DC Design & Concept GmbH

Gelsenkirchen

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2014 bis zum 31.12.2014

Bilanz zum 31. Dezember 2014

Aktiva

	31.12.2014		31.12.2013
	EUR	EUR	EUR	EUR
A. Anlagevermögen
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
Entgeltlich erworbene Markenrechte und Software		10.667,00		18.667,00
II. Sachanlagen
1. Mietereinbauten	0,00		405,00
2. Betriebs- und Geschäftsausstattung	179.755,00	179.755,00	210.929,00	211.334,00
		190.422,00		230.001,00
B. Umlaufvermögen
I. Vorräte
1. Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe	133.802,42		214.527,74
2. Unfertige Erzeugnisse	617.460,85		677.557,52
3. Fertige Erzeugnisse und Waren	4.774.643,62	5.525.906,89	4.585.310,33	5.477.395,59
II. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände
1. Forderungen aus Lieferungen und Leistungen	865.663,84		793.339,62
2. Forderungen gegen verbundene Unternehmen	3.310.369,76		3.137.674,24
3. Sonstige Vermögensgegenstände	121.007,58	4.297.041,18	271.409,59	4.202.423,45
III. Kassenbestand, Guthaben bei Kreditinstituten		30.600,27		30.850,98
		9.853.548,34		9.710.670,02
C. Rechnungsabgrenzungsposten		0,00		5.304,43
D. Aktive latente Steuern		26.836,57		6.809,42
E. Nicht durch Eigenkapital gedeckter Fehlbetrag		649.086,79		0,00
		10.719.893,70		9.952.784,87
Passiva
		31.12.2014 EUR		31.12.2013 EUR
A. Eigenkapital
I. Gezeichnetes Kapital		400.000,00		400.000,00
II. Verlustvortrag		-357.293,22		-616.011,37
III. Jahresfehlbetrag, soweit durch Eigenkapital gedeckt/Jahresüberschuss		-42.706,78		258.718,15
Jahresfehlbetrag insgesamt EUR 691.793,57 (i. Vj. Jahresüberschuss EUR 258.718,15)
- davon nicht durch Eigenkapital gedeckt EUR 649.086,79 (i. Vj. EUR 0,00) -
		0,00		42.706,78
B. Rückstellungen
1. Steuerrückstellungen		335.793,85		718.340,63
2. Sonstige Rückstellungen		174.686,00		202.490,00
		510.479,85		920.830,63
C. Verbindlichkeiten
1. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen		2.203.220,76		1.989.360,42
- sämtlich mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr -
2. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen		7.879.842,71		6.819.911,77
- sämtlich mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr -
- davon gegenüber Gesellschafter EUR 100.130,96 (i. Vj. EUR 2.054.897,98) -
3. Sonstige Verbindlichkeiten		126.350,38		179.975,27
- davon mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr EUR 83.707,91 (i. Vj. EUR 132.568,56) -
- davon aus Steuern EUR 19.262,95 (i. Vj. EUR 13.824,31) -
		10.209.413,85		8.989.247,46
		10.719.893,70		9.952.784,87

Gewinn- und Verlustrechnung für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2014

	2014		2013
	EUR	EUR	EUR	EUR
1. Umsatzerlöse		11.978.847,18		12.229.931,30
2. Erhöhung des Bestands an fertigen und unfertigen Erzeugnissen		87.053,32		620.571,99
3. Sonstige betriebliche Erträge		296.060,39		300.735,95
4. Materialaufwand
a) Aufwendungen für Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe und für bezogene Waren	5.493.023,56		4.766.775,52
b) Aufwendungen für bezogene Leistungen	1.466.823,73	6.959.847,29	1.996.227,33	6.763.002,85
5. Personalaufwand
a) Löhne und Gehälter	756.841,82		568.194,11
b) Soziale Abgaben	136.066,85	892.908,67	98.445,78	666.639,89
6. Abschreibungen auf immaterielle Vermögensgegenstände des Anlagevermögens und Sachanlagen		60.572,18		56.247,95
7. Sonstige betriebliche Aufwendungen		4.712.824,38		5.242.564,30
8. Sonstige Zinsen und ähnliche Erträge		6.764,88		8.025,31
- davon aus verbundenen Unternehmen EUR 5.059,98 (i. Vj. EUR 4.206,70) -
9. Zinsen und ähnliche Aufwendungen		362.371,14		148.707,86
- davon an verbundene Unternehmen EUR 217.384,43 (i. Vj. EUR 146.328,66) -
10. Ergebnis der gewöhnlichen Geschäftstätigkeit		-619.797,89		282.101,70
11. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag		71.251,68		22.296,55
- davon Ertrag aus der Veränderung bilanzierter latenter Steuern EUR 20.027,15 (i. Vj. EUR 2.131,81) -
12. Sonstige Steuern		744,00		1.087,00
13. Jahresfehlbetrag/Jahresüberschuss			-691.793,57	258.718,15

Anhang für das Geschäftsjahr 2014

Allgemeine Hinweise

Der vorliegende Jahresabschluss wurde gemäß §§ 242 ff. und §§ 264 ff. des Handelsgesetzbuches (HGB) sowie nach den einschlägigen Vorschriften des GmbH-Gesetzes aufgestellt. Die Gesellschaft ist eine mittelgroße Kapitalgesellschaft im Sinne des § 267 Abs. 2 HGB.

