RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt)

Frankfurt am Main

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2023 bis zum 31.12.2023

Lagebericht für das Geschäftsjahr vom 01. Januar bis zum 31. Dezember 2023

1. Grundlagen der Gesellschaft

Die RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt) (die "Gesellschaft") wurde am 09. März 2022 durch die TSI Services GmbH, Frankfurt am Main, gegründet und am 12. April 2022 unter HRB 127075 beim Amtsgericht Frankfurt am Main in das Handelsregister eingetragen. Mit Vertrag vom 02. Mai 2022 hatte die TSI Services GmbH drei deutschen Stiftungen jeweils 1/3 der von ihr gehaltenen Anteile zugestiftet.

Am 29. September 2022 hatte die Gesellschaft im Rahmen ihrer Tätigkeit als Zweckgesellschaft Asset-Backed Anleihen ("Notes") im Nominalwert von anfangs T€ 500.000 begeben und gleichzeitig mit dem erzielten Kaufpreis ein Forderungsportfolio von Kreditforderungen in Höhe von insgesamt T€ 500.000 von der Bank11 für Privatkunden und Handel GmbH, Neuss, (Bank11) erworben.

In Höhe von T€ 500.000 hat die Gesellschaft teils variabel verzinsliche (Class A), teils festverzinsliche (Class B-E) Asset-Backed Anleihen ("Notes") am Kapitalmarkt zur Refinanzierung am Kapitalmarkt zur Refinanzierung emittiert.

Die Anleihen wurden in fünf Tranchen emittiert:

€ 452.400.000,00 Class A Anleihen mit einer Stückelung von je T€ 100,

€ 21.000.000,00 Class B Anleihen mit einer Stückelung von je T€ 100,

€ 5.000.000,00 Class C Anleihen mit einer Stückelung von je T€ 100,

€ 6.500.000,00 Class D Anleihen mit einer Stückelung von je T€ 100 und

€ 15.100.00,00 Class E Anleihen mit einer Stückelung von je T€ 100.

Zinszahlungen auf die Notes erfolgen am 25. Tag (bzw. dem nächstfolgend definierten Werktag) eines jeden Monats. Der erste Zinszahlungstermin war der 25. Oktober 2022. Zinszahlungen erfolgen bis zur vollständigen Rückzahlung der Notes, längstens bis August 2035.

Die Zinssätze für die vorgenannten Tranchen lauten:

Class A Notes: floating 1-Monats-EURIBOR + 0,750 % - Punkte p.a.

Class B Notes: 3,20 % p.a.

Class C Notes: 3,5 % p.a.

Class D Notes: 5,5 % p.a.

Class E Notes: 11,0 % p.a.

In den "Terms and Conditions of the Notes" wird zur Risikoabsicherung insbesondere auch die Rangfolge der Zahlungen auf die einzelnen Notes festgelegt (wir verweisen hier auf Pkt. 3.3.2 im Lagebericht).

Als zusätzliche Sicherheitsleistung wurden der Gesellschaft von der Bank11 eine Reserve zur Liquiditätsunterstützung (Liquidity Reserve) zur Verfügung gestellt, die zum Geschäftsjahresende mit T€ 3.099 (Vj: T€ 4.217) valutierte. Die der Gesellschaft auf diese Weise zugeflossenen Mittel dienen im Rahmen der Verbriefungstransaktion als Sicherheitsleistungen.

Zudem hat die Gesellschaft im Rahmen der Transaktion zur Absicherung des Zinserhöhungsrisikos einen Swap-Vertrag (Derivat) abgeschlossen, hierzu wird auf den Abschnitt 3 im Anhang "Derivatives Finanzinstrument und Bewertungseinheit" verwiesen.

Die Class A bis D-Notes wurden durch die Ratingagenturen DBRS und Moody's wie folgt geratet:

	Rating zum Emissionszeitpunkt	Rating zum Ende des Geschäftsjahres	Rating zum Emissionszeitpunkt	Rating zum Ende des Geschäftsjahres
	DBRS		Moody's
Class A	AAA(sf))	AAA(sf)	Aaa(sf)	Aaa(sf)
Class B	A(sf)	A(high) (sf)	A1(sf)	Aa2(sf)
Class C	BBB(sf)	A (low) (sf)	Baa2(sf)	A3(sf)
Class D	BB(low)(sf)	BB(high)(sf)	Ba2(sf)	Baa3(sf)
Class E	Not rated	Not rated	Not rated	Not rated

Darüber hinaus hat Bank11 der Gesellschaft ein Nachrangdarlehen zur Bereitstellung von Liquidität für die Gesellschaft zur Bezahlung von initialien Swapkosten Verfügung gestellt. Die Zins- und Tilgungszahlungen des Darlehens werden gemäß "Priority of Payments" nachrangig bedient. Das Darlehen valutierte zum Geschäftsjahresende 2023 bei T€ 8.059 (Vj: T€ 8.934).

Die Gesellschaft ist als Zweckgesellschaft an ein festes Vertragswerk gebunden, wodurch das Management in der Freiheit der Gestaltung zur Steuerung der Gesellschaft eingeschränkt ist.

Als bedeutsamster finanzieller Leistungsindikator ist die Liquidität anzusehen, um die laufende Bedienung der Anleihegläubiger sicherzustellen, die wiederum abhängig ist von den Zins- und Tilgungszahlungen auf die erworbenen Kreditforderungen. Dabei stellt das Vertragswerk in seiner Gesamtheit sicher, dass die Höhe der Zahlungsverpflichtung aus den begebenen Anleihen die Höhe der eingehenden Zahlungen aus den erworbenen Kreditforderungen nicht übersteigen kann.

2. Wirtschaftsbericht

2.1 Geschäftsverlauf

Die Zahlungen auf die Schuldverschreibungen erfolgten im Jahr 2023 planmäßig auf monatlicher Basis. Die Gesellschaft ist ihren Zahlungsverpflichtungen 2023 planmäßig nachgekommen.

Abschreibungen wurden in Höhe von T€ 2.240 (Vj: T€ 130) vorgenommen.

2.2 Ertragslage

Die Gesellschaft verfügt aufgrund ihrer speziellen Geschäftstätigkeit über keine Umsatzerlöse. An deren Stelle treten insbesondere Erträge aus den Ausleihungen des Finanzanlagevermögens.

Die Ertragslage ist im Geschäftsjahr 2023 durch die Erträge aus den erworbenen Kreditforderungen in Höhe von T€ 15.623 (Vj: T€ 7.122), Zinserträgen aus dem Swap T€ 4.359 (Vj: Aufwand T€ 912), sowie durch Zinsaufwendungen für die emittierten Anleihen in Höhe von T€ 16.966 (Vj: T€ 2.880) (Class A Note T€ 14.061 (Vj: T€ 2.132), Class B Note T€ 681 (Vj: T€ 175), Class C Note T€ 177 (Vj: T€ 46), Class D Note T€ 363 (Vj: T€ 93) und Class E Note T€ 1.684 (Vj: T€ 434), die anteilige Auflösung des Upfrontpayments von T€ 2.319 (Vj: T€ 573) und Zinsen für das Nachrangdarlehen von Bank11 von T€ 425 (Vj: T€ 120) geprägt.

