InterSPA Betriebsverwaltungsgesellschaft mbH

Stuttgart

Konzernabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2015 bis zum 31.12.2015

Lagebericht für das Geschäftsjahr 2015

I. Rahmenbedingungen und Geschäftsverlauf

Darstellung der Gesellschaft

Die InterSPA Betriebsverwaltungsgesellschaft mbH, Stuttgart, wurde im Jahr 2010 neu gegründet. Als Konzernmuttergesellschaft bündelt sie unter ihrem Dach die Mehrheitsbeteiligungen an folgenden Gesellschaften:

(1)	interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Wismar mbH, Wismar
(2)	interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Sonthofen mbH, Sonthofen
(3)	interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Ingolstadt mbH, Ingolstadt
(4)	interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Bad Liebenwerda mbH, Bad Liebenwerda
(5)	InterSpa Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Donaubad Ulm/Neu-Ulm mbH, Neu-Ulm
(6)	interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Backnang mbH, Backnang
(7)	interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Martkheidenfeld mbH, Marktheidenfeld
(8)	I-Plan Gesellschaft mbH, Stuttgart
(9)	interSPA Gesellschaft für Planung und Projektierung mbH, Stuttgart
(10)	interSPA Gesellschaft für Hotelbetrieb Wismar mbH, Wismar

Die in 2010 ebenfalls neugegründeten Gesellschaften (1) - (4) [Nummerierung siehe oben] haben mit Beginn des Jahres 2011 den Betrieb der Wonnemar Bäder Wismar, Sonthofen, Ingolstadt und Bad Liebenwerda von den bisherigen, unter der interSPA Holding GmbH & Co. KG, Stuttgart, angesiedelten Betriebs- und Besitzgesellschaften gepachtet und betreiben diese Bäder seitdem in eigener Regie.

Die interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Donaubad Ulm/Neu-Ulm mbH, Neu-Ulm, hat das bestehende Kombibad - einschließlich angeschlossenem Freibad und angeschlossener Eislaufbahn - von der städtischen Betreibergesellschaft gepachtet und betreibt es seit Ende 2010 unter dem Namen Wonnemar Donaubad Ulm/Neu-Ulm.

Die Gesellschaften (6) und (7) betreiben seit Ende 2012 die Bäder Wonnemar Backnang und Wonnemar Marktheidenfeld.

Die I-Plan Gesellschaft mbH übernimmt komplexe Planungsleistungen, die Überwachung der Ausführung von Bauvorhaben und erbringt Ingenieurleistungen aller Art für konzernexterne Auftraggeber wie auch für Bauvorhaben innerhalb des Konzernverbundes.

Die interSPA Gesellschaft für Planung und Projektierung mbH erbringt Planungs-, Projektentwicklungs- und Projektsteuerungsleistungen betreffend der Realisierung von Kur- und Freizeitanlagen.

Die interSPA Gesellschaft für Hotelbetrieb Wismar GmbH, Wismar, wurde im Jahr 2015 zum Zwecke des Betriebs des Wonnemar Resort-Hotels, Wismar, gegründet. Das Wonnemar Resort-Hotel befindet sich seit Juli 2015 im Bau. Die Eröffnung ist für Herbst 2016 terminiert.

Der Leitgedanke "Lass die Wonne rein" und die Wertetreiber "sonnig - aktiv - verlässlich" sind die Grundlage der Philosophie aller im Konzernverbund betriebenen Wonnemar-Bäder. Die Vision ist es, dass sich jedes Wonnemar Erlebnisbad nachhaltig als regionaler Marktführer positioniert, um die Marke Wonnemar als bekannteste und sympathischste Marke im deutschen Freizeitbäderbereich zu etablieren.

Die Wonnemar-Bäder sind aufgebaut nach dem 6-Säulen-Konzept, bestehend aus den Bereichen Sport, Erlebnis, Freibereich, Gesundheit, Erholung und Gastronomie. Mit diesem Konzept erschließen sie sich einen eigenen Einzugsbereich und bilden gleichzeitig hohe Markteintrittsbarrieren für Konkurrenzobjekte.

Der breite Angebotsmix der Freizeitbäder Wonnemar an den sieben vorgenannten Standorten mit großzügigem Erlebnis- und Saunabereich, einem separaten Gesundheitsbad, einem Freibereich mit ganzjährig nutzbaren Außenbecken und Liegewiese oder Freibad, teilweise einem Sportbereich mit Fitnessstudio, Tennis und Badminton, einer ganzjährig zu betreibenden Eislaufanlage sowie einem breit angelegten Wellnessangebot mit differenzierten Anwendungen entspricht einer zeit- und marktgerechten Bäderkonzeption. Mit der Eröffnung des Wonnemar Resort-Hotels in Wismar wird das vorhandene Angebot verbessert, ein neuer Markt erschlossen und die eigene Wettbewerbsfähigkeit erhöht.

Wirtschaftliche Rahmenbedingungen 2015

Die konjunkturelle Lage in Deutschland war im Jahr 2015 gekennzeichnet durch ein solides und stetiges Wirtschaftswachstum. Das preisbereinigte Bruttoinlandsprodukt (BIP) war nach ersten Berechnungen des Statistischen Bundesamtes im Jahresdurchschnitt 2015 um 1,7 % höher als im Vorjahr. Eine längerfristigere Betrachtung zeigt, dass das Wirtschaftswachstum im Jahr 2015 wieder über dem Durchschnittswert der letzten zehn Jahre von + 1,3 % lag. ¹

Auf der Verwendungsseite des Bruttoinlandsprodukts war der Konsum im Jahr 2015 wichtigster Wachstumsmotor der deutschen Wirtschaft: Die privaten Konsumausgaben waren preisbereinigt um 1,9 %, die Konsumausgaben des Staates sogar um 2,8 % höher als im Jahr zuvor. Auf der Entstehungsseite des Bruttoinlandsprodukts trugen sowohl das Produzierende Gewerbe ohne Baugewerbe als auch die Dienstleistungsbereiche insgesamt zur wirtschaftlichen Belebung im Jahr 2015 bei. Die Wirtschaftsleistung in Deutschland wurde im Jahresdurchschnitt 2015 erstmals von mehr als 43 Millionen Erwerbstätigen mit Arbeitsort in Deutschland erbracht. Damit setzte sich der seit zehn Jahren anhaltende Aufwärtstrend fort. ²

Geschäftsverlauf

Die Gesamtzahl der Besucher der Wonnemar-Bäder betrug im Geschäftsjahr 2015 2.431.739 Besucher (exklus. Schul- & Vereinsschwimmen). Darin enthalten sind insgesamt 308.500 Besucher der Freibäder und der Eislaufanlage. Unterjährig erfuhren die monatlichen Besucherzahlen die saisonal üblichen Schwankungen, die im Wesentlichen durch die jeweilige Wetterlage und die Lage der Schulferien bedingt sind.

