Betriebs-Center für Banken Zahlungsverkehrsservice GmbH

Frankfurt am Main

Jahresabschluss zum 31. Dezember 2006

Lagebericht für das Geschäftsjahr 2006

1. Geschäftsverlauf 2006

1.1 Marktentwicklung und wirtschaftliches Umfeld

Der nationale sowie der grenzüberschreitende Zahlungsverkehr stehen vor einem Wandel. Wenn bislang die Rationalisierung und Standardisierung im Hause der Zahlungsverkehrsanbieter, in der Regel Kreditinstitute, zur Kostenreduzierung und Erreichung von Wettbewerbsvorteilen stattgefunden hat, so beginnt mit Einführung der Single Euro Payments Area (SEPA) nun ein neues Kapitel in der Geschichte des europäischen Zahlungsverkehrs. Mit SEPA wird ein einheitlicher europäischer Zahlungsverkehrsraum geschaffen in dem innereuropäische Zahlungen länderübergreifend standardisiert und kostengünstig abgewickelt werden. Neben der Einführung neuer Produkte, wie z.B. die grenzüberschreitende europaweit einheitliche Lastschrift (SEPA Direct Debit) müssen neue Formate, neue Abwicklungsverfahren und Laufzeiten eingehalten werden. Außerdem soll der Preis für die Zahlungsverkehrsabwicklung gegenüber dem Endkunden sich nicht von einem nationalen Produktpreis unterscheiden.

Neben der Einführung von SEPA stellen unverändert, parallel zu generellen Themen wie, Wettbewerbsdruck, steigende Produktionsanforderungen wegen der geforderten Near-Time Massenabwicklung aber auch regulatorische Anforderungen von Basel II, Sarbanes-Oxley Act (SOX) die Herausforderungen für Banken dar. In diesem Zusammenhang bekommt die Frage des Outsourcings von Back-Office-Tätigkeiten an einen Dritten, der durch große Transaktionsvolumina und den sich daraus ergebenen Skaleneffekten eine kostengünstige und hochwertige Produktion sicherstellen kann, eine besondere Bedeutung.

Insbesondere die Verpflichtung zu SEPA, zur Bereitstellung einheitlicher europäischer Zahlungsverkehrsprodukte ab dem Jahr 2008, bindet viele Ressourcen. Die Kreditwirtschaft rechnet mit einem Investitionsvolumen von EUR 50 bis 100 Mrd.

Die weitere Konsolidierung des Marktes der sektor-/grenzüberschreitenden Zahlungsverkehrsabwickler für Inlands- und Eurozahlungsverkehr in Deutschland und Europa wird somit voranschreiten.

Ein Full-Service Provider muss in diesem Umfeld insbesondere zukunftsorientierte und mandantenfähige IT-Plattformen bereitstellen, sowie skalierbare und optimierte Prozessabläufe anbieten, die es ermöglichen für viele unterschiedliche Mandanten tätig zu sein. Die BCB Deutschland GmbH & Co. KG und ihre Tochterunternhmen nehmen diese Herausforderungen an und wollen auf der Basis einer soliden Kostenposition neues Transaktionsvolumen akquirieren.

Die Betriebs-Center für Banken Zahlungsverkehrservice GmbH (BCB ZVS) ist als 100 %ige Tochtergesellschaft der Betriebs-Center für Banken Deutschland GmbH & Co KG (BCB KG) mit der Abwicklung von Zahlungsverkehrsdienstleistungen für den Mandanten Dresdner Bank AG befasst. Die BCB ZVS wickelt insbesondere den beleghaften und beleglosen Auslandszahlungsverkehr, sowie spezifische Teile des Inlandzahlungsverkehrs ab. Zudem werden weitere Leistungen erbracht in den Bereichen Datenservice, Archivierung sowie Inlands- und Auslandsnachforschung, ergänzt um die relevante IT-Unterstützung.

Zum 01.01.2006 erfolgte der Übergang des IT-Bereiches der BCB ZVS auf die Postbank Systems AG mit 67 Mitarbeitern.

1.2 Wirtschaftliche Entwicklungsdaten

Die BCB ZVS bearbeitete im Monatsdurchschnitt ein Volumen von 2,8 Mio. Transaktionen (Vorjahr 3,1 Mio.) im beleghaften Zahlungsverkehr und 83,6 Mio. Transaktionen (Vorjahr 79,6 Mio.) im beleglosen Zahlungsverkehr. Im Ergebnis konnte für den Mandanten Dresdner Bank AG dabei ein Umsatz von EUR 71,2 Mio. (Vorjahr 82,7 Mio.) erzielt werden. Dies entspricht einer rückläufigen Veränderung gegenüber dem Vorjahr von ca. 14 %. Diese Entwicklungen verliefen vorhersehbar und sind zurückzuführen auf die mit dem Mandanten vertraglich geregelten Preisanpassungen.