Aufgrund der Freihaltung der Gesellschaft von finanziellen Risiken sind auch keine Chancen auf die Erzielung eines Jahresüberschusses möglich, der über die in der Transaktionsdokumentation vorgesehenen € 100,00 pro Monat, d.h. von jährlich € 1.200,00, brutto hinausgeht.

Insgesamt wurde im Berichtsjahr ein Jahresüberschuss von € 613,00 (Vj: € 205,00) erzielt.

2.3 Finanzlage

Am Bilanzstichtag bestanden Bankguthaben von T€ 9.450 (Vj: T€ 11.792). Die Gesellschaft ist ihren Zahlungsverpflichtungen planmäßig nachgekommen. Die Gesellschaft hat keine Verpflichtungen übernommen, denen sie nicht nachkommen kann.

Die von der Gesellschaft erworbenen Kundenforderungen haben eine maximale Restlaufzeit von 8 Jahren und 7 Monaten. Die Gesellschaft hat im Rahmen der begebenen Schuldverschreibungen die Refinanzierung über die Laufzeit der Transaktion sichergestellt.

2.4 Vermögenslage

Die Vermögenslage der Gesellschaft ist durch den Ankauf von Forderungen von der Bank11 geprägt, der durch die Emission von Anleihen refinanziert wird. Wir verweisen auf unsere Ausführungen im Abschnitt "1. Grundlagen der Gesellschaft".

Die Finanzanlagen belaufen sich zum 31. Dezember 2023 auf T€ 335.555 (Vj: T€ 458.101), die Flüssigen Mittel belaufen sich auf T€ 9.450 (Vj: T€ 11.792). Dem stehen im Wesentlichen Anleihen von T€ 344.299 (Vj: T€ 468.560) sowie Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten von T€ 11.158 (Vj: T€ 13.151) gegenüber.

Die Gesellschaft verfügt über ein voll eingezahltes Stammkapital in Höhe von € 3.000, das zu drei gleichen Teilen von der Stiftung Kapitalmarktrecht für den Finanzstandort Deutschland, Frankfurt am Main, Stiftung Kapitalmarktforschung für den Finanzstandort Deutschland, Frankfurt am Main, und Stiftung Unternehmensfinanzierung und Kapitalmärkte für den Finanzstandort Deutschland, Frankfurt am Main, gehalten wird.

2.5 Gesamtaussage

Zum Zeitpunkt der Aufstellung des Jahresabschlusses ist die Lage der Gesellschaft, wie in den vertraglichen Regelungen vorgesehen, stabil und unabhängig vom wirtschaftlichen Umfeld.

3. Prognose-, Chancen- und Risikobericht

3.1 Prognosebericht

Die künftige Entwicklung der Gesellschaft wird positiv bewertet. Aufgrund der vertraglichen Ausgestaltung ist nicht davon auszugehen, dass sich die finanzielle Lage und die Ertragslage der Gesellschaft zukünftig erheblich verändern werden.

Die Refinanzierung der erworbenen Kundenforderungen ist durch die Emission der Schuldverschreibungen bis zur planmäßigen Rückzahlung der erworbenen Forderungen sichergestellt.

Die RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt) rechnet im folgenden Geschäftsjahr 2024 weiterhin mit Tilgungen im Rahmen des Tilgungsplanes oder besser und somit mit einer ausreichenden Liquidität.

Es ist nicht davon auszugehen, dass sich die finanzielle Lage der RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt) zukünftig erheblich verändert.

3.2 Chancenbericht

Die vorgenannte ausgewogene Struktur verhindert, dass die Gesellschaft Chancen auf höhere Erträge hat.

3.3 Risikobericht

3.3.1 Wesentliche Merkmale des internen Kontrollsystems und des internen Risikomanagementsystems im Hinblick auf den Rechnungslegungsprozess

Das rechnungslegungsrelevante interne Kontrollsystem (IKS) stellt die Ordnungsmäßigkeit der Rechnungslegung sowie die Einhaltung der rechtlichen Vorschriften sicher. Die Kontroll- und Überprüfungsmechanismen basieren im Wesentlichen auf dem "Vier-Augen-Prinzip". Die Buchführung und die Abschlusserstellung erfolgen durch die Bank11 für Privatkunden und Handel GmbH, Neuss, als Dienstleister im Vier-Augen-Prinzip. Darüber hinaus werden die Buchungsunterlagen den Geschäftsführern der Gesellschaft monatlich zur Verfügung gestellt.

Des Weiteren bereitet Bank11 die Jahresabschlüsse sowie den Lagebericht für die Geschäftsführung der Gesellschaft vor.

Die Bankkonten werden zeitnah durch Bank11 abgestimmt. Darüber hinaus ist im Buchhaltungssystem die Dateneingabe durch User-Kennungen festgelegt. Das Buchhaltungssystem ist zugangsgeschützt und hält die Aktivitäten in einem Logbuch nach. Die eingegebenen Daten werden monatlich, die generierten Auswertungen durch ein tägliches Back-up gesichert.

Die Risiken der Gesellschaft und deren Management sind durch das vertraglich definierte Zusammenspiel von Portfolio-Krediten und Schuldverschreibungen vorgegeben:

Ausfälle von Portfolio-Krediten führen zu Ausfällen bzw. Tilgungen der Schuldverschreibungen in gleicher Höhe. Die Gesellschaft ist somit unabhängig von dem Bonitätsverlauf des Portfolios. Ein Zinsänderungsrisiko ist aufgrund der gegebenen Struktur der Transaktion sowie des abgeschlossenen Zinsswaps ausgeschlossen. Weiterhin verhindert die Struktur der Transaktion, dass ein Liquiditätsrisiko bei der Gesellschaft verbleibt. Durch eine Haftungsbegrenzung der Gesellschaft mit ihren Vertragspartnern und deren Verzicht auf Stellung eines Insolvenzantrages ist das Risiko einer Insolvenz während der Laufzeit der Transaktion ausgeschlossen.

Zur Überwachung dieses Systems überprüft die Bank11 regelmäßig die Kontosalden und die Investor Reports auf Plausibilität.

Die Gesellschaft beschäftigt keine eigenen Mitarbeiter. Sämtliche Geschäftsprozesse der Gesellschaft sind einfach und überschaubar.

Die Geschäftsführung ist im Rahmen der engen Vorgaben des Gesellschaftsvertrags, der Transaktionsverträge und des Geschäftsbesorgungsvertrags mit der Bank11 in die Planung und Steuerung der Geschäftstätigkeit der Gesellschaft unmittelbar eingebunden. Hierdurch ist eine Identifikation und Analyse der Risikosituation der Gesellschaft gewährleistet und sichergestellt, dass Entwicklungen, die den Fortbestand der Gesellschaft gefährden, frühzeitig erkannt und entsprechende Maßnahmen durch die Geschäftsführung ergriffen werden können.