Als wesentliche Belastungen hatten die Wonnemar-Bäder unter den Auswirkungen des zum 01.01.2015 eingeführten gesetzlichen Mindestlohns, der Umsatzsteuererhöhung von 7 % auf 19 % auf Saunaeintritte ab 01.07.2015 und dem extrem trockenen und heißen Wetterszenario nahezu im gesamten Jahr zu leiden.

Die operative Betriebsleistung der einzelnen Profitcenter in den Bädergesellschaften (1) - (7) [siehe Nummerierung unter ,Darstellung der Gesellschaft'] betrug insgesamt TEUR 27.507 und konnte somit im Vergleich zum Vorjahr einen Zuwachs in Höhe von TEUR 355 verzeichnen.

¹ Quelle: www.destatis.de
² Quelle: www.destatis.de

Die Betriebsleistung verteilte sich im Wesentlichen auf die Geschäftsfelder Erlöse aus dem Betrieb von Freizeitbädern (TEUR 26.126, Vj. 25.855), Fitness (TEUR 1.609, Vj. 1.505) und Eislaufanlage (TEUR 224, Vj. 190), gemindert um Rabatte in Höhe von (TEUR 452, Vj. TEUR 398).

II. Ertrags-, Finanz- und Vermögenslage

Ertragslage

Die Umsatzerlöse beliefen sich im Berichtsjahr auf TEUR 29.689 (Vj. TEUR 28.373). Sie setzen sich im Wesentlichen zusammen aus den Erlösen der Bädergesellschaften (1) - (7) [siehe Nummerierung unter ,Darstellung der Gesellschaft']. Diese Erlöse umfassen insbesondere die Eintrittserlöse, die Erlöse der einzelnen Profitcenter Gastronomie, Boutique, SPA, Fitness und Sport, Freibad und Eislaufanlage. Trotz des wetterbedingten Besucherrückgangs im Vergleich zum Vorjahr im Hallenbad- und Saunabereich um 4,84 % stiegen die Umsatzerlöse im entsprechenden Berichtszeitraum um 4,64 % an. Die Umsatzsteigerung beruht auf zwei Eintrittspreiserhöhungen zum 01.01.2015 und zum 01.07.2015.

Die sonstigen betrieblichen Erträge in Höhe von TEUR 2.518 (Vj. TEUR 2.139) enthalten im Wesentlichen Erträge aus der Auflösung von Rückstellungen, Erträge aus Instandhaltungskostenrückerstattungen sowie aus Zuschüssen zu Medien- und Werbekosten.

Der Materialaufwand betrug im Berichtszeitraum TEUR 9.791 (Vj. TEUR 9.978). Der Besucherrückgang wirkte sich durch geringere Kosten auf den Wareneinsatz und auf die Verbrauchmittel aus. Durch die steigende Zentralisierung des Beschaffungsmanagements konnten darüber hinaus Einkaufssynergien realisiert werden.

Die Personalkosten beliefen sich auf TEUR 10.336 (Vj. 10.006). Der Anstieg der Personalkosten im Vergleich zum Vorjahr um 3,30 % ist weitestgehend der Einführung des gesetzlichen Mindestlohns zum 01.01.2015 geschuldet. Die Personalintensität betrug am Ende der abgelaufenen Berichtsperiode 34,78 % (Vj. 35,10 %).

Die Abschreibungen betrugen TEUR 738 (Vj. TEUR 612). Die erhöhten Abschreibungen stehen im direkten Zusammenhang mit den getätigten Investitionen wie beispielsweise in den Online-Shop, mit welchem ein neuer Vertriebskanal erschlossen wurde.

Die sonstigen Aufwendungen beliefen sich im Berichtszeitraum auf TEUR 10.042 (Vj. TEUR 9.435). Hierin sind insbesondere enthalten die Betriebspacht, Instandhaltungsaufwendungen sowie Beiträge zu Versicherungen.

Unter Berücksichtigung des Zinssaldos in Höhe von TEUR -156 (Vj. TEUR -136) und Steuern in Höhe von TEUR 290 (Vj. TEUR 11) ergibt sich ein Konzernjahresfehlbetrag in Höhe von TEUR 405 (Vj. Konzernjahresüberschuss in Höhe von TEUR 464).

Finanzlage

Zur kurzfristigen Finanzierung bestehen mit Banken Kontokorrentvereinbarungen zu marktüblichen Konditionen.

Im Geschäftsjahr 2015 wurde ein Cashflow in Höhe von TEUR 528 (Vj. TEUR 448) aus laufender Geschäftstätigkeit erzielt. Die Erhöhung des Cashflows aus der laufenden Geschäftstätigkeit ist auf die umgesetzten Eintrittspreiserhöhungen und auf den Gutscheinverkauf zurückzuführen. Der Mittelabfluss aus Investitionstätigkeit betrug TEUR 695 (Vj. TEUR 1.392). Die Auszahlungen für Investitionen in das Sachanlagevermögen sind im Vergleich zum Vorjahr um TEUR 649 auf TEUR 628 (Vj. TEUR 1.277) gesunken. Die Investitionsquote auf Basis des Cashflows aus der Investitionstätigkeit im Verhältnis zum Anlagevermögen des Vorjahres betrug im Berichtszeitraum 23,19 % (Vj. 66,62 %). Im Vorjahreswert enthalten sind finanzierte Investitionen der Bädergesellschaft (1) in ein Kassensystem und in Spinde in Höhe von insgesamt TEUR 838, die einmalige Sondereffekte darstellen. Unter Berücksichtigung des Cashflows aus Finanzierungstätigkeit in Höhe von TEUR 260 (Vj. TEUR 713) ergibt sich eine Veränderung des Finanzmittelfonds in Höhe von TEUR 92 (Vj. TEUR -230).

