Die Kapitalstruktur von MVGM ist überwiegend langfristig ausgerichtet. Das gezeichnete Kapital und die Kapitalrücklage abzgl. des Verlustvortrags und des Jahresfehlbetrags 2022 ergeben zusammengenommen einen nicht durch das Eigenkapital gedeckten Fehlbetrag in Höhe von EUR 2,7 Mio.

Neben dem Eigenkapital finanziert sich unser Unternehmen wesentlich aus Verbindlichkeiten im Verbundbereich. Ein wesentlicher Teil der Verbundverbindlichkeiten entfällt auf ein verzinsliches Darlehen mit einer Restlaufzeit von unter einem Jahr gegenüber der Muttergesellschaft. Ein weiterer Posten entfällt auf Verbindlichkeiten gegenüber einer Schwestergesellschaft in Deutschland aus der Weiterbelastung der Kosten für im Konzern erbrachte Dienstleistungen

Die bilanzierten Rückstellungen entfallen vor allem auf Pensionsverpflichtungen sowie sonstige Rückstellungen, die vor allem für Personalbezogene Verpflichtungen sowie ausstehende Rechnungen gebildet wurden.

Die Lieferantenverbindlichkeiten liegen zum Jahresende bei EUR 3.332 Mio. Der Anstieg im Vergleich zum Vorjahr ist bedingt durch die Umsetzung der Digitalisierungsmaßnahmen zur Effizienzsteigerung im Unternehmen

Unter den sonstigen Verbindlichkeiten werden vor allem die Umsatzsteuer und Verbindlichkeiten aus dem Lohn- und Gehaltsbereich ausgewiesen.

Die Finanzierung des Unternehmens ist geordnet.

c. Finanzlage

Die Bankguthaben belaufen sich am Jahresende auf TEUR 88.

Der vereinfacht aus Jahresergebnis zuzüglich Abschreibungen berechnete Cash Flow i.e.S. lag im abgelaufenen Geschäftsjahr bei TEUR -3.184. Die Unterdeckung sowie die Investitionen des Geschäftsjahres wurden über Finanzmitteltransfers aus der MVGM-Gruppe (Reduzierung der Forderungen bzw. Erhöhung der Verbindlichkeiten) finanziert.

4. Finanzielle Leistungsindikatoren

Die Geschäftsführung überwacht die geschäftliche Entwicklung des Unternehmens vor allem anhand der finanziellen Leistungsindikatoren Umsatzerlöse und Betriebsergebnis (EBIT).

5. Gesamtaussage

Die Geschäftsführung ist mit dem Geschäftsverlauf im abgelaufenen Geschäftsjahr nicht zufrieden. Die in der Unternehmensplanung veranschlagten finanziellen Ziele wurden nicht erreicht.

Die Ertragslage ist aktuell noch von unbefriedigender Ertragskraft.

III. Risiko- und Prognosebericht

1. Wesentliche Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung

Die MVGM Property Management Deutschland GmbH ist ein Dienstleister für Immobilienunternehmen. Zu den Kunden zählen sowohl gewerblich tätige Kunden (Einkaufszentren) als auch die Wohnungswirtschaft (Wohnungsvermietungsgesellschaften). Typischerweise werden mit Kunden dauerhafte Dienstleistungsverträge abgeschlossen.

MVGM hat Chancen über die Neukundenakquisition zusätzliches Umsatzwachstum zu generieren. Aktuell läuft das Bestandsgeschäft stabil und das Neukundengeschäft gut.

Die gesamtwirtschaftlichen Rahmenbedingungen sind trotz der politischen und geopolitischen Unruhen in Europa für die Immobilienbranche günstig. Es werden unverändert eine bedeutende Anzahl von Neubau-Projekten in den für die MVGM wichtigen Zielsegmenten projektiert sowie in Betrieb genommen, so dass die Rahmenbedingungen für das Neugeschäft nach wie vor von uns als günstig eingeschätzt werden. Unmittelbare Auswirkungen aus dem Ukraine-Krieg für unser Geschäft haben sich bislang nicht ergeben, werden aber fortwährend analysiert und beobachtet. Inwieweit sich das anziehende Zinsniveau auch die für unser Geschäftsmodell interessanten Immobilien-Großprojekte auswirken wird, können wir abschließend nicht beurteilen.

Wesentliches Risiko und wesentliche Chance sind die Abhängigkeit vom MVGM Konzern bzw. die Einbindung in diesen hinsichtlich Finanzierung. Zur Vermeidung der Zahlungsunfähigkeit hat die Regisseur Holding B.V., welche mit 92,5 % an unserer Gesellschaft beteilig ist, mit Datum vom 13. Juli 2023 eine betragsmäßig unbegrenzte Patronatserklärung abgegeben, wonach sie sich verpflichtet, unsere Gesellschaft jederzeit finanziell so auszustatten, dass diese ihre Verbindlichkeiten fristgerecht erfüllen kann. Die Patronatserklärung läuft bis zum 31. Dezember 2024. Sollte sich nach Ablauf dieser Patronatserklärung keine Besserung der finanziellen Ausstattung und des Eigenkapitals eingestellt haben, ist die Gesellschaft auf eine Verlängerung dieser Patronatserklärung angewiesen.