3.3.2 Risiken der künftigen Entwicklung

Die Entwicklung der Transaktion hängt von der planmäßigen Tilgung der erworbenen Kreditforderungen durch die einzelnen Schuldner ab. Die Planung der Tilgungen von Verbindlichkeiten unterliegt einer regelmäßigen monatlichen Aktualisierung. Das Forderungsportfolio wird fortwährend dahingehend überwacht, ob ein Abschreibungsbedarf bestehen könnte.

Bei Einhaltung der vertraglich fixierten Transaktionsstruktur werden derzeit keine Risiken für den Fortbestand der Gesellschaft bis zum Ende der geplanten Laufzeit der Transaktion gesehen, da die Gesellschaft unabhängig von den Risiken des Portfolios ist. Risiken, die den Fortbestand der Gesellschaft gefährden, werden derzeit nicht gesehen.

Die der Gesellschaft zufließenden Zinseingänge aus dem Kreditportfolio werden nach vertraglich vereinbarten Prioritäten (Priority of Payments) für betriebliche Ausgaben (Dienstleister und Zinsaufwendungen) verwendet. Tilgungen der Kreditnehmer werden für die Rückzahlung der Anleihen herangezogen.

Die Entwicklung der Transaktion hängt von den plan- und außerplanmäßigen Tilgungen der erworbenen Kreditforderungen durch die einzelnen Schuldner ab.

Die Ausgestaltung der durch die Gesellschaft ausgegebenen Anleihen sieht einen sogenannten "limited recourse" vor, d.h. die Gesellschaft ist zur Rückzahlung von Verbindlichkeiten aus den Anleihen nur insoweit verpflichtet, als auf ihren Transaktionskonten Guthaben vorhanden sind und Verwertungserlöse aus Sicherungsgegenständen erzielt werden. Dabei werden die einzelnen Tranchen in sequentieller Reihenfolge bedient, so dass Verluste von der "Class E Note", im Anschluss daran von der "Class D Note", danach von der "Class C Note", danach von der "Class B Note" absorbiert werden und nur bei entsprechender Höhe auch die Rückzahlung der "Class A Note" verringern.

Die Darlehen in dem verbrieften Portfolio wie auch die Anleihen der Class B bis E sind auf festverzinslicher Basis abgeschlossen. Ausgenommen hiervon sind die Anleihen der Class A. Hier wurde das Zinserhöhungsrisiko durch den abgeschlossenen Swapvertrag abgesichert (hierzu wird auf den Abschnitt 3 im Anhang "Derivates Finanzinstrument und Bewertungseinheit" verwiesen).

Es ist zu erwarten, dass sich die gesamtwirtschaftliche Krisensituation, die geopolitischen Unsicherheiten und die historisch dynamische Zinswende durch die Europäische Zentralbank negativ auf die Adressenausfallrisiken im angekauften Portfolio auswirken können. Bisher waren damit einhergehende Ausfälle sehr begrenzt.

Mögliche Ausfälle würden aufgrund der Transaktionsstruktur ohnehin von den Noteholdern getragen. Durch diese Besonderheit wird das Ergebnis der Gesellschaft nicht beeinträchtigt. Eine Bestandsgefährdung ist somit ausgeschlossen. Daher wird der vorstehende Bericht über Prognosen, Chancen und Risiken der Gesellschaft ohne Berücksichtigung der Auswirkung der wirtschaftlichen Krisensituation erstellt.

Bilanz zum 31. Dezember 2023

AKTIVA

	31.12.2023	31.12.2022
	EUR	EUR
A. Anlagevermögen
I. Finanzanlagen
1. Sonstige Ausleihungen	335.554.817,96	458.101.135,05
B. Umlaufvermögen
I. Forderungen und Sonstige Vermögensgegenstände
1. Sonstige Vermögensgegenstände	4.614.823,50	5.501.097,46
II. Guthaben bei Kreditinstituten	9.449.879,75	11.792.253,06
	14.064.703,25	17.293.350,52
C. Rechnungsabgrenzungsposten	6.627.913,93	8.945.036,94
Summe der Aktiva	356.247.435,14	484.339.522,51

PASSIVA

	31.12.2023	31.12.2022
	EUR	EUR
A. Eigenkapital
I. Gezeichnetes Kapital	3.000,00	3.000,00
II. Gewinnrücklagen
1. Gesetzliche Rücklage	204,50	51,25
2. Andere Gewinnrücklagen	153,75	0,00
III. Bilanzgewinn	459,75	153,75
	3.818,00	3.205,00
B. Rückstellungen
1. Steuerrückstellungen	382,00	95,00
2. Sonstige Rückstellungen	26.500,00	22.000,00
	26.882,00	22.095,00
C. Verbindlichkeiten
1. Anleihen	344.299.386,55	468.560.383,18
(davon € 235.684.198,15 mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr)
2. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	11.158.110,55	13.151.451,70
(davon € 11.158.110,55 mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr)
3. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	334,31	13.975,90
(davon € 334,31 mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr)
4. Sonstige Verbindlichkeiten	758.903,73	2.588.411,73
(davon € 758.903,73 mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr)
	356.216.735,14	484.314.222,51
Summe der Passiva	356.247.435,14	484.339.522,51

Gewinn- und Verlustrechnung für das Geschäftsjahr vom 01. Januar bis 31. Dezember 2023

	2023 01.01. bis 31.12.2023	2022 09.03. bis 31.12.2022
	EUR	EUR
1. Sonstige betriebliche Erträge	2.376.169,14	0,00
2. Sonstige betriebliche Aufwendungen	-841.133,08	-2.551.685,06
3. Erträge aus Ausleihungen des Finanzanlagevermögens	15.623.066,17	7.121.991,70
4. Sonstige Zinsen und ähnliche Erträge	4.792.020,29	44.313,62
5. Abschreibungen auf Finanzanlagen	-2.239.685,81	-129.752,64
6. Zinsen und ähnliche Aufwendungen	-19.709.536,71	-4.484.567,62
7. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag	-287,00	-95,00
8. Ergebnis nach Steuern	613,00	205,00
9. Jahresüberschuss	613,00	205,00
10. Einstellungen in die gesetzliche Rücklage	-153,25	-51,25
11. Bilanzgewinn	459,75	153,75

Anhang für das Geschäftsjahr vom 01. Januar bis zum 31. Dezember 2023

A. Angaben zum Abschluss

I. Allgemeine Angaben

Mit Gesellschaftsvertrag vom 09. März 2022 wurde die Gesellschaft unter dem Namen RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt) mit Sitz in Frankfurt am Main gegründet. Die Handelsregistereintragung ist am 12. April 2022 beim Amtsgericht Frankfurt am Main unter der Nr. HRB 127075 erfolgt.