Vermögenslage

Die Vermögenslage des Konzerns stellt sich anhand der Bilanzsumme zum 31.12.2015 wie folgt dar. Von der Bilanzsumme der Gesellschaft in Höhe von TEUR 9.248 (Vj. TEUR 9.956) entfallen auf das Anlagevermögen TEUR 2.983 (Vj. TEUR 2.998), auf das Umlaufvermögen TEUR 6.005 (Vj. TEUR 6.737), auf Rechnungsabgrenzungsposten TEUR 190 (Vj. TEUR 182) und auf aktive latente Steuern TEUR 71 (Vj. TEUR 39). Die Anlagenintensität steigerte sich im Vorjahresvergleich insbesondere wegen der Abnahme von sonstigen Vermögensgegenständen um 2,14 Prozentpunkte auf 32,25 % (Vj. 30,11 %). Die im Geschäftsverlauf beschriebenen wesentlichen Belastungen im Geschäftsjahr 2015 führten zu einer verminderten Eigenkapitalquote von 1,60 % (Vj. 5,66 %).

III. Internes Kontrollsystem und Risikomanagement

Die Unternehmensgruppe verfügt über ein internes Kontrollsystem, in dem insbesondere die Prinzipien der Funktionstrennung, der Vier Augen und der Transparenz berücksichtigt werden. Wesentliche Prozesse bestehen im Zusammenhang mit der Kassenprüfung und dem Einkauf.

Die Unternehmensgruppe hat ein Risikomanagementsystem etabliert. Das M.I.S. (Management-Informations-System) gewährleistet eine frühzeitige Überwachung des Absatzbereiches. Im Kostenbereich werden durch eine profit-center bezogene Planung und Auswertung mit Soll-Ist-Vergleich Risiken frühzeitig erkannt. Beide Überwachungsinstrumente erlauben rechtzeitige operative Einflussmöglichkeiten.

Insbesondere durch die Erweiterung des zentralen Bereichs des Controllings der Unternehmensgruppe wird das bestehende Risikomanagement weiterentwickelt.

Zur Sicherung konstanter Dienstleistungsqualität besteht eine umfassende Dokumentation interner Abläufe (Total Quality Management).

Die festgelegten Handlungsprozesse werden permanent weiterentwickelt und überwacht.

IV. Chancen und Risiken der voraussichtlichen Entwicklung

Nach wie vor steht die wirtschaftliche Entwicklung in Deutschland unter dem Eindruck der Krise im Euroraum und der durch die Politik verfolgten Konsolidierungsmaßnahmen. Dämpfend auf das konjunkturelle Wachstum wirkt sich insbesondere die Verunsicherung der Unternehmer durch die Staatsschuldenkrise aus, die Investitionen weiterhin eher zurückhaltend vornehmen. Flammt die Krise im Euroraum nicht wieder auf, bestehen Chancen für ein weiteres Wirtschaftswachstum in den kommenden Monaten.

Wie bereits im Jahr 2015 ist auch für das Jahr 2016 zu erwarten, dass wesentliche Wachstumsimpulse vom privaten Konsum ausgehen. Hierfür sprechen die aufwärtsgerichtete Beschäftigungsentwicklung, die robusten Lohnzuwächse und die deutlich verlangsamte Inflation. Damit vermitteln die aktuellen wirtschaftlichen Gegebenheiten der konsumnahen Bäderbranche gute Zukunftsaussichten.

Darüber hinaus tragen auch interne Erfolgsfaktoren zu einer positiven Erwartungshaltung bei. Sowohl Potentiale zur Umsatzsteigerung durch weitere Attraktivierungen der Bereiche Sauna, Therme, Gastronomie, Erlebnisbad und Fitness als auch Synergieeffekte im Zusammenhang mit Neu-Projekten lassen positive Ertragsaussichten für die nächsten beiden Jahre erwarten. Des Weiteren werden die Eintrittspreisanpassungen zum Jahresbeginn 2016 in allen Wonnemar-Bädern und die Inbetriebnahme des Wonnemar Resort-Hotels, Wismar, im Herbst 2016 einen wesentlichen Beitrag zur Umsatz- und Ergebnissteigerung im kommenden Jahr leisten.

Risiken für den wirtschaftlichen Erfolg des Unternehmens sind zum einen in möglichen Entwicklungen auf dem Energiemarkt zu sehen. Ein Anziehen der Energiepreise könnte sich negativ auf die Kostenstruktur energieintensiver Branchen wie die Bäderbranche auswirken. Diesen Risiken wird mit langfristigen Verträgen mit Festpreisen und dem Ausnutzen von Energieeinsparpotenzialen begegnet.

Zum anderen liegen mögliche Risikofaktoren in der langfristig nicht kalkulierbaren Wetterentwicklung. Das Wetterrisiko wird durch den Betrieb von Freibädern, Fitnessstudios und zukünftig durch den Betrieb von Hotelanlagen minimiert. Dennoch können Heißwetterperioden zu Ferienzeiten die geplanten Umsätze eines Jahres erheblich beeinflussen.

Darüber hinaus besteht ein umsatzseitiges Risiko darin, dass für den Pachtvertrag für das Wonnemar Donaubad Ulm/Neu-Ulm keine Verlängerung vereinbart wird. Der Pachtvertrag zwischen der InterSpa Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Donaubad Ulm/Neu-Ulm mbH, Neu-Ulm, und der städtischen Betreibergesellschaft läuft nach sechsjähriger Laufzeit im Oktober 2016 aus.

Der Vertrieb von e-Tickets über den eigenen Wonnemar Online-Shop wird intensiviert. Gleichzeitig werden die Anstrengungen für ein zentrales Beschaffungsmanagement zur Generierung von Synergieeffekten und Kosteneinsparungen erhöht. Für das Gesamtjahr 2016 gehen wir aufgrund der positiven Erwartungshaltung in Bezug auf interne und externe Erfolgsfaktoren sowie des extrem trockenen und heißen Wetterszenarios im abgelaufenen Geschäftsjahr 2015 von einem über dem Vorjahr liegenden Ergebnis aus.

Die Investitionen werden das Vorjahresniveau deutlich übersteigen. Ein Großteil dieser Investitionen wird in den Bau des Wonnemar Resort-Hotels, Wismar, fließen. Des Weiteren sind als größere Maßnahmen - insbesondere an zwei Standorten - die Modernisierung der BHKW-Module sowie am Standort Wismar der Einbau einer neuen Heizanlage geplant, um damit zukünftig ein erhebliches Energieeinsparpotential zu heben.

Weitere Risiken, die den wirtschaftlichen Bestand des Unternehmens gefährden, sind weder zum Bilanzstichtag noch heute gegeben.

Es wird keine Forschung und Entwicklung betrieben.

V. Nachtragsbericht

Es sind keine Vorgänge von besonderer Bedeutung bekannt, die nach dem Abschluss des Geschäftsjahres eingetreten sind.