Zur zielgerichteten Ausweitung der Geschäftsfelder wird die BCB ZVS ihr Produktportfolio weiter auf höherpreisige Individualprodukte und kostengünstige Standardprodukte ausrichten.

1.3 Personalentwicklung

Im Jahresdurchschnitt beschäftigte die BCB ZVS 367 Mitarbeiter, davon 97 in Teilzeitbeschäftigung. Ca. 91 % der Gesamtbelegschaft waren als Tarifangestellte beschäftigt. Aufgrund von ruhenden Arbeitsverhältnissen standen dem Unternehmen 2006 durchschnittlich 60 Mitarbeiter nicht zur Verfügung.

Im Rahmen der Organisationsoptimierung in der BCB Gruppe wurde der bisherige Bereich der BCB ZVS IT (67 Mitarbeiter) zum 01.01.2006 erfolgreich in die Postbank Systems AG im Rahmen des Teilbetriebsübergangs nach § 613a BGB übertragen.

Das Restrukturierungsprojekt "Neue Restrukturierung" sah einen geplanten Abbau von 85 Mitarbeitern vor, für den ein Betrag in Höhe von EUR 7,7 Mio. budgetiert war. Zum Ende des Geschäftsjahres 2006 ist folgender Stand erreicht:

Im Wesentlichen fand der Personalabbau im Bereich Zahlungsverkehr Global (ZVG) und hier über die Schließung des Standortes Düsseldorf zum 30.11.2006 statt.

Für den Abbau von 64 Mitarbeitern wurden rund EUR 6,3 Mio. aufgewandt. Darüber hinaus werden ca. EUR 0,5 Mio. im Rahmen der Stellenschließung für Versetzungen von Düsseldorf nach Frankfurt, dies betrifft 16 Mitarbeiter, benötigt.

Am 31.12.2006 haben 9 Mitarbeiter von den 64 Betroffenen unser Haus verlassen. 56 Abbaumaßnahmen werden im Jahr 2007, spätestens zum 01. April 2007 wirksam.

Zum Jahresende 2006 beschäftigt die BCB ZVS noch 360 Mitarbeiter.

2. Vermögens- und Ertragslage

Die Gesellschaft verfügte zum Bilanzstichtag über ein Eigenkapital in Höhe von EUR 10,3 Mio. (Vorjahr EUR 10,3 Mio.). Das Fremdkapital in Höhe von EUR 32,6 Mio. (Vorjahr EUR 45,7 Mio.) umfasst im Wesentlichen Rückstellungen für Pensionen und personalbezogene Rückstellungen, deren teilweiser Verbrauch die Reduzierung des Fremdkapitals begründet. Die Eigenkapitalquote lag zum Bilanzstichtag bei 24,0 % (Vorjahr 18,4 %). Zum 31.12.2006 bestanden keine Kreditverpflichtungen.

Im Berichtszeitraum verringerte sich das Anlagevermögen von EUR 1,5 Mio. auf EUR 0,3 Mio. Neben den planmäßigen Abschreibungen auf die Betriebs- und Geschäftsausstattungen wirkten hier der Verkauf der IT-Anlagen an die Postbank Systems (TEUR 1.048) sowie die Schließung des Standortes Düsseldorf (TEUR 7).

Das Umlaufvermögen von EUR 42,6 Mio. (Vorjahr EUR 54,6 Mio.) beinhaltet im Wesentlichen die liquiden Mittel, die als Forderungen gegenüber der BCB KG aus der Teilnahme an der "Automatischen Saldenzusammenführung" ausgewiesen sind.

Die Umsatzerlöse in Höhe von EUR 37,2 Mio. liegen um EUR 5,9 Mio. unter denen aus dem Jahr 2005 (EUR 43,1 Mio.). Der Rückgang ist bedingt durch eine geringere Leistungsverrechnung gegenüber der BCB KG und resultiert aus einem niedrigeren Belegaufkommen und den damit verbundenen Anpassungen des Personalstandes.

Der Personalaufwand reduzierte sich im Berichtsjahr, bedingt durch den weiteren Personalabbau, von EUR 31,3 Mio. in 2005 auf EUR 24,2 Mio.

Aufgrund des bestehenden Beherrschungs- und Ergebnisabführungsvertrages wird der Jahresfehlbetrag in Höhe von 371 T€ durch die BCB KG ausgeglichen. Diese trägt aufgrund des Organschaftsverhältnisses auch etwaige Gewerbe- und Körperschaftsteuer.