Zu den geschäftlichen Risiken der Berichtsgesellschaft zählt die Sicherung der Kundenbasis. Über eine überzeugende Dienstleistungsqualität versucht MVGM die Bestandskunden an das Unternehmen zu binden. Im Falle der Kündigung bestehender Dienstleistungsverträge drohen Umsatzverluste, die aufgrund des hohen Fixkostenanteils das Betriebsergebnis überproportional belasten (mittleres Risiko).

Als Dienstleistungsunternehmen ist MVGM darauf angewiesen an den für das Geschäft bedeutenden Regionen ausreichend qualifiziertes Personal zu finden und für eine Tätigkeit im Unternehmen anzuwerben. In diesem Bereich sieht sich MVGM gut aufgestellt - gestützt auf dem interessanten Geschäftsmodell, für Immobilienunternehmen und attraktive Arbeitsbedingungen und Entwicklungsmöglichkeiten. (mittleres Risiko).

Da sich das Geschäft in Deutschland weiter im Aufbau befindet, erfordert das Wachstum des Unternehmens Kapital, das zuletzt von der Konzernmutter bereitgestellt wurde. Zur Realisierung der Wachstumsstrategie ist eine fortgesetzte Versorgung mit Finanzmitteln durch den MVGM-Konzern wichtig. Der Konzern hat durch den Zukauf von Unternehmen in Deutschland Zeichen gesetzt den Aufbau des Geschäfts in Deutschland voranzutreiben. Weiter sind die vom Konzern an die Berichtsgesellschaft belasteten Aufwendungen für die vom Konzern erbrachten Dienstleistungen für die Ertragslage der Gesellschaft nicht von untergeordneter Bedeutung. Durch eine fortgesetzte teilweise Kreditierung dieser Aufwendungen kann die Versorgung und den Zugang zu Finanzmitteln für die deutschen Konzerngesellschaften gesteuert werden (mittleres Risiko).

Darüber hinaus bestehen Risiken von Forderungsausfällen, den wir mit unserem Mahnwesen begegnen und IT und Cyberrisiken, denen auf Gruppenebene begegnet wird. Die Einbindung in die Gruppe hinsichtlich der Zentralfunktionen stellt sowohl eine Chance als auch ein Risiko dar. (mittleres Risiko).

2. Prognosebericht

Die Geschäftsführung geht auf der Grundlage der verabschiedeten Unternehmensplanung von einer Fortsetzung der Geschäftsentwicklung aus. Nach der Planung rechnet die Geschäftsführung mit einem weiteren Wachstum der Umsatzerlöse und einer Verbesserung des Betriebsergebnisses/ EBIT vor Konzernumlagen im Geschäftsjahr 2023 und 2024 gegenüber dem abgelaufenen Geschäftsjahr 2022. Die Geschäftsentwicklung im Geschäftsjahr 2022 verlief nicht budgetgemäß. Kündigungen nicht profitabler Aufträge sowie die Restrukturierung der IT und Prozesse führten zu weniger Umsatz und höheren Kosten. Im Jahr 2022 wurden somit Umsatzerlöse von EUR 28,5 Mio. und ein EBIT vor Konzernumlagen von TEUR 112. erzielt. Für 2023 werden nach aktuellem Stand Umsätze von 30 Mio. und ein EBIT vor Konzernumlagen von 2,8 Mio. erwartet. Für das Geschäftsjahr 2024 erwartet die Geschäftsführung Umsatzerlöse von EUR 30 Mio. und ein EBIT vor Konzernumlagen von 1,6 Mio.

3. Ukraine-Krieg

Im Februar 2022 haben sich die Rahmenbedingungen für die wirtschaftliche Entwicklung in der Welt und in Europa durch den Ukraine-Krieg zusätzlich verschlechtert. Die Auswirkungen des Ukraine-Kriegs zeigten sich schnell in Problemen in der Logistik (z.B. Schiffsverkehr), die zu Engpässen in der Verfügbarkeit von Rohstoffen und Zulieferteilen vor allem aber drastisch steigende Energiepreise und Vormaterialien zur Folge hatten.

Die Auswirkungen des Ukraine-Kriegs für die Weltwirtschaft und die weitere geschäftliche Entwicklung unseres Unternehmens sind derzeit nicht sicher abzuschätzen.

Unmittelbare Auswirkungen aus dem Ukraine-Krieg für unser Geschäft haben sich derzeit nicht ergeben und werden auch nicht erwartet. Dennoch werden die Geschehnisse fortwährend analysiert und beobachtet.