Stuttgart, 15. April 2016

InterSPA Betriebsverwaltungsgesellschaft mbH

Volker Kurz, Geschäftsführer

BILANZ zum 31. Dezember 2015

AKTIVA

	EUR	Geschäftsjahr EUR	Vorjahr EUR
A. Anlagevermögen
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
1. entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	225.521,00		144.211,00
2. Geschäfts- oder Firmenwert	3,00		49.781,00
3. geleistete Anzahlungen	0,00	225.524,00	89.635,00
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	10.427,00		11.944,00
2. technische Anlagen und Maschinen	267.089,13		234.500,07
3. andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	2.335.244,04		2.340.217,02
4. geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	144.233,25	2.756.993,42	127.181,25
III. Finanzanlagen
1. Genossenschaftsanteile		100,00	100,00
B. Umlaufvermögen
I. Vorräte
1. Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe	319.310,79		310.208,73
2. in Arbeit befindliche Aufträge	47.808,00		42.829,25
3. fertige Erzeugnisse und Waren	381.185,28		364.385,85
4. geleistete Anzahlungen	7.024,26	755.328,33	4.562,79
II. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände
1. Forderungen aus Lieferungen und Leistungen	302.066,97		304.886,82
2. eingeforderte, noch ausstehende Kapitaleinlagen	0,00		2.812,50
3. sonstige Vermögensgegenstände	4.338.354,79	4.640.421,76	5.224.917,23
- davon mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr EUR 271.312,20 (EUR 260.131,55)
III. Kassenbestand, Bundesbankguthaben, Guthaben bei Kreditinstituten und Schecks		609.215,04	482.656,73
C. Rechnungsabgrenzungsposten		189.748,88	182.082,34
D. Aktive latente Steuern		71.000,00	39.000,00
		9.248.331,43	9.955.911,58
PASSIVA
	EUR	Geschäftsjahr EUR	Vorjahr EUR
A. Eigenkapital
I. Gezeichnetes Kapital		37.500,00	37.500,00
II. Bilanzverlust		- 3.881,83	400.848,19
B. Unterschiedsbetrag aus Kapitalkonsolidierung		37.667,87	37.667,87
C. Ausgleichsposten für Anteile anderer Gesellschafter		6,13	6,13
D. Sonderposten für Zuschüsse und Zulagen		76.643,28	87.592,32
E. Rückstellungen
1. Steuerrückstellungen	167.850,00		40.850,00
2. sonstige Rückstellungen	764.225,40	932.075,40	1.160.367,00
F. Verbindlichkeiten
1. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	3.011.700,37		3.013.469,88
- davon mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr EUR 2.037.210,43 (EUR 1.918.329,45)
2. erhaltene Anzahlungen auf Bestellungen	1.780.119,27		1.317.652,19
- davon mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr EUR 885.119,53 (EUR 661.785,31)
3. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	2.450.150,80		3.046.916,86
- davon mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr EUR 2.450.150,80 (EUR 3.046.916,86)
4. sonstige Verbindlichkeiten	510.313,45	7.752.283,89	580.902,96
- davon aus Steuern EUR 303.996,14 (EUR 73.307,10)
- davon im Rahmen der sozialen Sicherheit EUR 9.112,19 (EUR 14.680,03)
- davon mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr EUR 492.617,85 (EUR 520.870,58)
G. Rechnungsabgrenzungsposten		230.536,69	232.138,18
H. Passive latente Steuern		185.500,00	0,00
		9.248.331,43	9.955.911,58

GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG vom 01. Januar 2015 bis 31. Dezember 2015

	EUR	Geschäftsjahr EUR	Vorjahr EUR
1. Umsatzerlöse		29.688.943,86	28.372.613,07
2. Erhöhung des Bestands in Arbeit befindlicher Aufträge		4.978,75	0,00
3. andere aktivierte Eigenleistungen		29.058,00	130.781,25
4. sonstige betriebliche Erträge		2.517.666,98	2.139.151,10
- davon Erträge aus der Währungsumrechnung EUR 35,46 (EUR 31,30)
5. Materialaufwand
a) Aufwendungen für Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe und für bezogene Waren	8.220.779,34		8.475.284,75
b) Aufwendungen für bezogene Leistungen	1.570.158,82	9.790.938,16	1.503.160,71
6. Personalaufwand
a) Löhne und Gehälter	8.517.350,35		8.346.085,13
b) soziale Abgaben und Aufwendungen für Altersversorgung und für Unterstützung	1.819.001,49	10.336.351,84	1.659.843,98
- davon für Altersversorgung EUR 31.960,35 (EUR 13.350,76)
7. Abschreibungen
a) auf immaterielle Vermögensgegenstände des Anlagevermögens und Sachanlagen		738.262,26	612.208,25
8. sonstige betriebliche Aufwendungen		10.041.673,61	9.434.593,6
- davon Aufwendungen aus der Währungsumrechnung EUR 0,13 (EUR 0,00)
9. Erträge aus Beteiligungen		5,00	4,00
10. sonstige Zinsen und ähnliche Erträge		141.328,96	115.272,83
11. Zinsen und ähnliche Aufwendungen		297.483,46	251.558,12
12. Ergebnis der gewöhnlichen Geschäftstätigkeit		1.177.272,22	475.087,64
13. außerordentliche Aufwendungen		1.291.844,47	0,00
14. außerordentliches Ergebnis		- 1.291.844,47	0,00
15. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag	273.932,84		- 21.092,18
- davon Aufwendungen aus der Zuführung und Auflösung latenter Steuern EUR 169.000,00 (EUR 0,00)
- davon Erträge aus der Zuführung und Auflösung latenter Steuern EUR 15.500,00 (EUR 21.100,00)
16. sonstige Steuern	16.224,93	290.157,77	31.916,20
17. Jahresfehlbetrag		404.730,02	- 464.263,62
18. Gewinnvortrag aus dem Vorjahr		400.848,19	- 63.415,43
19. Bilanzverlust		3.881,83	- 400.848,19

Konzernanhang für das Geschäftsjahr 2015

I. Allgemeine Angaben zum Konzernabschluss und Konzernabschlussstichtag

Die InterSPA Betriebsverwaltungsgesellschaft mbH, Stuttgart, hat nach den Vorschriften des HGB einen Einzelabschluss und als Mutterunternehmen einen Konzernabschluss aufgestellt.

Das Geschäftsjahr für den Konzern und die konsolidierten Unternehmen entspricht dem Kalenderjahr.