Bei der RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt) handelt es sich um eine Kapitalgesellschaft im Sinne des § 2 Abs. 1 Wertpapierhandelsgesetzes, deren ausschließlicher Zweck die Begebung von Schuldverschreibungen ist, die durch Darlehensforderungen aus Kfz-Finanzierungen besichert sind. Das Kriterium des § 264d HGB wurde mit der Emission der an der Luxemburger Börse (organisierter Markt i.S. der Financial Service Directive 2004/39/EC) gehandelten Notes am 29. September 2022 erfüllt.

Der Jahresabschluss der Gesellschaft zum 31. Dezember 2023 ist nach den Vorschriften des Handelsgesetzbuches unter Beachtung der ergänzenden Regelungen des GmbH-Gesetzes aufgestellt worden. Die Rechnungslegung erfolgt nach den für große Kapitalgesellschaften geltenden Vorschriften gem. § 267 Abs. 3 HGB. Von den Erleichterungen des § 327a HGB wird Gebrauch gemacht.

Soweit für Pflichtangaben ein Wahlrecht besteht, diese in der Bilanz bzw. Gewinn- und Verlustrechnung oder im Anhang darzustellen, sind diese im Anhang aufgeführt.

II. Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Die Bewertung der Vermögens- und Schuldposten trägt im Rahmen der Grundsätze ordnungsgemäßer Buchführung allen erkennbaren Risiken nach den Grundsätzen vorsichtiger kaufmännischer Beurteilung Rechnung.

Die Sonstigen Ausleihungen wurden zu fortgeführten Anschaffungskosten bzw. dem niedrigeren beizulegenden Wert unter Beachtung des gemilderten Niederstwertprinzips angesetzt. Eingetretenen Risiken wird im Wege von Einzelwertberichtigungen Rechnung getragen.

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände sind mit dem Nennwert unter Beachtung des strengen Niederstwertprinzips unter Berücksichtigung bekannter Risiken bilanziert.

Die Guthaben bei Kreditinstituten sind zum Nennwert bilanziert.

Der aktive Rechnungsabgrenzungsposten betrifft Zahlungen, welche Aufwand für eine bestimmte Zeit nach dem Abschlussstichtag darstellen.

Das Gezeichnete Kapital ist zum Nennbetrag angesetzt und betrifft das vollständig eingezahlte Stammkapital.

Der Ansatz der Rückstellungen erfolgt zu dem Betrag, der nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung zur Erfüllung notwendig ist. Alle Rückstellungen der Gesellschaft sind kurzfristig. Der Wertansatz der sonstigen Rückstellungen beinhaltet alle bekannten Risiken und ungewissen Verbindlichkeiten.

Anleihen, Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten, Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen sowie sonstige Verbindlichkeiten werden zum Rückzahlungsbetrag bzw. Erfüllungsbetrag angesetzt. Die zum Bilanzstichtag aufgelaufenen Zinsen für Anleihen und Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten werden unter den sonstigen Verbindlichkeiten ausgewiesen.

Die Gewinn- und Verlustrechnung ist nach dem Gesamtkostenverfahren aufgestellt (§ 275 Abs. 2 HGB).

III. Angaben und Erläuterungen zu einzelnen Posten der Bilanz und Gewinn- und Verlustrechnung

1 Bilanz

1.1 Sonstige Ausleihungen

Die sonstigen Ausleihungen beinhalten ein von der Bank11 für Handel und Privatkunden GmbH erworbenes Portfolio aus festverzinslichen Automobilkrediten.

Die Aufgliederung und Entwicklung der Anlagenwerte sowie die Abschreibung des Geschäftsjahres der Anlagenwerte sind dem nachfolgenden Anlagenspiegel zu entnehmen. Bei den Abschreibungen auf Finanzanlagen handelt es sich um voraussichtlich dauerhafte Wertminderungen.

Anlagenspiegel zum 31. Dezember 2023

	Anschaffungswerte
	Stand 01.01.2023	Zugänge	Abgänge	Stand 31.12.2023
	€	€	€	€
A. Anlagevermögen
I. Finanzanlagen
sonstige Ausleihungen	458.230.887,69	0,00	120.306.631,28	337.924.256,41
Summe Finanzanlagen	458.230.887,69	0,00	120.306.631,28	337.924.256,41
Summe Anlagevermögen	458.230.887,69	0,00	120.306.631,28	337.924.256,41

	Abschreibungen
	Stand 01.01.2023	Zuführungen	Auflösungen	Stand 31.12.2023
	€	€	€	€
A. Anlagevermögen
I. Finanzanlagen
sonstige Ausleihungen	129.752,64	2.239.685,81	0,00	2.369.438,45
Summe Finanzanlagen	129.752,64	2.239.685,81	0,00	2.369.438,45
Summe Anlagevermögen	129.752,64	2.239.685,81	0,00	2.369.438,45

	Buchwerte
	Stand 31.12.2022	Stand 31.12.2023
	€	€
A. Anlagevermögen
I. Finanzanlagen
sonstige Ausleihungen	458.101.135,05	335.554.817,96
Summe Finanzanlagen	458.101.135,05	335.554.817,96
Summe Anlagevermögen	458.101.135,05	335.554.817,96

1.2 Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Die Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände setzen sich wie folgt zusammen:

		davon mit einer Restlaufzeit
Art der Forderung zum 31.12.2023	Gesamtbetrag	bis 1 Jahr	größer 1 Jahr
	T€	T€	T€
Sonstige Vermögensgegenstände	4.615	4.615	0
	(Vj: 5.501)	(Vj: 5.501)	(Vj: 0)
Summe	4.615	4.615	0
	(Vj: 5.501)	(Vj: 5.501)	(Vj: 0)

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände bestehen im Wesentlichen i.H.v. T€ 4.533 (Vj: T€ 5.489) gegen die Bank11 für Handel und Privatkunden GmbH (verbundenes Unternehmen), Neuss, die als Servicer die Zins- und Tilgungsleistungen der Schuldner einzieht und zum jeweils folgenden Zinszahlungstag die Summe aller Eingänge auf den Operating Account der Gesellschaft überweist. Die Forderungen betreffen die noch nicht auf dem Operating Account der Gesellschaft eingegangenen Zins- und Tilgungszahlungen für die Periode Dezember 2023. Sämtliche Vermögensgegenstände sind somit innerhalb eines Jahres fällig.

1.3 Aktive Rechnungsabgrenzungsposten

Der aktive Rechnungsabgrenzungsposten i.H.v. T€ 6.628 (Vj: T€ 8.945) betrifft im Wesentlichen Upfrontpayments für den Swap.

1.4 Rückstellungen

Die sonstigen Rückstellungen betreffen im Wesentlichen Rückstellungen für die Vergütungsansprüche des Abschlussprüfers für die Jahresabschlussprüfung 2023.