Die Gewinn- und Verlustrechnung ist nach dem Gesamtkostenverfahren gem. § 275 Abs. 2 HGB aufgestellt.

Konzernverhältnisse

Der Jahresabschluss der DC Design & Concept GmbH wird in den nach IFRS aufgestellten Konzernabschluss der Steilmann Holding AG, Bergkamen, der im Einklang mit den EU Richtlinien steht, einbezogen. Der Konzernabschluss der Steilmann Holding AG wird im elektronischen Bundesanzeiger bekannt gemacht.

Daneben wird die Gesellschaft in den nach den IFRS, wie sie in der EU anzuwenden sind, aufgestellten Konzernabschluss der Steilmann - Boecker Fashion Point GmbH & Co. KG, Herne, die den Konzernabschluss für den kleinsten Kreis von Unternehmen aufstellt, einbezogen.

Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Immaterielle Vermögensgegenstände sind zu Anschaffungskosten bilanziert und werden entsprechend ihrer Nutzungsdauer um planmäßige Abschreibungen vermindert.

Das Sachanlagevermögen ist zu Anschaffungskosten angesetzt und wird, soweit abnutzbar, um planmäßige Abschreibungen vermindert. Bis zum 31. Dezember 2009 wurden die planmäßigen Abschreibungen grundsätzlich unter Zugrundelegung der betriebsgewöhnlichen Nutzungsdauern mit den steuerlich zulässigen Höchstwerten vorgenommen. Für nach dem 31. Dezember 2009 angeschaffte Sachanlagen erfolgen die planmäßigen Abschreibungen über die voraussichtliche Nutzungsdauer. Die Nutzungsdauern orientieren sich hierbei grundsätzlich an steuerlichen Richtwerten. Anpassungen werden vorgenommen, soweit die betriebliche Nutzungsdauer hiervon abweicht. Für bewegliche Anlagegüter wird die lineare Abschreibungsmethode angewandt. Die Abschreibungen werden im Jahr des Zugangs pro rata temporis vorgenommen.

Für planmäßige Abschreibungen werden überwiegend folgende Nutzungsdauern zu Grunde gelegt: Immaterielle Vermögensgegenstände fünf bis zehn Jahre, Betriebs- und Geschäftsausstattung drei bis zehn Jahre sowie Mietereinbauten fünf Jahre.

Bei voraussichtlich dauernder Wertminderung wird der niedrigere beizulegende Zeitwert angesetzt.

Für nach dem 31. Dezember 2007 angeschaffte, abnutzbare bewegliche Vermögensgegenstände des Anlagevermögens, deren Anschaffungskosten EUR 150, aber nicht EUR 1.000 übersteigen, werden Sammelposten gebildet. Diese Sammelposten werden einheitlich über fünf Jahre abgeschrieben.

Die Aufgliederung und Entwicklung der Anlagewerte ist --ebenso wie diejenige der Geschäftsjahresabschreibung-- dem als Anlage beigefügten Anlagespiegel zu entnehmen.

Die Vorräte werden zu Anschaffungs-/Herstellungskosten oder einem niedrigeren beizulegenden Wert angesetzt.

Die Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe werden unter Beachtung des Niederstwertprinzips mit den durchschnittlichen Anschaffungskosten bzw. dem niedrigeren beizulegenden Zeitwert bewertet.

Die unfertigen Erzeugnisse werden unter Beachtung des Niederwertprinzips mit den entsprechend dem Fertigungsstand angefallenen Material- und Fertigungseinzelkosten sowie den anteiligen Material- und Fertigungsgemeinkosten aktiviert.

Die fertigen Erzeugnisse werden zu Herstellungskosten, d.h. Anschaffungskosten der Oberstoffe und Zutaten und Fremdlöhne (Lohnfertigung) bzw. Anschaffungskosten der Vollimporte zuzüglich der Material- und Fertigungsgemeinkosten sowie der Sondereinzelkosten der Fertigung unter Beachtung des Niederwertprinzips bewertet. Unterwegs befindliche Vollimporte wurden mit den Rechnungsbeträgen bewertet.

Die Waren werden mit den niedrigeren Wert aus Anschaffungskosten und dem beizulegendem Wert bewertet. Der beizulegende Wert der Waren wurde dabei retrograd aus voraussichtlichen Veräußerungserlösen abzüglich noch anfallender Kosten ermittelt. Die Einschätzung der voraussichtlichen Veräußerungserlöse erfolgte einzelfallbezogen anhand der Marktverhältnisse zum Bilanzstichtag.

Alle erkennbaren Risiken im Vorratsvermögen, die sich aus überdurchschnittlicher Lagerdauer, geminderter Verwertbarkeit und niedrigeren Wiederbeschaffungskosten ergeben, sind durch angemessene Abwertungen berücksichtigt.

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände sind grundsätzlich zum Nennwert angesetzt. Allen risikobehafteten Posten ist durch die Bildung angemessener Einzelwertberichtigungen Rechnung getragen.