Für die Gewinn- und Verlustrechnung wurde das Gesamtkostenverfahren gewählt.

II. Angaben zum Konsolidierungskreis (einschließlich Anteilsbesitz)

Der Konsolidierungskreis besteht neben der InterSPA Betriebsverwaltungsgesellschaft mbH, Stuttgart, aus folgenden Unternehmen:

Name des Unternehmens	Sitz	Anteil in %
(1) interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Wismar mbH	Wismar	100
(2) interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Sonthofen mbH	Sonthofen	100
(3) interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Ingolstadt mbH	Ingolstadt	100
(4) interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Bad Liebenwerda mbH	Bad Liebenwerda	100
(5) InterSpa Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Donaubad Ulm/Neu-Ulm mbH	Neu-Ulm	99
(6) interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Marktheidenfeld mbH	Marktheidenfeld	100
(7) interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Backnang mbH	Backnang	100
(8) I-Plan Gesellschaft mbH	Stuttgart	100
(9) interSPA Gesellschaft für Planung und Projektierung mbH	Stuttgart	100
(10) interSPA Gesellschaft für Hotelbetrieb Wismar mbH	Wismar	100

Alle aufgeführten Gesellschaften wurden aufgrund der Mehrheit der Stimmrechte in die Vollkonsolidierung einbezogen.

Alle Tochtergesellschaften der InterSPA Betriebsverwaltungsgesellschaft mbH, Stuttgart, erfüllen die Voraussetzungen des § 264 III HGB und sind daher von den dort geregelten Rechnungs-, Prüfungs- und Offenlegungspflichten befreit.

III. Angaben zu den Konsolidierungsmethoden

Bei der erstmaligen Kapitalkonsolidierung wurde die Neubewertungsmethode gemäß § 301 Abs. 1 S. 2 HGB angewandt. Der Wertansatz der dem Mutterunternehmen gehörenden Anteile an einem in den Konzernabschluss einbezogenen Tochterunternehmen wurde mit dem auf diese Anteile entfallenden Betrag des neubewerteten Eigenkapitals des Tochterunternehmens verrechnet. Das Eigenkapital wurde mit dem Betrag angesetzt, der dem Zeitwert der in den Konzernabschluss aufzunehmenden Vermögensgegenständen, Schulden und Rechnungsabgrenzungsposten und Sonderposten entspricht, der diesen an dem für die Verrechnung maßgeblichen Zeitpunkt beizulegen ist.

Nach Verrechnung ergaben sich Unterschiedsbeträge, die, soweit auf der Aktivseite stehend, unter den immateriellen Vermögensgegenständen als Geschäfts- oder Firmenwert und, soweit auf der Passivseite stehend, als "Unterschiedsbetrag aus der Kapitalkonsolidierung" ausgewiesen wurden. Eine Saldierung der einzelnen Unterschiedsbeträge erfolgte nicht.

Die Schuldenkonsolidierung erfolgte gem. § 303 Abs. 1 HGB durch Eliminierung der Forderungen, Rückstellungen, Verbindlichkeiten und Rechnungsabgrenzungsposten zwischen den in den Konzernabschluss einbezogenen Unternehmen.

Vermögensgegenstände, die sich ganz oder teilweise auf Grund von Lieferungen oder Leistungen zwischen den in den Konzernabschluss einbezogenen Gesellschaften ergaben, wurden gem. § 304 Abs. 1 HGB mit dem Wert angesetzt, der sich ergeben hätte, wenn es sich insgesamt um ein einziges rechtliches Unternehmen gehandelt hätte.

Umsatzerlöse und andere Erträge aus Lieferungen und Leistungen zwischen den in den Konzernabschluss einbezogenen Gesellschaften wurden gem. § 305 Abs. 1 HGB mit den auf sie entfallenden Aufwendungen verrechnet, soweit sie nicht als Erhöhung des Bestands an unfertigen Leistungen oder als aktivierte Eigenleistungen auszuweisen waren.

IV. Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Die Jahresabschlüsse der einbezogenen Tochterunternehmen werden in den Konzernabschluss entsprechend den gesetzlichen Vorschriften einheitlich nach den bei der InterSPA Betriebsverwaltungsgesellschaft mbH, Stuttgart, geltenden Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden aufgestellt.

Bei den Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden wurden die allgemeinen Vorschriften der §§ 242 bis 256 HGB, die Sondervorschriften für Kapitalgesellschaften gem. §§ 264 bis 278 HGB sowie die Sondervorschriften für den Konzernabschluss gem. §§ 290 bis 309 HGB beachtet.

Zu den Bilanzpositionen wird Folgendes bemerkt:

Erworbene immaterielle Vermögensgegenstände des Anlagevermögens sind zu Anschaffungskosten bilanziert und werden entsprechend ihrer Nutzungsdauer um planmäßige Abschreibungen vermindert. Die aus Erstkonsolidierung resultierenden aktiven Unterschiedsbeträge, die als Geschäfts- oder Firmenwert auszuweisen waren, wurden ebenfalls planmäßig abgeschrieben.

Das Sachanlagevermögen ist mit den historischen Anschaffungs- bzw. Herstellungskosten, vermindert um planmäßige Abschreibungen, angesetzt. Die Abschreibungen wurden nach der linearen Methode, im Jahr des Zugangs zeitanteilig vorgenommen.

Abnutzbare bewegliche Gegenstände des Anlagevermögens, die einer selbständigen Nutzung fähig sind und deren Anschaffungskosten nicht mehr als EUR 410,00 betragen haben, wurden im Geschäftsjahr voll abgeschrieben.

Das Finanzanlagevermögen ist zu Anschaffungskosten bewertet.

Die Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe sowie die Handelswaren sind zu Anschaffungskosten bewertet.

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände sind grundsätzlich mit dem Nennwert angesetzt.

Die flüssigen Mittel werden mit dem Nominalwert bilanziert.

Rechnungsabgrenzungsposten werden entsprechend dem nicht dem Geschäftsjahr zuzurechnenden Aufwand bzw. Ertrag abgegrenzt. Der Ansatz erfolgt zum Nennwert.

Die aktiven latenten Steuern resultieren hauptsächlich aus Maßnahmen der Zwischengewinneliminierung gem. § 304 Abs. 1 HGB sowie zu einem kleinen Teil aus Verlustvorträgen. Es war davon auszugehen, dass sich die zu den steuerlichen Werten ergebenden Differenzen in späteren Geschäftsjahren wieder abbauen. Die Differenzen wurden gem. § 306 HGB unter Berücksichtigung des unternehmensindividuellen Steuersatzes zum Zeitpunkt der Auflösung der jeweiligen Differenz bewertet. Hierbei wurde ein Steuersatz von ca. 30 % zu Grunde gelegt. Der Ausweis erfolgte unverrechnet (Bruttomethode).