1.5 Verbindlichkeiten

Die Verbindlichkeiten setzen sich wie folgt zusammen:

			davon mit einer Restlaufzeit
Art der Verbindlichkeiten zum 31.12.2023	Gesamtbetrag	davon ggü. verbundenen Unternehmen	bis 1 Jahr	1 bis 5 Jahre	größer 5 Jahre
	T€	T€	T€	T€	T€
Anleihen	344.299	47.600	108.615	211.263	24.421
	(Vj: 468.560)	(Vj: 47.600)	(Vj: 113.910)	(Vj: 238.575)	(Vj: 116.075)
Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	11.158	11.158	11.158	0	0
	(Vj: 13.152)	(Vj: 13.152)	(Vj: 13.152)	(Vj: 0)	(Vj: 0)
Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	0	0	0	0	0
	(Vj: 14)	(Vj: 0)	(Vj: 14)	(Vj: 0)	(Vj: 0)
Sonstige Verbindlichkeiten	759	60	759	0	0
	(Vi: 2.588)	(Vj: 65)	(Vj: 2.588)	(Vi: 0)	(Vi: 0)
Summe	356.216	58.818	120.532	211.263	24.421
	(Vj: 484.314)	(Vj: 60.817)	(Vj: 129.664)	(Vj: 238.575)	(Vj: 116.075)

Die Verbindlichkeiten aus den begebenen Anleihen (T€ 344.299) sind durch ein Pfandrecht am gesamten Vermögen der Gesellschaft gesichert. Es ist vertraglich geregelt, dass Zins- und Tilgungszahlungen auf die begebenen Anleihen nur dann zu leisten sind, wenn ausreichend Liquidität aus Zins- und Tilgungsleistungen aus den erworbenen Darlehensforderungen vorhanden ist.

Die Investoren der von der Gesellschaft begebenen Anleihen haben am Legal Maturity Date der Anleihen (Tag der Endfälligkeit) nur Anspruch auf Rückzahlung in Höhe der bis zu diesem Zeitpunkt aus den Darlehensforderungen erzielten Zahlungseingängen. Ausfälle bei den Anleihen führen somit zu keiner Vermögensbelastung bei der Gesellschaft.

Die Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten i.H.v. T€ 11.158 (Vj: T€ 13.152) betreffen ein Reservekonto und ein Nachrangdarlehen der Bank11 für Privatkunden und Handel GmbH, Neuss. Das Reservekonto betrifft das Liquiditätsrisiko (Liquidity Reserve) und dient im Rahmen der Verbriefungstransaktion als Sicherheitsleistungen.

Die Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen betreffen noch nicht bezahlte Rechnungen externer Dienstleister.

Zusätzlich werden in den Sonstigen Verbindlichkeiten im Wesentlichen die der Bank11 zustehende Servicer Fee in Höhe von T€ 14 (Vj: T€ 19), Zinsaufwendungen für alle begebenen Anleihen und des Nachrangdarlehens von T€ 237 (Vj: T€ 201), die mit dem Zinszahlungstermin Januar 2023 ausgezahlt werden, ausgewiesen. T€ 504 (Vj: T€ 2.368) betreffen Weiterleitungsverbindlichkeiten (Ausgleichsbuchung).

2 Gewinn- und Verlustrechnung

2.1 Sonstige betriebliche Erträge

Die sonstigen betrieblichen Erträge in Höhe von T€ 2.376 (Vj: T€ 0) betreffen Erträge der Gesellschaft aus der Ausgleichsbuchung.

2.2 Sonstige betriebliche Aufwendungen

Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen in Höhe von T€ 841 (Vj: T€ 2.552) resultieren im Wesentlichen aus Aufwendungen gegenüber der Bank11 für Privatkunden und Handel GmbH, die aus den Zinseingängen nach vertraglich vereinbarten Prioritäten (Priority of Payments) zugeteilt werden. Im Wesentlichen fallen darunter Aufwendungen für die "Servicer Fee" und die Ausgleichsbuchung.

2.3 Erträge aus Ausleihungen des Finanzanlagevermögens

Die Erträge aus Ausleihungen des Finanzanlagevermögens resultieren im Wesentlichen aus Zinsen der angekauften Darlehensforderungen in Höhe von T€ 15.623 (Vj: T€ 7.054).

2.4 Sonstige Zinsen und ähnliche Erträge

Die Erträge entfallen auf die Zinserträge aus dem Swap in Höhe von T€ 4.359 und der Verzinsung der Guthabenverzinsung des Zahlungsverkehrskontos und der Reservekonten von T€ 433 (Vj: T€ 44). Zinsaufwendungen aus dem Swap wurden im Hinblick auf die bessere Darstellung der Ertragslage in Höhe von T€ 6.989 hierbei saldiert.

2.5 Abschreibungen auf Finanzanlagen

Die Abschreibungen entfallen auf Automobilkredite aus dem gekauften Forderungsportfolio für das Jahr 2023.

2.6 Zinsen und ähnliche Aufwendungen

Die Zinsen und ähnlichen Aufwendungen beinhalten die zu zahlenden Zinsen für die begebenen Anleihen von T€ 16.966 (Vj: T€ 2.880) sowie das Nachrangdarlehen von T€ 425 (Vj: T€ 120) und die anteilige Auflösung des Upfrontpayments von T€ 2.319 (Vj: T€ 573).

2.7 Steuern vom Einkommen und vom Ertrag

Die Steuern vom Einkommen und vom Ertrag betreffen Körperschaftsteuer, Solidaritätszuschlag und Gewerbesteuer für das Jahr 2023.

2.8 Jahresergebnis

Die Gesellschaft schließt das Geschäftsjahr mit einem Jahresüberschuss von €613,00 (Vj: € 205,00). Hieraus sind gemäß § 5a GmbHG 25 % oder € 153,25 (Vj: € 51,25) in die gesetzliche Rücklage eingestellt worden.

2.9 Gewinnverwendung

Die Geschäftsführung schlägt vor, den Bilanzgewinn in Höhe von € 459,75 (Vj: € 153,75) in die anderen Gewinnrücklagen einzustellen.

3. Derivatives Finanzinstrument und Bewertungseinheit

Die Gesellschaft hat zur Absicherung des Zinsänderungsrisikos aus dem festverzinslichen Kreditportfolio bezogen auf den risikolosen Zins bei einem schwankenden Marktzinssatz am 21. September 2022 einen amortisierenden Zinsswap (ursprünglich € 452.400.000,00 und einer voraussichtlichen Laufzeit bis August 2036) mit der UniCredit Bank AG, München, abgeschlossen.

Der Swap sichert das Zinsänderungsrisiko aus festen Zinszahlungen (festverzinsliches Kreditportfolio, das anteilig variabel refinanziert wurde) in Form eines Fair-Value-Hedges bis zum Ende der Transaktion ab (Portfolio-Hedge nach § 254 HGB).