Das Unternehmen befindet sich zum Abschlussstichtag in geordneten finanziellen und wirtschaftlichen Verhältnissen und besitzt eine solide Kapitalausstattung.

Über die BCB KG sind ausreichende Liquidität und ggf. weiterer Kapitalbedarf gesichert.

3. Risikomanagement

Das Risikomanagement der BCB ZVS konzentriert sich nur auf das Management operationeller Risiken; Adressenausfall- und Marktpreisänderungsrisiken sind aufgrund des Geschäftsmodells der BCB ZVS nicht wesentlich. Die BCB ZVS ist gemäß Outsourcing-Vertrag verpflichtet, die entsprechenden Konzernrichtlinien der Allianz-Group/Dresdner Bank AG zum Risikomanagement und zur Business Continuity Planung zu erfüllen und auf deren Basis regelmäßig zu berichten. Ein Risikomanagement ist somit effizient vorhanden und versetzt die Gesellschaft in die Lage, Risiken in der Geschäftsabwicklung rechtzeitig zu erkennen und geeignete Gegenmaßnahmen einzuleiten.

Die Wahrnehmung des Risikomanagements für die gesamte BCB-Gruppe und damit auch der BCB ZVS ist gemäß Dienstleistungsvertrag zwischen der Postbank AG und der Betriebs-Center für Banken Deutschland GmbH & Co KG vom 01.07.2005 auf die Abteilung Operational Risk Management des Bereiches Betriebssteuerung der Postbank AG übertragen worden. Dadurch wird eine weitgehende Harmonisierung des Risikomanagements einschließlich der Notfallplanung innerhalb der BCB-Gruppe erreicht; dies manifestiert sich u.a. in der Erstellung und Einführung einer einheitlichen Operational Risk Policy und eines Notfallhandbuches für die BCB-Gruppe, in welchen die Anforderungen der Mandanten und des Postbank-Konzerns zum Risikomanagement gleichberechtigt Eingang gefunden haben. Die Operational Risk Policy regelt u.a. die Maßnahmen und Methoden des Risikomanagementprozesses für operationelle Risiken innerhalb der BCB-Gruppe und beschreibt die Zuständigkeiten und Verantwortungen der einzelnen Funktionsträger inkl. des Managements. Das Notfallhandbuch beschreibt den modularen Aufbau des Notfallkonzeptes sowie die detaillierte Vorgehensweise auf Geschäftsprozessebene in einem Notfall.

Für die Geschäftsführung und das Management der ZVS GmbH ist eine aktive Planung und Steuerung der vorhandenen Risiken selbstverständlich und von hoher Bedeutung. Im Rahmen des Risikomanagements werden regelmäßig Risikopositionen, wie z.B. eingetretene Schäden, risikobehaftete Vorgänge und die Entwicklung definierter Risikoindikatoren sowie aufgetretene Produktionsstörungen erhoben und periodisch bzw. ad hoc berichtet. Seit Anfang 2006 wird ein standardisierter Risikobericht über alle Gesellschaften der BCB-Gruppe erstellt und auf monatlicher Basis dem Management zur Kenntnis gebracht. Das in der Regel zweimal jährlich stattfindende standardisierte "self-assessment" zur Risikobetrachtung unterstützt die kontinuierliche Weiterentwicklung dieses Risikomanagementsystems. Ziel ist es dabei die internen betrieblichen Prozesse und auch die technischen Abwicklungsprozesse unserer IT-Serviceprovider regelmäßig einer Qualitätssicherung zu unterziehen, ggf. zu optimieren und somit Schadensfälle auf ein Minimum zu reduzieren. Insbesondere bei der Definition und Umsetzung von Gegenmaßnahmen werden auch die Mitarbeiter aktiv eingebunden und für die jeweiligen Risiken sensibilisiert. Eine Schadensfalldatenbank ermöglicht es, Schadenshäufigkeiten und -höhen permanent zu protokollieren. Erkenntnisse aus dieser Datenbank werden u. a. auch in der Geschäftsjahresplanung der BCB-Gruppe berücksichtigt. Die Überleitung der bisherigen BCB ZVS-spezifischen Schadensfalldatenbank in ein zentrales Tool des Postbank-Konzerns ist erfolgt.

Im Rahmen des operationellen Risikomanagements kommt der Prävention gegen operationelle Risiken besondere Bedeutung zu. Hierbei sind insbesondere auch die technischen Abwicklungsplattformen im Fokus. Eine strikte Trennung der mandantenspezifischen Netzinfrastruktur, sowie der Einsatz effizienter und fortschrittlicher Firewalls verhindern unberechtigte Zugriffe auf die operativen Systeme. Mit den jeweiligen IT-Serviceprovidern sind Störungsfallkonzepte (K-Fall-Konzepte) vertraglich vereinbart worden.