Die Steuerrückstellungen und die sonstigen Rückstellungen berücksichtigen alle ungewissen Verbindlichkeiten und drohenden Verluste aus schwebenden Geschäften. Sie sind in Höhe des nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrags, d. h. einschließlich zukünftiger Kosten- und Preissteigerungen, angesetzt.

Die Bewertung der Verbindlichkeiten erfolgte zum Erfüllungsbetrag.

Die passiven latenten Steuern resultieren ausschließlich aus unterschiedlichen Wertansätzen von Vermögensgegenständen zwischen Handelsrecht und Steuerrecht. Es war davon auszugehen, dass sich die Differenzen in späteren Geschäftsjahren wieder abbauen. Die Differenzen wurden gem. § 274 HGB unter Berücksichtigung des unternehmensindividuellen Steuersatzes zum Zeitpunkt der Auflösung der jeweiligen Differenz bewertet. Hierbei wurde ein Steuersatz von ca. 30 % zu Grunde gelegt. Der Ausweis erfolgte unverrechnet (Bruttomethode).

V. Erläuterungen zum Konzernabschluss

1. Erläuterungen zur Konzernbilanz

Die Positionen des Anlagevermögens sind in der Bilanz mit ihrem Nettobuchwert ausgewiesen. Die Entwicklung, ausgehend von den gesamten Anschaffungs- und Herstellungskosten mit dem gesonderten Ausweis der Zugänge, Abgänge, Umbuchungen und Zuschreibungen des Geschäftsjahres in ihrer gesamten Höhe (sog. Brutto-Anlagenspiegel), ist in einem separaten Brutto-Anlagenspiegel dargestellt.

Die Forderungen aus Lieferungen und Leistungen sind innerhalb eines Jahres fällig.

Von den sonstigen Vermögensgegenständen haben TEUR 271 eine Restlaufzeit von mehr als einem Jahr.

Gegenüber Gesellschaftern bestehen weder Forderungen noch Verbindlichkeiten.

Die in der Bilanz ausgewiesenen Verbindlichkeiten gliedern sich unter Berücksichtigung ihrer Restlaufzeit wie folgt:

	Gesamtbetrag	davon mit einer Restlaufzeit von
	Gesamtbetrag	unter 1 Jahr EUR	über 5 Jahren EUR
Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	3.011.700,37	2.037.210,43	0,00
Erhaltene Anzahlungen	1.780.119,27	885.119,53	0,00
Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	2.450.150,80	2.450.150,80	0,00
Sonstige Verbindlichkeiten	510.313,45	492.617,85	0,00
Insgesamt:	7.752.283,89	5.865.098,61	0,00

Die sonstigen Rückstellungen wurden im Wesentlichen gebildet für Urlaubsansprüche, Überstunden sowie für Jahresabschluss- und Prüfungskosten.

2. Erläuterungen zur Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung

Die gesamten Umsatzerlöse wurden im Inland erzielt.

Die sonstigen betrieblichen Erträge in Höhe von TEUR 2.518 (Vj. TEUR 2.139) enthalten im Wesentlichen Erträge aus der Auflösung von Rückstellungen, Erträge aus Instandhaltungskostenrückerstattungen sowie aus Zuschüssen zu Medien- und Werbekosten.

Das außerordentliche Ergebnis in Höhe von TEUR -1.291 (Vj. TEUR 0) resultiert aus einem Forderungsverzicht gegenüber der interSPA Gesellschaft für Kur- und Freizeitanlagen mbH. Man hat sich auf einen Verzicht der Forderungen geeinigt, da mit einer Rückzahlung nicht mehr zu rechnen war.

Haftungsverhältnisse gem. § 251 und 268 Abs. 7 HGB

Die Landesbank Baden-Württemberg, Stuttgart, hat der Niederlausitzer Bäder- und Freizeitanlagen GmbH & Co. KG, Bad Liebenwerda, zur Endfinanzierung des Bauvorhabens Kurmittelzentrum Bad Liebenwerda einen Kredit über ursprünglich TEUR 4.000 gewährt.

In einer harten Patronatserklärung vom 28.03.2011 hat sich die InterSPA Betriebsverwaltungsgesellschaft mbH gegenüber der Landesbank Baden-Württemberg, Stuttgart, verpflichtet, der Kreditnehmerin für die Laufzeit des Kredites Mittel in dem Umfang und ohne betragsmäßige Begrenzung und ohne zeitliche Befristung zur Verfügung zu stellen, wie dies zum Ausgleich aller fälligen Zins-, Tilgungs- und Kosten-/Provisionsforderungen der Landesbank Baden-Württemberg für den von ihr ausgereichten Kredit notwendig ist, so dass die Kreditnehmerin jederzeit in der Lage ist, ihre diesbezüglichen Verpflichtungen gegenüber der Landesbank Baden-Württemberg zu erfüllen.

Haftungsverhältnisse gem. § 251 und 268 Abs. 7 HGB bestehen in Form von eingegangenen Bürgschaften und Mitverpflichtungen im Rahmen von Mietkauf-, Leasing und Darlehensverträgen zu Gunsten von Konzernunternehmen in einem Gesamtvolumen von 22.188.087,46 €. Davon bestehen am 31.12.2015 noch 19.480.454,79 €. Das Risiko der Inanspruchnahme gem. § 285 Nr. 27 HGB wird als gering eingestuft, da die Hauptschuldnerinnen ihren Zahlungsverpflichtungen ohne Verzögerung nachkommen und keine Zahlungsunfähigkeit droht.

3. Sonstige finanzielle Verpflichtungen

Zum Bilanzstichtag bestanden sonstige finanzielle Verpflichtungen nach § 314 Abs. 1 Nr. 2 HGB in Höhe von TEUR 1.187. Diese umfassen im Wesentlichen Verpflichtungen aus Leasingverträgen und haben eine Restlaufzeit von maximal 5 Jahren.

Es bestanden zum Bilanzstichtag keine weiteren, nicht in der Bilanz erscheinenden Geschäfte gemäß § 314 Abs. 1 Nr. 2 HGB, die für die Beurteilung der Finanzlage der Gesellschaft von Bedeutung wären.

Ein offenes Kontraktvolumen aus Devisentermingeschäften besteht nicht.