Nach den Bedingungen des Zinsswapvertrags gleichen die RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt) und die UniCredit Bank AG zu jedem Zinszahlungstag (zum 25. jeden Monats bzw. erstmals am 25. Oktober 2022) monatlich die Differenz zwischen den Festzinseinnahmen und den variablen Zinsverpflichtungen, berechnet auf das jeweils aktuelle Swapvolumen, aus. Das Upfrontpayment wurde genutzt, um die fixe Rate des Swaps mit 1,9 % zu fixieren. Dabei ist die RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt) Zahler des Festzinssatzes von 1,90 % p.a. Die UniCredit Bank AG ist Zahler des variablen Teils in Höhe des 1-MONATS-EURIBORs.

Die Wirksamkeit der Absicherung des Zinsänderungsrisikos durch den Swap auf Basis der bewertungsrelevanten Parameter beruht auf folgenden vertraglichen Festlegungen:

•	gleiches Volumen zwischen Grundgeschäft und Sicherungsgeschäft durch parallele Amortisation
•	gleiche Laufzeit zwischen Grundgeschäft und Sicherungsgeschäft
•	Festzinsvereinbarung in Grundgeschäft und Sicherungsgeschäft

Die Zinszahlungszeitpunkte aus dem Portfolio weichen von den Swapzahlungszeitpunkten bis zu 24 Tagen ab.

Da der ineffektive Teil des Swaps zu einem positiven Marktwert führt, kommt es zu keiner buchhalterischen Abbildung der Wertänderung des jeweiligen Grundgeschäfts und des Sicherungsinstrumentes.

Der Betrag des abgesicherten Risikos zum 31. Dezember 2023 ist das anteilige Festzinsportfolio in Höhe von T€ 296.699 (Vj: T€ 420.960).

Die Bewertungseinheit wurde auf Basis der Einfrierungsmethode behandelt.

Der beizulegende Zeitwert (Marktwert) des derivativen Finanzinstruments ist gemäß der Bestätigung der Unicredit zum 31. Dezember 2023 T€ 5.374 (Vj: T€ 12.194). Die Ermittlung der beizulegenden Zeitwerte des derivativen Finanzinstruments erfolgt durch die Diskontierung der künftigen Cashflows auf Basis der Zinskurven zum Bilanzstichtag.

IV. Erläuterungen zur Kapitalflussrechnung

Der Finanzmittelfonds besteht aus den Guthaben bei Kreditinstituten in Höhe von T€ 9.450 (Vj: T€ 11.792). Der Cashflow aus der laufenden Geschäftstätigkeit wurde nach der indirekten Methode ermittelt. Die aus den Finanzanlagen erhaltenen Zinsen und die auf die begebenen Anleihen zu zahlenden Zinsen werden dem Cashflow aus der laufenden Geschäftstätigkeit zugeordnet.

B. Sonstige Pflichtangaben

I. Honorar des Abschlussprüfers

Im Berichtsjahr wurde ein Honorar von T€ 25 (Vj: T€ 28) für die Prüfung des Jahresabschlusses 2023 vereinbart. Andere Bestätigungsleistungen, Steuerberatungsleistungen und sonstige Leistungen wurden durch den Abschlussprüfer nicht erbracht.

II. Arbeitnehmerzahl

Die Gesellschaft beschäftigt keine Arbeitnehmer.

III. Sonstige Pflichtangaben

Bei der RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt) handelt es sich um eine Kapitalgesellschaft im Sinne des § 2 Abs. 1 Wertpapierhandelsgesetz, deren ausschließlicher Zweck die Begebung von Schuldverschreibungen ist, die durch Darlehensforderungen aus Kfz-Finanzierungen besichert sind. Deshalb ist die Gesellschaft von der Einrichtung eines Prüfungsausschusses gemäß § 324 Abs. 1 Satz 2 Nr.1 HGB befreit.

IV. Tatsächlicher Steueraufwand oder Steuerertrag nach MinStG

Der tatsächliche Steueraufwand bzw. Steuerertrag nach MinStG betrug für das laufende Geschäftsjahr T€ 0.

Die Gesellschaft ist Teil der Werhahn-Gruppe. In Deutschland sowie in weiteren Ländern, in denen die Werhahn-Gruppe tätig ist, wurde ein Gesetz zur Einführung einer globalen Mindestbesteuerung eingeführt, das einen effektiven Steuersatz von mindestens 15 % vorsieht und dem die Werhahn-Gruppe unterliegt. Da dieses Gesetz erst zum 1. Januar 2024 in Kraft getreten ist, ergeben sich im Einzelabschluss 2023 keine Auswirkungen. Die Regelung des § 274 Abs. 3 HGB über die Nichtberücksichtigung latenter Steuern aus der Anwendung in- oder ausländischer Mindestbesteuerungsgesetze ist gem. Artikel 91 Abs. 2 EHGB bereits auf den Jahresabschluss / Konzernabschluss zum 31. Dezember 2023 anzuwenden. Sich ggf. aus dem Mindestbesteuerungsgesetz ergebende Steuern sind im Entstehungszeitpunkt als tatsächlicher Steueraufwand zu erfassen. Die Werhahn-Gruppe hat die Auswirkungen der Gesetze zur Einführung einer globalen Mindestbesteuerung für die einzubeziehenden Länder und Gesellschaften analysiert. Die Gesellschaft geht nach einer ersten Analyse davon aus, dass sich aus dem zum 1. Januar 2024 in Deutschland in Kraft getretenen Gesetz zur Einführung einer globalen Mindestbesteuerung keine Auswirkungen auf den Steueraufwand ergeben werden.

V. Organe der Gesellschaft

Geschäftsführer:

Angela Bartl, Geschäftsführerin Capital Markets der Intertrust (Deutschland) GmbH, Frankfurt am Main (bis zum 26. April 2023)

Rhainy Harris, Senior Relationship Manager Capital Markets der Intertrust (Deutschland) GmbH, Frankfurt am Main (ab dem 27. April 2023)

Hanna Wagner, Business Unit Manager Capital Markets der Intertrust (Deutschland) GmbH, Frankfurt am Main

Die Gesellschaft wird durch zwei Geschäftsführer gemeinsam vertreten. Jeder Geschäftsführer ist befugt, im Namen der Gesellschaft mit sich als Vertreter eines Dritten Rechtsgeschäfte vorzunehmen.

VI. Vergütungen der Geschäftsführer

Die Geschäftsführer erhalten für die im Berichtsjahr geleisteten Tätigkeiten persönlich keine Vergütung.

VII. Konzernabschluss

Die Gesellschaft wird in die Konzernabschlüsse der Bank11 Holding GmbH, Neuss, (kleinster Konsolidierungskreis) und der Wilh. Werhahn KG, Neuss, (größter Konsolidierungskreis) einbezogen. Die Konzernabschlüsse werden im Unternehmensregister bekannt gemacht.