Frankfurt am Main, den 20. Dezember 2023

MVGM Property Management Deutschland GmbH

Geschäftsführung

Dirk Tönges

Thorsten Czoske

Bilanz zum 31. Dezember 2022

Aktiva

	31.12.2022	31.12.2021
	EUR	EUR
A. Anlagevermögen
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
1. Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	4.903,50	8.888,00
2. Geschäfts- oder Firmenwert	2.380.682,16	2.903.908,53
3. Geleistete Anzahlungen und Anlagen in Bau	688.226,28	0,00
	3.073.811,94	2.912.796,53
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	17.048,29	19.141,16
2. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	371.424,97	390.813,33
	388.473,26	409.954,49
III. Finanzanlagen
1. Beteiligungen	25.000,00	25.000,00
2. Genossenschaftsanteile	0,00	105,00
	25.000,00	25.105,00
	3.487.285,20	3.347.856,02
B. Umlaufvermögen
I. Vorräte
Geleistete Anzahlungen	0,00	7.363,69
	0,00	7.363,69
II. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände
1. Forderungen aus Lieferungen und Leistungen	2.268.848,35	3.699.531,80
2. Forderungen gegen verbundene Unternehmen	4.922.243,64	39.900,00
3. Sonstige Vermögensgegenstände	612.199,81	579.606,91
	7.803.291,80	4.319.038,71
III. Kassenbestand, Guthaben bei Kreditinstituten	88.164,83	219.410,76
	7.891.456,63	4.545.813,16
C. Rechnungsabgrenzungsposten	197.215,85	146.373,75
D. Nicht durch Eigenkapital gedeckter Fehlbetrag	2.677.934,62	0,00
	14.253.892,30	8.040.042,93

Passiva

	31.12.2022	31.12.2021
	EUR	EUR
A. Eigenkapital
I. Gezeichnetes Kapital	25.000,00	25.000,00
II. Kapitalrücklage	3.480.442,84	3.480.442,84
III. Verlustvortrag	-2.726.369,60	-1.288.909,00
IV. Jahresfehlbetrag	-3.457.007,86	-1.437.460,60
V. Nicht durch Eigenkapital gedeckter Fehlbetrag	2.677.934,62	0,00
	0,00	779.073,24
B. Rückstellungen
1. Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen	418.651,00	417.234,00
2. Sonstige Rückstellungen	1.548.517,31	882.820,41
	1.967.168,31	1.300.054,41
C. Verbindlichkeiten
1. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	3.332.493,34	887.885,18
2. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen	8.425.126,12	4.390.815,59
3. Sonstige Verbindlichkeiten	449.886,01	608.540,32
	12.207.505,47	5.887.241,09
D. Rechnungsabgrenzungsposten	79.218,52	73.674,19
	14.253.892,30	8.040.042,93

Gewinn- und Verlustrechnung für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2022

	1.1.-31.12.2022	1.1.-31.12.2021
	EUR	EUR
1. Umsatzerlöse	28.552.607,73	28.537.220,93
2. Andere aktivierte Eigenleistungen	316.049,88	0,00
3. Sonstige betriebliche Erträge	467.904,02	1.641.617,98
4. Materialaufwand
Aufwendungen für bezogene Leistungen	-977.889,73	-795.639,89
5. Personalaufwand
a) Löhne und Gehälter	-18.036.170,40	-17.630.755,56
b) Soziale Abgaben und Aufwendungen für Altersversorgung	-3.741.651,89	-3.662.089,70
6. Abschreibungen auf immaterielle Vermögensgegenstände des Anlagevermögens und Sachanlagen	-272.690,22	- 268.268,02
7. Sonstige betriebliche Aufwendungen	-9.606.887,00	-9.147.405,92
8. Sonstige Zinsen und ähnliche Erträge	3,87	1,61
9. Zinsen und ähnliche Aufwendungen	-155.751,11	-109.497,45
10. Steuern vom Einkommen und Ertrag	-846,00	0,00
11. Ergebnis nach Steuern	-3.455.320,85	-1.434.816,02
12. Sonstige Steuern	-1.687,01	-2.644,58
13. Jahresfehlbetrag	-3.457.007,86	-1.437.460,60

Anhang zum Jahresabschluss für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2022 bis zum 31. Dezember 2022

I. Allgemeine Angaben zum Unternehmen

Die MVGM Property Management Deutschland GmbH hat ihren Sitz in 60313 Frankfurt am Main, Bleichstraße 64-66, Deutschland, und ist beim Amtsgericht Frankfurt am Main unter der Handelsregisternummer HRB 115721 eingetragen. Sie ist zum Abschlussstichtag eine mittelgroße Kapitalgesellschaft im Sinne von § 267 Abs. 2 HGB.

Der Gegenstand des Unternehmens ist das Management und die Verwaltung von Gebäuden und Immobilien jeder Art auf der Ebene der Vermögensverwaltung, bei der die Immobilienverwaltung der Immobilien ausgelagert ist und die Erbringung aller damit zusammenhängenden kaufmännischen, technischen, infrastrukturellen und sonstigen Leistungen, insbesondere durch Vermittlung, Vermietung, Verpachtung und Vermögensverwaltung, sowie die Planung, Steuerung, und Durchführung von Umbau-, Erweiterungs- und Sanierungsmaßnahmen an baulichen und technischen Anlagen, die im Zusammenhang mit der Bewirtschaftung von Wohn- und Gewerbeimmobilien anfallen.

II. Allgemeine Angaben zu Inhalt und Gliederung des Jahresabschlusses

Der Jahresabschluss für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2022 wurde auf der Grundlage der Bilanzierungs- und Bewertungsvorschriften des Handelsgesetzbuches sowie den ergänzenden Regelungen des GmbH-Gesetzes aufgestellt.