4. Prognose

Die Herausforderungen an die BCB Gruppe und damit auch an die BCB ZVS sind gestiegen. Zwar ist der Trend des Rückgangs der beleghaften Zahlungsaufträge ungebrochen, jedoch ist die Geschäftsentwicklung in 2006 positiv zu bewerten. Mit der geplanten Verschmelzung der BCB ZVS auf die BCB KG zum 01.01.2007 werden Kernkompetenzen für die BCB Gruppe sinnvoll gebündelt. Der Erfolg einer solchen Konzentration zeigte sich bei der BCB ZVS bereits mit dem Übergang der BCB ZVS IT in die Postbank Systems AG. Für das kommende Geschäftsjahr wird auf Grund der geplanten Verschmelzung ein nahezu ausgeglichenes Ergebnis und für das folgende ein leicht positives Ergebnis auf BCB Gruppenebene erwartet.

Die BCB Gruppe wird weiter die mandantenorientierte Standardisierung der internen Abwicklungsprozesse und die Erweiterung ihres Produktportfolios vorantreiben. Dies unter dem Anspruch höchster Servicequalität.

Unter Betrachtung der gesamtwirtschaftlichen Lage, der speziellen Position im Marktsegment für Zahlungsverkehrsleistungen sowie der ökonomischen Lage der BCB KG ergeben sich im Vergleich zum Vorjahr für die kurz- bzw. mittelfristige Risikokonstellation keine unmittelbaren Veränderungen.

Der Rückgang des beleghaften Zahlungsverkehrs hat sich im Jahr 2006 langsamer entwickelt, als am Anfang des Jahres prognostiziert. Gleichwohl wird der Rückgang auch in 2007 weiter voranschreiten. Durch die relative Planungssicherheit der BCB ZVS bedingt durch die Verträge mit dem Mandanten Dresdner Bank AG, und durch die ausgeprägte Kommunikation kann eine schnelle und gezielte Reaktion, auf sich ändernde Bedingungen erfolgen. Die Struktur der Mandantentrennung wird trotzt der Verschmelzung erhalten bleiben, so dass für die Prozessabläufe und Ansprechpartner keine wesentlichen Änderungen erforderlich sind. Die nächsten Geschäftsjahre werden durch die markt- und strategische Ausrichtung der BCB Gruppe geprägt sein.

Bilanz zum 31. Dezember 2006

Aktiva

	Euro	Vorjahr (TEuro)
A. Anlagevermögen
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	53.300,00	1.008
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	503,00	19
2. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	216.567,00	495
	217.070,00	514
	270.370,00	1.522
B. Umlaufvermögen
I. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände
1. Forderungen gegen verbundene Unternehmen	42.535.621,46	54.478
davon: gegenüber Gesellschafter 42.532.938,81 Euro (i.Vj. 54.479 TEuro)
2. Sonstige Vermögensgegenstände	74.697,66	41
davon: mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr 34.267,51 Euro (i.Vj. 34 TEuro)
	42.610.319,12	54.519
II. Guthaben bei Kreditinstituten	0,00	35
	42.610.319,12	54.554
C. Rechnungsabgrenzungsposten	8.292,87	0
Summe der Aktiva	42.888.981,99	56.076
Passiva
	Euro	Vorjahr (TEuro)
A. Eigenkapital
I. Gezeichnetes Kapital	2.000.000,00	2.000
II. Kapitalrücklage	8.305.700,65	8.306
	10.305.700,65	10.306
B. Rückstellungen
1. Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen	20.846.846,00	20.731
2. sonstige Rückstellungen	11.061.744,71	18.248
	31.908.590,71	38.979
C. Verbindlichkeiten
1. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	4.217,95	1.445
davon: mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr 4.217,95 Euro (i.Vj. 1.445 TEuro)
2. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen	198.593,30	4.664
davon: gegenüber Gesellschaftern 51.093,41 Euro (i.Vj. 4.445 TEuro)
davon: aus Lieferungen und Leistungen 145.635,75 Euro (i.Vj. 1.457 TEuro)
davon: mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr 198.593,30 Euro (i.Vj. 4.664 TEuro)
3. Sonstige Verbindlichkeiten	471.879,38	682
davon: im Rahmen der sozialen Sicherheit 306,78 Euro (i.Vj. 0 TEuro)
davon: aus Steuern 393.276,78 Euro (i.Vj. 572 TEuro)
davon: mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr 471.879,38 Euro (i.Vj. 682 TEuro)
	674.690,63	6.791
Summe der Passiva	42.888.981,99	56.076