4. Sonstige Angaben

Anzahl der Arbeitnehmer

Im Jahresdurchschnitt waren 615 (Vj. 598) Arbeitnehmer beschäftigt, davon 364 (Vj. 371) Festangestellte und 251 (Vj. 227) Aushilfskräfte.

Geschäftsführung

Alleinvertretungsberechtigter und von den Beschränkungen des § 181 BGB befreiter Geschäftsführer war im gesamten Geschäftsjahr Herr Dipl.-Kfm. Volker Kurz, Stuttgart.

Honorar des Abschlussprüfers

Das Honorar des Abschlussprüfers setzt sich wie folgt zusammen:

Abschlussprüfung:	45.000,00 EUR
sonstige Leistungen:	2.261,25 EUR

Beirat

Als Mitglied des Beirats sind bestellt:

―	Herr Günther Störrle, Waldenbuch (Vorsitzender), Unternehmensberater
―	Herr Norbert Ellwanger, Möglingen, Bankkaufmann

Konzernabschluss

Der Konzernabschluss der InterSPA Betriebsverwaltungsgesellschaft mbH, Stuttgart, wird im elektronischen Bundesanzeiger veröffentlicht.

Stuttgart, 15. April 2016

InterSPA Betriebsverwaltungsgesellschaft mbH

Volker Kurz, als Geschäftsführer

ANLAGENSPIEGEL zum 31. Dezember 2015

	Anschaffungs-, Herstellungskosten 01.01.2015 EUR	Zugänge EUR	Abgänge EUR	Umbuchungen EUR	Anschaffungs-, Herstellungskosten 31.12.2015 EUR	kumulierte Abschreibungen 01.01.2015 EUR
A. Anlagevermögen
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
1. entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	299.879,62	30.774,02	0,00	126.565,00	457.218,64	155.668,62
2. Geschäfts- oder Firmenwert	251.467,17	0,00	0,00	0,00	251.467,17	201.686,17
3. geleistete Anzahlungen	89.635,00	36.930,00	0,00	- 126.565,00	0,00	0,00
Summe immaterielle Vermögensgegenstände	640.981,79	67.704,02	0,00	0,00	708.685,81	357.354,79
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	15.163,41	0,00	0,00	0,00	15.163,41	3.219,41
2. technische Anlagen und Maschinen	353.618,62	87.619,18	0,00	0,00	441.237,80	119.118,55
3. andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	3.698.245,74	532.977,14	5.537,94	18.950,00	4.244.634,94	1.358.028,72
4. geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	127.181,25	36.002,00	0,00	- 18.950,00	144.233,25	0,00
Summe Sachanlagen	4.194.209,02	656.598,32	5.537,94	0,00	4.845.269,40	1.480.366,68
III. Finanzanlagen
1. Genossenschaftsanteile	100,00	0,00	0,00	0,00	100,00	0,00
Summe Finanzanlagen	100,00	0,00	0,00	0,00	100,00	0,00
Summe Anlagevermögen	4.835.290,81	724.302,34	5.537,94	0,00	5.554.055,21	1.837.721,47

	Abschreibungen Geschäftsjahr EUR	Abgänge EUR	Umbuchungen EUR	kumulierte Abschreibungen 31.12.2015 EUR
A. Anlagevermögen
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
1. entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	76.029,02	0,00	0,00	231.697,64
2. Geschäfts- oder Firmenwert	49.778,00	0,00	0,00	251.464,17
3. geleistete Anzahlungen	0,00	0,00	0,00	0,00
Summe immaterielle Vermögensgegenstände	125.807,02	0,00	0,00	483.161,81
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	1.517,00	0,00	0,00	4.736,41
2. technische Anlagen und Maschinen	55.030,12	0,00	0,00	174.148,67
3. andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	555.908,12	4.545,94	0,00	1.909.390,90
4. geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	0,00	0,00	0,00	0,00
Summe Sachanlagen	612.455,24	4.545,94	0,00	2.088.275,98
III. Finanzanlagen
1. Genossenschaftsanteile	0,00	0,00	0,00	0,00
Summe Finanzanlagen	0,00	0,00	0,00	0,00
Summe Anlagevermögen	738.262,26	4.545,94	0,00	2.571.437,79

	Zuschreibungen Geschäftsjahr EUR	Buchwert 31.12.2015 EUR
A. Anlagevermögen
I. Immaterielle Vermögensgegenstände
1. entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten	0,00	225.521,00
2. Geschäfts- oder Firmenwert	0,00	3,00
3. geleistete Anzahlungen	0,00	0,00
Summe immaterielle Vermögensgegenstände	0,00	225.524,00
II. Sachanlagen
1. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken	0,00	10.427,00
2. technische Anlagen und Maschinen	0,00	267.089,13
3. andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung	0,00	2.335.244,04
4. geleistete Anzahlungen und Anlagen im Bau	0,00	144.233,25
Summe Sachanlagen	0,00	2.756.993,42
III. Finanzanlagen
1. Genossenschaftsanteile	0,00	100,00
Summe Finanzanlagen	0,00	100,00
Summe Anlagevermögen	0,00	2.982.617,42