Größenabhängige Erleichterungen bei der Erstellung (§ 288 HGB) des Jahresabschlusses wurden in Anspruch genommen.

Die Gewinn- und Verlustrechnung ist nach dem Gesamtkostenverfahren (§ 275 Abs. 2 HGB) gegliedert.

Das Geschäftsjahr der Gesellschaft entspricht dem Kalenderjahr.

Der Jahresabschluss ist in Euro aufgestellt.

III. Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze/-methoden

Die Bilanzierung und Bewertung erfolgt unter der Annahme der Fortführung der Unternehmenstätigkeit (§ 252 Abs. 1 Nr. 2 HGB).

Durch den Jahresfehlbetrag 2022 von T€ 3.457 ergibt sich zum 31. Dezember 2022 ein nicht durch Eigenkapital gedeckter Fehlbetrag von T€ 2.678. Zur Vermeidung der Zahlungsunfähigkeit hat die Regisseur Holding B.V. welche mit 92,5% an unserer Gesellschaft beteilig ist, mit Datum vom 13. Juli 2023 eine betragsmäßig unbegrenzte Patronatserklärung abgegeben, wonach sie sich verpflichtet, unsere Gesellschaft jederzeit finanziell so auszustatten, dass diese ihre Verbindlichkeiten fristgerecht erfüllen kann. Die Patronatserklärung läuft bis zum 31. Dezember 2024.

Selbst geschaffene gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte werden zu Herstellungskosten (Entwicklungskosten) aktiviert, sofern zum Abschlussstichtag zumindest eine hohe Wahrscheinlichkeit der tatsächlichen Entstehung eines Vermögensgegenstandes besteht. Zu den Herstellungskosten zählen die einzeln zurechenbaren Kosten und die Inanspruchnahme von Diensten. Selbst geschaffene gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte werden planmäßig nach der linearen Methode pro rata temporis über die jeweilige voraussichtliche Nutzungsdauer abgeschrieben; diese beläuft sich regelmäßig auf drei Jahre.

Entgeltlich von Dritten erworbene immaterielle Vermögensgegenstände und Sachanlagen wurden zu Anschaffungskosten (§ 255 Abs. 1 HGB) bewertet.

Der Geschäfts- und Firmenwert ist aus dem Erwerb des JLL Geschäftsbetriebs in Vorjahren entstanden. Die Abgänge im Berichtsjahr betreffen nachträgliche Kaufpreisanpassungen. Der Ertragswert wird gestützt auf Ertragserwartungen über eine betriebsgewöhnliche Nutzungsdauer von 15 Jahren abgeschrieben.

Die anderen immateriellen Vermögensgegenstände (Nutzungsdauer 3 Jahre) und die Sachanlagen (Nutzungsdauer 3-15 Jahre) wurden über eine Nutzungsdauer linear abgeschrieben. Zugänge wurden zeitanteilig vom Monat der Anschaffung an abgeschrieben.

Die Finanzanlagen wurden zu Anschaffungskosten (§ 255 Abs. 1 HGB) bewertet. An jedem Abschlussstichtag wird die Werthaltigkeit der Finanzanlagen geprüft. Liegen Anzeichen für eine dauerhafte Wertminderung vor, erfolgt eine Abschreibung auf den beizulegenden Zeitwert.

Die Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände werden mit dem Nennwert angesetzt. Alle erkennbaren Risiken werden durch angemessene Wertberichtigungen abgedeckt.

Kassenbestand und Guthaben bei Kreditinstituten wurden mit dem Nominalwert ausgewiesen.

Als Rechnungsabgrenzungsposten wurden auf der Aktivseite Ausgaben vor dem Abschlussstichtag ausgewiesen, die Aufwand für eine bestimmte Zeit nach diesem Tag darstellten.

Das gezeichnete Kapital und die Kapitalrücklage wurden mit dem Nennbetrag angesetzt.

Die Pensionsrückstellungen werden auf der Grundlage versicherungsmathematischer Berechnungen nach dem Anwartschaftsbarwertverfahren (Projected Unit Credit Methode) unter Berücksichtigung der Richttafeln RT 2018 G von Prof. Dr. Klaus Heubeck bewertet. Die Rückstellungen für Pensionen wurden pauschal mit dem von der Deutschen Bundesbank im Dezember 2022 veröffentlichen durchschnittlichen Zinssatz der vergangenen zehn Jahre abgezinst, der sich bei einer angenommenen Restlaufzeit von 15 Jahren ergibt (§ 253 Abs. 2 Satz 2 HGB). Dieser Zinssatz beträgt 1,78%. Der Effekt aus der Änderung des Rechnungszinssatzes wird im Personalaufwand ausgewiesen. Bei der Ermittlung der Rückstellung wurden jährliche Gehaltssteigerungen von 0% und eine jährliche Rentensteigerung von 1,0% unterstellt. Die Fluktuationswahrscheinlichkeit wurde mit 0% angesetzt.

Die Bemessung der Steuerrückstellungen und sonstigen Rückstellungen erfolgte unter Berücksichtigung aller erkennbaren Risiken und ungewissen Verbindlichkeiten in Höhe des nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrages.