Gewinn- und Verlustrechnung vom 1. Januar bis 31. Dezember 2006

	Euro	Euro	Vorjahr (TEuro)	Vorjahr (TEuro)
1. Umsatzerlöse		37.186.685,55		43.059
2. sonstige betriebliche Erträge		4.267.899,90		12.482
3. Personalaufwand
a) Löhne und Gehälter	15.709.554,81		24.348
b) Soziale Abgaben und Aufwendungen für Altersversorgung und für Unterstützung	8.538.868,24		6.938
davon: für Altersversorgung: 2.800.300,00 Euro (i.Vj. 1.259 TEuro)		24.248.423,05		31.286
4. Abschreibungen
auf immaterielle Vermögensgegenstände des Anlagevermögens und Sachanlagen		131.857,78		1.462
5. sonstige betriebliche Aufwendungen		17.445.513,01		23.590
6. sonstige Zinsen und ähnliche Erträge		25,22		373
7. Zinsen und ähnliche Aufwendungen		0,00		1
8. Ergebnis der gewöhnlichen Geschäftstätigkeit		- 371.183,17		- 425
9. Ertrag aus Verlustübernahme		- 371.183,17		425
10. Jahresüberschuss		0,00		0

Anhang für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2006

I Allgemeine Angaben

Der Geschäftsjahresabschluss 2006 der Betriebs-Center für Banken Zahlungsverkehrsservice GmbH (BCB ZVS), Frankfurt am Main, wurde auf der Grundlage der Bilanzierungs- und Bewertungsvorschriften des Handelsgesetzbuches für große Kapitalgesellschaften unter Beachtung der Grundsätze ordnungsgemäßer Buchführung aufgestellt. Ergänzend zu diesen Vorschriften waren die Regelungen des GmbH-Gesetzes und des Gesellschaftsvertrages zu beachten. Alle Angaben im Jahresabschluss zum 31. Dezember 2006 sind in TEURO ausgewiesen.

II Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Entgeltlich erworbene immaterielle Vermögensgegenstände und Sachanlagen sind zu Anschaffungskosten vermindert um planmäßige Abschreibungen bilanziert. Die Abschreibungsbeträge sind nach der voraussichtlichen Nutzungsdauer unter Berücksichtigung der steuerlich höchstzulässigen Beträge ermittelt worden.

Geringwertige Vermögensgegenstände bis zu einem Wert von EUR 410,00 sind im Zugangsjahr in voller Höhe abgeschrieben und im Folgejahr als Abgang ausgewiesen.

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände sind zum Nennwert unter Beachtung des Niederstwertprinzips angesetzt.

Fremdwährungsforderungen bestanden zum Bilanzstichtag nicht.

Rückstellungen für Pensionsverpflichtungen wurden nach versicherungsmathematischen Grundsätzen auf Basis der Richttafeln von 2005 von Heubeck unter Zugrundelegung eines Rechnungszinsfusses von 6 % mit dem Teilwert für Anwartschaften und dem Barwert für laufende Renten passiviert.

Rückstellungen für Arbeitnehmerjubiläen sowie Verpflichtungen aus Vorruhestands- und Altersteilzeitregelungen sind nach versicherungsmathematischen Grundsätzen ermittelt worden.

Die sonstigen Rückstellungen berücksichtigen alle erkennbaren Risiken und ungewissen Verbindlichkeiten. Die Rückstellungen sind in Höhe des Betrages angesetzt, der nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendig ist, um die Verpflichtungen nach den Verhältnissen am Bilanzstichtag zu erfüllen.

Verbindlichkeiten sind mit dem Rückzahlungsbetrag passiviert.

Fremdwährungsverbindlichkeiten bestanden zum Bilanzstichtag nicht.

III Erläuterungen zur Bilanz

Anlagevermögen

Entwicklung des Anlagevermögens inkl. der Abschreibungen des Geschäftsjahres:

TEUR	Anschaffungs- u. Herstellungskosten	Zugänge	Abgänge	Abschreibungen kumuliert	Buchwerte zum 31.12.2004	Abschreibungen des Geschäftsjahres
Immaterielle Vermögensgegenstände
Lizenzen an solchen Rechten und Werten	8.388	32	845	4.972	2.602	644
Sachanlagen
1. Technische Anlagen u. Maschin	23.023	1	5.218	16.976	830	805
2. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	1.545	0	277	848	419	106
3. Geringwertige Wirtschaftsgüter	0	4	4	0	0	4
Summe Sachanlagen	24.568	4	5.498	17.824	1.249	915
Anlagevermögen	32.955	36	6.343	22.796	3.851	1.558