Der Kassenbestand und die Guthaben bei Kreditinstituten werden zum Nennwert angesetzt.

Die Rückstellungen tragen allen erkennbaren Verpflichtungen und drohenden Risiken Rechnung. Sie werden in Höhe des nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrags passiviert.

Verbindlichkeiten werden mit ihrem Erfüllungsbetrag passiviert.

Auf fremde Währung lautende Vermögensgegenstände und Verbindlichkeiten mit einer Laufzeit bis zu einem Jahr, werden zum Devisenkassamittelkurs am Bilanzstichtag bewertet.

Latente Steuern werden für zeitliche, sich in der Zukunft voraussichtlich umkehrende Differenzen zwischen den handels- und steuerrechtlichen Bilanzansätzen, soweit dies nach § 274 HGB zulässig ist, gebildet. Von dem Wahlrecht zur Saldierung der aktiven und passiven latenten Steuern nach § 274 Abs. 1 Satz 3 HGB wird Gebrauch gemacht.

Erläuterungen zur Bilanz

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Sämtliche Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände haben eine Restlaufzeit bis zu einem Jahr.

Die Gesellschaft hat im Geschäftsjahr 2014 im Zusammenhang mit konzernweiten Rahmenvereinbarungen der Steilmann Holding AG-Gruppe Forderungen in Höhe von TEUR 111 (i. Vj. TEUR 441) zediert. Aufgrund der vertraglichen Vereinbarungen kann dieser Sachverhalt als Off-Balance-Sheet-Bilanzierung behandelt werden.

Bei den Forderungen gegen verbundene Unternehmen handelt es sich um solche aus Lieferungen und Leistungen.

Eigenkapital

Das Stammkapital beträgt EUR 400.000,00.

Am Bilanzstichtag weist die Gesellschaft, bedingt durch den erwirtschafteten Jahresfehlbetrag in Höhe von TEUR 692, einen nicht durch das Eigenkapital gedeckten Fehlbetrag in Höhe von TEUR 649 aus. Aufgrund der positiven Fortführungsprognose liegt zum Bilanzstichtag 31. Dezember 2014 keine insolvenzrechtliche Überschuldung im Sinne des § 19 Abs. 2 InsO vor. Der Jahresabschluss wurde ausgehend von der Fortführung der Unternehmenstätigkeit aufgestellt.

Rückstellungen

Die sonstigen Rückstellungen wurden im Wesentlichen für ausstehende Rechnungen und Vertreterprovisionen gebildet.

Verbindlichkeiten

Bei den Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen handelt es sich im Wesentlichen um Verbindlichkeiten aus Cash Pooling in Höhe von TEUR 7.075 (i. Vj. TEUR 1.506), um solche aus Lieferungen und Leistungen in Höhe von TEUR 837 (i. Vj. TEUR 4.220) sowie um Verbindlichkeiten gegenüber der Steilmann Holding AG aus der Delkredere-Abwicklung in Höhe von TEUR 69 (i. Vj. TEUR 807). Davon bestehen Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen in Höhe von TEUR 100 (i. Vj. TEUR 2.055) gegenüber dem Gesellschafter.

Latente Steuern

Latente Steuern werden auf sämtliche Differenzen zwischen handelsrechtlichen Wertansätzen der Vermögensgegenstände und Schulden und deren steuerlichen Wertansätzen abgegrenzt, sofern sich diese Differenzen in späteren Geschäftsjahren voraussichtlich wieder umkehren. Zur Anwendung kommt hierbei ein Steuersatz in Höhe von 31,6 % (i. Vj. 31,6 %), der sich durch die Berücksichtigung von Gewerbesteuer, Körperschaftsteuer und Solidaritätszuschlag ergibt.

Zum 31. Dezember 2014 bestehen aktive latente Steuern aus Differenzen zwischen handels- und steuerlichen Wertansätzen bei den immateriellen Vermögensgegenständen in Höhe von TEUR 28 (i. Vj. TEUR 8) und passive latente Steuern aus Differenzen zwischen handels- und steuerlichen Wertansätzen bei den Verbindlichkeiten in Höhe von TEUR 2 (i. Vj. TEUR 1).

Der im Sinne des § 268 Abs. 8 HGB zur Ausschüttung gesperrte Betrag aus der Aktivierung latenter Steuern beträgt zum 31. Dezember 2014 TEUR 27.

Derivative Finanzinstrumente

Derivative Finanzinstrumente werden nur zu Sicherungszwecken eingesetzt. Abgesichert werden Wechselkursschwankungen bei den bestehenden Lieferungs- und Zahlungsströmen in USD im Rahmen der operativen Geschäftstätigkeit. Devisentermingeschäfte werden einzeln mit dem beizulegenden Zeitwert bewertet. Der beizulegende Zeitwert errechnet sich auf Basis des am Bilanzstichtag geltenden Devisenkassamittelkurses unter Berücksichtigung der Terminaufschläge und -abschläge für die jeweiligen Restlaufzeiten des Kontrakts im Vergleich zum kontrahierten Devisenterminkurs sowie des Kontrahentenrisikos. Zum 31. Dezember 2014 befinden sich keine derivativen Finanzinstrumente im Bestand der Gesellschaft.