Die Bewertung der Verbindlichkeiten erfolgte mit dem Erfüllungsbetrag.

Der passive Rechnungsabgrenzungsposten enthält Erträge für eine bestimmte Zeit nach dem Bilanzstichtag.

Latente Steuern werden auf die Unterschiede in den Bilanzansätzen der Handelsbilanz und der Steuerbilanz ermittelt, sofern sich diese in späteren Geschäftsjahren voraussichtlich abbauen. Darüber hinaus werden aktive latente Steuern auf körperschaft- und gewerbesteuerliche Verlustvorträge gebildet, soweit innerhalb der nächsten fünf Jahre eine Verlustverrechnung zu erwarten ist. Aktive und passive latente Steuern werden saldiert ausgewiesen. Für den bestehenden Aktivüberhang der latenten Steuern zum Bilanzstichtag wird von dem Aktivierungswahlrecht des § 274 Abs. 1 Satz 2 HGB kein Gebrauch gemacht.

IV. Angaben zur Bilanz

1. Anlagevermögen

Immaterielle Vermögensgegenstände / Sachanlagen

Die Entwicklung des Anlagevermögens der Gesellschaft ist als separate Seite zu diesem Anhang beigefügt.

Die Beteiligung besteht an der MVGM Vertriebs GmbH (Vormals VIVANIUM Vertriebs GmbH) mit 100% der Anteile. Die Gesellschaft weist zum 31. Dezember 2022 ein Eigenkapital von TEUR 170 davon einen Jahresüberschuss von TEUR 28 aus.

2. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Die Forderungen aus Lieferungen und Leistungen betragen TEUR 2.269 und sind innerhalb eines Jahres fällig.

Auch die Forderungen an verbundene Unternehmen sind allesamt kurzfristig und damit innerhalb eines Jahres fällig. Sie resultieren aus dem Lieferungs- und Leistungsverkehr.

Unter den sonstigen Vermögensgegenständen werden Steuererstattungsansprüche (TEUR 180) sowie Kautionen und Rückdeckungsversicherungsansprüche von insgesamt TEUR 163 ausgewiesen, die eine Restlaufzeit von über einem Jahr aufweisen.

Alle Forderungen mit Ausnahme der Kautionen und Rückdeckungsversicherungsansprüche haben eine Restlaufzeit von unter einem Jahr.

3. Eigenkapital

Gezeichnetes Kapital

Das gezeichnete Kapital der Gesellschaft beträgt zum Bilanzstichtag 31. Dezember 2022 TEUR 25 (Vorjahr: TEUR 25).

Kapitalrücklage

Die Kapitalrücklage beträgt zum 31. Dezember 2022 unverändert zum Vorjahr TEUR 3.480.

4. Rückstellungen

Pensionsrückstellungen mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr sind mit einem durchschnittlichen Marktzinssatz aus den vergangenen 10 Geschäftsjahren in Höhe von 1,78% abgezinst worden. Der Unterschiedsbetrag, welcher sich aus dem Übergang vom 10- Jahres-Durchschnitt des Marktzinses auf einen 7-jährigen Marktdurchschnitt (1,44%) ergibt, unterliegt einer Ausschüttungssperre gemäß § 253 Abs. 6 HGB. Diese Ausschüttungssperre beträgt zum 31. Dezember 2022 TEUR 27 (Rückstellungsbetrag TEUR 419).

Daneben bestehen sonstige Rückstellungen in Höhe von TEUR 1.549 (Vorjahr: TEUR 883). Diese wurden gebildet für Personalaufwand in Höhe von TEUR 454 (Vorjahr: TEUR 502), ausstehende Rechnungen, Versicherungen, Gerichtsverfahren in Höhe von TEUR 731 (Vorjahr: TEUR 381) und Jahresabschlusskosten TEUR 97 (Vorjahr: TEUR 86).

5. Verbindlichkeiten

Die Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen betreffen - unverändert zum Vorjahr Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen (TEUR 3.323) sowie Verbindlichkeiten aus dem Finanzverkehr (TEUR 5.102).

Die sonstigen Verbindlichkeiten beinhalten im Wesentlichen aus Lohn- und Kirchensteuer in Höhe von TEUR 225 (Vorjahr: TEUR 243).

Die Verbindlichkeiten haben folgende Restlaufzeiten:

	31.12.2022	Rest- Laufzeit
Verbindlichkeiten	31.12.2021	< 1 Jahr	> 1 Jahr	Davon > 5 Jahre
Lieferungen u. Leistungen	3.332.493,34	3.332.493,34	0,00	0,00
(Vorjahr)	887.885,18	887.885,18	0,00	0,00
Verbundene Unternehmen	8.425.126,12	8.425.126,12	0,00	0,00
(Vorjahr)	4.390.815,59	4.390.815,59	0,00	0,00
Sonstige	449.886,01	449.886,01	0,00	0,00
Vorjahr	608.540,32	608.540,32	0,00	0,00
Total	12.207.505,47	12.207.505,47	0,00	0,00
(Total Vorjahr)	5.887.241,09	5.887.241,09	0,00	0,00

V. Angaben zur Gewinn- und Verlustrechnung

Andere aktivierte Eigenleistungen

Die anderen aktivierten Eigenleistungen beinhalten Entwicklungskosten in Höhe von TEUR 316 für das Projekt "Project ONE". Der Ausweis in der Bilanz erfolgte unter der geleisteten Anzahlung für Immaterielle Vermögensgegenstände.