TEUR	Anschaffungs- u. Herstellungskosten zum 01.01.2006	Zugänge	Abgänge	Anschaffungs- u. Herstellungskosten zum 31.12.2006	Abschreibungen kumuliert	Buchwerte zum 31.12.2006	Abschreibungen des Geschäftsjahres
Immaterielle Vermögensgegenstände
Lizenzen an solchen Rechten und Werten	5.982	0	5.129	853	800	53	37
Sachanlagen
1. Grundstücke, undstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	30	1	30	1	0	1	5
2. Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	11.541	0	5.628	5.913	5.696	217	89
3. Geringwertige Wirtschaftsgüter	1	1	1	1	1	0	1
Summe Sachanlagen	11.572	2	5.659	5.915	5.698	217	95
Anlagevermögen	17.554	2	10.788	6.768	6.498	270	132

Von den Abgängen resultieren TEUR 9.983 aus dem Verkauf von Hard- als auch Software an die Postbank Systems AG.

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Zum Bilanzstichtag bestanden Forderungen gegenüber verbundenen Unternehmen in Höhe von TEUR 42.536 (Vorjahr TEUR 54.479). Die Forderungen gegen verbundene Unternehmen resultieren im Wesentlichen aus der Teilnahme an der "Automatischen Saldenzusammenführung" (Cash Pool) mit der Betriebs-Center für Banken Deutschland GmbH & Co. KG (BCB KG). Die Forderungen sind innerhalb eines Jahres fällig.

Sonstige Vermögensgegenstände von TEUR 75 (Vorjahr TEUR 41) umfassen insbesondere Forderungen gegenüber der Allianz Lebensversicherungs-AG, die aus dem Abschluss von Pensionszusagen zugunsten von Mitarbeitern resultieren und Forderungen gegenüber Mitarbeitern.

Guthaben bei Kreditinstituten

Zum Jahresende bestehen keine Guthaben bei Kreditinstituten (Vorjahr TEUR 35).

Rechnungsabgrenzungsposten

Die Rechnungsabgrenzungsposten in Höhe von TEUR 8 resultieren aus gezahlten Rentenvorschüssen des Rentenservices.

Eigenkapital

Das Eigenkapital beträgt gegenüber dem Vorjahr unverändert TEUR 10.306. Das gezeichnete Kapital der Gesellschaft in Höhe von TEUR 2.000 wird zu 100 % von der BCB KG gehalten. Die Kapitalrücklage beträgt unverändert gegenüber dem Vorjahr TEUR 8.306.

Rückstellungen

Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen sind aufgrund gutachtlicher Bewertung in Höhe von TEUR 20.847 (Vorjahr TEUR 20.731) passiviert worden.

Die sonstigen Rückstellungen in Höhe von TEUR 11.062 (Vorjahr TEUR 18.248) beinhalten:

•	Restrukturierungsrückstellungen TEUR 501 (Vorjahr TEUR 7.748),
•	personalbezogene Rückstellungen TEUR 10.370 (Vorjahr TEUR 10.066) für Abschlussvergütungen, Vorruhesstands-, Alterteilzeit- und Jubiläumsverpflichtungen, Abfindungen, Ansprüche für nicht genommene Urlaubstage und Berufsgenossenschaft.
•	Rückstellungen für ausstehende Rechnungen aus Lieferungen und Leistungen TEUR 191 (Vorjahr TEUR 435).

Von den für 85 Mitarbeitern gebildeten Restrukturierungsrückstellungen wurden für den Abbau von 64 Mitarbeitern TEUR 6.278 auf Grund einzelvertraglicher Regelungen im Berichtszeitraum aufgewandt.

Verbindlichkeiten

Die Verbindlichkeiten TEUR 675 (Vorjahr TEUR 6.791) umfassen Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen in Höhe von TEUR 4 (Vorjahr TEUR 1.445), Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen in Höhe von TEUR 199 (Vorjahr TEUR 4.664) sowie sonstige Verbindlichkeiten in Höhe von TEUR 472 (Vorjahr TEUR 682).

Bei den sonstigen Verbindlichkeiten handelt es sich insbesondere um die abzuführende Lohnsteuer für Dezember 2006 in Höhe von TEUR 392 (Vorjahr TEUR 572). Ferner sind noch Verbindlichkeiten aus Lohn- und Gehaltsansprüchen von Mitarbeitern von TEUR 78 (Vorjahr TEUR 4) enthalten.

Die Verbindlichkeiten haben eine Restlaufzeit von weniger als einem Jahr und sind nicht besichert.

IV Erläuterungen zur Gewinn- und Verlustrechnung

Die Umsatzerlöse von TEUR 37.187 (Vorjahr TEUR 43.059) sind durch die Erbringung von Dienstleistungen gegenüber der BCB KG erzielt worden.