Haftungsverhältnisse

Im Rahmen des in 2005 eingeführten Automatischen Cash-Management-System (ACMS) wird durch die Commerzbank Aktiengesellschaft, Dortmund, ein tägliches Kontenclearing zwischen der DC Design & Concept GmbH und der Steilmann Holding AG durchgeführt. Gemäß Vertrag übernehmen alle am ACMS beteiligten Gesellschaften die gesamtschuldnerische Haftung für Verbindlichkeiten, die sich infolge der Übertragung der täglichen Kontenstände auf dem Konto der Steilmann Holding AG, Bergkamen, ergeben. Dies gilt auch für eine Überziehung des vorgesehenen Dispositions-/Kreditrahmens. Zum 31. Dezember 2014 valutiert diese Haftung mit TEUR 892 (i. Vj. TEUR 32.156).

Die DC Design & Concept GmbH, Gelsenkirchen, haftet gesamtschuldnerisch für Kredite/Avale bei Kreditinstituten, die von verbundenen Unternehmen in Anspruch genommen werden. Zum Stichtag valutiert die Haftung mit TEUR 543 (i. Vj. TEUR 1.273).

Nach unseren Erkenntnissen sind die betreffenden Gesellschaften im Rahmen ihrer Tätigkeit in der Lage, ihre Verpflichtungen zu erfüllen. Mit einer Inanspruchnahme ist daher nicht zu rechnen.

Sonstige finanzielle Verpflichtungen

Neben den Haftungsverhältnissen bestehen sonstige finanzielle Verpflichtungen aus Miet- und Leasingverträgen in Höhe von TEUR 1.084 (i. Vj. TEUR 1.373). Die Kündigungstermine liegen zwischen den Jahren 2015 und 2019.

Erläuterungen zur Gewinn- und Verlustrechnung

Umsatzerlöse

Die Umsatzerlöse der DC Design & Concept GmbH gliedern sich wie folgt:

	2014		2013
	TEUR	%	TEUR	%
Deutschland	7.447	62,17	7.274	59,48
EU-Länder	4.075	34,01	4.297	35,13
Sonstiges Ausland	457	3,82	659	5,39
	11.979	100,00	12.230	100,00

Sonstige betriebliche Erträge

Die sonstigen betrieblichen Erträge in Höhe von TEUR 296 (i. Vj. TEUR 301) enthalten Erträge aus Umlagen an verbundene Unternehmen in Höhe von TEUR 175 (i. Vj. TEUR 206), Erträge aus der Herabsetzung der Einzelwertberichtigungen in Höhe von TEUR 56 (i. Vj. TEUR 18) sowie Erträge aus der Währungsumrechnung in Höhe von TEUR 22 (i. Vj. TEUR 40).

Sonstige betriebliche Aufwendungen

Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen in Höhe von TEUR 4.713 (i. Vj. TEUR 5.243) enthalten u. a. Aufwendungen aus Umlagen von verbundenen Unternehmen in Höhe von TEUR 2.258 (i. Vj. TEUR 2.711), Mietaufwendungen in Höhe von TEUR 829 (i. Vj. TEUR 993), Aufwendungen aus der Währungsumrechnung in Höhe von TEUR 90 (i. Vj. TEUR 25) sowie periodenfremde Aufwendungen in Höhe von TEUR 14 (i. Vj. TEUR 0).

Steuern vom Einkommen und vom Ertrag

In den Steuern vom Einkommen und vom Ertrag sind für das laufende Jahr Steueraufwendungen in Höhe von TEUR 153 (i. Vj. TEUR 121) enthalten. Für die Vorjahre sind Steuererträge in Höhe von TEUR 62 (i. Vj. TEUR 96) enthalten.

Mitarbeiter

Im Geschäftsjahr 2014 beschäftigte die Gesellschaft im Durchschnitt 14 Angestellte (i. Vj. 12).

Geschäftsführung

Mitglieder der Geschäftsführung sind:

Herr Josef Kämmerer, Hünxe,
Geschäftsführer der APANAGE Fashion Group GmbH

Jens Brüggemann, Münster,
Vorstand der Steilmann Holding AG.

Gesamtbezüge der Geschäftsführung

Gemäß § 286 Abs. 4 HGB wird auf die Angabe der Gesamtbezüge der Mitglieder der Geschäftsführung verzichtet.

Gelsenkirchen, den 29. Mai 2015

DC Design & Concept GmbH

Josef Kämmerer

Jens Brüggemann

Entwicklung des Anlagevermögens

	Anschaffungskosten
	1.1.2014 EUR	Zugänge EUR	Abgänge EUR	31.12.2014 EUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
Entgeltlich erworbene Markenrechte und Software	85.000,00	0,00	0,00	85.000,00
	85.000,00	0,00	0,00	85.000,00
II. Sachanlagen
1. Mietereinbauten	35.884,13	0,00	0,00	35.884,13
2. Betriebs- und Geschäftsausstattung	493.344,18	20.993,18	7.872,66	506.464,70
	529.228,31	20.993,18	7.872,66	542.348,83
	614.228,31	20.993,18	7.872,66	627.348,83