Sonstige betriebliche Erträge

Die sonstigen betrieblichen Erträge beinhalten periodenfremde Erträge in Höhe von TEUR 48.

Personalaufwand

Die Sozialen Abgaben und Aufwendungen für Altersversorgung enthalten mit TEUR 79 Aufwendungen für Altersversorgung.

Sonstige betriebliche Aufwendungen

Wesentliche Posten der sonstigen betrieblichen Aufwendungen sind Mietaufwendungen für Gebäude mit TEUR 2.187 (Vorjahr: TEUR 2.319), Weiterbelastungen von Konzerngesellschaften mit TEUR 3.411 (Vorjahr TEUR 3.333), IT- und Softwarekosten, Wartungs- und Lizenzgebühren TEUR 826 (Vorjahr: TEUR 681), KFZ-Kosten TEUR 645 (Vorjahr: TEUR 525), Kosten für Leiharbeitnehmer TEUR 555 (Vorjahr: TEUR 400) sowie periodenfremde Aufwendungen mit TEUR 290 (Vorjahr: TEUR 174)

Zinsaufwendungen

Die sonstigen Zinsaufwendungen beinhalten vor allem Zinsen für die Verbindlichkeiten gegenüber der Konzernmutter. Weiter sind in dieser Position Zinsen aus der Aufzinsung der Pensionsrückstellung enthalten (TEUR 7).

VI. Sonstige Angaben

Sonstige finanzielle Verpflichtungen

Sonstige finanzielle Verpflichtungen bestehen vor allem aus zum Teil langfristigen Mietverträgen für Büros und Leasingverträgen für Kraftfahrzeuge.

Die Mietverträge für Büros haben in der Regel eine Laufzeit von mehreren Jahren. Zum Abschlussstichtag beträgt die Restlaufzeit der Mietverträge zwischen einem und fünf Jahren. Die sonstigen finanziellen Verpflichtungen betragen im kommenden Jahr rund TEUR 1.268.

Die Leasingkosten der typischerweise auf 36 Monate abgeschlossenen Verträge führen zu sonstigen finanziellen Verpflichtungen von rund TEUR 553 im kommenden Jahr.

Der Gesamtbetrag der im kommenden Geschäftsjahr 2023 fällig werdenden sonstigen finanziellen Verpflichtungen beträgt TEUR 1.821.

In den darauffolgenden Jahren betragen die sonstigen finanziellen Verpflichtungen TEUR 936 (2024), TEUR 816 (2025), TEUR 484 (2026) bzw. TEUR 22 (2027).

Organe der Gesellschaft

Folgende Herren waren während des Geschäftsjahres als Geschäftsführer bestellt:

―	Menno Dirk van der Horst, Geschäftsführer, Abcoude/Niederlande (bis 31. Januar 2023)
―	Dirk Tönges, Geschäftsführer, Schriesheim/Deutschland
―	Thorsten Harald Angelo Coszke, Geschäftsführer, Mechernich/Deutschland (ab 02.11.2023)

Alle Geschäftsführer waren und sind von den Beschränkungen des § 181 BGB befreit.

Unter Hinweis auf § 286 Abs. 4 HGB wird auf die Angabe über die Gesamtbezüge der amtierenden und der früheren Mitglieder der Geschäftsführung verzichtet.

Konzernzugehörigkeit Konzernabschluss

Die Berichtsgesellschaft ist mittelbare Tochtergesellschaft der Regisseur Holding B. V., Rijswijk in den Niederlanden. Die angegebene Muttergesellschaft erstellt den Konzernabschluss für den größten und kleinsten Kreis der in der MVGM-Gruppe verbundenen Unternehmen nach niederländischen Rechnungslegungsstandards ("Dutch- GAAP") Er wird in der "Kamer van Koophandel" in den Niederlanden unter der Registernummer 69247978 veröffentlicht.

Durchschnittliche Anzahl der Arbeitnehmer

Die Gesellschaft hatte im Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2022 durchschnittlich 389 Arbeitnehmer, wovon 67 Teilzeit beschäftigt und 322 Vollzeit beschäftigt sind.

Vorjahresabschluss und Ergebnisverwendung

Eine Feststellung des Vorjahresabschlusses ist am 8. August 2023 erfolgt. Der Jahresfehlbetrag des Geschäftsjahres 2021 wird auf neue Rechnung vorgetragen. Es wird vorgeschlagen, den Jahresfehlbetrag 2022 auf neue Rechnung vorzutragen.

Ereignisse nach dem Bilanzstichtag von besonderer Bedeutung

Um den Folgen einer bilanziellen Überschuldung entgegenzuwirken, hatte die Regisseur Holding B.V., welche mit 92,5% an unserer Gesellschaft beteilig ist, eine betragsmäßig nicht begrenzte Patronatserklärung abgegeben, nach der sie sich verpflichtet, unsere Gesellschaft jederzeit finanziell so auszustatten, dass diese ihre Verbindlichkeiten fristgerecht erfüllen kann. Die Patronatserklärung läuft bis zum 31. Dezember 2024.