VIII. Nachtragsbericht

Vorgänge von besonderer Bedeutung, die nach dem Schluss des Geschäftsjahres eingetreten sind, liegen nicht vor.

Frankfurt am Main, den 07. März 2024

Hanna Wagner

Rhainy Harris

Kapitalflussrechnung der RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt), Frankfurt am Main für das Geschäftsjahr 2023

	2023	2022
Vorzeichen	€	€	einzustellender Posten
+/-	613,00	205,00	Jahresüberschuss/-fehlbetrag
+/-	2.239.685,81	129.752,64	Abschreibungen/Zuschreibungen auf Gegenstände des Anlagevermögens
+/-	4.500,00	22.095,00	Zunahme/Abnahme der Rückstellungen
+/-	0,00	0,00	Sonstige zahlungsunwirksame Aufwendungen/Erträge
-/+	3.203.396,97	-14.446.134,40	Zunahme/Abnahme der Vorräte, der Forderungen aus Lieferungen und Leistungen sowie anderer Aktiva, die nicht der Investitions- oder Finanzierungstätigkeit zuzuordnen sind
+/-	-1.843.149,59	2.602.387,63	Zunahme/Abnahme der Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen sowie anderer Passiva, die nicht der Investitions- oder Finanzierungstätigkeit zuzuordnen sind
+/-	287,00	95,00	Ertragsteueraufwand/-ertrag
-/+	0,00	-95,00	Ertragsteuerzahlungen
=	3.605.333,19	-11.691.694,13	Mittelzufluss/-abfluss aus laufender Geschäftstätigkeit
+	120.306.631,28	41.767.346,41	Einzahlungen aus Abgängen von Gegenständen des Finanzanlagevermögens
-	0,00	-499.998.234,10	Auszahlungen für Investitionen in das Finanzanlagevermögen
=	120.306.631,28	-458.230.887,69	Mittelzufluss/-abfluss aus der Investitionstätigkeit
	0,00	3.000,00	Einzahlungen aus Eigenkapitalzuführungen (Kapitalerhöhungen, Verkauf eigener Anteile etc.)
-	0,00	0,00	Auszahlungen an Gesellschafter (Dividenden, Erwerb eigener Anteile, Eigenkapitalrückzahlungen, andere Ausschüttungen)
+	0,00	515.200.000,00	Einzahlungen aus der Begebung von Anleihen und aus der Aufnahme von (Finanz)Krediten
-	-126.254.337,78	-33.488.165,12	Auszahlungen aus der Tilgung von Anleihen und (Finanz)Krediten
=	-126.254.337,78	481.714.834,88	Mittelzufluss/-abfluss aus der Finanzierungstätigkeit
	-2.342.373,31	11.792.253,06	Mittelzufluss/-abfluss aus laufender Geschäftstätigkeit, Investitions- und Finanzierungstätigkeit
+/-	0,00	0,00	Wechselkursbedingte und bewertungsbedingte Änderungen des Finanzmittelfonds
+	11.792.253,06	0,00	Finanzmittelfonds am Anfang der Periode
=	9.449.879,75	11.792.253,06	Finanzmittelfonds am Ende der Periode

Eigenkapitalspiegel der RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt), Frankfurt am Main für das Geschäftsjahr 2023

	Gezeichnetes Kapital	Gesetzliche Rücklage	Andere Gewinnrücklagen	Bilanzgewinn	Summe Eigenkapital
Stand 09.03.2022	3.000,00 €	0,00 €	0,00 €	0,00 €	3.000,00 €
Jahresergebnis 2022	0,00 €	51,25 €	0,00 €	153,75 €	205,00 €
Stand 31.12.2022/01.01.2023	3.000,00 €	51,25 €	0,00 €	153,75 €	3.205,00 €
Gewinnverwendung	0,00 €	0,00 €	153,75 €	-153,75 €	0,00 €
Jahresergebnis 2023	0,00 €	153,25 €	0,00 €	459,75 €	613,00 €
Stand 31.12.2023	3.000,00 €	204,50 €	153,75 €	459,75 €	3.818,00 €

BESTÄTIGUNGSVERMERK DES UNABHÄNGIGEN ABSCHLUSSPRÜFERS

An die RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt), Frankfurt am Main

VERMERK ÜBER DIE PRÜFUNG DES JAHRESABSCHLUSSES UND DES LAGEBERICHTS

Prüfungsurteile

Wir haben den Jahresabschluss der RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt), Frankfurt am Main, - bestehend aus der Bilanz zum 31. Dezember 2023, der Gewinn- und Verlustrechnung, der Kapitalflussrechnung und dem Eigenkapitalspiegel für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2023 sowie dem Anhang, einschließlich der Darstellung der Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden - geprüft. Darüber hinaus haben wir den Lagebericht der RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt), Frankfurt am Main, für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2023 geprüft.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse

•

entspricht der beigefügte Jahresabschluss in allen wesentlichen Belangen den deutschen, für Kapitalgesellschaften geltenden handelsrechtlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens- und Finanzlage der Gesellschaft zum 31. Dezember 2023 sowie ihrer Ertragslage für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2023 und

•

vermittelt der beigefügte Lagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft. In allen wesentlichen Belangen steht dieser Lagebericht in Einklang mit dem Jahresabschluss, entspricht den deutschen gesetzlichen Vorschriften und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Gemäß § 322 Abs. 3 Satz 1 HGB erklären wir, dass unsere Prüfung zu keinen Einwendungen gegen die Ordnungsmäßigkeit des Jahresabschlusses und des Lageberichts geführt hat.

Grundlage für die Prüfungsurteile

Wir haben unsere Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts in Übereinstimmung mit § 317 HGB und der EU-Abschlussprüferverordnung (Nr. 537/2014; im Folgenden "EU-APrVO") unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt "Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von dem Unternehmen unabhängig in Übereinstimmung mit den europarechtlichen sowie den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Darüber hinaus erklären wir gemäß Artikel 10 Abs. 2 Buchst. F) EU-APrVO, dass wir keine verbotenen Nichtprüfungsleistungen nach Artikel 5 Abs. 1 EU-APrVO erbracht haben. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht zu dienen.

Besonders wichtige Prüfungssachverhalte in der Prüfung des Jahresabschlusses

Wir haben bestimmt, dass es keine besonders wichtigen Prüfungssachverhalte gibt, die in unserem Bestätigungsvermerk mitzuteilen sind.

Verantwortung der gesetzlichen Vertreter für den Jahresabschluss und den Lagebericht

Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Jahresabschlusses, der den deutschen, für Kapitalgesellschaften geltenden handelsrechtlichen Vorschriften in allen wesentlichen Belangen entspricht, und dafür, dass der Jahresabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie in Übereinstimmung mit den deutschen Grundsätzen ordnungsmäßiger Buchführung als notwendig bestimmt haben, um die Aufstellung eines Jahresabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen (d.h. Manipulationen der Rechnungslegung und Vermögensschädigungen) oder Irrtümern ist.