Konzernabschluss

der interSPA Betriebsverwaltungsgesellschaft mbH, Stuttgart

	Geschäftsjahr EUR	Vorjahr EUR
Konzernjahresfehlbetrag (-) / -überschuss (+)	- 404.730,02	464.263,62
+ Abschreibungen auf Gegenstände des Anlagevermögens	738.262,26	612.208,25
- Abnahme der Rückstellungen	389.641,60	- 341.457,00
- sonstige zahlungsunwirksame Erträge	362.330,40	361.519,79
- Gewinn aus dem Abgang von Gegenständen des Anlagevermögens	0,00	5.000,00
+ Verlust aus dem Abgang von Gegenständen des Anlagevermögens	823,93	7.350,14
- Zunahme der Vorräte	33.341,71	34.959,39
+ Abnahme der Forderungen aus Lieferungen und Leistungen	50.551,51	269.834,83
+ Abnahme anderer Aktiva, die nicht der Investitions- oder Finanzierungstätigkeit zuzuordnen sind	593.601,85	- 294.524,31
- Abnahme der Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	600.300,18	400.056,72
+ Zunahme anderer Passiva, die nicht der Investitions- oder Finanzierungstätigkeit zuzuordnen sind	660.665,53	- 129.607,73
+ Zinsaufwendungen / - Zinserträge	113.665,98	94.338,97
- Sonstige Beteiligungserträge	5,00	4,00
+ Aufwendungen aus außerordentlichen Posten	1.291.844,47	0,00
+ Ertragsteueraufwand/- Ertragsteuerertrag	273.932,84	- 21.092,18
- Ertragsteuerzahlungen	- 67,16	7,82
Cashflow aus der laufenden Geschäftstätigkeit	1.933.066,62	542.680,87
Einzahlungen aus Abgängen von Gegenständen des Sachanlagevermögens	168,07	5.000,00
- Auszahlungen für Investitionen in das Sachanlagevermögen	627.540,32	1.276.664,31
- Auszahlungen für Investitionen in das immaterielle Anlagevermögen	67.704,02	120.290,46
+ Erhaltene Zinsen, Dividenden und Beteiligungserträge	141.316,19	113.073,43
Cashflow aus der Investitionstätigkeit	- 553.760,08	- 1.278.881,34
Einzahlungen aus Eigenkapitalzuführungen	2.812,50	9.687,50
+ Einzahlungen aus der Begebung von Anleihen und der Aufnahme von (Finanz-)Krediten	372.741,40	1.114.406,75
- Auszahlungen aus der Tilgung von Anleihen und (Finanz-)Krediten	115.895,80	410.922,77
- Auszahlungen aus außerordentlichen Posten	1.291.844,47	0,00
- Gezahlte Zinsen und Dividenden	254.977,17	207.408,40
Cashflow aus der Finanzierungstätigkeit	- 1.287.163,54	505.763,08
Zahlungswirksame Veränderungen des Finanzmittelfonds (Summe der Cashflows)	92.143,00	- 230.437,39
+ Finanzmittelfonds am Anfang der Periode	- 1.061.622,49	- 831.185,10
Finanzmittelfonds am Ende der Periode	- 969.479,49	- 1.061.622,49

Erläuterungen zur Kapitalflussrechnung

Für das Geschäftsjahr 2015 ist erstmalig der deutsche Rechnungslegungsstandard (DRS 21) anzuwenden.

Die Konzern-Kapitalflussrechnung zeigt, wie sich die flüssigen Mittel der Gruppe durch Mittelzu- und- abflüsse im Laufe des Geschäftsjahres verändert haben. Entsprechend DRS 21 wird zwischen Zahlungsströmen aus laufender Geschäftstätigkeit und aus Investitions- und Finanzierungstätigkeit unterschieden.

Die Cashflows aus der Investitions- und Finanzierungstätigkeit werden zahlungsbezogen ermittelt. Der Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit wird demgegenüber ausgehend vom Jahresergebnis der Gruppe indirekt abgeleitet. Die Summe aus diesen drei Cash Flows ist identisch mit der Veränderung der Zahlungsmittel.

Der Finanzmittelfonds setzt sich wie folgt zusammen:

	2015 T€	2014 T€
- Flüssige Mittel	609.215,04	482.656,73
- sofort fällige Bankverbindlichkeiten	1.578.694,53	1.544.279,22
	- 969.479,49	- 1.061.622,49

Konzerneigenkapitalspiegel 2015

	Gezeichnetes Kapital EUR	Bilanzgewinn EUR	Konzerneigenkapital (ohne Minderheiten) EUR	Anteile außenstehender Gesellschafter EUR	Konzerneigenkapital EUR
01.01.2014	25.000,00	- 63.415,43	- 38.415,43	6,13	- 38.409,30
Kapitalerhöhung	12.500,00		12.500,00		12.500,00
Konzernjahresergebnis 2014		464.263,62	464.263,62	0,00	464.263,62
31.12.2014	37.500,00	400.848,19	438.348,19	6,13	438.354,32
Konzernjahresergebnis 2015 31.12.2015		- 404.730,02	- 404.730,02	0,00	- 404.730,02
	37.500,00	- 3.881,83	33.618,17	6,13	33.624,30

Bestätigungsvermerk

Wir haben den von der InterSPA Betriebsverwaltungsgesellschaft mbH aufgestellten Konzernabschluss - bestehend aus Bilanz, Gewinn- und Verlustrechnung, Anhang, Kapitalflussrechnung und Eigenkapitalspiegel -und den Konzernlagebericht für das Geschäftsjahr vom 01.01.2015 bis 31.12.2015 geprüft. Die Aufstellung von Konzernabschluss und Konzernlagebericht nach den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften liegt in der Verantwortung der gesetzlichen Vertreter der Gesellschaft. Unsere Aufgabe ist es, auf der Grundlage der von uns durchgeführten Prüfung eine Beurteilung über den Konzernabschluss und den Konzernlagebericht abzugeben.

Wir haben unsere Konzernabschlussprüfung nach § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung vorgenommen. Danach ist die Prüfung so zu planen und durchzuführen, dass Unrichtigkeiten und Verstöße, die sich auf die Darstellung des durch den Konzernabschluss unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung und durch den Konzernlagebericht vermittelten Bildes der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage wesentlich auswirken, mit hinreichender Sicherheit erkannt werden. Bei der Festlegung der Prüfungshandlungen werden die Kenntnisse über die Geschäftstätigkeit und über das wirtschaftliche und rechtliche Umfeld des Konzerns sowie die Erwartung über mögliche Fehler berücksichtigt.

Im Rahmen der Prüfung werden die Wirksamkeit des rechnungslegungsbezogenen internen Kontrollsystems sowie Nachweise für die Angaben im Konzernabschluss und Konzernlagebericht überwiegend auf der Basis von Stichproben beurteilt. Die Prüfung umfasst die Beurteilung der Jahresabschlüsse der in den Konzernabschluss einbezogenen Unternehmen, der Abgrenzung des Konsolidierungskreises, der angewandten Bilanzierungs- und Konsolidierungsgrundsätze und der wesentlichen Einschätzungen der gesetzlichen Vertreter sowie die Würdigung der Gesamtdarstellung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts. Wir sind der Auffassung, dass unsere Prüfung eine hinreichend sichere Grundlage für unsere Beurteilung bildet.

Unsere Prüfung hat zu keinen Einwendungen geführt.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse entspricht der Konzernabschluss den gesetzlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns. Der Konzernlagebericht steht in Einklang mit dem Konzernabschluss, vermittelt insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Ertingen, 29. April 2016

SLT Treuhand GmbH
Wirtschaftsprüfungsgesellschaft
Steuerberatungsgesellschaft

Strahl, Wirtschaftsprüfer

Lott, Wirtschaftsprüfer

interSPA Gesellschaft für Betrieb Wonnemar Sonthofen mbH