Die sonstigen betrieblichen Erträge TEUR 4.268 (Vorjahr TEUR 12.482) resultieren im Wesentlichen aus der Auflösung von nicht mehr benötigten Rückstellungen TEUR 2.181 (Vorjahr TEUR 9.635) als auch aus Buchgewinnen aus dem Abgang des Anlagevermögens TEUR 719 (Vorjahr TEUR 3) und Kostenerstattung von verbundenen Unternehmen in Höhe von TEUR 1.071 (Vorjahr TEUR 1.784).

Der Personalaufwand beträgt im Berichtszeitraum TEUR 24.248 (Vorjahr TEUR 31.285).

Die Abschreibungen auf das Anlagevermögen betragen TEUR 132 (Vorjahr TEUR 1.462).

Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen von TEUR 17.446 (Vorjahr TEUR 23.590) enthalten Mietzahlungen, Aufwendungen für den EDV-Betrieb sowie weitere eingekaufte Leistungen zur Aufrechterhaltung des Geschäftsbetriebes. Davon entfallen TEUR 14.448 (Vorjahr TEUR 4.089) aus Aufwendungen gegen verbundene Unternehmen.

Aufgrund des bestehenden ertragsteuerlichen Orgenschaftsverhältnisses mit der alleinigen Gesellschafterin BCB KG fällt keine Steuer vom Einkommen und Ertrag an. Der Jahresfehlbetrag TEUR 371 (Vorjahr TEUR 425) wird aufgrund des bestehenden Beherrschungs- und Ergebnisabführungsvertrags von der BCB KG erstattet.

V Sonstige Angaben

Mitarbeiter

Im Geschäftsjahr 2006 beschäftigte die BCB ZVS durchschnittlich 367 Mitarbeiter (Vorjahr 486); davon 333 Tarifangestellte und 34 außertarifliche Mitarbeiter.

Geschäftsführer

Willi Kiebler,

Rodenbach Bankkaufmann

Albert Lechner, Mehring

Dipl.-Kaufmann

Gesellschafter

Alleiniger Gesellschafter zum 31. Dezember 2006 ist die BCB KG, Frankfurt am Main.

Kontrollgremium

Der Aufsichtsrat setzt sich wie folgt zusammen:

Dr. Mario Daberkow, Bonn (Vorsitzender),

Mitglied des Vorstandes der Deutschen Postbank AG

Reiner Zorbach, München (stellvertretender Vorsitzender),

Generalbevollmächtigter der Dresdner Bank AG

Christian Höhn, München,

Vorsitzender des Betriebsrates München der Dresdner Bank AG

Die Mitglieder des Aufsichtsrates erhielten in 2006 keine Bezüge. Die Geschäftsführer der BCB ZVS haben für Ihre Tätigkeiten keine Vergütungen von der Gesellschaft erhalten.

Konzernzugehörigkeit

Der Jahresabschluss der BCB ZVS wird in den nach International Financial Reporting Standards (IFRS) aufgestellten Konzernabschluss zum 31.12.2006 der Deutsche Postbank AG, Bonn, einbezogen. Er ist beim Amtsgericht Bonn unter der Nummer HR B 6793 einzusehen. Der Konzernabschluss der Deutsche Postbank AG wird wiederum in den nach International Financial Reporting Standards (IFRS) aufgestellten Konzernabschluss zum 31.12.2006 der Deutsche Post AG, Bonn, einbezogen. Dieser ist beim Amtsgericht Bonn unter der Nummer HR B 6792 einzusehen.

Zum Zwecke der Einbeziehung in die befreienden Konzernabschlüsse der Deutschen Postbank AG und der Deutschen Post AG leitet die Gesellschaft ihren Jahresabschluss von HGB auf IFRS über.

Frankfurt am Main, den 7. Februar 2007

Die Geschäftsführung

Willi Kiebler

Albert Lechner

Bestätigungsvermerk des Abschlussprüfers

Wir haben den Jahresabschluss - bestehend aus Bilanz, Gewinn- und Verlustrechnung sowie Anhang - unter Einbeziehung der Buchführung und den Lagebericht der Betriebs-Center für Banken Zahlungsverkehrsservice GmbH, Frankfurt am Main, für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2006 geprüft. Die Buchführung und die Aufstellung von Jahresabschluss und Lagebericht nach den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften liegen in der Verantwortung der Geschäftsführer der Gesellschaft. Unsere Aufgabe ist es, auf der Grundlage der von uns durchgeführten Prüfung eine Beurteilung über den Jahresabschluss unter Einbeziehung der Buchführung und über den Lagebericht abzugeben.