	Kumulierte Abschreibungen
	1.1.2014 EUR	Abschreibungen des Geschäftsjahres EUR	Abgang EUR	31.12.2014 EUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
Entgeltlich erworbene Markenrechte und Software	66.333,00	8.000,00	0,00	74.333,00
	66.333,00	8.000,00	0,00	74.333,00
II. Sachanlagen
1. Mietereinbauten	35.479,13	405,00	0,00	35.884,13
2. Betriebs- und Geschäftsausstattung	282.415,18	52.167,18	7.872,66	326.709,70
	317.894,31	52.572,18	7.872,66	362.593,83
	384.227,31	60.572,18	7.872,66	436.926,83

	Buchwerte
	31.12.2014 EUR	31.12.2013 EUR
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
Entgeltlich erworbene Markenrechte und Software	10.667,00	18.667,00
	10.667,00	18.667,00
II. Sachanlagen
1. Mietereinbauten	0,00	405,00
2. Betriebs- und Geschäftsausstattung	179.755,00	210.929,00
	179.755,00	211.334,00
	190.422,00	230.001,00

Lagebericht für das Geschäftsjahr 2014

Inhaltsverzeichnis

A.

Grundlagen des Unternehmens

I.

Geschäftsmodell

II.

Gesamtwirtschaftliche und branchenbezogene Rahmenbedingungen

III.

Geschäftsverlauf

1.	Vermögens- und Finanzlage
2.	Ertragslage
3.	Gesamtaussage

IV.

Vorgänge nach Schluss des Berichtszeitraums

B.

Chancen- und Risikobericht

I.	Controlling
II.	Markt und Absatz
III.	Beschaffung und Produktion
IV.	Finanzwirtschaftliche Risiken
V.	Chancen

C.

Prognosebericht

A. Grundlagen des Unternehmens

I. Geschäftsmodell

Die DC Design Et Concept GmbH kreiert, produziert und vertreibt mit ihrer Marke KAPALUA eine moderne DOB-Coordinates-Kollektion, die unterhalb des Premiumsegmentes positioniert ist. Die moderne Kollektionsauffassung mit jüngeren und lässigeren Schnitten spricht eine breite Zielgruppe an: Eine Frau, die modisch orientiert ist und großen, individuellen Wert auf perfekte Kombinierfähigkeit legt. Mit der Kollektion KAPALUA Concept erweitert DC sein Produktportfolio, um die Segmente Strick und Shirt.

Im Wholesale-Geschäft bedient DC eine Vielzahl an Facheinzelhändlern im mittleren und gehobenen Bereich. Der Vertrieb der Kollektionen erfolgt im In- und Ausland über eigene Reisende, freie Handelsvertreter und/oder Distributoren sowie sechs Stand Alone Shops (i. Vj. 6 Shops)

DC hat sich in den letzten Jahren zu einem vollvertikalen Systemanbieter entwickelt, dessen eigene Retaftaktivitäten immer wichtiger werden. Das eigene Retaftgeschäft soll auch weiterhin forciert werden mit dem Ziel einer weiteren Umsatzsteigerung und zum flächendeckenden Markenausbau. Durch die eigenen Retail-Aktivitäten kann DC ihr Wachstum aktiv steuern, und daher für die folgenden Jahre noch vertikaler ausrichten. Dies trägt dazu bei, dass die Marke KAPALUA im Markt an Bekanntheit und Begehrlichkeit beim Verbraucher gewinnt.

Bei jeder Lieferantenbestellung wird darauf geachtet, dass die Produktionsstätten nicht nur den allgemeinen und produktspezifischen Anforderungen, sondern auch den Anforderungen bzgl. der sozialen Mindeststandards (code of conduct) gerecht werden. Zur Überwachung der Einhaltung des code of conduct wird ein entsprechender Prüfungsauftrag an eine hierauf spezialisierte Organisation vergeben.

Die wichtigen Großkunden werden im Rahmen eines Key Account Managements durch die Geschäftsführung mit betreut. Darüber hinaus ist eine intensive Marktbeobachtung, auch durch eigene Stores gewährleistet, so dass wichtige Erkenntnisse aus Marktbeobachtung und Kundenkontakt gewonnen werden können.

Über ihre Gesellschafterin APANAGE Fashion Group GmbH ist die Gesellschaft seit dem 31. Dezember 2014 in die Konzernstruktur der Steilmann - Boecker Fashion Point GmbH & Co. KG, Herne, eingebunden. Im Rahmen einer Bündelung der Geschäftsaktivitäten im Fashion-Bereich hat die Steilmann - Boecker zum 31. Dezember 2014 sämtliche Anteile an der APANAGE Fashion Group GmbH erworben. Durch die Einbindung in die Konzernstruktur der Stielmann - Boecker Fashion Point GmbH & Co. KG vervollständigt die APANAGE Fashion Group mit ihren Tochtergesellschaften die Wertschöpfungskette des vertikalen Geschäftsmodells von Steilmann - Boecker und führt zu einer alle Wertschöpfungsstufen überspannenden Margenoptimierung.