Aufgrund dessen sieht die Geschäftsführung kein besonderes Risiko für die zukünftige Entwicklung der Gesellschaft, sodass die Bilanzierung auch weiterhin unter der Annahme der Unternehmensfortführung erfolgte und sogar weitere Investitionen in das Project ONE tätigte zur Steigerung der Effizienzen.

Weitere Ereignisse nach dem Bilanzstichtag von besonderer Bedeutung haben sich nicht ergeben.

Frankfurt am Main, 20. Dezember 2023

MVGM Property Management Deutschland GmbH

Geschäftsführung

Dirk Tönges

Thorsten Czoske

Anlagenspiegel zum 31. Dezember 2022

	Anschaffungs- oder Herstellungskosten
	01.01.2022	Zugänge	Abgänge	Umbuchungen	31.12.2022
	EUR	EUR	EUR	EUR	EUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
1. Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	30.343,40	0,00	0,00	0,00	30.343,40
2. Geschäfts- oder Firmenwert	3.318.642,00	0,00	321.006,00	0,00	2.997.636,00
3. Geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	0,00	688.226,28	0,00	0,00	688.226,28
	3.348.985,40	688.226,28	321.006,00	0,00	3.716.205,68
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschl. der Bauten auf fremden Grundstücken	20.002,93	0,00	0,00	0,00	20.002,93
2. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	806.223,73	45.004,12	0,00	0,00	851.227,85
	826.226,66	45.004,12	0,00	0,00	871.230,78
III. Finanzanlagen
1. Beteiligungen	25.000,00	0,00	0,00	0,00	25.000,00
2. Genossenschaftsanteile	105,00	0,00	105,00	0,00	0,00
	25.105,00	0,00	105,00	0,00	25.000,00
	4.200.317,06	733.230,40	321.111,00	0,00	4.612.436,46

	Abschreibungen
	01.01.2022	Zugänge	Abgänge	Umbuchungen	31.12.2022
	EUR	EUR	EUR	EUR	EUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
1. Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	21.455,40	3.984,50	0,00	0,00	25.439,90
2. Geschäfts- oder Firmenwert	414.733,47	202.220,37	0,00	0,00	616.953,84
3. Geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau					0,00
	436.188,87	206.204,87	0,00	0,00	642.393,74
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschl. der Bauten auf fremden Grundstücken	861,77	2.092,87	0,00	0,00	2.954,64
2. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	415.410,40	64.392,48	0,00		479.802,88
	416.272,17	66.485,35	0,00	0,00	482.757,52
III. Finanzanlagen
1. Beteiligungen	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
2. Genossenschaftsanteile	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
	852.461,04	272.690,22	0,00	0,00	1.125.151,26

	Nettobuchwerte
	31.12.2022	31.12.2021
	EUR	EUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
1. Entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	4.903,50	8.888,00
2. Geschäfts- oder Firmenwert	2.380.682,16	2.903.908,53
3. Geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	688.226,28	0,00
	3.073.811,94	2.912.796,53
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschl. der Bauten auf fremden Grundstücken	17.048,29	19.141,16
2. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	371.424,97	390.813,33
	388.473,26	409.954,49
III. Finanzanlagen
1. Beteiligungen	25.000,00	25.000,00
2. Genossenschaftsanteile	0,00	105,00
	25.000,00	25.105,00
	3.487.285,20	3.347.856,02

BESTÄTIGUNGSVERMERK DES UNABHÄNGIGEN ABSCHLUSSPRÜFERS

An die MVGM Property Management Deutschland GmbH, Frankfurt am Main

Prüfungsurteile

Wir haben den Jahresabschluss der MVGM Property Management Deutschland GmbH, Frankfurt am Main, - bestehend aus der Bilanz zum 31. Dezember 2022 und der Gewinn- und Verlustrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2022 sowie dem Anhang, einschließlich der Darstellung der Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden - geprüft. Darüber hinaus haben wir den Lagebericht der MVGM Property Management Deutschland GmbH für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2022 geprüft.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse

•

entspricht der beigefügte Jahresabschluss in allen wesentlichen Belangen den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens- und Finanzlage der Gesellschaft zum 31. Dezember 2022 sowie ihrer Ertragslage für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2022 und

•

vermittelt der beigefügte Lagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft. In allen wesentlichen Belangen steht dieser Lagebericht in Einklang mit dem Jahresabschluss, entspricht den deutschen gesetzlichen Vorschriften und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Gemäß § 322 Abs. 3 Satz 1 HGB erklären wir, dass unsere Prüfung zu keinen Einwendungen gegen die Ordnungsmäßigkeit des Jahresabschlusses und des Lageberichts geführt hat.

Grundlage für die Prüfungsurteile

Wir haben unsere Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt "Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von dem Unternehmen unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht zu dienen.