Wir haben unsere Jahresabschlussprüfung nach § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung vorgenommen. Danach ist die Prüfung so zu planen und durchzuführen, dass Unrichtigkeiten und Verstöße, die sich auf die Darstellung des durch den Jahresabschluss unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung und durch den Lagebericht vermittelten Bildes der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage wesentlich auswirken, mit hinreichender Sicherheit erkannt werden. Bei der Festlegung der Prüfungshandlungen werden die Kenntnisse über die Geschäftstätigkeit und über das wirtschaftliche und rechtliche Umfeld der Gesellschaft sowie die Erwartungen über mögliche Fehler berücksichtigt. Im Rahmen der Prüfung werden die Wirksamkeit des rechnungslegungsbezogenen internen Kontrollsystems sowie Nachweise für die Angaben in Buchführung, Jahresabschluss und Lagebericht überwiegend auf der Basis von Stichproben beurteilt. Die Prüfung umfasst die Beurteilung der angewandten Bilanzierungsgrundsätze und der wesentlichen Einschätzungen der Geschäftsführer sowie die Würdigung der Gesamtdarstellung des Jahresabschlusses und des Lageberichts. Wir sind der Auffassung, dass unsere Prüfung eine hinreichend sichere Grundlage für unsere Beurteilung bildet.

Unsere Prüfung hat zu keinen Einwendungen geführt.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse entspricht der Jahresabschluss den gesetzlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft. Der Lagebericht steht in Einklang mit dem Jahresabschluss, vermittelt insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Düsseldorf, den 16. Februar 2007

PricewaterhouseCoopers,
Aktiengesellschaft,
Wirtschaftsprüfungsgesellschaft

ppa. Scherello, Wirtschaftsprüfer

ppa. Beurschgens, Wirtschaftsprüferin

Bericht des Aufsichtsrats zum Geschäftsjahr 2006

Der Aufsichtsrat hat während des gesamten Geschäftsjahres die ihm nach Gesetz und Gesellschaftsvertrag obliegenden Aufgaben wahrgenommen. Er hat die Geschäftsführung der Gesellschaft zeitnah und kontinuierlich überwacht sowie beratend begleitet. Der Aufsichtsrat war in alle Entscheidungen von grundlegender Bedeutung für das Unternehmen unmittelbar eingebunden.

Der Aufsichtsrat hat sich von der Geschäftsführung in zwei Sitzungen über die Lage und die strategische Ausrichtung der Gesellschaft, den Geschäftsverlauf, die Planung, die Risikolage sowie zu den Entwicklungen für den einheitlichen Euro-Zahlungsverkehrsraum unterrichten lassen. Die einzelnen Themen hat er hinterfragt, diskutiert und - soweit aufgrund gesetzlicher und gesellschaftsvertraglicher Regelungen erforderlich - nach Beratung ein Votum abgegeben. Darüber hinaus stand die Geschäftsführung mit dem Vorsitzenden des Aufsichtsrats in regelmäßigem Kontakt und hat ihn über die aktuelle Entwicklung der Geschäftslage, wesentliche Geschäftsvorfälle und anstehende Entscheidungen unterrichtet.

Die Gesellschafterversammlung hat PricewaterhouseCoopers Aktiengesellschaft Wirtschaftsprüfungsgesellschaft, Düsseldorf, als Abschlussprüfer gewählt. Der Abschlussprüfer hat den von der Geschäftsführung aufgestellten Jahresabschluss sowie den Lagebericht geprüft und einen uneingeschränkten Bestätigungsvermerk erteilt. Die Abschlussunterlagen und der Prüfungsbericht wurden allen Mitgliedern des Aufsichtsrats rechtzeitig ausgehändigt und sind in der Sitzung des Aufsichtsrats am 29. März 2007 in Gegenwart des Abschlussprüfers ausführlich besprochen worden. Der Abschlussprüfer hat über die wesentlichen Ergebnisse seiner Prüfung berichtet und Erläuterungen zur Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft abgegeben sowie für ergänzende Auskünfte zur Verfügung gestanden. Der Aufsichtsrat stimmt dem Ergebnis der Prüfung durch den Abschlussprüfer zu. Es haben sich keine Beanstandungen ergeben. Der Aufsichtsrat billigt den Jahresabschluss und den Lagebericht. Aufgrund des Ergebnisabführungsvertrags wird ein ausgeglichenes Jahresergebnis erzielt. Damit entfällt ein Vorschlag zur Ergebnisverwendung.

Der Aufsichtsrat dankt den Mitgliedern der Geschäftsführung, den Arbeitnehmervertretungen sowie allen Mitarbeiterinnen und Mitarbeitern der Gesellschaft für ihren Einsatz und die erfolgreiche Arbeit im Berichtsjahr.

Bonn, 29. März 2007

Dr. Mario Daberkow, Vorsitzender des Aufsichtsrats

Reiner Zorbach, stellv. Vorsitzender des Aufsichtsrats

Christian Höhn, Mitglied des Aufsichtsrats