II. Gesamtwirtschaftliche und branchenbezogene Rahmenbedingungen

Das vergangene Jahr war für den Modefachhandel von Höhen und Tiefen geprägt. Nach Berechnungen der TextilWirtschaft (dfv Mediengruppe vom 07.01.2015) hat die Branche 2014 zum dritten Mal in Folge mit einem Umsatzrückgang abgeschlossen. Im Schnitt sanken die Umsätze 2014 um 3% im Vergleich zum Vorjahr. Damit setzt sich die negative Umsatzentwicklung aus dem Vorjahr weiter fort. Bei spätsommerlichen Temperaturen blieben die Händler im September und Oktober auf der Herbstware sitzen.

Die Geschäftsführung ist mit der Entwicklung im abgelaufenen Geschäftsjahr unter Berücksichtigung der gesamtwirtschaftlichen Lage zufrieden.

III. Geschäftsverlauf

1. Vermögens- und Finanzlage

Die Bilanzsumme beträgt TEUR 10.720 (VJ TEUR 9.953).

Die immateriellen Vermögensgegenstände und Sachanlagen verminderten sich im abgelaufenen Geschäftsjahr um die planmäßigen Abschreibungen. Die Ausweitung des Retailgeschäftes ist maßgeblich dafür verantwortlich, dass sich die Vorräte in 2014 um TEUR 49 auf TEUR 5.526 erhöht haben. Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände erhöhten sich geringfügig von TEUR 4.202 auf TEUR 4.297.

Die Gesellschaft weist zum 31. Dezember 2014 einen nicht durch Eigenkapital gedeckten Fehlbetrag in Höhe von TEUR 649 (VJ Eigenkapital i.H.v. TEUR 43) aus. Im Geschäftsjahr 2014 hat die Gesellschaft einen Jahresfehlbetrag von TEUR 692 (VJ Jahresüberschuss i.H.v. TEUR 259) erzielt.

Die Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen stiegen durch erhöhten Materialeinkauf von TEUR 1.989 auf TEUR 2.203. Die Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen erhöhten sich insgesamt um TEUR 1.060 auf TEUR 7.880. Diese Steigerung ist auf verstärkte Liefer- und Leistungsbeziehungen mit verbundenen Unternehmen zurückzuführen.

Die Gesellschaft weist zum 31. Dezember 2014 einen nicht durch Eigenkapital gedeckten Fehlbetrag in Höhe von TEUR 649 aus. Eine Überschuldung im Sinne des §19 Abs. 2 InsO liegt nicht vor, da die obere Muttergesellschaft Steilmann Holding AG eine Erklärung im Sinne des § 39 Abs. 2 InsO abgegeben hat, mit Forderungen in Höhe von TEUR 700 im Insolvenzfalle im Rang hinter andere Gläubiger zurückzutreten.

Darüber hinaus hat die Steilmann Holding AG erklärt, an der Beteiligung an der DC Design Et Concept GmbH festzuhalten und die Gesellschaft so ausgestattet zu halten, dass die Gesellschaft ihren Zahlungsverpflichtungen nachkommen kann. Zur Optimierung der Finanzstruktur und Liquidität greift die Gesellschaft auf das Instrument des echten Factorings zurück.

Die Finanzierung wird durch die Steilmann Holding AG langfristig sichergestellt.

2. Ertragslage

Die Umsatzerlöse verringerten sich um TEUR 251 auf TEUR 11.979 und weichen somit um TEUR 1.533 vom prognostizierten Umsatz (Prognose 2014 TEUR 13.512) ab. Während die Umsatzerlöse im Retailbereich ein leichtes Wachstum verzeichneten, sank die Nachfrage im Kollektionsbereich insbesondere durch geringeren Absatz in Osteuropa. Die Wachstumsziele konnten insbesondere aufgrund der schwierigen Absatzsituation im Modefachhandel und Osteuropa nicht erreicht werden. In Deutschland erhöhte sich der Umsatz um TEUR 173 im Vergleich zum Vorjahr auf TEUR 7.447. In den EU-Ländern verzeichnete sich ein Umsatzrückgang um TEUR 222 auf TEUR 4.075 und in Ländern außerhalb der EU sank der Umsatz ebenfalls um TEUR 202 auf TEUR 457.

Der relative Materialaufwand (Materialaufwand bezogen auf die Umsatzerlöse zuzüglich Bestandsveränderungen) erhöhte sich von 52,6% auf 57,7%. Der gestiegene Materialaufwand resultiert aus einem Anstieg der Lohnfertigungskosten.

Der Personalaufwand hat sich im Vergleich zum Vorjahr um TEUR 226 auf TEUR 893 erhöht. Dies ist darauf zurückzuführen, dass in den ersten beiden Quartalen des Vorjahres Personal noch über Personalkostenumlagen an die Gesellschaft belastet wurden. Im Geschäftsjahr 2014 wurden alle Mitarbeiter vertraglich der DC Design Et Concept GmbH zugeordnet. Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen sanken um 10,1% auf TEUR 4.713. Der Rückgang resultiert im Wesentlichen aus Einsparungen im Bereich der Verwaltungskosten von TEUR 3.057 im VJ auf TEUR 2.622 in 2014.