Verantwortung der gesetzlichen Vertreter für den Jahresabschluss und den Lagebericht

Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Jahresabschlusses, der den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften in allen wesentlichen Belangen entspricht, und dafür, dass der Jahresabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie in Übereinstimmung mit den deutschen Grundsätzen ordnungsmäßiger Buchführung als notwendig bestimmt haben, um die Aufstellung eines Jahresabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen (d.h. Manipulationen der Rechnungslegung und Vermögensschädigungen) oder Irrtümern ist.

Bei der Aufstellung des Jahresabschlusses sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen. Des Weiteren haben sie die Verantwortung, Sachverhalte in Zusammenhang mit der Fortführung der Unternehmenstätigkeit, sofern einschlägig, anzugeben. Darüber hinaus sind sie dafür verantwortlich, auf der Grundlage des Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu bilanzieren, sofern dem nicht tatsächliche oder rechtliche Gegebenheiten entgegenstehen.

Außerdem sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Aufstellung des Lageberichts, der insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Vorkehrungen und Maßnahmen (Systeme), die sie als notwendig erachtet haben, um die Aufstellung eines Lageberichts in Übereinstimmung mit den anzuwendenden deutschen gesetzlichen Vorschriften zu ermöglichen, und um ausreichende geeignete Nachweise für die Aussagen im Lagebericht erbringen zu können.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts

Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Jahresabschluss als Ganzes frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern ist, und ob der Lagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss sowie mit den bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnissen in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt, sowie einen Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus dolosen Handlungen oder Irrtümern resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Jahresabschlusses und Lageberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.

Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus

•	identifizieren und beurteilen wir die Risiken wesentlicher falscher Darstellungen im Jahresabschluss und im Lagebericht aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern, planen und führen Prüfungshandlungen als Reaktion auf diese Risiken durch sowie erlangen Prüfungsnachweise, die ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zu dienen. Das Risiko, dass aus dolosen Handlungen resultierende wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, ist höher als das Risiko, dass aus Irrtümern resultierende wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, da dolose Handlungen kollusives Zusammenwirken, Fälschungen, beabsichtigte Unvollständigkeiten, irreführende Darstellungen bzw. das Außerkraftsetzen interner Kontrollen beinhalten können.
•	gewinnen wir ein Verständnis von dem für die Prüfung des Jahresabschlusses relevanten internen Kontrollsystem und den für die Prüfung des Lageberichts relevanten Vorkehrungen und Maßnahmen, um Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständen angemessen sind, jedoch nicht mit dem Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit dieser Systeme der Gesellschaft abzugeben.
•	beurteilen wir die Angemessenheit der von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsmethoden sowie die Vertretbarkeit der von den gesetzlichen Vertretern dargestellten geschätzten Werte und damit zusammenhängenden Angaben.
•	ziehen wir Schlussfolgerungen über die Angemessenheit des von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit sowie, auf der Grundlage der erlangten Prüfungsnachweise, ob eine wesentliche Unsicherheit im Zusammenhang mit Ereignissen oder Gegebenheiten besteht, die bedeutsame Zweifel an der Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit aufwerfen können. Falls wir zu dem Schluss kommen, dass eine wesentliche Unsicherheit besteht, sind wir verpflichtet, im Bestätigungsvermerk auf die dazugehörigen Angaben im Jahresabschluss und im Lagebericht aufmerksam zu machen oder, falls diese Angaben unangemessen sind, unser jeweiliges Prüfungsurteil zu modifizieren. Wir ziehen unsere Schlussfolgerungen auf der Grundlage der bis zum Datum unseres Bestätigungsvermerks erlangten Prüfungsnachweise. Zukünftige Ereignisse oder Gegebenheiten können jedoch dazu führen, dass die Gesellschaft ihre Unternehmenstätigkeit nicht mehr fortführen kann.
•	beurteilen wir Darstellung, Aufbau und Inhalt des Jahresabschlusses insgesamt einschließlich der Angaben sowie ob der Jahresabschluss die zugrunde liegenden Geschäftsvorfälle und Ereignisse so darstellt, dass der Jahresabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt.
•	beurteilen wir den Einklang des Lageberichts mit dem Jahresabschluss, seine Gesetzesentsprechung und das von ihm vermittelte Bild von der Lage der Gesellschaft.
•	führen wir Prüfungshandlungen zu den von den gesetzlichen Vertretern dargestellten zukunftsorientierten Angaben im Lagebericht durch. Auf Basis ausreichender geeigneter Prüfungsnachweise vollziehen wir dabei insbesondere die den zukunftsorientierten Angaben von den gesetzlichen Vertretern zugrunde gelegten bedeutsamen Annahmen nach und beurteilen die sachgerechte Ableitung der zukunftsorientierten Angaben aus diesen Annahmen. Ein eigenständiges Prüfungsurteil zu den zukunftsorientierten Angaben sowie zu den zugrunde liegenden Annahmen geben wir nicht ab. Es besteht ein erhebliches unvermeidbares Risiko, dass künftige Ereignisse wesentlich von den zukunftsorientierten Angaben abweichen.

Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen unter anderem den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger bedeutsamer Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.

Düsseldorf, den 20. Dezember 2023

PricewaterhouseCoopers GmbH
Wirtschaftsprüfungsgesellschaft

Hedwig Schürmeyer, Wirtschaftsprüferin

ppa. Christina Sethe, Wirtschaftsprüferin