Bei der Aufstellung des Jahresabschlusses sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen. Des Weiteren haben sie die Verantwortung, Sachverhalte im Zusammenhang mit der Fortführung der Unternehmenstätigkeit, sofern einschlägig, anzugeben. Darüber hinaus sind sie dafür verantwortlich, auf der Grundlage des Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu bilanzieren, sofern dem nicht tatsächliche oder rechtliche Gegebenheiten entgegenstehen.

Außerdem sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Aufstellung des Lageberichts, der insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Vorkehrungen und Maßnahmen (Systeme), die sie als notwendig erachtet haben, um die Aufstellung eines Lageberichts in Übereinstimmung mit den anzuwendenden deutschen gesetzlichen Vorschriften zu ermöglichen und um ausreichende geeignete Nachweise für die Aussagen im Lagebericht erbringen zu können.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts

Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Jahresabschluss als Ganzes frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern ist, und ob der Lagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss sowie mit den bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnissen in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt, sowie einen Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 317 HGB und der EU-AprVO unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus dolosen Handlungen oder Irrtümern resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Jahresabschlusses und Lageberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.

Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus

•	identifizieren und beurteilen wir die Risiken wesentlicher falscher Darstellungen im Jahresabschluss und im Lagebericht aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern, planen und führen Prüfungshandlungen als Reaktion auf diese Risiken durch sowie erlangen Prüfungsnachweise, die ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zu dienen. Das Risiko, dass aus dolosen Handlungen resultierende wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, ist höher als das Risiko, dass aus Irrtümern resultierende wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, da dolose Handlungen kollusives Zusammenwirken, Fälschungen, beabsichtigte Unvollständigkeiten, irreführende Darstellungen bzw. das Außerkraftsetzen interner Kontrollen beinhalten können.
•	gewinnen wir ein Verständnis von dem für die Prüfung des Jahresabschlusses relevanten internen Kontrollsystem und den für die Prüfung des Lageberichts relevanten Vorkehrungen und Maßnahmen, um Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständen angemessen sind, jedoch nicht mit dem Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit dieser Systeme der Gesellschaft abzugeben.
•	beurteilen wir die Angemessenheit der von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsmethoden sowie die Vertretbarkeit der von den gesetzlichen Vertretern dargestellten geschätzten Werte und damit zusammenhängenden Angaben.
•	ziehen wir Schlussfolgerungen über die Angemessenheit des von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit sowie, auf der Grundlage der erlangten Prüfungsnachweise, ob eine wesentliche Unsicherheit im Zusammenhang mit Ereignissen oder Gegebenheiten besteht, die bedeutsame Zweifel an der Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit aufwerfen können. Falls wir zu dem Schluss kommen, dass eine wesentliche Unsicherheit besteht, sind wir verpflichtet, im Bestätigungsvermerk auf die dazugehörigen Angaben im Jahresabschluss und im Lagebericht aufmerksam zu machen oder, falls diese Angaben unangemessen sind, unser jeweiliges Prüfungsurteil zu modifizieren. Wir ziehen unsere Schlussfolgerungen auf der Grundlage der bis zum Datum unseres Bestätigungsvermerks erlangten Prüfungsnachweise. Zukünftige Ereignisse oder Gegebenheiten können jedoch dazu führen, dass die Gesellschaft ihre Unternehmenstätigkeit nicht mehr fortführen kann.
•	beurteilen wir Darstellung, Aufbau und Inhalt des Jahresabschlusses insgesamt einschließlich der Angaben sowie ob der Jahresabschluss die zugrunde liegenden Geschäftsvorfälle und Ereignisse so darstellt, dass der Jahresabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt.
•	beurteilen wir den Einklang des Lageberichts mit dem Jahresabschluss, seine Gesetzesentsprechung und das von ihm vermittelte Bild von der Lage der Gesellschaft.
•	führen wir Prüfungshandlungen zu den von den gesetzlichen Vertretern dargestellten zukunftsorientierten Angaben im Lagebericht durch. Auf Basis ausreichender geeigneter Prüfungsnachweise vollziehen wir dabei insbesondere die den zukunftsorientierten Angaben von den gesetzlichen Vertretern zugrunde gelegten bedeutsamen Annahmen nach und beurteilen die sachgerechte Ableitung der zukunftsorientierten Angaben aus diesen Annahmen. Ein eigenständiges Prüfungsurteil zu den zukunftsorientierten Angaben sowie zu den zugrunde liegenden Annahmen geben wir nicht ab. Es besteht ein erhebliches unvermeidbares Risiko, dass künftige Ereignisse wesentlich von den zukunftsorientierten Angaben abweichen.

Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen unter anderem den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger bedeutsamer Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.

Wir geben gegenüber den für die Überwachung Verantwortlichen eine Erklärung ab, dass wir die relevanten Unabhängigkeitsanforderungen eingehalten haben, und erörtern mit ihnen alle Beziehungen und sonstigen Sachverhalte, von denen vernünftigerweise angenommen werden kann, dass sie sich auf unsere Unabhängigkeit auswirken, und, sofern einschlägig, die zur Beseitigung von Unabhängigkeitsgefährdungen vorgenommenen Handlungen oder ergriffenen Schutzmaßnahmen.

Wir bestimmen von den Sachverhalten, die wir mit den für die Überwachung Verantwortlichen erörtert haben, diejenigen Sachverhalte, die in der Prüfung des Jahresabschlusses für den aktuellen Berichtszeitraum am bedeutsamsten waren und daher die besonders wichtigen Prüfungssachverhalte sind. Wir beschreiben diese Sachverhalte im Bestätigungsvermerk, es sei denn, Gesetze oder andere Rechtsvorschriften schließen die öffentliche Angabe des Sachverhalts aus.

SONSTIGE GESETZLICHE UND ANDERE RECHTLICHE ANFORDERUNGEN

Übrige Angaben gemäß Artikel 10 EU-APrVO

Wir wurden von der Gesellschafterversammlung am 26. Juni 2023 als Abschlussprüfer gewählt. Wir wurden am 15./18. September 2023 von den gesetzlichen Vertretern beauftragt. Wir sind seit dem Geschäftsjahr 2022 als Abschlussprüfer der RevoCar 2022 UG (haftungsbeschränkt), Frankfurt am Main, tätig.

Wir erklären, dass die in diesem Bestätigungsvermerk enthaltenen Prüfungsurteile mit dem zusätzlichen Bericht nach Artikel 11 EU-APrVO (Prüfungsbericht) in Einklang stehen.

VERANTWORTLICHER WIRTSCHAFTSPRÜFER

Der für die Prüfung verantwortliche Wirtschaftsprüfer ist Wilhelm Wolfgarten.

Düsseldorf, den 15. März 2024

Deloitte GmbH
Wirtschaftsprüfungsgesellschaft

Wilhelm Wolfgarten, Wirtschaftsprüfer

Anna Christine Ruderisch, Wirtschaftsprüferin