Im Geschäftsjahr 2014 sank das EBITDA auf einen Fehlbetrag von TEUR 204 (VJ Überschuss TEUR 479) und das Jahresergebnis verzeichnet einen Fehlbetrag von TEUR 692 (VJ Überschuss TEUR 259).

Zur Steuerung der Gesellschaft werden folgende Leistungsindikatoren genutzt:

•	Jahresergebnis
•	EBITDA
•	Umsatzerlöse

3. Gesamtaussage

Die Vermögens-, Finanz- und Ertragslage vermittelt ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der wirtschaftlichen Lage der Gesellschaft.

Die wirtschaftliche Lage der Gesellschaft entspricht nicht den Erwartungen der Geschäftsleitung.

Aufgrund der Erkenntnisse des abgelaufenen Geschäftsjahres wurden Gegenmaßnahmen eingeleitet, die kurzfristig zu positiven Jahresergebnissen führen sollen.

IV. Vorgänge nach Schluss des Berichtszeitraums

Vorgänge von besonderer Bedeutung nach Abschluss des Geschäftsjahres, welche die Aussagen des Jahresabschlusses 2014 verändern würden, haben sich nicht ergeben.

B. Chancen- und Risikobericht

Der Beurteilung und Einstufung der dargestellten Risiken und Chancen liegt grundsätzlich der gleiche Zeitraum zugrunde, der auch für die Prognoseberichtserstattung angewendet wird.

I. Controlling

Die Geschäftsrisiken sind systematisch in allen Unternehmensbereichen identifiziert und analysiert. Ein umfangreiches Controlling- und Risikofrüherkennungssystem ist etabliert. Planmäßige Kontrollen ermöglichen das Aufdecken von Schwachstellen, und deren umgehende Behebung. Das Risikomanagement auf der Basis von Kennzahlen wird vom Konzern gesteuert.

Auf der Einkaufsseite ist DC Design Et Concept GmbH Wechselkursrisiken ausgesetzt. Zur Minimierung dieser Risiken wird darauf geachtet, dass - wenn möglich - Kurssicherungsgeschäfte abgeschlossen werden, so dass bei den Bestellungen der Gegenwert in Euro gesichert ist. Weiterführende Angaben sind im Anhang erläutert.

II. Markt und Absatz

Das Unternehmen unterliegt aufgrund der wechselnden Modetrends Absatzrisiken. Die Gesellschaft reagiert auf die Absatzrisiken durch einen modernisierten Marktauftritt und durch Einbeziehung von internem und externem Know How in der Kollektionsentwicklung.

III. Beschaffung und Produktion

Die Qualitätsvoraussetzungen werden entscheidend vom Beschaffungs- und Lieferantenmanagement beeinflusst. Der Markt erwartet von der DC Design Et Concept GmbH eine exzellente, moderne Stoffausrüstung und eine perfekte Verarbeitung mit genauer Passform. Dies sind Grundlagen für ein erfolgreiches Bestehen am Markt. Ausfälle im Produktionsprozess werden durch hohe Sicherheitsstandards in der Fertigung und hohe fachliche Kompetenz der Mitarbeiter reduziert. Des Weiteren können Produktionsrisiken in den ausländischen Produktionsbetrieben lediglich durch Qualitätsschwankungen und Mitarbeiterfluktuation auftreten. DC Design Et Concept GmbH stellt durch den Einsatz fester und freier Mitarbeiter vor Ort sicher, dass die Qualitätsstandards eingehalten werden und die Liefersicherheit gewährleistet ist. Darüber hinaus ist auch die Einhaltung sozialer Mindeststandards ein immer wichtigerer Bestandteil des Qualitätsmanagements. Im Rahmen der "Code of conduct"-Politik ist die Steilmann Holding AG mit ihren Tochterunternehmen der Organisation BSCI (Business Social Compliance Initiative) beigetreten. Hierbei handelt es sich um eine Organisation, die weltweit die Einhaltung sozialer Mindeststandards überwacht.

IV. Finanzwirtschaftliche Risiken

Risiken mit wesentlichem Einfluss auf die Vermögens- und Finanzlage bestehen aus heutiger Sicht nicht.

Aus der bilanziellen Überschuldung zum 31.12.2014 können sich jedoch Probleme bei der Refinanzierung durch Banken oder bei der Vorfinanzierung von Materialeinkäufen ergeben.

Im Rahmen des in 2005 eingeführten Automatischen Cash-Management-System (ACMS) wird durch die Commerzbank Aktiengesellschaft, Dortmund, ein tägliches Kontenclearing zwischen DC Design Et Concept GmbH und der Konzernobergesellschaft Steilmann Holding AG durchgeführt.

Die Zahlungsfähigkeit der Gesellschaft ist durch das ACMS jederzeit gegeben. Die Gesellschaft ist im Rahmen der gewöhnlichen Geschäftstätigkeit Währungsrisiken ausgesetzt. Hierzu wird regelmäßig eine Absicherung gegen diese Risiken vorgenommen. Derivative Finanzinstrumente werden nur dann eingesetzt, wenn sie durch Positionen aus dem operativen Geschäft hinterlegt sind.

V. Chancen

Die Gesellschaft ist langjähriger Partner sowohl nationaler als auch internationaler Einzelhandelskonzerne, großer Filialisten und des textilen Einzelhandels. Diese langjährige Zusammenarbeit und die daraus resultierende Erfahrung sind ein Vorteil gegenüber Mitbewerbern, die neu in den Markt eintreten wollen. Insbesondere durch die Eröffnung weiterer Shops bietet sich zudem die Chance, die Marke KAPALUA am Markt zu etablieren und den Absatz zu erhöhen.

Die Kompetenz im Bereich der Beschaffung ermöglicht der Gesellschaft, die Anforderungen des Absatzmarktes zeitnah umzusetzen.

Die Geschäftsführung ist aufgrund der vorliegenden Informationen fest davon überzeugt, den bestehenden Risiken sinnvoll zu begegnen und die sich bietenden Chancen am Markt zu nutzen.

C. Prognosebericht

Im Geschäftsjahr 2015 wird die weitere Umsetzung und Fortsetzung der Vertikalisierungsstrategie angestrebt, indem weitere Stores und Flächenpartnerschaften eröffnet werden.

Obwohl der Onlinehandel sich großer Beliebtheit erfreut, wird der Wunsch bei Endkunden nach persönlicher Beratung durch geschultes Verkaufspersonal wieder stärker. Das individuelle Einkaufserlebnis gewinnt wieder an Bedeutung. Das "Look Et Feel"-Gefühl der Endkunden wird unsererseits durch verstärkte partnerschaftliche Kooperationen mit dem Facheinzelhandel in Form von POS-Aktivitäten wie z.B. Modenschauen, Rechnung getragen. Somit streben wir an, den stationären Modehandel zu unterstützen und den Absatz zu erhöhen.

Durch die Erschließung von weiteren Synergien mit der Steilmann - Boecker Fashion Point GmbH Et Co. KG und deren Tochtergesellschaften sowie dem weiteren strategischen Ausbau der Vertriebsaktivitäten wird für das kommende Geschäftsjahr mit einem leicht positiven Jahresergebnis gerechnet.

Für das kommende Geschäftsjahr plant die Geschäftsführung eine Umsatzsteigerung um TEUR 2.218 auf TEUR 14.197 und eine Erhöhung des EBITDA um TEUR 1.128 auf TEUR 924 im Vergleich zum Vorjahr. Diese Steigerung ist insbesondere auf die stark wachsende Vertikalisierungsstrategie zurückzuführen.

Bestandsgefährdende Risiken der Gesellschaft sind nicht bekannt.

Aufgrund zukünftiger Entwicklungen können sich Abweichungen von den Erwartungen ergeben.

Gelsenkirchen, den 29. Mai 2015

DC Design Et Concept GmbH

Josef Kämmerer

Jens Brüggemann

Bestätigungsvermerk des Abschlussprüfers

Wir haben den Jahresabschluss - bestehend aus Bilanz, Gewinn- und Verlustrechnung sowie Anhang - unter Einbeziehung der Buchführung und den Lagebericht der DC Design & Concept GmbH, Gelsenkirchen, für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2014 geprüft. Die Buchführung und die Aufstellung von Jahresabschluss und Lagebericht nach den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften liegen in der Verantwortung der Geschäftsführung der Gesellschaft. Unsere Aufgabe ist es, auf der Grundlage der von uns durchgeführten Prüfung eine Beurteilung über den Jahresabschluss unter Einbeziehung der Buchführung und über den Lagebericht abzugeben.

Wir haben unsere Jahresabschlussprüfung nach § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung vorgenommen. Danach ist die Prüfung so zu planen und durchzuführen, dass Unrichtigkeiten und Verstöße, die sich auf die Darstellung des durch den Jahresabschluss unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung und durch den Lagebericht vermittelten Bildes der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage wesentlich auswirken, mit hinreichender Sicherheit erkannt werden. Bei der Festlegung der Prüfungshandlungen werden die Kenntnisse über die Geschäftstätigkeit und über das wirtschaftliche und rechtliche Umfeld der Gesellschaft sowie die Erwartungen über mögliche Fehler berücksichtigt. Im Rahmen der Prüfung werden die Wirksamkeit des rechnungslegungsbezogenen internen Kontrollsystems sowie Nachweise für die Angaben in Buchführung, Jahresabschluss und Lagebericht überwiegend auf der Basis von Stichproben beurteilt. Die Prüfung umfasst die Beurteilung der angewandten Bilanzierungsgrundsätze und der wesentlichen Einschätzungen der Geschäftsführung sowie die Würdigung der Gesamtdarstellung des Jahresabschlusses und des Lageberichts. Wir sind der Auffassung, dass unsere Prüfung eine hinreichend sichere Grundlage für unsere Beurteilung bildet.

Unsere Prüfung hat zu keinen Einwendungen geführt.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse entspricht der Jahresabschluss den gesetzlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft. Der Lagebericht steht in Einklang mit dem Jahresabschluss, vermittelt insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Dortmund, den 29. Mai 2015

KPMG AG
Wirtschaftsprüfungsgesellschaft

Blücher, Wirtschaftsprüfer

Langhoff, Wirtschaftsprüfer